3. Задача №3

Станом на 31.12.2013 року за даними бухгалтерського обліку має місце наступна інформація (табл.. 3):

Таблиця 3

Вихідні дані

Показники	Сума	Вид діяльності, грошовий потік
Кошти, отримані від покупців за реалізовану продукцію	760 000	О, ПГП
Виплачена заробітна плата	110 000	О, НГП
Виплачені дивіденди акціонерам	15 000	Ф, НГП
Сплачені податки	71 000	О, НГП
Отримано кошти за реалізоване устаткування (майно)	365 000	І, ПГП
Кошти, сплачені постачальникам за отриману сировину	305 000	О, НГП
Погашено довгострокову позику	410 000	Ф, НГП
Отримано доходи майбутніх періодів	85 000	О, ПГП
Придбано програмне забезпечення	9 500	І, НГП
Сплачено відсотки по банківському кредиту	11 500	О, НГП
Надійшли основні засоби на умовах фінансової оренди	115 000	Не грошова операція
Викуплено акції власної емісії	98 000	Ф, НГП
Надійшли кошти за користування приміщенням складу, зданого в оренду	7 500	О, ПГП
Проведено бартерну операцію	105 000	Не грошова операція
Отримано дивіденди	4 500	І, ПГП

Обчислити:

• валовий і чистий грошові потоки;

• позитивний та негативний грошові потоки;

• коефіцієнт ліквідності грошових потоків;

• коефіцієнт ділової активності грошового потоку;

• чистий рух грошових коштів окремо в розрізі операційної, інвестиційної та фінансової діяльності підприємства.

Обсяг реалізації продукції (товарів, робіт, послуг) складав 1 200 000 грн.

Обґрунтуйте запропоновані Вами заходи фінансового менеджменту щодо покращення ситуації на підприємстві.

О – операційна діяльність

І – інвестиційна діяльність

Ф – фінансова діяльність

ПГП – позитивний грошовий потік

НГП – негативний грошовий потік

Розв’язок:

Коефіцієнт ліквідності грошового потоку розраховується за формулою:

Значення коефіцієнта більше за одиницю буде означати ріст залишку грошових коштів на кінець аналізованого періоду, тобто сприятиме підвищенню коефіцієнта абсолютної ліквідності.

Коефіцієнт ділової активності грошового потоку (КДАГП), тобто його віддачі, розраховується за формулою:

Висновок:

Станом на 31.12.2013 року було визначено валовий грошовий потік який становить 2 252 000 грн. та чистий грошовий потік який дорівнює 192 000 грн. Для цього ми визначили позитивний і негативний грошові потоки. Позитивний грошовий потік становить 1 222 000 грн. Для того щоб його збільшити можна вжити наступні заходи:

• залучення стратегічних інвесторів з метою збільшення обсягу власного капіталу;

• додаткової емісії акцій;

• продажу або здачі в оренду не використовуваних видів основних засобів.

Негативний грошовий потік становить 1 030 000 грн. Для того щоб його зменшити можна вжити таких заходів:

• скорочення обсягу й складу реальних інвестиційних програм;

• відмови від фінансового інвестування;

• зниження суми постійних витрат підприємства.

Підвищення суми чистого грошового потоку підприємства може бути забезпечене за рахунок здійснення наступних основних заходів:

• зниження суми постійних витрат;

• зниження рівня змінних витрат;

• здійснення ефективності цільової політики, що забезпечує підвищення рівня прибутковості операційної діяльності.

Коефіцієнт ліквідності грошового підприємства становить 1,19. Він перевищує одиницю, це означає що ріст залишку грошових коштів на кінець аналізованого періоду, тобто сприяти підвищенню коефіцієнта абсолютної платоспроможності підприємства.

Позитивне значення чистого руху коштів у результаті операційної і інвестиційної діяльності, а результат від фінансової діяльності є негативним. Це означає, що в результаті операційної діяльності підприємство отримує достатньо грошових коштів, щоб здійснювати інвестиції і платити за користування кредитами за рахунок власних коштів.

Для підприємства можна рекомендувати наступні заходи:

• постійно спостерігати та аналізувати рух грошових коштів за усіма видами діяльності;

• контролювати надходження та витрати, а особливо за позиками, контрактами, авансами;

• придбання основних засобів, нематеріальних активів потребує певного обгрунтування та ефективного їх використання з урахуванням джерел їх придбання;

• розробити план надходжень та витрат на підприємстві за усіма видами діяльності на більш короткі терміни, ніж рік;

• контролювати витрати з виплати дивідендів та купівлі раніше випущених цінних паперів;

• збільшення розміру цінових знижок за готівковий розрахунок по реалізованій продукції покупця;

• забезпечення повної або часткової передоплати за продукцію, яка користується високим попитом на ринку;

• залучення інвестицій, додаткова емісія акцій;

• залучення довгострокових фінансових кредитів.