14.2. Нормирование оборотных средств

Определение потребности в оборотных средствах. При решении финансовых вопросов важное значение имеет процесс оценки всех источников поступления налич­ных средств в течение определенного периода времени. Основная задача состоит в оп­ределении минимального размера оборотного капитала, необходимого для превра­щения наличности в производственные запасы, затем в дебиторскую задолженность и, наконец вновь в наличные.

Сбалансированность оборотного капитала обязательна в силу целого ряда причин: она дает возможность одновременно оплачивать счеча за материалы и рабочую силу, производить расходы, связанные с производственной и сбытовой деятельностью, пользоваться устойчивой кредитной репутацией. Наиболее точно потребность в обо­ротном капитале вычисляется, исходя из анализа затрат на 100 денежных единице обо­рота с учетом условий платежа.

Допустим, что на каждые 100 денежных единиц приходится 85 единиц затрат (сы­рье, материалы, заработная плата, амортизация, накладные расходы и т.д.).

Время хранения на складе сырья - 45 дней

Время производства - 20 дней

Сроки платежа клиентов - 30 дней

_____________________________________

Итого -95 дней

В течение этих 95 дней необходимо ежедневно использовать сырье, материалы и платить заработную плату - всего 65 денежных единиц из 85.

Кроме того, в течение 65 дней (время хранения на складе и производства) будут начисляться оставшиеся 20 единиц издержек. Итого, в расчете на 100 денежных еди­ниц оборота потребуются суммарные вложения:

65 денежных единиц х 95 дней = 6175 денежных единиц

20 денежных единиц х 65 дней = 1300 денежных единиц

__________________________________________________

Итого 7475 денежных единиц

Окончательный расчет потребности в оборотном капитале произведем по формуле:

К_ОБ =

где К_ОБ - величина оборотного капитала;

Q_Р.ПЛ - объем реализованной продукции в плановом периоде;

F_К - количество календарных дней в плановом периоде;

З_К - затраты капитала в расчете на 100 денежных единиц с оборота.

Однако, помимо расчета величины оборотного капитала, на предприятиях возни­кает потребность в определении величины оборотных средств на планируемый пери­од времени.

Для предприятия важно правильно определить оптимальную потребность в обо­ротных средствах. Это позволит с наименьшими издержками получить прибыль, зап­ланированную при данном объеме производства. Занижение величины оборотных средств влечет за гобой неустойчивое финансовое состояние, перебои в произ­водственном процессе, снижение объема производства и прибыли. Завышение ведет к замораживанию средств и снижает возможности предприятия производить капиталь­ные затраты по расширению производства.

На нормально работающем предприятии наибольший удельный все занимают обо­ротные средства, обслуживающие процесс производства и начало реализации. Поэто­му при планировании внимание уделяется в основном производственным запасам, незавершенному производству и готовой продукции на складе. 11редусмотреть заранее точный размер остальной части оборотных средств достаточно сложно. Отвлечение оборотных средств в отгруженные товары и сданные работы, не оплаченные заказчи­ком, в товары на ответственном хранении у покупателя крайне нежелательно, но на прак­тике имеет место. Наличие таких статей :вязано с нарушением взаимных обязательств предприятий.

При планировании потребности в денежных средствах, которые авансируются для создания производственных запасов, заделов незавершенного производства и накопле­ния готовой продукции на складе, используются три метода: аналитический; коэф­фициентный; метод прямого счета.

Аналитический и коэффициентный методы применимы на тех предприятиях, которые функционируют более года и в основном формировали производственную про­грамму, организовали производственный процесс и имеют статистические данные за прошлые годы об изменении величины планируемой части оборотных средств.

Аналитический метод предполагает определение потребности в оборотных сред­ствах в размере их средних фактических остатков с счетом роста объема производства. При этом анализируются практические остатки производственных запасла в целях вы­явления излишних, все стадии незавершенного производства для выявления резервов сокращения длительности производственного цикла, мучаются причины накопления готовой продукции на складе и определяется действительная потребность в оборотных средствах. Этот метод применим на тех предприятиях, где средства вложенные в мате­риальные ценности и затраты, занимают большой удельный вес в общей сумме обо­ротных средств.

