8. Закончите предложение, выбирая слова из ниже перечисленных ключевых слов:

Политика управления финансовыми рисками представляет собой

А. часть общей финансовой стратегии предприятия, заключающейся в разработке системы мероприятий по нейтрализации возможных финансовых последствий рисков, связанных с осуществлением различных аспектов финансовой деятельности.

В. процесс предвидения и нейтрализация их негативных финансовых последствий, связанных с их идентификацией, оценкой, профилактикой и страхованием.

9. Закончите предложение выбирая слова из ниже перечисленных ключевых слов:

…………….- общий риск, присущий сформированной совокупности финансовых инструментов, связанных с осуществлением определенных видов финансовых операций.

Ключевые слова:

А. Индивидуальный финансовый риск;

В. Финансовый риск;

С. Портфельный финансовый риск.

10. Умеренная колеблемость характеризуется следующими параметрами коэффициента вариации:

1. 5 – 15%%;

2. 10 – 25%;

3. 15 – 30%;

4. 30 – 45%;

5. Свыше 45%.

11. Для оценки уровня финансового риска по инвестиционной операции необходимо определить коэффициент вариации. Результаты прогнозирования оптимистического, нормального и пессимистического вариантов реализации проекта приведены в таблице:

Проект	Вариант реализации	Среднее ожидаемое значение, млн. руб.	Дисперсия
Проект А	Пессимистический Нормальный Оптимистический	9 18 15	43,2 3,6 19,2
Итого:			66

Варианты ответов:

А. 15,2 %;

В. 16,7 %;

С. 19,3 %.

12. Объем реализации услуг в базовом периоде составил 42000 тыс. руб. Переменные расходы в себестоимости услуг – 18000 тыс. руб., прибыль от реализации продукции – 5 тыс. руб. Определить процент изменения прибыли от реализации услуг, если объем реализации услуг уменьшится на 10 %?

Варианты ответов:

А. 35%;

В. 48%;

С. 40%.

Билет 28

1. К чистым рискам относятся:

1. Торговые риски;

2. Политические риски;

3. риски прямых финансовых потерь;

4. риски ликвидности.

2. Закончите предложение, выбирая слова из ниже перечисленных ключевых слов:

………………. возникает при нарушении условий производственно-торгового процесса по причинам, непосредственно не зависящим от хозяйствующего субъекта.

Ключевые слова:

A. производственные риски;

B. политические риски;

C. финансовым риском предприятия.

3. Выберите один правильный ответ из предложенных вариантов:

Процентные риски являются подвидом:

1. рисков снижения доходности;

2. рисков упущенной выгоды;

3. рисков прямых финансовых потерь.

4. По комплексности исследования выделяют следующие группы финансовых рисков:

A. простой и сложный финансовый риск;

B. прогнозируемый и непрогнозируемый финансовый риск;

C. постоянный и временный финансовый риск.

5. Закончите предложение, выбирая слова из ниже перечисленных ключевых слов:

……………. в риск-менеджменте представляет собой объединение людей, совместно реализующих программу рискового вложения капитала на основе определенных правил и процедур.

Ключевые слова:

1. стимулирование;

2. организация;

3. pегулирование;

4. координация.

6. Закончите предложение, выбирая слова из ниже перечисленных ключевых слов.

Основным принципом управления финансовыми рисками предприятия является:

……………. – система управления финансовыми рисками должна базироваться на общих критериях избранной предприятием финансовой стратегии, а также финансовой политики по отдельным направлениям финансовой деятельности.

Ключевые слова:

A. сопоставимость уровня принимаемых рисков с финансовыми возможностями предприятия;

B. учет финансовой стратегии предприятия в процессе управления рисками;

C. управляемость принимаемыми рисками;

D. экономичность управления рисками.

7. Выберите правильный ответ из нескольких вариантов:

Выбор конкретных методов оценки вероятности наступления рискового события определяется следующими основными факторами:

1. размером дохода, который получает владелец капитала;

2. полнотой и достоверностью информационной базы;

3. видом финансового риска;

4. стоимостью действующего предприятия;

5. технической и программной оснащенность финансовых менеджеров;

6. возможностью привлечения к оценке финансовых рисков квалифицированных экспертов;

7. уровнем квалификации финансовых менеджеров

8. Выберите правильный ответ из нескольких вариантов:

Уровень финансового риска -

А. совокупность специфических видов риска, генерируемых неопределенностью внутренних и внешних условий осуществления финансовой деятельности предприятия;

В. показатель, характеризующий вероятность возникновения определенного вида риска и размер возможных финансовых потерь при его реализации.

9. Как ведет себя уровень систематического и общего риска по конкретному финансовому инструменту или их портфель в целом при повышении значения бета-коэффициента:

1. снижается;

2. повышается.

10. Критериями колеблемости являются:

1. дисперсия;

2. премия за риск;

3. коэффициент вариации;

4. порог рентабельности;

5. среднее квадратическое отклонение.

11. Для оценки уровня финансового риска по инвестиционной операции необходимо определить коэффициент вариации. Результаты прогнозирования оптимистического, нормального и пессимистического вариантов реализации проекта приведены в таблице:

Проект	Вариант реализации	Среднее ожидаемое значение, млн. руб.	Дисперсия
Проект А	Пессимистический Нормальный Оптимистический	3 8 9	30 - 30
Итого:			60

Варианты ответов:

А. 42,4 %;

В. 38,7 %;

С. 17,3 %.

12. Величина условно-постоянных расходов в себестоимости продукции – 7000 тыс. руб. Предприятие производит изделия А и Б в соотношении 40% и 60%. Цена на изделия А – 300 руб., изделия Б- 500 руб., удельные переменные расходы в себестоимости изделий А – 160 руб., изделий Б – 280 руб. Определить порог рентабельности в натуральном выражении по изделию А.

Варианты ответов:

А. 20 тыс. шт.;

В. 15 тыс. шт.;

С. 25 тыс. шт.

Билет 29

1. Под риском понимается:

1. возможная опасность потерь, вытекающая из специфики тех или иных явлений природы и видов деятельности человеческого общества;

2. вероятность (угроза) потери предприятием части своих ресурсов, недополучения доходов или появления дополнительных расходов в результате осуществления определенной производственной и финансовой деятельности.

2. К чистым рискам относятся:

1. коммерческие риски;

2. транспортные риски;

3. экологические риски;

4. риски упущенной выгоды.

3. К спекулятивным рискам относятся:

1. экологические риски;

2. риск банкротства;

3. процентные риски;

4. природно-естественные риски.

4.Укажите вид риска, связанный с возможностью падения цены ценной бумаги:

1. финансовый;

2. кредитный;

3. процентный;

4. страновой.

5. Закончите предложение, выбирая слова из ниже перечисленных ключевых слов:

……………….. проявляется в том, что рисковое событие может произойти, а может и не произойти в процессе осуществления финансовой деятельности предприятия.

Ключевые слова:

A. неопределенность последствий;

B. вероятность реализации;

C. вариабельность уровня.

6. По совокупности исследуемых инструментов финансовые риски подразделяются на следующие группы:

1. простой и сложный финансовый риск;

2. индивидуальный и портфельный финансовый риск;

3. постоянный и временный финансовый риск;

4. систематический и несистематический финансовый риск.

7. Выберите один правильный ответ из предлагаемых вариантов:

1. Субъект управления в риск-менеджменте – это любой аппарат управления, в том числе коммерческая служба;

2. Субъект управления в риск-менеджменте – это специальная группа людей, которая посредством различных приемов и способов управленческого воздействия осуществляет целенаправленное функционирование объекта управления.

8. К функциям субъекта управления в риск-менеджменте относятся: