Особенности функционирования тнк

Будучи порождением объективных экономических процессов, протекающих в мировом хозяйстве, ТНК обладают рядом специфических черт.

• Движение капиталов ТНК происходит, как правило, независимо от процессов, происходящих в стране базирования корпорации.

• ТНК устанавливают систему международного производства, основанную на размещении филиалов, дочерних компаний, отделений по многим странам мира.

• ТНК проникают в высокотехнологичные, наукоемкие отрасли, требующие огромные инвестиции и высококвалифицированных работников. При этом проявляется тенденция к монополизации этих отраслей ТНК.

• Диверсификация производства и услуг (например, концерн «Вольво» выпускает автомобили, моторы для катеров, авиадвигатели, продукты и пиво). Каждая из 500 крупнейших ТНК США имеет в среднем предприятия 11 отраслей, а наиболее мощные – 30-50 отраслей. Количество и характер входящих в ТНК предприятий определяется экономической целесообразностью.

• ТНК проводят такую производственно-торговую политику, которая обеспечивает высокоэффективное планирование производства, товарного рынка. Она осуществляется в рамках материнской компании и распространяется на дочерние предприятия. Для централизованного управления денежными потоками ТНК применяют разнообразные способы: перевод дивидендов за рубеж, плата за услуги и плата за лицензии по внутрифирменных расчетах, трансфертные цены во внутрифирменной торговле, внутрифирменные кредиты, внутрифирменное страхование.

• Для расширения экспансии ТНК используют разнообразные формы освоения мирового рынка – лицензирование, франчайзинг, управленческие контракты, оказание технических и маркетинговых услуг, сдача предприятий «под ключ», создание за рубежом специальных инвестиционных компаний и др. Все эти формы деятельности используются не дифференцированно и часто переплетаются. Важная особенность этих форм состоит в том, что они используются в отношениях между самими ТНК.

• Роль ТНК в МЭО постоянно возрастает. В 90-е гг. в среднем 45% общего объема продаж ТНК приходится на экспорт. ТНК охватывают 90% мировой торговли пшеницей, кофе, кукурузой, лесоматериалами, табаком, джутом и железной рудой; 85% - медью и бокситами; 80% - чаем и оловом; 75% - натуральным каучуком и сырой нефтью.

• ТНК создали собственное внутрифирменное международное производство на основе модернизированного МРТ с подключением ряда развивающихся рынков с новой для них специализацией. Именно этот вариант стал для современных международных корпораций основным. Основные преимущества: возможность использовать льготы международной специализации производства отдельных стран; максимально использовать налоговые, инвестиционные и др. льготы, предоставляемые странами для зарубежных инвесторов; маневрировать загрузкой производственных мощностей, приспосабливая свои программы с конъюнктурой мирового рынка; использовать свои дочерние компании для завоевания развивающихся рынков; продлевать жизненный цикл продукта по мере его морального устаревания в стране базирования.

• Обладая огромными капиталами, ТНК активно действуют на международных финансовых рынках. Совокупные валютные резервы ТНК в несколько раз больше, чем резервы всех центробанков мира. Перемещение 1-2% массы денег в частном секторе вполне способно изменить взаимный паритет национальных валют.

• Отраслевая структура производства широка. 60% компаний занято в сфере производства; 37% - в сфере услуг, 3% в добывающей промышленности и сельском хозяйстве. Наблюдается увеличение инвестиций в сфере услуг и технологически интенсивном производстве. Главную роль среди 500 крупнейших ТНК мира играют четыре комплекса: электроника (Дженерал электрик, ИБМ, Майкрософт), нефтепереработка (Роял Датч Шелл, Мобил, Экксон), химия (Байер, Юнилевер) и автомобилестроение (Дженерал моторс, Форд, Тойота, Фольксваген).

• Неравномерность развития стран обусловила изменения в составе ТНК по их национальной принадлежности и их месту на мировом рынке. В начале 70-х гг. из 250-300 млрд. долл. производимой в год интернациональной продукции более 2/3 производили тресты и концерны США и только 1/3 – западноевропейские концерны – английские, голландские, швейцарские. При этом американские ТНК были самыми крупными по своим размерам, но они уступали западноевропейским по степени «международности», которая определяется по удельному весу активов, производства, оборота продаж, прибылей, занятых за рубежом. К началу 70-х среди ТНК практически отсутствовали японские ТНК. 80-е гг. характеризуются усилением западноевропейских и японских ТНК, а также появлением собственных ТНК в новых индустриальных странах. В результате этого, если в 1960 г. из 50 крупнейших ТНК мира 42 были американскими, то в середине 80-х гг. их осталось только 21. Японские корпорации, наоборот, усилили свои позиции. Им принадлежит сейчас около 75% мирового производства видеотехники и промышленных роботов, около 60% станков с числовым программным управлением. Однако ТНК США по-прежнему сохраняют свои сильные позиции: почти половина всех ТНК в мире – это американские компании, которые превосходят конкурентов по масштабам деятельности, научно-техническим возможностям и способности к внешнеэкономической экспансии.

Главным направлением деятельности ТНК являются страны Западной Европы, а также Юго-Восточной Азии. Именно здесь сосредоточена большая часть прямых иностранных инвестиций. В странах Западной Европы на них приходится 38% всей суммы зарубежных капиталовложений в мире, в США и Канаде сосредоточено примерно 26%, в развивающихся странах – 27%. При этом на долю ТНК приходится свыше 90% всех зарубежных инвестиций в мире.

Анализ внутреннего устройства и внутрифирменной политики ТНК достаточно труден из-за коммерческой тайны, а также потому, что у ТНК крайне мало общего друг с другом. В поведении каждой ТНК главную роль играют распределение собственности и контроль над ней, механизм управления и принятия решений. Они в свою очередь определяют тактику в конкурентной борьбе и характер внутрифирменного планирования.

Организационная структура ТНК представлена следующими основными видами: функциональная, дивизионная, матричная и смешанная.

Ф ункциональная структура сложилась к середине ХХ в. и характеризуется тем, что у руководителя корпорации его заместителями являются руководителя крупных функциональных единиц. Внешнеэкономическими связями занимаются все структурные единицы (рис. 34).

Рис. 34. Пример функциональной структуры ТНК

Д ивизионная структура возникла и во многом как реакция на недостатки функциональной структуры. Она базируется на подходе к организации по четко различаемым товарным рынкам. Каждое подразделение (дивизион) ориентируется на одну группу товаров или даже один товар. Центральный аппарат координирует их работу и разрабатывает общую стратегию фирмы, дивизионы работают по принципу хозрасчета (рис. 35).

Азиатско-Тихоокеанский регион

Рис. 35. Пример дивизионной структуры ТНК

Матричная структура – это результат наложения функциональной структуры на дивизионную. Ее главные недостатки – сложность и нередко двойная подчиненность исполнителей, большое число руководителей.

Смешанная структура отличается от предыдущих тем, что, стремясь подстроиться под конкретную компанию, она содержит в себе элементы всех вышеописанных организационных структур, являясь их смесью (рис. 36).

Руководитель компании

Внутрен-нее подразде-ление А

Внутрен-нее подразде-ление В

Глобально

ориентированное подразде-ление С

Азиатско-Тихоокеан-ское подразде-ление по товарам

Международное подразде-ление (по товарам А и В)

Централь-ный аппарат

Рис. 36. Пример смешанной структуры ТНК

ТНК за редким исключением являются не семейными фирмами, а акционерными обществами с очень высокой степенью диффузии акций. Например, в международном обороте находится 145 млн. акций ИБМ, мультимиллиардер Р. Меллон владеет лишь 2,98% АЛКОА, 1,78% акций «Галф ойл», и 0,084% акций «Дженерал моторс» Это придает менеджерам подобных корпораций относительно меньшую зависимость от миллионеров.

