- •1. Попередній аналіз діяльності підприємства.................................................5
- •Розділ 1 Попередній аналіз діяльності підприємства
- •Розділ 2 Аналіз складу і джерел формування майна підприємства
- •2.1. Складання порівняльного аналітичного балансу
- •2.2. Порівняння змін у валюті балансу зі змінами обсягу реалізації
- •2.3. Визначення часток інтенсивних та екстенсивних факторів збільшення виручки від реалізації продукції
- •2.4. Оцінка майнового стану за аналітичними показниками
- •Розділ 3 Аналіз фінансової стійкості
- •3.1. Абсолютні показники оцінки фінансової стійкості
- •3.2. Показники платоспроможності (ліквідності)
- •3.3. Оцінка ринкових показників фінансової стійкості
- •Розділ 4 Аналіз ліквідності балансу
- •4.1. Поняття ліквідності балансу
- •4.2. Складання і аналіз балансу ліквідності
- •Розділ 5 Аналіз ділової активності
- •5.1. Поняття і значення ділової активності
- •5.2 Аналіз оборотності активів
- •5.3. Аналіз періоду операційного циклу
- •5.4. Аналіз періоду фінансового циклу
- •Розділ 6 Аналіз фінансових результатів та рентабельності
- •6.1. Поняття аналізу фінансових результатів та рентабельності
- •6.2. Аналіз структури і динаміки прибутку
- •6.3 Аналіз рентабельності
- •Висновки та пропозиції по підприємству в цілому
3.2. Показники платоспроможності (ліквідності)
Забезпеченість запасів джерелами формування є сукупністю фінансової стійкості, а наслідком є платоспроможність (ліквідність).
Ліквідність – здатність активів перетворюватись у грошові кошти з метою покриття короткострокових боргів.
Визначимо показники ліквідності підприємства.
(Див. Табл. 7)На початок звітного року підприємство мало достатньо оборотних коштів для погашення боргів протягом року. На кінець року оборотних коштів на 1 грн. становило 1.67грн. Таким чином підприємство мало достатню платоспроможність протягом звітного року.
На початку року швидколіквідних активів було недостатньо для покриття термінових боргів – на 1 грн. боргів припадало 0,67 грн. швидко ліквідних активів. Протягом року ситуація дещо погіршилась і на 1 грн. боргів припало 0,60 грн. швидко ліквідних активів.
Здатність підприємства негайно ліквідувати короткострокову заборгованість не змінилась 0.02 коп. на 1 грн.
Показники ліквідності підприємства Таблиця 7.
Показники |
Формула для розрахунку |
Джерела інформації |
Економічний зміст |
Напрямки позитивних змін |
На початок року |
На кінець року |
Тенденція |
А |
1 |
2 |
3 |
4 |
5 |
6 |
7 |
1. Коефіцієнт поточної ліквідності (покриття) |
поточні актив / поточний пасив |
Ф1, рядок 1195-1170 / Ф1, рядок 1695-1665 |
характеризує достатність оборотних коштів для погашення боргів протягом року |
збільшення: критичне значення 1 |
1,38 |
1,67 |
+ |
2. Коефіцієнт швидкої ліквідності. |
(поточні активи - запаси) / поточні пасиви |
Ф1, рядок 1195-1170-1100-1110 / Ф1, рядок 1695-1665 |
скільки одиниць найбільш ліквідних активів припадає на 1 термінових боргів |
збільшення (норма 1) |
0,67 |
0,6 |
- |
3. Коефіцієнт абсолютної ліквідності. |
грошові кошти / поточні пасиви |
Ф1, рядок 1165 / Ф1, рядок 1695-1665 |
характеризує готовність підприємства негайно ліквідувати короткострокову заборгованість. |
збільшення (норма 0,2 - 0,35) |
0,02 |
0,02 |
= |
4.Співвідношення короткострокової дебіторської і кредиторської заборгованості. |
дебіторська заборгованість / кредиторська заборгованість |
Ф1, рядок 1125+1130+1135+1136+1155+1160 / Ф1, рядок 1610+1615+1660 |
здатність розраховуватись з дебіторами та рахунок кредиторів. |
рекомендоване значення 1 |
1,57 |
1,09 |
- |
3.3. Оцінка ринкових показників фінансової стійкості
Ринкова стійкість визначається показниками, що характеризує рентабельність підприємства, ефективність менеджменту, ділову активність, інвестиційну діяльність, незалежність у використанні власних коштів.
У світовій та вітчизняній діяльності використовують сукупні показники для фінансової стійкості підприємства з погляду структури джерел фінансування.
(Див. Табл.8) У звітному році частка власників підприємства у сукупному капіталі становила 76%, що на 6% більше ніж на початок року. У звітному році К фінансової залежності = (1,31), що свідчить про те що на 1 грн власних коштів припадає лише 0,31 коп. залучених.
На кінець року К фінансової стабільності зріс з 2,3 до 3,25 що є позитивним для підприємства, К фінансової стійкості зріс на 0,07 що також є позитивним для підприємства. Так протягом звітного року збільшилась фінансова стійкість підприємства, покращились її показники.
Показники ринкової стійкості підприємства Таблиця 8.
Показники |
Формула для розрахунків |
Джерела інформації |
Економічний зміст |
Напрямки позитивних змін |
На початок року |
На кінець року |
Тенденція |
А |
1 |
2 |
3 |
4 |
5 |
6 |
7 |
1. Коефіцієнт автономії (незалежності) |
власний капітал / пасиви |
Ф1, рядок 1495+1520+1660+1665 / Ф1, рядок 1900 |
характеризує частину власників підприємства в загальній сумі авансових коштів |
збільшення, К 0,5 |
0,7 |
0,76 |
+ |
2. Коефіцієнт фінансової залежності. |
пасиви / власний капітал |
Ф1, рядок 1900 / Ф1, рядок 1495+1520+1660+1665 |
характеризує частину позикових коштів у фінансування підприємства. |
Зменшення ( якщо 1, то підпр. не має позик) |
1,43 |
1,31 |
- |
3. Коефіцієнт співвідношення залучених і власних коштів. |
залучені кошти / власні кошти |
Ф1, рядок 1595+1695-1665 / Ф1, рядок 1495+1520+1660+1665 |
показує скільки позикових коштів припадає на 1 грн власного капіталу. |
Зменшення ( норма 1) |
0,43 |
0,31 |
- |
4.Крефіцієнт фінансової стабільності. |
власні кошти / залучені кошти |
Ф1, рядок 1495+1520+1660+1665 / Ф1, рядок 1595+1695-1665 |
забезпечує заборгованість власними коштами. |
збільшення (К>1) |
2,3 |
3,25 |
+ |
5. Коефіцієнт фінансової стійкості. |
власний капітал + довгострокові зобов’язання / поточні пасиви |
Ф1, рядок 1495+1520+1660+1665+(1595-1520) / Ф1, рядок 1900 |
характеризує частину стабільних джерел фінансування у їх загальному обсязі. |
норма 0,85-0,9 |
0,7 |
0,77 |
+ |