39. Организация безналичного денежного оборота и его роль в экономике.

Безналичное обращение- это изменение остатков денежных средств на банковских счетах, которое происходит в результате исполнения банком распоряжений владельца счета в виде чеков, пластиковых карт, платежных поручений, электронных средств платежа и др. расчетных документов.

В современных условиях все хозяйствующие субъекты не только расценивают средства на банковских депозитах в качестве денег, т.е. в качестве общепризнанных средств платежа, но и активно используют их при выполнении своих денежных обязательств, возникающих в ходе предпринимательской деятельности.

Безналичное обращение осуществляется с помощью чеков, векселей, кредитных карточек и других кредитных инструментов. Безналичный денежный оборот охватывает между:

-юр. лицами различных форм собственности, имеющими счета в кредитных учреждениях;

-юр. лицами и кредитными учреждениями по поводу получения и возврата депозита и кредита, а также уплаты %.

-юр. и физ. лицами по выплате заработной платы, % по вкладам и депозитам, доходов по ценным бумагам;

-юр. и физ. лицами и государством по оплате налогов и сборов, а также получению бюджетных средств.

В РФ порядок осуществления безналичных расчетов определяется Гражданским кодексом РФ.

Согласно ГК РФ применяются следующие формы безналичных расчетов:

-платежными поручениями;

-чеками;

-платежными требованиями-поручениями;

-аккредитивами.

Расчеты между юр. лицами проводят банки и др. кредитные организации, а между банками расчетно-кассовые центры ЦБ РФ.

Количественное преобладание безналичного денежного оборота заключается в многократном его превышении над наличным по сумме. Качественная приоритетность безналичного денежного оборота во всем денежном обороте определяется его значимостью для экономики страны. Так, безналичный денежный оборот опосредствует большую часть товарного и нетоварного оборота, в совокупности выражает воспроизводство общественного продукта и национального дохода. Благодаря безналичным расчетам происходит экономия издержек обращения, обусловленная использованием расчетных документов вместо наличных денег, и при этом имеется возможность для взаимного контроля всеми участниками расчетов правомерности и правильности совершаемых операций.

40. Причины, сущность и формы проявления инфляции. Методы регулирования инфляции.

Инфляция – это всякое обесценивание денежной единицы, т.е. систематический рост цен в экономике, независимо от причин, обуславливающих этот рост. Это переполнение каналов обращения денежной массой сверх потребностей товарооборота, что вызывает обесценение денежной единицы. Инфляция явление повсеместное, хроническое и многофакторное.

В зависимости темпов прироста цен различают следующие виды инфляции: 1. Ползучая – среднегодовой темп прироста цен составляет 5-10%. Такой вид характерен для высокоразвитых стран и является стимулом экономического развития. 2. Галопирующая – 10-50% среднегодовой темп прироста цен. Преобладает в развивающихся странах. 3. Гиперинфляция – 50-100%  4. Супергиперинфляция – свыше 1000 %

Стагфляция – наблюдается на спаде экономической активности в условиях инфляции. Импортируемая инфляция – в основе лежат внешнеэкономические факторы, т.е. рост цен на импортируемые товары. Скрытая (подавленная) инфляция – характерна для стран, которые используют политику фиксированных цен (пример – СССР), как следствие– дефицит товаров. Среди причин, вызывающих инфляцию можно выделить две группы факторов:     1.денежные, к ним относятся:  а) финансирование дефицита государственного бюджета.

 б) непроизводительный характер государственных расходов.  в) кредитная экспансия банков.  г) приток иностранной валюты в страну из-за выгодного валютного курса. Эти факторы приводят к повышению общего спроса в экономике, вызванным дополнительным выпуском денег. Избыточное количество денег в экономике значительно опережает предложение товаров на рынке. Такая инфляция называется инфляцией спроса. 

    2. неденежные, к ним относятся: а) монополизация экономики, что ведет к снижению ценовой конкуренции. б) общее повышение цен на энергоресурсы ,сырье и т.д. в) опережающий темп роста заработной платы по сравнению с темпами роста производительности труда.  г) высокие налоги, акцизы, таможенные пошлины и др. Перечисленные выше факторы приводят к повышению себестоимости продукции, а следовательно к повышению цен. Такая инфляция называется инфляцией издержек.

