172. Анализ имущественного положения предприятия.

1. Общие положения

Настоящая методика разработана в целях обеспечения единого методологического подхода к анализу финансового состояния и имущественного положения предприятия. Результатом такого анализа является оценка экономического потенциала предприятия, позволяющая сформировать представление о деятельности предприятия, выявить изменения в составе его имущества и источниках, установить взаимосвязи различных показателей. С этой целью определяется соотношение отдельных статей актива и пассива баланса, их удельный вес в общем итоге баланса, рассчитываются суммы отклонений в структуре основных статей баланса и дается оценка выявленным изменениям на момент проведения анализа.  В целях проведения анализа основных средств, осуществляется изучение структуры и движения имущества предприятия. Используются стандартные приемы финансового анализа: горизонтальный и вертикальный анализ, коэффициентный анализ. Горизонтальный анализ проводится для получения общего представления о развитии предприятия, он позволяет оценить и проследить динамику относительного изменения различных групп активов и пассивов по сравнению с предшествующим периодом: произошло ли изменение удельного веса какого-либо из разделов баланса или группы статей. Цель вертикального анализа заключается в расчете долей и выявлении тех строк баланса, которые имеют наибольший удельный вес валюте баланса.

Оценка имущества и источников его финансирования производится с помощью сравнительного аналитического баланса-нетто, который составляется путем уплотнения отдельных статей и объединения их по составу в отдельные экономические разделы.  Исходными данными для проведения данного анализа являются: бухгалтерский баланс (форма № 1 по ОКУД); приложение к бухгалтерскому балансу (форма № 5 по ОКУД).   2.Оценка имущественного положения и структуры капитала  2.1.Анализ баланса

Для оценки имущественного потенциала используются данные актива баланса. Особое внимание уделяется изменению структуры оборотных средств: произошел ли рост дебиторской задолженности или нет, является ли уровень запасов сырья достаточным для работы предприятия, не произошло ли затоваривание складов готовой продукцией. В ходе анализа пассивной части баланса обращается внимание на структуру капитала, определяется доля собственного капитала в общем объеме источников средств, изменение структуры капитала, соотношение капитала с другими статьями активов и пассивов по сравнению с предыдущими отчетными датами.

К отрицательным тенденциям, выявление которых может свидетельствовать об ухудшении финансового состояния предприятия в будущем, относятся следующие моменты: уменьшение валюты баланса;  увеличение доли краткосрочной и долгосрочной дебиторской задолженности в валюте баланса на протяжении всех анализируемых отчетных периодов; увеличение доли просроченной кредиторской задолженности в валюте баланса на протяжении всех анализируемых отчетных периодов; увеличение доли просроченной дебиторской (кредиторской) задолженности в общей сумме дебиторской (кредиторской) задолженности более 15%. 

К положительным тенденциям, выявление которых может свидетельствовать об улучшении финансового состояния предприятия в будущем, следует отнести следующие:

непрерывное увеличение валюты баланса; темпы роста оборотных активов выше, чем темпы прироста внеоборотных активов; темпы роста собственного капитала выше темпов роста заемного капитала; темпы прироста дебиторской и кредиторской задолженности примерно одинаковы.

Анализ структуры и динамики имущества производится с помощью горизонтального и вертикального анализа агрегированного баланса. Горизонтальный анализ представлен абсолютной разницей между показателями на конец и начало периода, а также темпом их изменения за период. Вертикальный анализ предполагает процентное отношение показателей к итогу баланса. Расчет среднегодовых значений дает  возможность получить усредненное представление о состоянии средств предприятия в течение анализируемого периода.  

Таблица: Анализ агрегированного баланса-нетто
Наименование показателя	На начало отчетного периода	На конец отчетного периода	Среднее значение	Горизонтальный анализ		Вертикальный анализ
				абсолют., тыс.руб.	темп роста, %	На начало периода	На конец периода
1	2	3	4	5	6	7	8
1.Имущество						100%	100%
1.1.Иммобилизованные активы
1.2.Мобильные (оборотные) активы
1.2.1.Запасы
1.2.2.Дебиторская задолженность
1.2.3.Денежные средства
1.2.4.Прочие оборотные активы
2.Источники						100%	100%
2.1.Собственный капитал
2.2.Заемный капитал
2.2.1.Долгосрочные пассивы
2.2.2.Краткосрочные пассивы
2.2.3.Кредиторская задолженность

2.2. Анализ структуры и динамики основных средств

В целях проведения анализа эффективности использования основных средств, осуществляется изучение структуры и движения имущества предприятия.

Качественная характеристика основных средств характеризуется следующими показателями, представленными в таблице «Показатели движения и состояния основных средств».

Таблица: Показатели движения и состояния основных средств предприятия
№	Наименование показателя	Содержание показателя	Пояснение
1	2	3	4
1	Коэффициент поступления	К  поступления =  Стоимость поступивших ОС / Стоимость ОС на конец периода	Показатель дает обобщенную стоимостную оценку прироста основных фондов за определенный период и показывает долю новых основных средств в имеющихся на конец отчетного периода основных средствах. Рост данного показателя свидетельствует о наращивании имущественного потенциала предприятия.
2	Коэффициент выбытия	К выбытия = Стоимость выбывших  ОС / Стоимость ОС на начало периода	Показывает, какая часть основных средств, имеющихся на начало года у предприятия, выбыла из эксплуатации за отчетный период
3	Коэффициент замены	К замены = Стоимость выбывших ОС/ Стоимость поступивших ОС
4	Коэффициент расширения парка машин	К расширения парка машин = 1 – К замены
5	Коэффициент годности ОС	К годности = Остаточная стоимость ОС/ Первоначальная стоимость ОС
6	Коэффициент износа основных средств	К износа = Сумма накопленной амортизации / Первоначальная стоимость ОС	Данный показатель характеризует долю стоимости основных средств, списанную на затраты предприятия в предыдущих периодах