Вопрос 28. Новые понятия и концепции, разработанные монетаризмом. Концепция адаптивных ожиданий и модель обучения на ошибках. Переход от кейнсианства к монетаризму:
- Кейнсианская модель больше подходила для описания депрессивной экономики, а не растущей; предлагаемые меры перестали соответствовать действительности
- Рост уровня жизни => утрата преимуществ крупного конвейерного пр-ва => не нужна стандартизированная продукция => становление среднего класса => ценовая конкуренция уступала место неценовой конкуренции =>развитие мелкого бизнеса => наметилось сотрудничество крупного и мелкого бизнеса => уходила в прошлое жесткость цен и заработных плат
-Домохозяйства стали мыслить долгосрочными перспективами и категориями с ростом благосостояния
- Монетаризм – попытка дай третий путь развития макроэкономики
Главные предпосылки монетаристкого анализа:
Эк-ка относительно устойчиво функционирует на уровне полной занятости ресурсов, что не исключает наличия определенного уровня безработицы – естественный уровень
Большинство рынков благ и факторов – высококонкурентноспособны
Цены благ и факторов производства-достаточно гибкие, чтобы экономика могла приспособиться к изменениям конъюнктуры, при этом MR=MC
Ключевую роль – играет предложение денег в экономике, оказывая влияние на AD и на AS
Домохозяйства и предприниматели не подвержены денежным иллюзиям; реагируют не на номинальные, а на реальные показатели
Важную роль играют ожидания – адаптивного характера
Концепция адаптивных ожиданий:
- Монетаристы первые предприняли попытку анализа ожиданий в экономике. Ожидания – прогноз будущего со стороны экономических субъектов.
- Домохозяйства стали мыслить в перспективе LR=> в условиях стабильной, предсказуемой экономики стал использоваться прошлый опыт
- Гипотеза Фридмана: фирмы и домохозяйства не являются пассивными объектами экономической политики, как это представляли Кейнсианцы. Фирмы способны не просто адаптироваться к изменениям, но и активно влиять на конечные результаты политики: если гос-во проводит стимулирующую политику, то это отразится на ожиданиях предпринимателей и населенияю Это происходит, потому что действия субъектов основаны во многом на ожиданиях.
-Кейнс тоже осознавал роль ожиданий,говоря про стадное чувство, но он не конкретизщировал количественную оценку.
-Фридман первый дал объяснение: Адаптивные ожидания – ретроспективные ожидания, экономические субъекты прогнозируют будущие значения экономических показателей, основываясь исключительно на прошлых их значениях
Модель обучения на ошибках:
-Адаптивные ожидания субъектов формируются на основе прошлых ошибок прогнозирования
-Допустим, субъект делает прогноз относительно параметра Х, пусть Xt-фактическое значение к текущем периоде t, -ожидаемое значение в текущем периоде, которое сформировано было в t-1. Тогда величина (Xt- ) –ошибка прогноза, сделанного в прошлом t-1.
-Для корректировки ожидания субъекты в каждый период сравнивают ожидаемую величину в прошлом с тем, что вышло сейчас, величина этой корректировки -от 0 до 1, тогда запишем:
- = Xt- ), преобразовав, запишем, что: = + Xt- ) – величина, ожидаемая в следующем периоде, корректируется на ошибку прогноза. Чем больше коэффициент , тем быстрее ожидаемое значение параметра приспосабливается к предыдущим фактическим значениям параметра Х. Если =1, то = Xt, полная адаптация сразу, за 1 период, если =0, то = , адаптация будет идти бесконечно долго.
- По-другому можно записать, что = Xt+ (1- - значение экономического параметра, ожидаемого в следующем периоде, формируется как средневзвешенное фактического и ожидаемого значений в текущем периоде.
-Если мы вывели уравнение для следующего периоде t+1, то оно верно и для периода t:
= Xt-1+ (1-
-Зная два уравнения: 1) = Xt+ (1- и 2) = Xt-1+ (1- , можно подставить 2) в 1), получим: = Xt+ (1- Xt-1+ , у нас появилась новая ненаблюдаемая величина , для ее исключения нужно записать все то же самое для периода t-1
-для t-1: = Xt-2+ (1-
-И так далее мы делаем процедуру для n раз, причем n – бесконечно, окончательно получим:
=
Xt+
(1-
Xt-1+
+…+
Xt-n+(
–
последним слагаемым можно пренебречь
- Вывод: Ожидаемое значение переменной – среднее взвешенное ее прошлых значений с геометрически убывающими весами
- Окончательный вид:
= Xt+ Xt-1+ +…+ Xt-n, где + …=1, причем > > >
- Статические ожидания: ожидаемое в следующем периоде значение показателя Х равно его фактическому значению в предыдущем периоде (тогда = =1, = Xt)