Антиинфляционная политика - комплекс государственных мер, направленных на устранение причин инфляции и на смягчение последствий инфляции. Среди них можно выделить:    1. Стимулирование конкуренции ;    2. Контроль за уровнем заработной платы .    3. Контроль над ценами, особенно на энергоресурс     4. Воздействие на инфляционные ожидания,     5. Сокращение расходов государственного бюджета.    6. Денежно-кредитная политика, которая направлена на ограничение денежной массы.     7. индексация (частичная, полная) – компенсация потерь в результате обесценивания денег;     8. стабилизация курса национальной валюты;.

41.Денежно-кредитная политика (монетарная политика) — это совокупность государственных мероприятий, регламентирующих деятельность денежно-кредитной системы, рынка ссудных капиталов, порядок безналичных расчетов с целью достижения ряда общеэкономических целей: стабилизации цен, темпов экономического роста, укрепления денежной единицы.

Основные цели кредитно-денежной политики государства:

• Сдерживание инфляции

• Обеспечение полной занятости

• Регулирование темпов экономического роста

• Смягчение циклических колебаний в экономике

• Обеспечение устойчивости платежного баланса

Разработка и реализация кредитно денежной политики — важнейшая функция центрального банка. Он обладает возможностью влиять на объем денежного предложения в стране, что в свою очередь позволяет регулировать уровень производства и занятости.

Основные инструменты центрального банка в реализации кредитно-денежной политики:

• Регулирование официальных резервных требований Является мощным средством воздействия на предложение денег. Величина резервов (часть банковских активов, которые любой коммерческий банк обязан хранить на счетах центрального банка) во многом определяет его кредитные возможности. Кредитование возможно если у банка достаточно средств сверх резерва. Таким образом увеличивая или уменьшая резервные требования ЦБ может регулировать кредитную активность банков и соответственно влиять на предложение денег.

• Операции на открытых рынках Основным инструментом регулирования предложения денег является покупка и продажа ЦБ государственных ценных бумаг. При продаже и покупке ценных бумаг ЦБ пытается воздействовать на объем ликвидных средств коммерческих банков предлагая выгодные проценты. Покупая ценные бумаги на открытом рынке, он увеличивает резервы коммерческих банков, тем самым способствуя увеличению кредитования и соответственно росту денежного предложения. Продажа ценных бумаг ЦБ приводит к обратным последствиям.

• Регулирование учетной ставки процента (дисконтная политика) Традиционно ЦБ предоставляет ссуды коммерческим банкам. Ставка процента, по которой выдаются эти ссуды, называется учетной ставкой процента. Изменяя учетную ставку процента центральный банк воздействует на резервы банков, расширяя или сокращая их возможности в кредитовании населения и предприятий.

42. Валютная система - форма организации и регулирования валютных отношений, закрепленная национальным законодательством или межгосударственными соглашениями.

Валютные отношения включают повседневные связи, в которые вступают частные лица, фирмы, банки на валютных и денежных рынках с целью осуществления международных расчетов, кредитных и валютных операций.

Различают национальную, мировую и региональную валютные системы.

Мировая валютная система в своем развитии прошла следующие этапы:

Парижская валютная система 1867г.

Каждая валюта имела золотое содержание (Россия с 1895-1897 гг.), в соответствии с которым устанавливались их золотые паритеты. Валюты свободно конвертировались в золото, золото использовалось как общепризнанные мировые деньги. Сложился режим свободно плавающих курсов валют с учетом спроса и предложения.

Генуэзская валютная система 1922г.

Ее основой являлись золото и девизы (иностранные валюты), национальные кредитные деньги стали использоваться в качестве международных платежно-резервных средств, сохранены золотые паритеты, режим свободно колеблющихся валютных курсов. Валютное регулирование осуществлялось в форме активной валютной политики.

Бреттон-Вудская валютная система 1944 г.

Введен золотодевизный стандарт, основанный на золоте и двух резервных валютах-долларе США и фунте стерлингов. Сохранены золотые паритеты валют и введена их фиксация в МВФ. Золото продолжало использоваться как международное платежное и резервное средство. За долларом США закреплен статус главной резервной валюты. Курсовое соотношение валют и их конвертируемость стали осуществляться на основе фиксированных валютных паритетов, выраженных в долларах. Созданы международные валютно-кредитные организации МВФ и МБРР.