Для ТНК особенно характерно отделение капитала как собственности от капитала как функции. Крупнейшие акционеры, как правило, не являются одновременно менеджерами ТНК, этот процесс особенно заметен в США. Основной блок акций редко покидает страну базирования. Подлинно многонациональных компаний пока немного, и они сосредоточены преимущественно в Западной Европе: капитал «Роял Датч Шелл» на 39% находится в английских руках, на 35% - в голландский, на 12% во французских, на 10% в швейцарских и т.д. В «Юнилевер» 43% акций принадлежат голландцам, 15% швейцарцам, 5% французам, 4% англичанам. Также многонациональным является состав акций «Нестле». Форма контроля над ними – создание надфирменных холдингов, которым передаются акции.

С организационной точки зрения ТНК представляет собой многозвенную систему международного рассредоточения предприятий с многообразными и сложными внешними и внутренними взаимосвязями. Поэтому первоначальные связи только лишь по сырьевым поставкам и итоговой финансовой отчетности явились неэффективными. В дальнейшем ТНК постепенно начали объединение своей зарубежной сети под единым оперативным контролем. Например, «Нестле» сгруппировала свои филиалы на региональной основе. Большинство ТНК создали при своих штаб-квартирах централизованные отделы иностранных операций, управляющие всей их совокупностью, и такая практика стала ныне преобладающей. Такая практика позволяет наладить единое внутрифирменное планирование внешнеэкономических операций, связать зарубежные предприятия не только финансовыми, но и технологическими узлами по линии специализации и кооперирования, централизовать их учет, отчетность, техническую политику, ценообразование, тактику в конкурентной борьбе и т.д., т.е. поставить на службу ТНК все преимущества МРТ.

Централизация не в равной степени затрагивает конкретные аспекты деятельности ТНК. В определении тактики сбыта, рекламе, организации обслуживания, взаимоотношений с местными властями и профсоюзами и кадровой политике зарубежная сеть сохраняет автономию.

Высокая степень обобществления производства и капитала в рамках ТНК и необходимость четкой координации деятельности всей международной системы их предприятий заставили такие корпорации перейти к каким-то формам централизованного планирования своих операций. В настоящее время такое внутрифирменное планирование превратилось в одну из важнейших функций штаб-квартир ТНК, особенно тех, чьи зарубежные операции интегрированы воедино с отечественными. Его в той или иной форме практикуют 95% ТНК США, причем 1/3 из них планируют все аспекты своей деятельности, и 2/3 наиболее важные из них, а также все крупные компании Западной Европы и Японии, опрошенные экспертами американской исследовательской организации «Конференс боард».

В основу таких планов обычно кладется глобальный подход к планируемым операциям, предусматривающий оптимизацию результатов для ТНК в целом. Ориентацией при этом является стабильное обеспечение «целевой нормы доходности» на капитал, определяемой ныне на уровне 12-15%. Соответственно общекорпоративные вопросы в плане доминируют над местными, так что некоторые зарубежные предприятия могут быть даже «планово убыточными», если это необходимо для каких-либо общих целей ТНК – удешевление готовой продукции, удержание и расширение рынка, проникновение на новые рынки и др.

Неопределенности рынка обычно не позволяют вырабатывать точных оперативных планов более чем на 3 года вперед. Однако ТНК все чаще берется за выполнение проектов, сроки которых превышают этот короткий период. Поэтому в большинстве корпораций внутрифирменное планирование подразделяется на:

• Текущее (бюджетное) – оценка по принципу «да – нет»

• Перспективное – оценка по принципу альтернатив.

Например, «Пфайзер» и «Массей Фергюсон» имеют скользящий двухлетний план, «Доу кемикл» - скользящий трехлетний, «Армко» и «Фиат» – пятилетний, БАСФ – годовой (бюджетный), двухлетний (оперативный) и десятилетний (перспективный), «Филипс» – годовой (бюджетный), двухлетний (оперативный) и перспективный на 7-12 лет.

