- •Федеральное агентство по образованию
- •Томск – 2008
- •Оглавление
- •Введение
- •Часть I Краткое изложение курса
- •Тема 1 Введение в экономический анализ Вопросы для обсуждения на семинарских занятиях
- •Тема 2 Методы и информационная база анализа Вопросы для обсуждения на семинарских занятиях
- •Классификация методов анализа
- •Бухгалтерский учет и отчетность как информационная база анализа
- •Тема 3 Анализ финансовой отчетности Вопросы для обсуждения на семинарских занятиях
- •Этапы финансового анализа
- •Можно выделить два этапа анализа финансовой отчетности:
- •Стандартные методы анализа финансовой отчетности
- •Финансовые коэффициенты и их практическое применение с использованием электронных таблиц
- •Показатели прибыльности
- •Показатели ликвидности
- •Показатели финансового положения
- •Показатели долгосрочного финансирования
- •Контрольные вопросы
- •Тема 4 Анализ финансовых результатов
- •Система показателей доходов и расходов
- •Анализ уровня и динамики финансовых результатов по данным отчетности
- •Факторный анализ показателей прибыли
- •Показатели рентабельности и методы их расчета
- •Показатели деловой активности и пути их улучшения
- •Анализ взаимосвязи затрат, объема продаж и прибыли (cvp-анализ)
- •Определение и расчет маржинального дохода
- •Максимальный объем продаж 100 %.
- •Эффект операционного рычага
- •Тема 5 Анализ финансового состояния
- •Важнейшие характеристики финансового состояния организации
- •Методики анализа финансового состояния организации
- •Анализ финансовой устойчивости
- •Анализ платежеспособности и ликвидности
- •Модели прогнозирования банкротства «z-счет», «а-счет»
- •Тема 6 Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности Вопросы для обсуждения на семинарских занятиях
- •Методология комплексного анализа
- •Методика анализа использования производственных и финансовых ресурсов
- •Методики комплексной оценки бизнеса
- •Комплексная оценка бизнеса с позиций эффективности хозяйственной деятельности
- •Алгоритм комплексной оценки бизнеса
- •Методика рейтинговой оценки финансового состояния предприятия-эмитента
- •Финансовые показатели условного эталонного предприятия
- •Контрольные вопросы
- •Тема 8 Анализ нематериальных активов
- •Анализ эффективности использования нематериальных активов Направления анализа нематериальных активов
- •Анализ эффективности использования нематериальных активов
- •Контрольные вопросы
- •Основными направлениями анализа оборотных активов являются:
- •Контрольные вопросы
- •Сметное планирование (бюджетирование) и методика анализа отклонений
- •Например,
- •Маркетинговый анализ: назначение, объекты и методы анализа
- •Контрольные вопросы
- •Часть II Типовые задачи и тесты по курсу
- •Тема 1 Введение в экономический анализ
- •Тема 2 Методы и информационная база анализа
- •Тема 3 Анализ финансовой отчетности
- •Тема 4 Анализ финансовых результатов
- •Тема 5 Анализ финансового состояния
- •Финансовый рычаг
- •Тема 6 Комплексная оценка бизнеса
- •Тема 7 Анализ основных средств
- •Тема 8 Анализ нематериальных активов
- •Тема 9 Анализ оборотных активов
- •Тема 10 Анализ и бизнес-процессы
- •Расчет показателей по данным финансовой отчетности
- •Группы показателей, их рекомендуемые значения и краткая характеристика
- •Расчет показателей для анализа использования производственных и финансовых ресурсов по данным таблицы 1
- •Нормативные документы
- •Список литературы
Финансовый рычаг
По балансу определите коэффициент финансовой активности (финансовый рычаг).
Эффект финансового рычага – это повышение рентабельности собственного капитала путем:
Положительный эффект действия финансового рычага достигается, если:
Определить среднегодовую стоимость заемного капитала – краткосрочных банковских кредитов (в % к общей сумме кредитов), если в течение отчетного года организация их использовала трижды: первый кредит на сумму 500 тыс.руб. на срок 60 дней с годовой ставкой 50%, второй – на сумму 300 тыс.руб. на срок 50 дней с годовой ставкой 40%, третий – на сумму 400 тыс.руб. на срок 80 дней с годовой ставкой 60%.
Тема 6 Комплексная оценка бизнеса
Из приведенных ниже показателей выделите тот, который характеризует использование материальных ресурсов:
Среди названных ниже показателей выделите тот, который характеризует использование рабочего времени:
Какой путь развития преобладает на предприятии, если темпы роста фонодоотдачи превышают темпы роста фондовооруженности?
Какой путь развития преобладает на предприятии, если темпы роста фондовооруженности превышают темпы роста фондоотдачи?
Рассчитать по данным табл.1 коэффициенты оценки степени экстенсивности и интенсивности использования оборотных средств организации.
На основании данных табл.1 определите изменение рентабельности производственных фондов, в %.
По данным табл.1 рассчитать влияние изменения показателя затратоемкости продукции на изменение рентабельности продаж в отчетном периоде по сравнению с базисным периодом.
По данным табл.1 рассчитать влияние изменения общей суммы затрат на изменение рентабельности продаж в отчетном периоде по сравнению с базисным периодом.
Тема 7 Анализ основных средств
Среди перечисленных ниже показателей назовите тот, который отражает использование основных средств:
На основании данных баланса рассчитайте изменение величины основных средств за год, тыс.руб.
На основании данных баланса рассчитайте темп прироста величины основных средств за год.
По отчетности рассчитать изменение структуры (в %) основных средств в активах организации на конец года по сравнению с началом года.
Каким будет результат расчета показателя относительного перерасхода (условного дополнительного привлечения) основных средств за анализируемый период, если коэффициент фондоотдачи снизился:
Тема 8 Анализ нематериальных активов
На основании данных баланса рассчитайте долю нематериальных активов во внеоборотных активах на начало года, в %.
На основании данных баланса рассчитайте долю нематериальных активов во внеоборотных активах на конец года, в %.
На основании данных баланса рассчитайте изменение доли нематериальных активов во внеоборотных активах за год, в %.
На основании данных баланса рассчитайте темп прироста нематериальных активов за год.
Гудвилл – это разница между:
Гудвилл отражается в:
Тема 9 Анализ оборотных активов
Определите изменение общей величины оборотного капитала за год по данным баланса.
Определите изменение величины чистых оборотных активов за год по данным баланса.
По балансу определите величину собственного оборотного капитала по уточненному варианту.
На основании данных баланса определите динамику обеспеченности запасов собственными оборотными средствами.
Источниками формирования оборотных активов организации являются:
Рассчитайте по данным бухгалтерского баланса коэффициент соотношения общей величины кредиторской и дебиторской задолженности на начало года.
По данным отчетности рассчитать влияние изменения выручки от продаж на изменение показателя периода погашения дебиторской задолженности (в днях) за отчетный период по сравнению с базисным периодом.
По данным отчетности организации рассчитать влияние изменения дебиторской задолженности на изменение показателя периода погашения дебиторской задолженности (в днях) в отчетном периоде по сравнению с базисным периодом.
По данным отчетности произошло сокращение периода погашения дебиторской задолженности за отчетный год по сравнению с предшествующим годом на:
По данным отчетности определить сумму условного высвобождения (дополнительного привлечения) оборотных активов, вложенных в дебиторскую задолженность, за счет ускорения (замедления) ее оборачиваемости.
Замедление оборачиваемости оборотных активов приведет к: