9. Организация межбанковских расчетов в России.

Роль Центрального банка в организации эффективной системы межбанковских

Межбанковские расчеты осуществляются посредством корреспондентских счетов, открытых в кредитных организациях.

Корреспондентский счет является счетом до востребования

Корреспондентский счет - счет, отражающий проведение расчетных операций одним кредитным учреждением по пору­чению и за счет другого на основании заключенного договора.

Особенности на нем хранятся денеж средства банка и его клиентов.

Корреспон­дентские счета подразделяют на две основные группы:

НОСТРО (NOSTRO) -т.е. счет, открытый нашим банком в другом банке, отражаемый в активной части баланса;

ЛОРО (LORO) - счет чужого банка, открытый в нашем банке и отражаемый в пассивной части баланса.

В международных межбанков­ских операциях встречаются счета ЛОРО-КОНТО, открываемые банком-корреспондентом для проведения операций третьим банком. Как правило, корреспондентские счета не предполагают проведения расчетов сверх остатка, хранящегося на них.

Способы проведения межбанковских расчетов в РФ:

1-через расчетную сеть Банка России;

2-посредством клиринговых центров;

3-по прямым корреспондентским связям банков;

4-по внутрибанковской межфилиальной системе расчетов.

1Расчеты-через расчетную сеть Банка России;

.Наличие корреспондентского счета в РКЦ позволяет производить расчеты с лю­бым кредитным институтом страны, так как сами РКЦ связаны между собой в единую расчетную сеть. Расчеты через РКЦ осуществ:

1- в пределах остатка средств на счетах

2-На основании внутридневных поступлений

3-либо на основании кредитов предоставляемых банку.

Для организации бесперебойных расчетов ЦБ предоставляет банкам.:

Однодневные и внутридневные кредиты.

Централизованные кредиты яв разновидностью межб кредитовони яв инструментом поддержания текущей ликвидности банка

Лик способность б в полном объеме и своевременно отвечать по своим обязательствам

Виды операций совершаемых через расчет сеть банка Росси

1:посредничества в платежах и кредитах, обслуживание клиентов банка

2 , учет обязательных резервных отчислений бак системы хранящихся в банке России,

3. проведение расчетов в российских рублях по сделки-купли –продажи иностранной ценных металлов и ц/б

.Достоинства1 максимальная надежность расчетов, Широкий круг участников расчетов. Недостаток- меньшая скорость расчетов.

2 Клиринговые палаты.

Клиринг (от англ. clearing - считать) представляет собой систему межбанковских, безналичных, расчетов, осуществляемых специальными расчетными палатами путем взаимного зачета платежей участниками данного клиринга. При этом сумма списаний и зачислений участников расчетов равна.

Клиринг основан на зачете взаимных требований и обязательств, при этом равные суммы взаимоучитываются, а платежи осуществляются лишь на разницу

Основной причиной создания- клирингового учреждения (расчетной палаты, центра, дома) является:

Достоинства 1-ускорение и оптимизация взаимных расчетов между участни­ками, 2- повышение надежности расчетов,

3-более рациональное использование временно свободных ресурсов кредитных учреждений.

Клиринговые палаты: специальные м/б организации, осуществляющие б/н расчеты путем зачета взаимных требований. Основа их деятельности – соглашение банков об обмене платежными инструментами по определенным правилам, в определенном месте и в определенное время. Клиринг позволяет существенного сократить число денных .переводов, необходимый .ликвидный остаток в расчетной. системе, что сокращает баланс платежей и удешевляет расчетную систему.

Клиринг бывает :1-локальный он орган различными кредит учреждениями,предоставляющие услуги определенному кругу участников(банки одной банковс группы) исходя из масштабов2- общегосударственный в нем участвует большая часть банков или все расчетно-банк институты функц в экономике и организована эта деятельность на базе ЦБ.

В клиринговых учреждениях производятся нетто-расчегы по требованиям и обязательствам участников данных расчетов. Это означает, что перечисляется не сама сумма обязательств, а только сальдо, т.е. разница между обязательствами и требова­ниями.

