3. Формирование баланса предприятия и определение источников финансирования инвестиций

Чтобы создать предприятие, необходимо определить стартовые затраты, необходимые для формирования имущества создаваемого предприятия и источники их формирования.

Активы (имущество предприятия) состоят из двух частей: оборотный и внеоборотный капитал. Внеоборотный капитал - это имущество предприятия со сроком службы не менее 12 месяцев, он включает в себя нематериальные активы, основные средства, долгосрочные финансовые вложения, незавершенное строительство. Оборотный капитал показан во втором разделе баланса предприятия. пассивы (источники формирования имущества предприятия) бывают собственные и заемные. при создании нового предприятия обычно имущество формируется частично за счет взносов учредителей, а недостающая сумма (активы - уставный капитал) - за счет кредиторской задолженности (Таблица 5).

Таблица 5. Структура баланса предприятия.

Актив	Сумма, тыс. руб.	Пассив	Сумма, тыс. руб.
1. Внеоборотные активы Нематериальные активы Основные средства Незавершенное строительство Доходные вложения в материальные ценности Долгосрочные финансовые вложения Прочие внеоборотные активы	1509 33 1476	3. Капитал и резервы Уставный капитал Добавочный капитал Резервный капитал Фонды специального назначения Целевые финансирования и поступления Нераспределенная прибыль Непокрытый убыток	782 782
2. Оборотные активы Запасы Дебиторская задолженность Краткосрочные финансовые вложения Денежные средства 758 Прочие оборотные активы	3493 2205 530	4. Долгосрочные обязательства 5. Краткосрочные обязательства	4022 198
Баланс	5002	Баланс	5002

В нашем случае уставный капитал формируется за счет взносов 2 учредителей - первый дает основные фонды, второй деньги 1476*100/53% = 782 тыс. руб.

Расчет потребности в заемном капитале:

• Нематериальные активы - 33 тыс. руб.

• Основные фонды - 1476 тыс. руб.

• Оборотные средства - 3493 тыс. руб.

• Итого активы создаваемого предприятия - 5002 тыс. руб.

• Пассивы создаваемого предприятия = активам = 5002 тыс. руб.

• Уставный капитал - 53% от основных фондов - 53% от 1476 тыс. руб. - 782 тыс. руб.

• Кредиторская задолженность - 5002 - 782 = 4220 тыс. руб.

Так как по условиям закупка товаров осуществляется на условиях товарного кредита со сроком 1 месяц, то краткосрочная кредиторская задолженность 198 тыс. руб. Следовательно, в банке необходимо просить 4220 - 198 = 4022 тыс. руб.