Особое место при этом занимает техническая политика. Она может быть «защитной» (освоение новых технологий только тогда, когда это вынуждает делать рынок) и «наступательной» (ставка на быстрое технологическое обновление и принципиально новую технологию). Обычно применяются оба варианта. Как правило, НИОКР сосредотачиваются при штаб-квартирах в странах базирования и под их контролем, а на зарубежных территориях – лишь приспособление новых товаров к местным условиям. ТНК США тратят за рубежом лишь 6% общей суммы своих расходов на НИОКР, такова же тактика «Филипс», «Вольво», «Нестле», «Тойота» и др. также практикуется очень широко патентование результатов своих НИОКР во всех странах, где им грозит конкуренция. Обладание патентами дает законную монополию на срок в 15-20 лет на все виды технической и коммерческой эксплуатации запатентованной технологии.

Также ключевым вопросом управления является подбор и расстановка кадров. ТНК предпочитаю набирать более квалифицированный персонал, даже если это связано с дополнительными расходами на заработную плату. Правилом является комплектование персонала зарубежных филиалов почти исключительно из местных граждан, тогда как персонал штаб-квартир резервируется за гражданами стран базирования. Например, из 23 тыс. занятых на зарубежных предприятиях фирмы «Пфайзер» американцев насчитывается лишь 60 чел. У «Нестле» из 1507 занятых в Колумбии иностранцев всего 2, в Аргентине из 2528 – 27, в Малайзии из 538 – 1, Сингапуре из 144 – 5, в Индии – 782 и 9 соответственно. В свою очередь в штаб-квартирах ТНК США на 1851 высших управленческих постов иностранцы занимали лишь 1,6%, тогда как доля зарубежной рабочей силы в их хозяйственных империях составляла около 20%.

В целом руководство обширными зарубежными хозяйственными империями является достаточно сложным из-за различий в экономике, политике и культуре в отдельных странах, частых изменений политических ситуаций и экономической политики зарубежных правительств. Именно поэтому крупнейшие акционеры и менеджеры ТНК предпочитают и настаивают на стопроцентном акционерном контроле над своими зарубежными предприятиями как гарантии успешного проведения политики корпораций. Их идеалом является «собственность на все предприятия, единая и абсолютная власть». Такие филиалы обычно «послушнее», надежнее хранят технологию и коммерческую тайну, свободны от локального влияния и интересов каких-либо других собственников и партнеров.

ТНК идут на создание смешанных компаний только тогда, когда создание собственного филиала под стопроцентным контролем невыгодно или невозможно. Однако и в этом случае они настаивают на организации компаний преимущественного владения – с долей собственных акций 46-50%, что дает право на большинство голосов при принятии решений.

В итоге на долю филиалов и смешанных компаний преимущественного владения приходится ныне 80% зарубежной сети ТНК США и 75% - Англии, и здесь же концентрируется 90% их зарубежных инвестиций.

Большим разнообразием сеть отличается у индивидуальных ТНК. Например, «Доу кемикл» (США) наряду со стопроцентным владением филиалами имеет в ряде компаний участие всего до 20% акций. АКЗО владеет 62% акций в фирме «Бритиш энкапон», 58% в испанской «Ласеде де Барселона цианенка», 51% акций бразильской «Полихимика», 40% индийской «Сенчури энка» и 40% мексиканской «Фибрае химикас».

Пределом надежности включения зарубежного совместного предприятия по внутрифирменное планирование считается владение не менее чем 50% его акций. В отдельных случаях, чтобы избежать противоречий, вызванных равными позициями партнеров, ТНК предпочитают иметь 49% акций, компенсируя это дополнительными мерами по усилению контроля. Это могут мыть оговорка о преимущественном праве на покупку акций местного партнера, «распыление» туземной доли акций среди мелких акционеров, сеть соглашений о технологическом кооперировании, лицензионных, управленческих контрактов, что ограничивает инициативу и свободу решений партнера.

Сложности создания подобных предприятий можно свести к следующим:

1. Правильный выбор партнера. Это должна быть компания с хорошей финансовой базой, устойчивыми позициями на местном рынке, налаженными контактами с властями, а главное, имеющая реальный и долгосрочный интерес в сотрудничестве.

2. Цели создания и рубежи в технологии, производстве и контроле над местными рынками.

3. Проверка деловой репутации и оценка его реального потенциала в освоении рынка.

4. В случае технологического кооперирования важен правильный раздел всех частей на производимые и импортируемые.

5. Право на использование торговой марки ТНК (в обмен на отчисление 1-2% с цены реализуемой продукции).

6. Передача управленческого опыта (ставка за это также составляет 1-2%).

7. Формы ведения отчетности и контроля.

8. Из-за повышенного риска операций ТНК обычно настаивают на включении в договоры о создании совместных предприятий специальной «формулы ухода» – порядка защиты своих интересов в случает роспуска предприятия, его банкротства или национализации. Здесь также учитывается право на компенсацию и порядок репатриации капитала.

Деятельность ТНК непосредственно влияет на платежный баланс, производство, торговлю, занятость, развитие и международную конкурентную среду как принимающих стран, так и отечественной страны. Поэтому национальные правительства стремятся влиять, регулировать и контролировать деятельность ТНК, для того, чтобы придерживаться национальных интересов. В международной практике существуют некоторые разногласия и расхождение мнений между ТНК и правительством принимающей страны.

Расхождение в оценке доходов и расходов.

Принимающее правительство оценивает отношение доходов к расходам филиала по нисходящей, т.к. со временем ТНК не привлекает нового капитала и технологии в филиал, т.к. филиал завоевывает успех на рынке и имеет скромные потребности в новом капитале. Оценка материнской компании противоположна (рис.37).

Отношение доходов и

расходов филиала

Оценка ТНК

Оценка правительства

Время

Рис. 37. Расхождение в оценке отношения доходов к расходам филиала между принимающим правительством и ТНК

Как видно из графика, на начальном этапе отношение доходов к расходам филиала удовлетворяет принимающее правительство, и оно уверено, что заключили наилучший договор с ТНК. Однако, т.к. зона расхождения расширяется, принимающее правительство предпримет шаги по смене отношения на обратное, требуя, например, чтобы филиал основал научно-исследовательский центр, увеличил экспорт, получал больше материалов и компонентов от местных производителей и меньше из-за границы, платил большие налоги и прекратил отчисления своей материнской компании. Если оценка принимающего правительства сместится в отрицательную зону, где расходы превышают доходы, тогда правительство может оказывать давление на ТНК для продажи филиалов местным компаниям. Последним шагом правительства может стать конфискация филиала в одностороннем порядке.

Эти изменения в оценке тесно связаны с изменением в отношении сил принимающей страны и ТНК. С целью привлечения иностранных инвестиций правительство вынужденно предлагать какие-то уступки – льготы, освобождение от уплаты налогов в первые пять лет функционирования филиала и др. Однако когда инвестиции уже осуществлены, баланс в соотношении сил изменяется в пользу принимающего правительства.

Совпадения и противоречия между экономическими интересами.

Анализ доходов и расходов показывает на некоторое совпадение интересов ТНК и принимающей страны. В рамках основной гармонии интересов возможен длительный конфликт, т.к. ТНК и принимающая страна стремятся максимизировать свои части чистого экономического эффекта от прямых иностранных инвестиций. Конфликт этот может усиливаться различиями в оценке рентабельности филиала.

