Тема 5 инфляция и денежные реформы

5.1 . Инфляция : ее сущность , причины , виды и типы

5.2 Измерение инфляции 5.3. Розвиток та особливості інфляції в Україні

5.4 . Последствия инфляции и антиинфляционная политика

5.5 . Денежные реформы и методы их проведения

5.1 . Инфляция : ее сущность , причины , виды и типы

Инфляция - это процесс обесценивания денег и общее повышение цен на товары и услуги в результате чрезмерной эмиссии и переполнения каналов обращения денежной массой, оказалась не обеспеченной экономическими благами .

Термин " инфляция " буквально означает " вздутие или набухание " . Действительно , финансирование государственных расходов (например , в периоды экстремального развития экономики во время войн , революций ) при помощи бумажно -денежной эмиссии с прекращением размена банкнот приводило к расширению денежного обращения и обесценению бумажных денег .

Как правило , инфляционные процессы были связаны с войнами или эпидемиями , длительными неурожаями и другими стихийными бедствиями , обусловливающие политические и социальные потрясения .

Инфляция была характерна для денежного обращения:

- США - в период войны за независимость 1775-1783 гг ;

- Франции - в период Французской революции 1789-1791 гг ;

- Англии - во время войны с Наполеоном в начале XIX в . ;

- России в 1769-1895 гг ;

- Особенно высоких темпов инфляция приобрела в Германии после Первой мировой войны , когда осенью 1923 г. денежная масса в обращении достигла 396 квинтильонов марок , а денежная единица обесценилась в триллион раз.

Впервые термин " инфляция " был применен для характеристики экономики США в период гражданской войны 1861-1865 гг Он свидетельствовал процесс перегрузки , " набухание " каналов денежного обращения массой денег , которая превышала потребность в них экономической системы .

Окончательно этот термин был введен в научный оборот с целью теоретического отображения определенного состояния экономики после Второй мировой войны .

Эти исторические примеры доказывают , что инфляция не является порождением современности , а имела место и в прошлом.

Современной инфляции присущ ряд отличительных особенностей . Если раньше инфляция была локальной , то сейчас она всеобъемлющая ; раньше она охватывала определенный период, т.е. имела периодический характер , а сейчас - хронический ; современная инфляция находится под воздействием не только денежных ( монетарных ) факторов ( разбалансированием денежной системы , чрезмерной денежно - кредитной эмиссии , валютных отношений) , но и неденежных факторов ( монополизации экономики , удорожание товаров критического импорта ( энергоносителей ) , сырьевых материалов и т.д.).

Итак , инфляция как многофакторный процесс - это проявление диспропорции в развитии общественного воспроизводства , что обусловлено нарушением закона денежного обращения . Таким образом , глубинные причины инфляции находятся как в сфере обращения, так и в сфере производства , и очень часто обусловливаются экономическими и политическими отношениями в стране . Следствием такого несоответствия является обесценивание денежной единицы и общее повышение цен на товары и услуги

Следует отметить , что не только рост цен является основным проявлением инфляции . Инфляция может быть открытой и скрытой.

Обесценивание денег может происходить и при отсутствии открытого роста цен - их содержании на относительно фиксированном уровне с помощью административных рычагов .

В экономике Украины инфляция возникла еще в период существования СССР в 50 -60 - х годах XX в . и была связана с резким падением эффективности общественного производства. Однако она была скрытой и проявлялась в товарном дефиците и большой разницы в ценах: низких на конечную продукцию и высоких на все виды сырья .

Следует отметить и то , что скрытая инфляция наиболее деструктивная , т.е. лишает производителей экономических стимулов , требует постоянных государственных дотаций , разрушает рыночные отношения , порождает " теневую " экономику , спекуляцию и взяточничество.

Инфляция является сложным экономическим явлением и не имеет однозначного толкования среди экономистов . Относительно причин инфляции существует несколько теорий. Одна из самых распространенных - теория инфляции спроса , основателем которой был Дж. Кейнс .

В кейнсианских теориях отмечается , что причиной инфляции является превышение спроса над предложением (т.е. избыточный спрос на деньги относительно предложения товарной массы) - теория инфляционного разрыва .

Позже в условиях отсутствия избыточного спроса кейнсианская идея была дополнена и развита теорией инфляции издержек . Сущность этой теории заключается в том , что предприниматели для покрытия своих растущих расходов стараются все время продать свою продукцию по более высокой цене , а профсоюзы все время пытаются поднять заработную плату. Это, в свою очередь , заставляет работодателей повышать цены .

Такая ряд причин , по мнению сторонников этих теорий ( спроса и затрат ) , и вызывает инфляцию.

По-другому объясняют причины инфляции представители монетаристской теории . М. Фридмен , основатель монетаристской школы , утверждает , что основными факторами формирования инфляции является изменение денежной массы , поэтому причины ее возникновения надо искать в сфере обращения.