Недостаток по сравнению с валовыми расчетами

1- временная задержка ,вызванная необходимостью накопить обязательства по платежам для выяснения величины сальдо

. 2- При организации клирн-х расчетов возможно возникновение рисков, которые связаны с тем что осуществляется перевод денежных средств, а затем контроль за остатком средств на счете, Если при списании средств сумма превышает остаток на счете, предоставляется кредит автоматически величина его не регламентируется

Для минимизации риска расчетов:

1 проводится жесткий отбор участников расчетов

2 -предворительное депонирование денежных средств на счете.3-регламинтация мин остатка сред на счете Каждый банк участник клиринга имеет собственный корр счет на котором отражаются его расчетные операции ,регламентируется мин остаток средств

3. 3-По прямым корреспондентским связям банкое; С их помощью возможно проведение всех расчетных операций, за исключением перечисления налогов и других обязательных платежей в бюджеты всех уровней и государственные социальные внебюджетные фонды. Такие платежи перечисляются через РКЦ .

По прямым корреспондентским связям банков Расчеты осущ одним банком в другом банке. Посредников нет, что ускоряет расчеты Один банк зак договор с другим банком для обслуживания кл и и соверш операций для себя кред, депозиты с ц/б

Преимущество прямых корреспондентских отношений :

1 исключение посредников из межбанковских расчетов.2 это приводит к ускорению и удешевлению расчетов. Ускорение расчетов-это-главная цель прямых корреспондентских отношений.

Недостаток узкий круг участников расчетов, меньшая надежность расчетов, необходимость отвлечения денежных средств из оборота.

.Прямые корреспондентские счета наиболее распространены в сфере международных расчетов Они открываются в рамках генеральной лицензии ,выдаваемой ЦБ РФ конкретным комм банкам.

4Межфил.с/с расчетов. Крупнейшие КБ, обладающие обширной фил.сетью создают с/с расчетов. Подобная с/с позволяет банку более рац-но размещать свои ресурсы, поддерж-ть ликв-ть своих подразд-ний сменьшим напр-ем, увеличивать дох-ть своей деят-ти.

10 Международные системы расчетов. .

SWIFT: межбанковская телекоммуникационная сеть- это (самая распространенная система). Позволяет осуществлять расчеты только с теми пользователями, с которыми оформлены кор. отношения. Проводимые в сети поручения отражаются на счетах ЛОРО и НОСТРО открываемых участниками расчетов друг у друга.

CHIPS и CHAPS: американские нац. расчетные системы для проведения крупных платежей в $. CHAPS объединяет японские банки с американскими, CHIPS - английские с американскими. CHIPS -чипс это система функционирует как клиринговое учреждение, тоесть дебетует отправителя платежа и одновременно кредитует получателя данного платежа.

TARGET: -это трансевропейская автоматизированная система валовых расчетов в режиме реального времени. Новая расчетная сеть объединенной Европы, работает в Евро.

Обеспечивает прохождение платежей между Европейскими участниками.

РФ строит сеть, аналогичную TARGET. Причины: 1) ЦБ концентрирует финансовые ресурсы в едином центре; 2) появляется стандарт расчетов, соответствующий европейскому; 3) появляется возможность проведения расчетов через единый центр с одним кор. счетом. Перспективы: готовность перейти на систему, аналогичную TARGET; переход на электронизацию расчетов, отказ от бумажных носителей (принят закон об электронной подписи).

11.Типы денежных систем

Денежная система-это форма организации денежного обращения, сложившаяся исторически и закрепленная законом. Денежная система в России сформировалась в 16 в Еленой Глинской. Типы денежных систем:

Система металлического обращения( денег, металлическая денежная система)ё предполагает что в обращении находятся либо только металлические деньги, либо бумажные и кредитные деньги, свободно обмениваемые на драгоценные металлы.

Система неметаллического обращения( денег, ) (бумажноденежная) предполагает ,что в обращении находятся неразменные на драгоценные металлы бумажные и кредитные деньги.

неметаллическая (бумажноденежная) система, при которой золото окончательно вытеснено из обращения неразменными банкнотами, чеками, казначейскими билетами. (знаками стоимости)

Разнородностями системы металлического обращения яв-ся:

А) биметаллизм и Б)монометаллизм

. Биметаллизм – тип денежной системы, при которой роль платежно-расчетного инструмента официально закрепляется за монетами из двух металлов (как правило это серебро и золото). При биметаллизме устанавливается монетный паритет, то есть порядок сосуществования монет из разного металла. Различают два вида паритета 1)- равный, или параллельный, когда ( государство не вмешивается в порядок соотнесения монет, отдавая этот вопрос на откуп рынку). Цена монет из одного металла выраженная монетами из другого металла устанавливается стихийно, исходя из сложившегося паритета цен на сам металл.2) подчиненный, когда курс монет из одного металла к монетам из другого металла официально закреплен. Так, за серебром частенько закреплялась роль разменной монеты, что характеризовалось как система «хромающей» валюты. Основным недостатком биметаллической денежной системы является нестабильность и противоречивость денежного обращения.