Ямайская валютная система 1976 г.

Введен стандарт системы специальных прав заимствования вместо золотодевизного стандарта. Юридически завершена демонетизация золота: отменены его официальная цена, золотые паритеты, прекращен размен долларов на золото. Золото уже не должно служить мерой стоимости и точкой отсчета валютных курсов. Странам предоставлено право выбора любого режима валютного курса. МВФ призван усилить

межгосударственное валютное регулирование.

Европейская валютная система 1979г.

Целями ее формирования являются обеспечение достижения экономической интеграции; создание зоны европейской стабильности с собственной валютой в противовес Ямайской валютной системе, основанной на долларовом стандарте; ограждение общего рынка от экспансии доллара. Европейская валютная система — региональная валютная система и подсистема мировой Ямайской валютной системы. Ее отличие состоит в том, что она базировалась на ЭКЮ — европейской валютной единице. Условная стоимость ЭКЮ определялась по методу валютной корзины, включающей валюты 12 стран ЕС. Система использована золото в качестве реальных резервных активов. обеспечена золотом. Режим валютных курсов основан на совместном плавании валют в установленных пределах взаимных колебаний. Региональное валютное регулирование осуществлялось путем предоставления центральным банком кредитов для покрытия временного дефицита платежных балансов.

43. СТРУКТУРА И ОСОБЕННОСТИ ОРГАНИЗАЦИИ ВАЛЮТНОГО РЫНКА

Валютный рынок ЭТО официальный финансовый центр, где сосредоточена купля-продажа валют и ценных бумаг в иностранной валюте на основе спроса и предложения и определяется курс иностранной валюты относительно денежной единицы данной страны. Валютный рынок имеет свои особенности:

• он не имеет четких географических границ;

• он не имеет определенного места расположения;

• он функционирует круглосуточно;

• на нем может действовать неограниченное число участников;

• он обладает высокой степенью ликвидности.

Основными участниками валютного рынка являются банки и другие финансовые учреждения, брокеры и брокерские фирмы, а также другие участники.

Участники первой группы (банки и другие финансовые учреждения) осуществляют валютные операции как в собственных целях, так и в интересах своих клиентов.

Вторую группу участников составляют специализированные брокерские и дилерские организации, которые, кроме проведения собственно валютных операций, осуществляют информационную и посредническую функции.

Третья группа участников включает финансовые небанковские учреждения, юридических и физических лиц, лично не осуществляющих валютные операции, а пользующихся услугами банков, т.е. услугами первой группы.

Различают мировые, региональные и национальные валютные рынки.

На мировых валютных рынках осуществляются сделки с валютами, широко используемыми в мировом платежном обороте.

На региональных валютных рынках осуществляются операции с определенными конвертируемыми валютами.

Национальный валютный рынок – это рынок, где совершается ограниченный объем сделок с определенными валютами и который обслуживает валютные потребности одной страны.

Валютный рынок подразделяется на два основных сектора:

• биржевой;

• внебиржевой.

На биржевом секторе валютного рынка операции с валютой совершаются через валютную биржу. Валютная биржа - это некоммерческое предприятие, действующее на основании устава биржи. Основная функция валютной биржи заключается в мобилизации временно свободных денежных и валютных средств через куплю-продажу иностранной валюты и в установлении валютного курса.

На внебиржевом рынке торговля валютой ведется в основном между коммерческими банками

Основными операциями на межбанковском валютном рынке являются кассовые операции (спот) и срочные операции (форвард).

К кассовым валютным сделкам (типа спот) относятся операции с немедленной поставкой валюты. При этом дата валютирования отличается от даты заключения сделки не более чем на два рабочих дня со дня заключения сделки.

Сделки на любой срок свыше двух рабочих дней получили название форвардных операций. Форвардный контракт является банковским контрактом, он не стандартизирован и может быть оформлен под конкретную операцию.

44.ВАЛЮТНЫЙ КУРС- СУЩНОСТЬ, ВИДЫ И ФАКТОРЫ, ВЛИЯЮЩИЕ НА НЕГО

Валютным курс называется соотношение между двумя валютами или это цена одной валюты выраженной через другую валюту.