Относительные показатели ликвидности
Коэффициент абсолютной ликвидности
А1
К
абс
=
П1 + П2
Коэффициент является наиболее жестким критерием платежеспособности и показывает, какую часть краткосрочной задолженности предприятие может погасить в ближайшее время. Характеризует возможность предприятия немедленно погасить свои краткосрочные обязательства за счет денежных средств и легко реализуемых краткосрочных финансовых вложений. Рекомендуемая величина этого коэффициента от 0,2 до 0,5.
2. Быстрая (критическая) ликвидность
А1 + А2
К
бл
=
П1 + П2
Помогает оценить возможность погашения предприятием краткосрочных обязательств в случае его критического положения, когда не будет возможности продать запасы. Коэффициент показывает, какая часть краткосрочных обязательств может быть немедленно погашена за счет денежных средств, средств в краткосрочных финансовых вложений, а также поступлений по расчетам с клиентами. Оптимальным считается значение этого коэффициента в пределах от 0,8 до 1.
3. Коэффициент текущей ликвидности (покрытия)
А1 + А2 + А3
К
тл
=
П1 + П2
Коэффициент текущей ликвидности характеризует общую ликвидность и показывает, в какой мере текущие кредиторские обязательства обеспечиваются текущими активами. Нормативное значение этого коэффициента больше 2.
Общий показатель ликвидности
А1 + 0.5 х А2 + 0.3 х А3
К
общл
=
П1 + 0.5 х П2 + 0.3 х П3
Используется для комплексной оценки ликвидности баланса в целом.
С помощью данного показателя осуществляется оценка изменения финансовой ситуации в организации с точки зрения ликвидности. Данный показатель применяется также при выборе наиболее надежного партнера из множества потенциальных партнеров на основе отчетности.
Если выполненный анализ выявил, что предприятие находится в кризисном финансовом состоянии, то необходимо определить коэффициент восстановления платежеспособности.
Количественные критерии несостоятельности были установлены постановлением правительства РФ от 20.05.94 № 498 «О некоторых мерах по реализации законодательства о несостоятельности (банкротстве) предприятий».
Основанием для признания структуры баланса неудовлетворительной, а предприятия неплатежеспособным является наличие одного из условий:
коэффициент текущей ликвидности на конец отчетного периода имеет значение ниже нормативного равного 2;
коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами на конец отчетного периода имеет значение ниже нормативного равного 0,1;
Коэффициент восстановления платежеспособности является основным показателем, характеризующим наличие реальной возможности у организации восстановить, либо утратить платежеспособность в течение определенного периода.
Ктл1 + 6 / Т (Ктл1- Ктл0)
Квп
=
Ктлн
где Ктл1, Ктл0 - соответственно фактическое значение коэффициента текущей ликвидности в конце и начале отчетного периода;
Ктлн - нормативное значение коэффициента текущей ликвидности, (=2);
- период восстановления платежеспособности;
Т - отчетный период в месяцах.