С середины 60 - х годов . в экономической теории инфляция цен рассматривается как многофакторный процесс, происходящий в сфере обращения, производстве , охватывает все составляющие экономической системы . Факторы , которые приводят к инфляции , не действуют отдельно , однако их разнообразие в целом можно классифицировать так :

- Влияние на инфляцию милитаризации экономики : особенность ее заключается в том , что для производства военной техники привлекаются передовые технологии , используются дорогие , найвисокоякисниши материалы , привлекаются научные и другие работники высокой квалификации - все это ведет к увеличению расходов государственного бюджета , вызывая инфляционный его финансирования;

- Влияние на инфляцию роста издержек производства : превышение темпов роста заработной платы над темпами роста производительности труда; превышение темпов роста налогов над темпами роста доходов , рост цен на сырье и энергоресурсы . Эта отрицательная динамика ведет к увеличению себестоимости продукции товаропроизводителя , которая в конце концов приводит к увеличению среднего уровня цен на все конечные товары и услуги , вызывая инфляцию ;

- Влияние на инфляцию рост совокупного спроса: он может быть по нескольким причинам :

o во-первых : непосредственно связан с действием монетарных факторов , прежде всего с избыточным эмиссией денег ( постоянное повышение социальных гарантий , пенсий и т.д. при неизменной динамике ВВП в стране) , которая приводит к превышению спроса над существующим предложением на товары и услуги, вызывает " спираль " (зарплата - цены ) инфляции или нарушения закона равновесия И. Фишера : ГУ = Р Ц ( ВВП) ( в реальной экономике : каждое повышение минимальной заработной платы , пенсии , стипендии и т.п. будет приводить к увеличению цен на товары и услуги на рынке , если уровень производства в стране остается неизменным ) ;

- во-вторых возрастанию совокупного спроса , не связанным с увеличением денежной массы. Причиной возмущения совокупного спроса в этом случае является оптимистичные ожидания предпринимателей относительно будущей конъюнктуры в условиях полной занятости (повышение уровня жизни населения) . В этих условиях рост совокупного спроса вызывает рост цен ;

- в-третьих : изменения структуры рынка , связанные с властью монополий , олигополий и государства , которая реализуется в административном монопольном росте цен .

Есть десятки различных формулировок видов инфляции . Наиболее корректной форме является классификация видов по следующим критериям ( рис. 5.1 ) [ 6 , с . 54].

По формам проявления инфляции можно выделить :

- Ценовую инфляцию , которая проявляется в форме роста цен ;

- Инфляцию сбережений - при зафиксированных государством ценах , доходах , повальном дефиците товаров обесценение денег проявляется в росте вынужденных сбережениях у населения ;

- Девальвацию , по которой обесценение денег проявляется в падении их курса к иностранным валютам .

Зависимости от среднегодовых темпов роста (прироста ) цен различают пять типов инфляции :

- Ползучую : ускоренный рост массы денег в обороте без заметного повышения цен - до 5-10 % в год . Она характеризуется чрезмерной эмиссией массы денег без заметного повышения роста цен . Этот процесс стимулирует предпринимательскую активность , деньги используются для оживления спроса , накопления и т.п. . Такая инфляция нет отрицательных последствий , мало ощутима для экономических агентов и присуща большинству развитых стран , стимулируя их экономическое развитие и рост

Рис . 5.1 . виды инфляции

- Умеренную : ускоренное обесценение денег в форме роста цен на 5-20 % в год. Такая инфляция становится ощутимой для всех экономических субъектов , и они начинают принимать определенные меры для адаптации их в новых условиях хозяйствования (предприниматели начинают постепенно повышать цены на свои товары , отвечая на рост совокупного спроса , увеличиваются государственные расходы на финансирование социальных гарантий населению , вызывая новую эмиссию денег и т.п.) . Постепенно инфляция распространяется на все секторы экономики , нарушая равновесие всего рынка ;

- Галопирующую : рост цен достигает 20-50 % , а иногда 100% в год . На этой стадии происходит стремительный рост цен, т.е. ускоренная или галопирующая инфляция приводит к опережение совокупного спроса по сравнению с товарным предложением , вызывая неравномерное , скачкообразный рост цен . На стадии галопирующей инфляции происходит спад производства и сокращение товарооборота , теряется стимул к инвестициям , уменьшается процесс общественного накопления со стороны всех субъектов хозяйствования, усиливает разрушительное воздействие на денежное обращение ( деньги из сферы накопления или сбережения переходят в сферу обращения ) ;

- Гиперинфляцию : чрезвычайно высокие темпы роста цен - более чем на 100% в год . Гиперинфляция часто связана с политическим хаосом , последствиями войн и социальных революций . На этой стадии гиперинфляции доминирует нестабильность цен во всех секторах экономики , вызывая хаос на рынке , распространение бартерных операций , нарушения финансово -кредитного механизма , что приводит к несправедливому перераспределению доходов и богатства в обществе , социальной и политической нестабильности ;

- Супергиперинфляции : катастрофический рост цен - до 1000 % в год и более . На этой стадии деньги начинают терять все свои функции , купюры низких номиналов и разменная монета исчезают из обращения , упадок роль денег в экономике , развивается платежный кризис и распространяется бартер .

