Инфляция издержек: контроль за ценами монополий
Инфляция предложения:
ставка рефинансирования;
норма резервирования;
операции на открытом рынке.
Ставка рефинансирования – ставка, по которой ЦБ РФ продает кредитные ресурсы коммерческим банкам. Она определяет верхний предел по вкладам и депозитам коммерческих банков. Увеличение ставки рефинансирования приводит к росту процентов по кредитам и сжатию денежной массы.
Норма резервирования – процент обязательных отчислений коммерческими банками в резервы ЦБ РФ с каждого рубля привлеченных ресурсов (за исключением межбанковских кредитов). Рост нормы резервирования приводит к росту ставок по кредитам и сжатию денежной массы. Норма резервирования – директивный инструмент в кредитно-денежной политике
Операции на открытом рынке – операции покупки-продажи государственных ценных бумаг (государственных казначейских обязательств и облигаций федерального займа).
Виды кредитно-денежной политики:
Либеральная. Контролируется только ставка рефинансирования.
Консервативная. Контролируется только норма резервирования (денежная масса).
Смешанная (контролируется и ставка рефинансирования и норма резервирования).
Денежно-кредитная политика – политика управления денежной массой через ставку рефинансирования, норму резервирования и операции на открытом рынке.
Финансы. Лекция (20.03.13)
Кредитная система.
Кредитование – финансовая операция, связанная с перераспределением временно свободных денежных средств на условиях срочности, платности и возвратности.
По экономическому содержанию кредиты делятся на коммерческие и потребительские (на неотложные нужды).
Коммерческие кредиты – кредиты, источником погашения которых являются доходы получаемые от реализации мероприятий.
Потребительские кредиты – кредиты, источником погашения которых являются иные доходы.
По характеру обеспечения кредиты делятся на обеспеченные и необеспеченные (бланковые).
Обеспечением кредита может быть:
Банковский вклад.
Товары на складе.
Товары в обороте.
Гарантия третьего лица.
Транспортные накладные.
Недвижимость (ипотека).
Стоимость имущества принимается в залог не более 60% ее справедливой (рыночной) стоимости.
По срокам кредиты бывают краткосрочными (до 6 месяцев), среднесрочными (до 1 года), долгосрочными (более 1 года).
По методам предоставления кредитование подразделяется на:
Прямое. Кредитный договор, в котором указана сумма, срок, ставка, цель кредитования.
Кредитная линия. Договор кредитования, в котором указывается срок кредитования, направление использование ресурсов, ставка, лимит кредитования. Ссудная задолженность на отчетную дату не должна превышать лимита. Ставка по кредитной линии всегда выше ставки прямого кредитования, т.к. банк резервирует денежные средства под лимит.
При предоставлении кредита заемщику открывается ссудный счет. Все операции производятся со ссудного счета заемщика.
Погашение ссудной задолженности производится:
Равными платежами в течение всего срока кредитования.
Одной суммой в конце срока кредитования.
Независимо от режима погашения основного долга, проценты по кредиту выплачиваются ежемесячно.
При предоставлении кредита банк в обязательном порядке формирует резерв на возможные потери по ссудам, которые он включает в себестоимость. Резерв определяет величину прибыли и финансовую устойчивость банка.
Величина резерва зависит от финансового состояния заемщика. В соответствии с инструкциями ЦБ РФ, финансовое состояние может быть хорошее, среднее или плохое.
При определении финансового состояния для юридических лиц рассчитываются такие показатели, как чистая прибыль, чистые активы.
Финансы. Лекция (24.04.13)