Монометаллизим – тип денежной системы, при котором денежное обра-щение построено на одном металле (как привило золоте, реже серебре, характер-ном для ранних стадий развития денег). Кроме главного металла в обращении мо-гут находиться и иные денежные носители (в первую очередь разменная монета, а так же банкноты, казначейские билеты), обязательно разменные на этот металл.

Различают несколько типов о монометаллизма.:

Золотомонетный стандарт. В денежном обращении присутствуют как золотые монеты, так и банкноты (или иные денежные носители, являющиеся знаками золота), при этом происходит свободный обмен золотых монет на прочие инструменты обращения. Золотослитковый стандарт. Банкноты, или знаки стоимости размениваются на золото в определенной пропорции (как правило, в размере стандартного банковского слитка, то есть золотого лингота.

Золотодевизный стандарт представляет собой такое обеспечение национальной валюты, при котором она обменивается на иностранные валюты, разменные на золото. 12 Денежная система России.

Денежная система - это исторически сложившаяся и закрепленная законом форма организации денежного обращения государства. Денежная система включает следующие элементы:

1- национальная денежная единица, она служащая масштабом цен; Официальная законодательная денеж единица обращающаяся на территории России руб составная часть ее коп пейка(рубль – действует с 1535 г., введен Еленой Глинской

2- Виды денег,(банкнота и монета) являющиеся официальным платежным средством.

рубль, и его сотая часть копейка. В настоящее время в денежном обращении России присутствуют банковские билеты или банкноты и разменная монета.

3- национальная эмис­сионная система, обеспечивающая порядок выпуска денег в обращение; Эмиссионный центр страны- Центральный банк. В отличие от многих стран мира, налично-денежная эмиссия в России всегда находилась в монопольном ведении царя или госу­дарства. Первоначально это выражалось в монопольном праве государя на чеканку полноценных монет, а затем в монополизации государством эмиссии кредитных и бумажных денег.

4-Аппарат, осуществляющий регулирование денежной массы в обращении. Национальный аппарат, осуществляющий поддержку и регулирование денежного обращения. По сути дела, монополия Центрального Банка России охваты­вает сегодня весь спектр вопросов, связанных как с эмиссией денег, так и с организацией их обращения на территории России.

Комбанки осуществляют обслуживание эк. процессов: инкассация, обеспечение денежными средствами хозяйствующих субъектов и граждан)..

ТЕОРИИ ДЕНЕГ.

Основные теории денег следующие:1 .Металлическая 2. Номиналистическая

3. Количественная 4. Кейнсианская 5. Синтетическая

Металлическая денежная теория*

Данная теория возникла в Англии в период первоначального накопления капитала в XVI - XVII !(15,16 в). Представителями У. Стаффорд ( 1554 - 1612 г). Представители теории отождествляли богатства общества с драгоценными металлами (золотом), которым приписывалось монопольное выполнение всех функций денег. Сторонники этой теории не видели необходимости замены полноценных денег бумажными, и они выступали против бумажных денег, не разманенных на метал.. Со временем, металлическое обращение было признано дорогостоящим для общества это связано с развитием произв. и сел хоз-ва и теория утратила актуальность.

Возрождение теории 19в ,когда проявляются проблемы бумажноденежного обращения и проводятся реформы по восстановлению металлического обращения.

Номиналистическая теорияденег :сформировалась17-18 в

Представите англичане Дж. Беркли ( 1685 - 1753 г) и Дж. Стюарт ( 1712 - 1780 г).В основе их теории лежали два следующие положения.

Во-первых, деньги создаются государством, и, во-вторых деньги выступают в качестве идеальной счетной денницы в – третьих стоимость денег определяется номиналом.( в деньгах главным является не носитель, а номинал). Стоимость денег не всегда связана с номиналом. Стоимость металлических денег определяется весом драгоценных металлов. Стоимость бумажных и кредитных денег определяется объективными экономическими законами.

Появление и развитие бумажноденежного обращения, и наличие инфляции показали неэффективность подобных выводов.

