Состояние ассортимента товарной продукции

Показатели	Изделие «А»	Изделие «В»	Изделие «С»	Изделие «D»	Всего
1. Объем производства, единиц 1.1. Отчет 1.2. План	200 200	120	180 140	160	500 500
2. Цена единицы товара, руб.	6	11	17	19	-
3. Выручка от продажи (нетто), руб. 3.1. Отчет (п. 1.1, • п.2) 3.2. План (п. 1.2.» п.2)	1200 1200	1320	3060 2380	3040	5580 6620
Показатели	Изделие «А»	Изделие «В»	Изделие «С»	Изделие «D»	Всего
4. Структура выручки, % 4.1. Отчет 4.2. План	21,5 18,1	23,7	54,8 36,0	45,9	100 100
5. Переменные затраты, всего, руб. 5.1.Переменные затраты единицы товара, руб.	800 (отчет) 4 (п.5/п.1.1)	840 (отчет) 7	1800 (отчет) 10	1440 (план) 9 (п. 5/п. 1.2)
6.Постоянные затраты, руб.	-	-	-	-	1500

Как видно из таблицы, предприятие планирует прекратить выпуск изделия «В» и освоить выпуск изделия «D». При этом изме­нится структура выпускаемой продукции. Так, удельный вес изде­лия «С» в выручке от продажи составил 54,8% в отчетном периоде и 39,8% — в плановом году.

Для определения размера прибыли можно использовать метод прямого пересчета (разность между выручкой и затратами). Однако проще проанализировать данную ситуацию, применяя принцип мар­жинального анализа. Для этого определим среднюю ставку маржи­нального дохода по каждому изделию с учетом удельного веса их реализации и в целом за период:

Затем определим маржинальный доход, исходя из расчетной ставки и выручки от продажи (п. 3.1 и 3.2 таблицы 7.5):

в отчетном периоде — 2142,7 руб. (5580 • 0,384);

в плановом году — 2979,0 руб. (6620 • 0,450).

Для расчета суммы прибыли от продажи продукции маржиналь­ный доход уменьшим на величину постоянных затрат. Причем в планируемом периоде сумму постоянных расходов оставим на уров­не отчетного года (1500 руб.).

Получим сумму прибыли от продажи

• в отчетном году: 2142,7 — 1500 = 642,7 руб.;

• в плановом году: 2979 — 1500 = 1479 руб.

Таким образом, структурные изменения в ассортиментном плане приведут к увеличению абсолютного размера прибыли на 836,3 руб. (1479 - 642,7); относительный прирост прибыли составит 130,1% (836,3 / 642,7 • 100), или сумма прибыли возрастет в 2,3 раза.

Рассмотрим пример, связанный с выбором величины производ­ственной мощности и варианта цены на производимое изделие.

Допустим, планируется выпуск нового изделия, в производстве которого постоянные расходы будут составлять 60 000 руб., а пере­менные расходы — 2 руб. на единицу. Необходимо проанализиро­вать возможность установления цены в 10, 8 и 5 руб. Причем анало­гичное изделие конкурент продает по цене 6 руб.

Для решения задачи следует определить критический объем про­изводства по каждому из предложенных вариантов (см. таблицу 7.6).

Таблица 7.6

Сравнительный анализ точки безубыточности

Показатели	Варианты
	1	2	3
1. Цена единицы изделия, руб.	10	8	5
2. Переменные расходы единицы изделия, руб.	2	2	2
3. Постоянные расходы, руб.	60 000	60 000	60 000
4. маржинальный доход на единицу, руб. (п. 1 - п. 2)	8	6	3
5. Критический объем производства, единиц (п. 3 / п. 4)	7 500	10 000	20 000
руб. (п. 5.» п. 1)	75 000	80 000	100 000

Таким образом, если конкурент продает изделие по цене 6 руб., то только третий вариант может быть предложен для осуществле­ния проекта, так как только он будет приносить предприятию при­быль. В этом случае минимальный объем производства должен со­ставить 20 000 единиц. Следовательно, мощности по производству продукции должны быть в два раза больше, чем во втором вариан­те, и в 2,7 раза выше, чем в первом.

Особый интерес представляет использование маржинального анализа для обоснования ассортиментного плана с учетом влияния ряда факторов (изменения цен, объема и структуры выпуска, посто­янных и переменных затрат и пр.). С этой целью устанавливают ве­личину переменных затрат и долю постоянных затрат по каждой товарной позиции. Причем постоянные расходы распределяются меж­ду товарами либо пропорционально их доле в объеме продаж, либо иными методами в соответствии с принятой на предприятии учетной политикой. Затем определяют маржинальный доход, порог рентабель­ности, запас финансовой прочности и на основе сравнения указан­ных показателей предлагают управленческие решения в направлении изменения цены на продукцию, снижения затрат на ее производство, увеличения доли выпуска наиболее рентабельной продукции или освоения новых доходных изделий взамен убыточных товаров.

Результаты маржинального анализа по трем товарным пози­циям рассмотрим на примере данных таблицы 7.7.

Таблица 7.7

Исходные данные для маржинального анализа

Показатели	Изделие «А»	Изделие «В»	Изделие «С»	Всего
1. Выручка от продажи, руб.	3126	1426	512	5064
2. Удельный вес в объеме выручки, %	61,7	28,2	10,1	100
3. Переменные расходы, руб.	2595	1278	429	4302
4. Постоянные расходы, руб				562
5. Прибыль от продажи, руб.				200

По данным таблицы мы видим, что переменные затраты распре­делены по каждому изделию, а постоянные затраты даны общей сум­мой, как и величина прибыли от продажи. Распределим постоянные затраты между изделиями в соответствии с долей каждого вида про­дукции в общем объеме продаж. Получим размер постоянных расхо­дов по изделию «А» — 347 руб. (562 • 61,7/100), изделию «В» — 158 руб. (562 • 28,2/100), изделию «С» — 57 руб. (562 • 10,1 /100). Затем для каждого изделия рассчитаем маржинальный доход, точку безубыточ­ности, запас финансовой прочности, прибыль от продажи и рента­бельность продаж (таблица 7.8). Критический объем продаж (точку безубыточности) определим как отношение постоянных затрат к ве­личине удельного маржинального дохода. Запас финансовой проч­ности предприятия составит разность между достигнутой фактичес­кой выручкой от реализации и порогом рентабельности. Если выруч­ка от реализации опускается ниже порога рентабельности, то финансовое положение предприятия ухудшается, образуется дефицит ликвидных средств.

Таблица 7.8

Результаты расчета маржи и рентабельности продукции

Показатели	Изделие «А»	Изделие «В»	Изделие «С»	Всего
1. Выручка от продажи, руб.	3126	1426	512	5064
2. Переменные расходы, руб.	2595	1278	429	4302
3. Маржинальный доход, руб. (п. 1 - п. 2)	531	148	83	762
4. Постоянные расходы, руб.	347	158	57	562
5. Критический объем продаж, руб. (л.4:п.3/п.1)	2041	1522	352	3735
6. Запас финансовой устойчивости, руб. (п. 1-П.5)	1085	-96	160	1329
7. Запас финансовой устойчивости, % (п. 6/п. 1*100%)	34,7	-6,7	31,3	26,2
8. Прибыль от продажи, руб. (п. 3 - п. 4)	184	-10	26	200
9. Рентабельность продаж, % (п. 7/п. 1-100)	5,9	-0,7	5,1	3,9

Данные расчета в таблице 7.8 показали, что выручка от прода­жи всей продукции выше порога рентабельности. Предприятие име­ет запас финансовой устойчивости за счет высокой доли рентабель­ных товаров, удельный вес которых составил 71,8% [(3126 + 512) / 5064 • 100%] в объеме продаж.

Маржинальный доход изделия «В» не покрывает сумму посто­янных затрат, поэтому его производство приносит предприятию убытки.

Изделия «А» и «С» перешли порог рентабельности и дали при­быль, часть которой пошла на покрытие убытков от реализации нерентабельной продукции.

Рассмотрим вариант управленческого решения, согласно кото­рому откажемся от выпуска нерентабельной продукции. Прочие показатели оставим на уровне отчетного года, за исключением по­стоянных затрат, которые распределим в соответствии с новой струк­турой в объеме продаж (таблица 7.9).

Таблица 7.9

Ассортиментный план № 1

Показатели	Изделие «А»	Изделие «С»	Всего
1. Выручка от продажи, руб.	3126	512	3638
2. Удельный вес в объеме выручки,%	86	14	100
Переменные расходы, руб.	2595	429	3024
3. Маржинальный доход, руб.	531	83	614
4. Постоянные расходы, руб.	483	79	562
5. Прибыль от продажи, руб.	48	4	52
6. Рентабельность продаж, %	1,5	0,8	1,4

Результаты анализа показывают, что в связи с исключением из ассортиментного плана продукции «В» произойдет перераспределе­ние постоянных затрат на оставшиеся виды изделий. Это отразится на снижении общей суммы прибыли и рентабельности продаж по сравнению с первоначальным вариантом (таблица 7.8). Следователь­но, предприятию выгоднее выпускать убыточную продукцию (име­ющую маржинальный доход и незначительную долю в объеме про­даж), чем отказаться от ее производства.

Рассмотрим вариант ассортиментного плана, в котором на­метим повышение цены на изделие «В» и рост объема выпуска изде­лия «С» на 10%. Результаты расчетов представим в таблице 7.10.

