18Особенности спроса и предложения на рынке ссудного капитала и процент.

Банки и их функции.

Ссудный (денежный) капитал есть сумма денег, которая предоставляется для временного пользования на возмездных условиях. Деньги представляют собой специфический вид инвестиционного ресурса. Сами по себе они не принимают участия в производительном процессе. Однако с их помощью удается заполучить любые экономические ресурсы.

На рынке ссудного (денежного) капитала в качестве покупателей выступают фирмы, домашние хозяйства, которые испытывают нехватку собственных средств для совершения различных сделок. Продавцами на этом рынке являются домашние хозяйства, предлагающие часть своих доходов или сбережения для временного пользования. В результате взаимодействия продавцов и покупателей возникают кредитные отношения или отношения по поводу купли-продажи денег. Продавец денег называется кредитор, а покупатель - кредитуемым. За использование чужих денег вносится плата, которая именуется ставкой процента. Последняя есть своеобразная цена, уплачиваемая за использование заемных денег. Она определяется в процессе взаимодействия заемщиков (фирм, домашних хозяйств) и займодавцев (домашних хозяйств).

Рынок ссудного капитала существует в форме кредитной системы, которая включает в себя прежде всего коммерческие банки, которые накапливают свободные денежные средства с целью их прибыльного размещения. Помимо коммерческих банков такую операцию могут осуществлять страховые, инвестиционные, финансовые компании, пенсионные фонды, сберегательные кассы и кредитные кооперативы, обладающие правами коммерческой деятельности. Несмотря на такое количество кредитно-финансовых учреждений ядро кредитной системы составляют коммерческие банки.

Коммерческие банки в современных условиях выполняют сотни операций и оказывают различные услуги. Однако основу их деятельности составляют две операции: 1) привлечение денег и 2) размещение кредитов. Первая операция называется пассивной и состоит в привлечение временно свободных средств фирм, сбережений населения в банковскую систему. Собственно в этой операции нуждаются все физические и юридические лица, обладающие временно избыточными денежными средствами, поскольку в рыночном хозяйстве ни один рубль не должен простаивать. При привлечении свободных денег банки выплачивают процентную ставку своим кредиторам, которая называется процентом по вкладам (депозитам). Накопление таким образом средства затем прибыльно размещаются или выдаются в качестве кредита фирмам, населению и общественным организациям, которые не располагают необходимым количеством капитала. Эта операция является активной, поскольку выдаче ссуд банки получают процентную ставку, которая именуется процентом по ссудам. Разумеется, что процент по ссудам по своему уровню выше процента по вкладам. Разница между ними называется маржа и составляет один из основных источников банковской прибыли.

Различают номинальную и реальную ставку процента. Номинальная ставка объявляется банком и определяется по текущему курсу денег. Реальная ставка связана с уровнем инфляции в экономике. Для определения реальной процентной ставки необходимо от номинальной вычесть уровень инфляции. Допустим, банк выдает кредит по ставке 50% годовых, а годовой уровень инфляции прогнозируется в 20%. В этом случае реальная ставка процента составит 30% (50-20). Процент в рыночном хозяйстве выступает в качестве дохода, извлекаемого собственником капитала как в физической, так и денежной формах. При этом процент является доходом продавца капитала, а для покупателя он составляет издержки приобретения ресурса. В связи с этим обстоятельством от уровня процентной ставки в значительной мере зависит активность хозяйственных субъектов, итоги финансовой деятельности фирм и в целом результативность национальной экономики.