Пример «АвтоЗАЗ – Daewoo» - несовпадение интересов производителей СП. Если Украинская сторона стремилась к расширению производства, хоть и не качественных, но отечественных автомобилей, то корейская, естественно, имеет противоположный интерес. В целом основные разногласия сводятся к следующему:

Претензии украинской стороны – непередача передовых технологий; непредоставление «АвтоЗАЗу» в полном объеме кредита на погашение внебюджетных долгов (55 млн. долл.); необеспечение экспорта 50% продукции СП; негибкая ценовая политика; невыполнение инвестиционных обязательств; превышение полномочий вице-президентом компании «Daewoo Motors» Ванг Янг-Намом, который с 1.01.99 приостановил деятельность СП, а также продажу автомобилей в рассрочку. В результате с начала года СП недополучило от реализации продукции прибыль в размере 6,4 млн. долл.

Претензии корейской стороны – отсутствие финансово-экономического механизма по обеспечению возвратности капитала; отсутствие целостного менеджмента предприятия; непредоставление представителю корейской стороны «права двух голосов» в совете директоров СП; необходимость смены генерального директора с украинской стороны; возврат 15 млн. долл. кредита.

Данные разногласия решить не удалось путем переговоров, поэтому в дальнейшем «Daewoo Motors» обратилось в Высший суд штата Нью-Йорк.

Вызов ТНК национальной независимости принимающих стран.

Существует также конфликт политических интересов. По мнению правительств, профсоюзов и др. ТНК предоставляет экономические выгоды, но за счет совершения фактических и будущих уступок государственной власти в политических решениях, а также угрожая «целостности» национального общества. Они видят в ТНК политический институт, который способен оказывать давление на ключевые сферы национальной экономики из своих штаб-квартир; ТНК ограничивают или мешаю желанию принимающей страны достичь экономических, социальных и других целей национальных интересов. Также ТНК расцениваются как способ экстерриториального применения законов и проведения политики страны материнской компании.

Ограничение допуска иностранцев к ключевым отраслям промышленности.

Данные отрасли являются важнейшими в рамках национальной безопасности и имеют всеобъемлющее влияние на национальную экономику и общество. Ведущие отрасли, как правило, охватывают авиалинии, средства массовой информации, банки и страховые компании. В развивающихся странах к таким отраслям относят также сельское хозяйство, лесное хозяйство, рыбное хозяйство, добычу природных ресурсов и отрасли тяжелой индустрии, в которых превалируют государственные предприятия.

Требования относительно местной доли в собственности.

Принимающие страны, помимо запрещения, могут ставить требования относительно участия местной собственности в некоторых отраслях промышленности.

Например, на протяжении многих лет Мексика проводила политику «прогрессивной мексиканизации» (теперь от нее отказалась) компаний с иностранной собственностью через преобразования их в СП, которые отстаивают местные предпринимательские интересы. Другой пример – индийское правительство поставило условие, чтобы компания Кока-Кола или передала свои ноу-хау и большую часть собственности своему индийскому филиалу или прекратила свою деятельность в Индии. Кока-Кола выбрала последнее.

Таким образом, деятельность ТНК в принимающих странах, большинство из которых являются развивающимися, сопряжена со значительными трудностями, главные из которых – противоречия между политическими и экономическими интересами, а также угроза ТНК национальным интересам и экономической самостоятельности принимающих стран.

В заключении следует отметить следующее. ТНК во все большей степени становится определяющим фактором для решения судьбы той или иной страны в международной системе экономических связей. Активная производственная, инвестиционная, торговая деятельность ТНК позволяет им выполнять функцию международного регулятора производства и распределения продукции и даже содействовать экономической интеграции в мире.

Вместе с тем, у процесса транснационализации есть и обратная сторона.

• ТНК вторгаются в сферы, которые традиционно считались областью государственных интересов.

• Деятельность ТНК ведет к интеграции только в тех рамках и границах, которые определены получением максимальной прибыли.

• Противодействие реализации экономической политики тех стран, где ТНК осуществляют свою деятельность.

• Нарушение законодательства страны пребывания (манипуляция трансфертных цен, укрытие доходов путем перекачивания их из одной страны в другую).

• Установление монопольных цен, диктат условия, ущемляющий интересы развивающихся стран.