2.4 Анализ состава и движения капитала организации

Капитал организации — это источник финансирования финансово-хозяйственной деятельности.

Возможно, проанализировать состояние и движение собственного капитала, организации по аналитической таблице 17.

Таблица 17 -Анализ движения собственного капитала, тыс. руб.

Наименование показателя	Оста­ток на 1 января 200Х г.	Оста­ток на 31 де­кабря 200Х г.	Оста­ток на 1 янва­ря 200Y г.	Оста­ток на 31 де­кабря 200Y г.	Отклонение		Темп роста, %
					200X	200Y	200X	200Y
1.Уставный капитал
2.Добавочный капитал
3.Резервный капитал
4.Нераспределен-ная (чистая) прибыль (непокрытый убыток)
Итого собственный капитал

По таблице 20 должны быть рассчитаны показатели движения капитала:

1. коэффициент поступления: отношение поступивших средств к остатку на конец года;

2. коэффициент выбытия: отношение выбывших средств к остатку на начало года

Анализируя собственный капитал, необходимо обратить внимание на соотношение коэффициентов поступления и выбытия. Если значения коэффициентов поступления превышают значения коэффициентов выбытия, значит, в организации идет процесс наращивания собственного капитала, и наоборот.

Для оценки степени ликвидности активов организации (кроме некоммерческой) в справке отчета отражается показатель «Чистые активы» (форма № 3, стр. 200), который используют для анализа финансового положения организации.

Под чистыми активами понимается стоимость имущества организации, приобретенного за счет собственных (незаемных) источников — уставного капитала, прибыли, оставшейся в распоряжении общества, фондов, образованных за счет прибыли, других фондов, созданных в соответствии с законодательством.

Методика оценки чистых активов акционерного общества утверждена совместным приказом Минфина России и ФКЦБ России от 29.01.2003 № 10н/03-6/пз.

Порядок расчета чистых активов организации по данным ее баланса приведен в таблице 18.

Чистые активы — это величина, определяемая путем вычитания из суммы активов организации, принимаемых к расчету, суммы ее обязательств, принимаемых к расчету. Это активы, непосредственно используемые в основной деятельности и приносящие доход.

Расчет показателя чистых активов возможен на основании данных баланса. Оценка статей баланса, участвующих в расчете стоимости чистых активов, производится в валюте Российской Федерации по состоянию на 31 декабря отчетного года (таблица 18).

Таблица 18 - Расчет чистых активов (в балансовой оценке)

Наименование показателя	Код стр. баланса	На начало года	На конец года
1	2	3	4
Активы
1.1 Нематериальные активы*	110
1.2 Основные средства	120
1.3 Незавершенное строительство	130
1.4 Доходные вложения в материальные ценности	135
1.5 Долгосрочные и краткосрочные финансовые вложения**	140 +250
1.6 Прочие внеоборотные активы	150
1.7 Запасы	210
1.8 Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям	220
1.9 Дебиторская задолженность***	230 + 240
1.10Денежные средства	260
1.11 Прочие оборотные активы	270
1.12 Итого активы (сумма пунктов 1.1 - 1.11)
Пассив
2.1 Долгосрочные обязательства по займам и кредитам	510
2.2 Прочие долгосрочные обязательства ****, *****	515+520

Окончание таблицы 18

1	2	3	4
2.3 Краткосрочные обязательства по займам и кредитам	610
2.4 Кредиторская задолженность	620
2.5 Задолженность участникам (учредителям) по выплате доходов	630
2.6 Резервы предстоящих расходов и платежей	650
2.7 Прочие краткосрочные обязательства *****	660
2.8 Итого пассивы, исключаемые из стоимости активов (сумма п.2.1-2.7)
Стоимость чистых активов (итог активов минус итог пассивов, п.1.12-п.2.8)

* За исключением фактических затрат по выкупу собственных акций у акционеров.

** Включая величину отложенных налоговых активов.

*** За исключением задолженности участников (учредителей) по взносам в уставный капитал.

**** Включая величину отложенных налоговых обязательств.

***** В данных о величине прочих долгосрочных и краткосрочных обяза­тельств приводятся суммы созданных в установленном порядке резервов в связи с условными обязательствами и с прекращением деятельности.

Оба рассчитанных показателя записываются в справку по форме № 3 по строке 200. В акционерных обществах полученный показатель чистых активов сравнивают с суммой уставного резервного капитала.

2.5 Анализ информации содержащейся в приложении к бухгалтерскому балансу

Анализ основных средств. Задачами анализа основных средств являются:

• анализ структурной динамики основных средств;

• анализ воспроизводства и оборачиваемости;

• анализ эффективности использования;

• анализ эффективности затрат на содержание и эксплуа­тацию оборудования.

Обобщенную картину процесса движения и обновления основных средств в разрезе классификационных групп можно представить по данным раздела 2 формы № 5 приложения к бухгалтерскому балансу.

Таблица 19 - Анализ наличия и движения основных средств

Наименование показателя	Движение средств								Изме-нение уд. веса остатков, %	Темпы роста остатков, %
	остаток на начало периода		поступило		выбыло		остаток на конец периода
	Тыс. руб.	Уд. вес, %	Тыс. руб.	Уд. вес, %	Тыс. руб.	Уд. вес, %	Тыс. руб.	Уд. вес, %
1	2	3	4	5	6	7	8	9	10	11
1. Здания
2. Сооружения
3. Машины и оборудование
4. Транспортные средства
5. Производственный и хозяйственный инвентарь
6. Рабочий скот
7. Продуктивный скот
8. Многолетние насаждения
9. Другие виды основных средств
10. Земельные участки и объекты природопользования
11. Капитальные вложения на коренное улучшение земель
12. ИТОГО		100		100		100		100
13. Амортизация		-	-	-	-	-		-	-	-

Движение и состояние основных средств организации характеризуют следующие расчетные показатели:

1) коэффициент износа основных средств определяется отношением амортизации основных средств к первоначальной стоимости основных средств.

2) коэффициент годности основных средств определяется разностью между единицей и коэффициентом износа основных средств.

3) коэффициент обновления определяется отношением поступивших основных средств к остатку основных средств на конец периода.

4) срок обновления основных средств определяется отношением стоимости основных средств на начало периода к стоимости поступивших основных средств.

5) коэффициент интенсивности обновления определяется отношением стоимости основных средств, поступивших за период к стоимости основных средств, выбывших за период.

6) коэффициент выбытия определяется отношением выбывших основных средств к остатку основных средств на начало периода.

7) коэффициент реальной стоимости основных средств в имуществе организации определяется отношением среднегодовой остаточной стоимости основных средств к среднегодовой стоимости имущества.

8) уровень технического оснащения определяется отношением стоимости активной части основных средств к стоимости всех основных средств.

Следует отметить, что все вышеперечисленные коэффици­енты измеряются в процентах или в долях единицы и могут быть исчислены как на начало и на конец периода, так и в среднем за год.

Кроме того, для анализа основных средств производствен­ных предприятий используются показатели, характеризующие эффективность их использования, такие как:

Фондоотдача определяется отношением стоимости выпущенной продукции или выручки к среднегодовой стоимости основных средств.

Фондоемкость определяется отношением среднегодовой стоимости основных средств к стоимости выпущенной продукции или выручки.

Фондовооруженность определяется отношением среднегодовой стоимости основных средств к численности рабочих.

Фондорентабельность определяется отношением прибыли от продажи продукции к среднегодовой стоимости основных средств умноженной на сто процентов.

Использование основных фондов признается эффективным если относительный прирост физического объема продукции или прибыли превышает относительный прирост стоимости основных средств за анализируемый период.

Проанализировать состояние и эффективность использова­ния основных средств можно, составив таблицу 20.

Таблица 20 - Анализ состояния и эффективности использования основных средств

Показатели	Прошлый год	Отчетный год	Отклонение +, -	Темп роста, %
1	2	3	4	5
1. Среднегодовая стоимость основных средств, тыс. руб.
2. Прибыль от продажи продукции, тыс. руб.
3. Коэффициент износа, %
4. Коэффициент годности, %
5. Коэффициент обновления, %
6.Срок обновления основных, лет
7 Коэффициент интенсивности обновления
8. Коэффициент выбытия, %

Окончание таблицы 20

1	2	3	4	5
9. Коэффициент реальной стоимости основных средств в имуществе, %
10. Уд. вес активной части в об­щем объеме основных средств, %
11. Фондорентабельность, % (стр. 2 : стр. 1)

Состояние дебиторской и кредиторской задолженности, их размеры и качество оказывают сильное влияние на финансовое состояние организации.