При коэффициентном методе запасы и затраты подразделяются на зависящие не­посредственно от изменения объема производства (сырье, материалы, затраты на не­завершенное производство, готовая продукция на складе) и не зависящие от него (за­пасные части, малоценные и быстроизнашивающиеся предметы, расходы будущих пе­риодов). По первой группе потребность в оборотных средствах определяется исходя из их размера в текущем году и темпов роста производства продукции в предстоящем году. По второй группе оборотных средств, не имеющей пропорциональной зависимо­сти от роста объема производства, потребности планируются на уровне их среднефактичееких остатков за ряд лет.

Метод прямого счета предусматривает обоснованный расчет запасов по каждо­му элементу оборотных средств с учетом всех изменений в уровне организационно-технического развития предприятия, транспортировке товарно-материальных ценнос­тей, практике расчетов между предприятиям. Этот метод используется при организа­ции нового предприятия и периодическом уточнении потребности в оборотных средствах действующих предприятий.

В общем виде содержание метода можно представить следующим образом:

разработка норм запаса по отдельным важнейшим видам товарно-материальных ценностей всех элементов нормируемых оборотных средств;

определение нормативов в денежном выражении для каждого элемента оборотных средств и совокупной потребности предприятия в оборотных средствах.

Норма оборотных средств выражается, как правило, в днях. Она рассчитывается по каждому элементу оборотных средств и характеризует величину запаса товарно-ма­териальных ценностей на определенный период времени, который необходим для обес­печения непрерывности производственного процесса. Например, норма оборотных средств по сырью, основным материалам, покупных полуфабрикатов включает следу­ющие 7лементы запаса в днях: транспортный запас (время нахождения материалов в пути), подготовительный запас (время на приемку, разгрузку, сортировку складирование и подготовку к производству), текущий запас - время нахождения на складе, га­рантийный или страховой запас (устанавливаемый в размере до 50% текущего запаса).

Норматив оборотных средств - это плановая сумма денежных средств, постоян­но необходимая предприятия для его производственной деятельности. Общий норма­тив оборотных средств определяется как сумма частных нормативов, рассчитанных по отдельным элементам оборотных средств.

Норматив по текущим производственным запасам рассчитывается исходя из плановых норм в днях и затрат но соответствующей статье в смете производства.

Н_ОБ.Н.П =

где Q_Г - годовая (квартальная) потребность в материале, предусмотренная по смете г затрат на производство;

F_K - годовой (квартальный) фонд работы в календарных днях;

T_НОРМ - норма запаса в днях.

Было бы неправильно устанавливать нормы оборотных средств для формирова­ния запасов сырья, материалов и т.д. в размерах, соответствующих полной длитель­ности интервалов между поставками. Общее состояние запасов на каждый день та­ково, что по одним материалам они составляют максимальную величину, по другим -минимальную, а по третьим - среднюю. В целом размер запаса составляет величину, близкую к половине общего запаса материалов, потребляемых в данном производстве. Поэтому при расчете норматива оборотных средств по текущему запасу принимается не вся сто величина, а только половина, т.е.

Н_ОБ.Н.П. =

Норматив оборотных средств в незавершенном производстве в общем виде рас­считывается по формуле

Н_{ОБ.Н.И.П.} = З_С · Т_Ц · К_НЗ

где З_С – среднесуточные затраты на производство продукции; с

Т_Ц – длительность производственного цикла;

К_НЗ – коэффициент нарастания затрат.

З_С = , К_НЗ = d_см + ,

где d_см - доля единовременных затрат в себестоимости продукции (расход сырья и см основных материалов в начале цикла изготовления);

N_Т.ПЛ - планируемый выпуск товарной продукции, оцененный по производствен­ной себестоимости;

F_K - число календарных дней в планируемом периоде.

Норматив оборотных средств в запасах готовой продукции на складе:

Н_ОБ.И.Г = S_ПР · Т_ПОДГ

где S_ПР - среднесуточная отгрузка товарной продукции по производственной себестоимости в планируемом периоде;

Т_ПОДГ - время, необходимое на подготовку и отгрузку продукции.