Основной ошибкой представителей номинализма является положение о том, что -стоимость денег определяется государством. Они отрицали трудовую теорию стоимости и товарную природу денег.,выделяли 2 ф-и денег как обращение, как средство платежа. Появление и развитие бумажноденежного обращения, и наличие инфляции показали неэффективность подобных выводов. совокупность функций денег. . Теория сала свои позиции в пользу кол теор денег, отвергающей металл природу денег.

Количественная теория денег, сформировалась в 19 вв. Развитие ее проходило в два этапа: классическая количественная теория и монетаризм.

1-этапа: классическая количественная теория

Основоположником яв французский экономист Ж.Боден ( 1530 - 1596 г). Дальнейшее развитие эта теория получила в трудах англичан Д Юма и Дж. Милля, а также француза Ш. Монтескье.

Сторонники этой теории видели в деньгах только средство обращения. Они ошибочно утверждали, что в процесс обращения в результате столкновения денежной и товарной масс якобы устанавливаются цены, и определяется стоимость денег.

Основы современной количественной теории денег были заложены американским экономистом и математиком Ирвингом Фишером (1867-1947). обоснование уравнения обмена Фишера: МY=РO И.Фишер отрицал трудовую стоимость и исходил из «покупательной силы денег». Он выделял шесть факторов от которых зависит эта «покупательная сила денег»:

- количество наличных денег в обращении;

- скорость обращения денег;

- средневзвешенный уровень цен;

- количество товаров;

2 этап Разновидностью количественной теории денег является монетаризм.. Основоположником явлеется- М. Фридмен. Монетаризм возник в 50-е годы исследования /связаны с влиянием объемом денежной массы в обращении на темпы экономического роста. Денежная масса находящаяся в обращении играет определенную роль в стабилизации и развитии рыночной экономики

Кейнсианская теория денег

. В 20 — 30 гг. XX века сформировалась Кейнсианская теория денег. Основное внимание уделялось не денежном факторам, а проблеме повышения темпов экономического роста и занятости населения'. Определяющая роль в регулировании экономики отводилась государству.

Синтетическая денежная теория

Синтетическая теория денег возникла в 70-80-х гг. XX в.. Теория объединяет монетаристское а и кейнсианское направление их основные выводы и определяет порядок их использования для регулирования экономики. Синтетическая денежная теория, основанна на тезисе о том, что в периоды кризисов необходимо государст­венное регулирование экономики, а после ликвидации кризисной ситуации необходимо свободное саморегулирование денежного рынка.

11. Понятие кредитных отношений. Функции, принципы и формы кредита Основные причины, диктующие необходимость и возможность существования кредита в экономике. Определение кредита как экономической категории. Дискуссионные вопросы понимания функций кредита. 1.Необходимость и сущность кредита.

Кредит это возвратное движение денежных средств от кредиторов к заемщикам на условиях срочности, платности, обеспеченности и целевого использования денежных средств.

Кредит представляет собой форму движения ссудного капитала, т.е. денежного капитала, предоставляемого в ссуду. Кредит обеспечивает трансформацию денежного капитала в ссудный и выражает отношения между кредиторами и заемщиками.

При его помощи свободные денежные капиталы и доходы физических, юридических лиц, государства в рамках экономической системы аккумулируются, превращаясь в ссудный капитал, передаваемый за плату во временное пользование.

Эволюция кредита связана с эволюцией денег.

По мере развития денежных отношений появились метал деньги Начало развития ростовщической функции кредитования.

При создании первых кредитных учережденений, появились банков функция кредитования.

Сущность кредита проявляется в его функциях:

Функции кредита.

1. аккумуляция временно свободных денежных средств;

2. перераспределительная;

3. замещения наличных денег обращении

1В рамках первой функции осуществляется аккумуляция временно свободных денежных средств, юр и физ лиц и в дальнейшем перераспределяются во временное пользование от имени банка другим субъектам под проценты.

2-Перераспределительная функция – имеет две особенности:

• перераспределение по отраслям;

• перераспределение по территории.

По отраслям – основано на существовании отраслей с различным уровнем прибыльности и рентабельности. Денежные ср-ва перетекают из низкорентабельных отраслей в высокорентабельные. Средства идут снизу вверх.

Т.к главная цель перераспределения средств связана с экономической эффективностью, т е. возможность возврата денежных средств и процентов по ним.

Перераспределение по территории – заключается в возможности распределения денежных средств между экономически активными экономически пассивными территориями. Различие состоит в уровне развития территории и спросе на деньги.

Принцип перераспределения тот же сверху вниз. Экономически активные террит препологают наличие возможности для роста проц ставок вследствие мирового спроса на денежные средства. Эконом пассивные террит это террит с ограниченным спросом на ден средства.