Анализ дебиторской и кредиторской задолженности проводится на основе данных внутреннего учета, бухгалтерского ба­ланса и приложения к бухгалтерскому балансу (форма № 5).

Для оценки состава и движения дебиторской задолженнос­ти составляется аналитическая таблица 21).

Таблица 21 – Анализ объема, состава, структуры и динамики дебиторской задолженности

Наименование показателя	На начало отчетного года		На конец отчетного года		Изменение		Темп роста, %	Темп прироста, %
	сумма, тыс. руб.	уд. вес, %	сумма тыс. руб.	уд. вес, %	сумма, тыс.руб.	уд.вес, %
1. Дебиторская задолженность краткосрочная, всего
1.1 Расчеты с покупателями и заказчиками
1.2 Авансы выданные
1.3 Прочая
2. Дебиторская задолженность долгосрочная, всего
2.1 Расчеты с покупателями и заказчиками
2.2 Авансы выданные
2.3 Прочая
3. Дебиторская задолженность, всего		100		100

В ходе анализа дебиторской задолженности рассчитываются следующие показатели:

1. Оборачиваемость дебиторской задолженности в оборотах: определяется отношением выручки от продажи к средней величине дебиторской задолженности.

При проведении анализа целесообразно также рассчитать долю дебиторской задолженности в общем объеме текущих активов и долю сомнительной задолженности в составе дебиторской задолженности.

2. Доля дебиторской задолженности в общем объеме текущих активов: определяется отношением дебиторской задолженности к величине текущих активов умноженная на сто процентов.

Анализ оборачиваемости дебиторской задолженности следует проводить в сравнении с предыдущим отчетным периодом.

Таблица 22 - Анализ оборачиваемости дебиторской задолженности

Наименование показателя	Прошлый год	Отчетный год	Изменение
1	2	3	4
1. Оборачиваемость дебиторской задолженности, в оборотах
1.1 в том числе краткосрочной
2. Период погашения дебиторской задолженности, дни (360/стр.1)
2.1 в том числе краткосрочной (360/стр.1.1)
3. Доля дебиторской задолженности в общем объеме текущих активов, %

Существуют некоторые общие рекомендации, позволяющие управлять дебиторской задолженностью. Необходимо:

1. Постоянно контролировать состояние расчетов с покупа­телями, особенно по отсроченным задолженностям.

2. Установить определенные условия кредитования дебиторов.

3. По возможности ориентироваться на большое число покупателей, чтобы уменьшить риск неуплаты одним или несколькими покупателями.

4. Следить за соотношением дебиторской и кредиторской задолженности.

Анализ дебиторской задолженности необходимо дополнить, анализом кредиторской задолженности.

Методика анализа кредиторской задолженности аналогич­на методике анализа дебиторской задолженности. На основе данных формы № 5 составляется ана­литическая таблица 23.

Таблица 23 - Анализ объема, состава и динамики кредиторской задолженности

Наименование показателя	На начало отчетного года		На конец отчетного года		Изменение		Темп роста, %	Темп прирос-та, %
	сумма, тыс.руб.	уд.вес, %	сумма, тыс.руб.	уд.вес, %	тыс.руб.	уд.веса, %
1	2	3	4	5	6			7
1. Кредиторская задолженность краткосрочная, всего
1.1 расчеты с поставщиками и подрядчиками
1.2 авансы полученные
1.3 расчеты по налогам и сборам
1.4 кредиты
1.5 займы
1.6 прочая
2. Кредиторская задолженность долгосрочная
2.1 кредиты
2.2 займы
3. Кредиторская задолженность, всего (стр.1+2)		100		100		-

Таблица 24 - Сравнительный анализ дебиторской и кредиторской задолженности

Наименование показателя	Кредиторская задолженность	Дебиторская задолженность
1	2	3
1. Темп роста, %
2. Оборачиваемость, в оборотах
3. Оборачиваемость, в днях