Для промышленно развитых стран характерна ползучая инфляция , т.е. небольшое , умеренное обесценение денежной единицы из года в год.

В развивающихся странах , преимущественное место занимает галопирующая и гиперинфляция . Последнюю испытывают преимущественно те страны , которые осуществляют коренную ломку своих экономических систем . Рост цен превышает темпы в 50 % ежемесячно , классифицируют как супергиперинфляции . В 80 -90 - х годах ХХ в . даже такие экономически крепкие страны , как Израиль , Германия , Франция , Югославия , не говоря уже о большинстве латиноамериканских стран , попавших в плен глубокой инфляции .

В зависимости от причин , которые приводят к инфляционным процессам , различают два типа инфляции :

- Инфляцию спроса ;

- Инфляцию предложения (издержек ) .

инфляция спроса

Традиционно она возникает из-за чрезмерного спроса . Спрос на товары больше ( АО) , чем предложение товаров ( А8 ) , в связи с тем , что производственный сектор не в состоянии удовлетворить потребности населения . Этот избыток спроса приводит к росту цен . Наблюдается наличие большого количества денег при малом количестве товаров .

Инфляция спроса может быть вызвана :

o милитаризацией экономики и ростом военных расходов . Военная техника и военная продукция не функционируют на рынке , ее покупает государство и направляет в запас. Деньги для обслуживания этой продукции по сути не нужны , поскольку она не переходит из рук в руки ;

o дефицитом бюджета и ростом государственного долга . Покрытие дефицита осуществляется либо государственными займами, либо эмиссией банкнот дает государству дополнительные средства , а следовательно, и дополнительный спрос ;

o кредитной экспансией банков . Расширение кредитных операций банков и других кредитных учреждений приводит к увеличению кредитных орудий обращения , которые также создают дополнительные требования на товары и услуги ;

o поступлением иностранной валюты в страну , которая с помощью обмена на национальную денежную единицу вызывает общий рост объема денежной массы , а следовательно, и избыточный спрос ;

o чрезмерные социальные выплаты и т.д. .

Итак , инфляция спроса наблюдается тогда , когда рост уровня цен происходит под влиянием общего увеличения совокупного спроса на товары и услуги , вызванного :

- Непосредственно действием монетарных факторов ( избыточная эмиссия денег) ;

- Достижением потенциального уровня национального производства (такой объем ВНП , который производится в стране в условиях полной занятости и использования всех ресурсов) .

Инфляция издержек производства

Эту инфляцию рассматривают обычно с позиции рост цен под влиянием нарастающих издержек производства , прежде всего роста затрат на заработную плату.

Причины такой инфляции :

- снижение темпов роста производительности труда , вызванное циклическими колебаниями или структурными изменениями в производстве , что приводит к увеличению затрат на единицу продукции, а следовательно , к уменьшению прибыли . В конечном итоге это приводит к снижению объема производства , сокращение предложения товаров и росте цен ;

- расширение сферы услуг , появление новых видов с большей заработной платой и относительно низкой по сравнению с производством , производительностью труда . Как следствие возникает общий рост цен на услуги ;

- повышение оплаты труда при определенных обстоятельствах в результате активной деятельности профсоюзов , контролирующих номинальную заработную плату. Компании отвечают на такой рост инфляционной спиралью : повышение заработной платы приводит к росту цен и нового повышения заработной платы ;

- высокие косвенные налоги ( они включаются в цену товаров ) характерны для многих государств ;

- общий уровень расходов растет .

Итак , инфляция предложения (издержек ) имеет два основных источника : - Рост цен на энергию и сырье ; - Рост номинальной заработной платы

Инфляция издержек и инфляция спроса взаимосвязаны и взаимообусловлены , их трудно четко разделить . Избыточная денежная масса в экономике всегда порождает повышенный спрос , вызывая нарушение равновесия рынков в сфере совокупного спроса и совокупного предложения , реакцией на которое является рост цен . Будучи продуктом разбалансированного денежного рынка , инфляция спроса распространяется дальше , поражает производство и потребление , деформирует потребительский спрос , усиливает неравномерность и непропорциональность развития различных отраслей хозяйства , приводя в результате к инфляции издержек .

Любая современная система экономики инфляционная и в ней действуют факторы , которые приводят к инфляции спроса и издержек