3.Функция связана с существованием кредитных денег.

Функция замещения наличных денег в обращении выполняется как эмиссионным банком страны, так и коммерческими банками. Денежная банковская эмиссия существ ЦБ путем выпуска кредитных денег(банкнот). Кредитная эмиссия осуществляется коммерческими банками выпускающими в обращение банк векселя, чеки, обращающиеся депозиты. Данные денежные средства альтернативой денежным средствам, способствуют сокращению издержек обращения (связанных с печатанием, перевозкой, пересылкой, охраной и хранением денег), а также ускорению оборачиваемости средств.

Принципы кредита:

1Срочность кредитования означает, что кредит должен быть возвра­щен в строго определенный срок указанный в кредитном договоре. Срочность представляет собой необходи­мую форму возвратности кредита.

Важность своевременного возврата денежных средств связанно с тем, что банк их предоставляет кредит преимущественно не собственными средствами, а на основе привлеченных ресурсов. Исходя из этого, существует следующая зависимость – кредитные вложения по срокам соответствуют срокам привлечения денежных средств.

2Платность кредита означает необходимость внесения в банк опре­деленной платы заемщиком за использование кредитными ресурсами. При этом Ценой кредита выступает банковский процент. Принцип платности связан с экономической категорией – ссудный процент- это определенная сумм ден сред выплачиваемая заемщиком кредитору за возможность их использования в течении поредел периода времени..

3Обеспеченность предполагает, что в случае невыполнения (или надлежащего выполнения)заемщиком своих обязательств, кредитор имеет вторичный источник погашения долга. Обеспеченность это один методов снижения кредитного риска и повышает вероятность возврата денежных средств. Различают первичное и вторичное обеспечение банковской ссуды.

1)В качестве первич­ного обеспечения ссуды выступает денежный поток заемщика. Это доходы юр и физ лица ,которые являются источником погашения долга

2)Вторичное обеспечение банковской ссуды в силу законо­дательных и экономических особенностей постоянно совершенствуется (за­лог, заклад, гарантия, поручительство, страхование случая невозврата кре­дита и т.д.). Они делятся на материальное и нематериальное обеспечение ссуды.

. Формы обеспечения:

1. залог; 2-поручительство; 3-банковская гарантия.

Залог предполагает, что в случае невыполнения или ненадлежащего выполнения заёмщиком своих обязательств, кредитор имеет приоритетное право на удовлетворение своих претензий из стоимости предметов залога.

К предметам залога предъявляются : Количественные требования предполагают, что стоимость кредита должна быть меньше стоимости залога .Залог должен покрывать основную сумму долга и проценты по нему. Это связанно с тем, что предметы залога со временем меняют свою стоимость.

Качественные требования предполагают, что предметы залога должны принадлежать заемщику это - матер ценности- (недвижимость и земля, автотрасс средства, ценные бумаги). Предметы залога должны быть ликвидны и подконтрольны, а также решены вопросы по реализации залога.

Поручительство и банковская гарантия это варианты нематериального обеспечения кредита.

Поручительство-это обязательство третьей стороны отвечать по долгам заемщика, в случае ненадлежащего выполнения заемщиком своих обязательств. 1-Поручитель и заемщик несут ответственность солидарно.

2 К поручителю, исполнявшему свои обязательства по договору, переходят права кредитора по данному обязательству.

3Договор поручительства -это 2-или3 стороннее соглашение и чаще всего это бесплатная услуга.

4 Банк принимая поручительство в качестве обеспечения должен быть уверен в финансовой устойчивости не только заемщика но и поручителя, в связи с этим поручитель должен предоставить документы о финансовом положении.

. Банк –кредитор, заемщик, поручитель .

Особенности:1)Поручителями м. б.юр. физ. Лица,2) поруч- это соглашение

3) Поручительство чаще всего это бесплатная услуга

4) Поручитель и заемщ ответственность несут солидарно

Страхование связано со снижением или перераспределением рисков между юр и физ лицами страхователями и спец органами страховщиками.

Банковская гарантия это обязательство, по которому банк или страх компания (гарант) обязуются по требованию кредитора выплатить денежные суммы за заемщика.

Особенности банк Банковской гарантии:

1Гарантия предоставляется банками и небанк организациями.

2 это одностороннее обязательство банка. 3 Платная услуга банка.

В мировой практике банковские гарантии: