3.8. Точка безубыточности.
Условно постоянные затраты = 946,02 млн.руб.
Выручка = 4906,82 млн.руб.
Маржинальный доход = 3960,80 млн.руб.
Тб = В*ПЗ/МД = 1171,97 млн.руб.
Точка безубыточности
Рисунок 3.4 - Точка безубыточности
Тб, равная 1171,97 млн.руб. < Планового объема реализации (4906,82) млн. руб.. Значит проект эффективен.
Показатели по проекту.
ЧТС = 609,81млн. руб |
|
Период реализации = 9 кварталов |
|
Ид = 5,09% |
|
ВНД = 14,01% |
|
Тб = 1171,97млн.руб |
|
Ток = 7,86 кварталов |
|
Рентабельность = 45% |
|
Дисконт = 3,7% |
|
Vреализации = 4906,82млн.руб |
|
4.Экономическая экспертиза проекта.
Проведем пофакторный анализ устойчивости и чувствительности с целью определения «узких мест».
В таблице представлены обобщающие результаты анализа рисков проекта.
Анализ основных факторов риска проекта и их влияния на показатели проекта представлены в таблице 4.2. На основе результатов анализа выявлены наиболее существенные риски, по которым проведен анализ устойчивости и чувствительности проекта. Обоснование выбора рисков для проведения финансовой экспертизы представлено в таблице 4.1.
Таблица 4.1 – «Обоснование показателей для оценки чувствительности проекта»
№ пп |
Риск |
Обоснование выбора |
|
|
Создания резерва на возможные потери |
По частоте реакции (табл. 21) - 2 повторения |
|
|
Изменение расходов по операционной аренде основных средств |
По частоте реакции (табл. 21) - 3 повторения |
|
|
Изменений расходов на персонал |
По частоте реакции (табл. 21) – 2 повторения |
Таблица 4.2 - «Анализ основных факторов риска проекта и их влияние»
№ |
ФАКТОР РИСКА |
ПОЧЕМУ? |
КАК? |
ЧТО? |
КТО? |
КОГДА? |
РИСК |
КОД |
1 |
Снижение объемов реализации продукции вследствие сокращения платежеспособности населения
|
Снижение платежеспособности может возникнуть вследствие экономического кризиса, который влечет за собой, в том числе и снижение заработных плат населения |
Данную ситуацию можно предотвратить, предварительно рассчитав оптимальную цену на предлагаемый продукт |
Если вдруг такая ситуация возникла, необходимо продумать возможную систему скидок (акций) для покупателей или, по возможности, снизить цену
|
Маркетинговый отдел компании |
Мероприятия по профилактике и снижению данного риска стоит проводить на стадии предварительного исследования внешней среды организации |
Изменение резерва на возможные потери |
1 |
2 |
Появление новых конкурентов |
По причине перспективности данного сегмента, в скором времени крупные сети также могут расширить свой ассортимент |
Эту ситуацию, можно предотвратить путём спонсорства данного вида спорта и рекламных кампаний |
При возникновении такой ситуации, компании необходимо акцентировать внимание на свою репутацию |
Маркетинговый отдел компании |
Мероприятия по снижению данного риска проводятся на стадии планирования затрат и выбора стратегии позиционирования |
Рост расходов |
2 |
3 |
Снижения спроса на данный вид продукции и как результат снижение объемов реализации и цены
|
Постоянное обновление ассортимента, вследствие этого изменение предпочтений |
Данную ситуацию можно предотвратить, исследованиями в области предпочтений потребителей и новинок |
Если вдруг такая ситуация возникла, необходимо усовершенствовать продукцию, расширить палитры цветов и разработать новую программу продвижения |
Маркетинговый отдел компании |
Мероприятия по профилактике и снижению данного риска стоит проводить на стадии различных исследований и мониторингов |
Рост расходов |
2 |
4 |
Неэффективность маркетинговой программы продвижения
|
Причины могут быть разными, неправильно выбранные инструменты коммуникаций, средства рекламы, неправильное позиционирование. Все это может привести к неоправданным затратам на продвижение и дополнительным расходам |
Данную ситуацию можно предотвратить, с помощью высокого уровня специалистов и глубокого исследования целевой аудитории |
Если вдруг такая ситуация возникла, необходимо разработать новую программу продвижения и стратегию позиционирования |
Маркетинговый отдел компании |
Мероприятия по профилактике и снижению данного риска стоит проводить на стадии составления плана маркетинга |
Рост расходов |
2 |
5 |
Рост стоимости программы продвижения
|
В настоящее время стоимость рекламных компаний неуклонно растёт, это связанно с ограниченностью не занятой площади под рекламу |
Данную ситуацию можно предотвратить, по средствам правильного составления сметы затрат на продвижение и плана маркетинга |
Если вдруг такая ситуация возникла, необходимо пересчитать смету затрат и возможно разработать новую программу продвижения |
Маркетинговый отдел компании |
Мероприятия по профилактике и снижению данного риска стоит проводить на стадии составления плана маркетинга |
Рост расходов, увеличение затрат на персонал |
2,3 |
6 |
Рост отчислений от заработной платы в результате увеличения ставки налога |
Данный риск может возникнуть в связи с увеличением налога на заработную плату государством |
Это возможно предотвратить путем тщательного планирования заработной платы персонала |
При возникновении этой ситуации у компании возрастают затраты, таким образом прибыль снижается |
Отдел по работе с персоналом |
Мероприятия по снижению и профилактике данного риска проводятся на стадии планирования заработной платы персонала |
Изменение резерва на возможные потери |
1 |