Таблица 7.10

Ассортиментный план № 2

Показатели	Изделие «А»	Изделие «В»	Изделие «С»	Всего
1. Выручка от продажи, руб.	3126	1569	563	5258
2. Удельный вес в объеме выручки, %	59,5	29,8	10,7	100
3. Переменные расходы, руб.	2595	1278	472	4345
4. Маржинальный доход, руб.	531	291	91	913
5. Постоянные расходы, руб.	334	168	60	562
6. Критический объем продаж, руб.	1965	906	371	3237
7. Запас финансовой устойчивости, руб.	1161	663	192	2021
8. Запас финансовой устойчивости, %	37,1	42,4	34,1	38,4
9. Прибыль от продажи, руб.	197	123	31	351
■10. Рентабельность продаж, %	6,3	7,8.	5,5	6,7

При повышении цены на изделие «В» выручка от продажи дан­ной продукции увеличится в 1,1 раза и составит 1569 руб. (1426 •

• 1,1); переменные расходы не изменятся.

В связи с повышением объма выпуска изделия «С» выручка от продажи товара возрастет на 10% и составит 563 руб. (512 • 1,1), а сумма переменных расходов — 472 руб. (429 • 1,1).

Общая сумма выручки от продажи товаров увеличится с 5 064 руб. (таблица 7.6) до 5258 руб., то есть на 194 руб., или на 3,8% (194 /5064 •

• 100%); сумма переменных расходов составит 4345 руб. Постоянные затраты распределим в соответствии с изменениями в структуре вы­ручки. Получим новые значения маржинального дохода, точки бе­зубыточности, запаса финансовой устойчивости, прибыли и рента­бельности продаж, которые превышают первоначальный уровень по каждому изделию и в целом по предприятию, что иллюстрируют графики, рис 7.8, 7.9, 7.10.

Рис. 7.8. Динамика объема продажи товаров (условное обозначение изделия: «А», «В», «С»), тыс. руб.

Рис. 7.10. Динамика коэффициентов рентабельности товаров, %

Таким образом, в результате внедрения нового ассортимент­ного плана продажа изделий принесет предприятию выручку, спо­собную покрывать переменные и постоянные расходы. Маржиналь­ный доход возрастет по сравнению с отчетным годом на 151 руб. (913 - 762), или 19,8% (151 / 762 • 100%), порог рентабельности сни­зится с 3735 руб. до 323,7 руб. (на 498 руб., или 13,3%), что позволит увеличить запас финансовой прочности с 26,2% до 38,4%.

Целесообразно совместить маржинальный анализ с анализом обо­рачиваемости товаров, так как от ускорения их реализации зависит реальная величина маржинального дохода и прибыли от продажи, то есть финансовое состояние предприятия. Если товары не пользуются спросом, то они в конечном итоге становятся убыточными. Спрос ре­гулируется ценой на товар. Так, из-за высокого уровня рентабельнос­ти, вызванного повышением цен на товары, спрос может резко упасть, что отразится на замедлении оборачиваемости товаров.

Рассмотрим результаты анализа оборачиваемости и рентабель­ности на схеме (рис. 7.11). По вертикали расположены показатели обо­рачиваемости в днях в порядке возрастания. Чем больше дней в пери­оде, тем ниже показатель оборачиваемости. Нормативный показа­тель оборачиваемости в планируемом году принят на уровне 6 дней. По горизонтали — показатели рентабельности в порядке возраста­ния. Рентабельность продаж в целом по предприятию составит 5%.

Схема разбита на четыре зоны:

I зона: низкий уровень рентабельности и высокий показатель оборачиваемости;

II зона: низкий уровень рентабельности и низкий показатель оборачиваемости;

III зона: высокий уровень рентабельности и низкий показатель оборачиваемости;

IV зона: высокий уровень рентабельности и высокий показа­тель оборачиваемости.

Рис. 7.11. Схема совмещенного анализа оборачиваемости

и рентабельности по товарным группам (условные обозначения групп товаров: «А», «В», «С» и пр.)

Идеальные для предприятия товары расположены в IV зоне. Значит, в планируемом году необходимо повысить долю именно этих товаров в общем объеме продаж. На практике очень трудно соеди­нить высокую оборачиваемость с высоким уровнем рентабельнос­ти, так как при наращивании оборота рентабельность снижается, если только прибыль от продажи не возрастает быстрее оборота.

Товары, расположенные во II зоне, создают излишки товарных запасов, замораживая средства в малоликвидных активах, и при этом являются наименее прибыльными. Долю таких товаров в объеме продаж необходимо снижать.

В результате анализа разрабатываются предложения по изме­нению ассортиментного плана в сторону увеличения объема произ­водства наиболее рентабельных товаров и сокращения объема вы­пуска не пользующейся спросом продукции.