Основные показатели оборачиваемости

1. Общая капиталоотдача или оборачиваемость активов (оборотов) - показывает эффективность ис­пользования имущества. Отражает скорость оборота (в количестве оборотов за период всего капитала организации)

О_А = (В/ИБ)

В – выручка от реализации продукции; ИБ– стоимость активов (итог баланса)

2. Оборачиваемость запасов (материальных средств) – показывает скорость оборота запасов в анализируемом периоде

О_м.з. = (В/ЗЗ)

где ЗЗ –запасы и затраты

3. Оборачиваемость денеж­ных средств - показывает скорость оборота денежных средств

О_д.с. = (В/ДС)

ДС – денежные средства

4. Оборачиваемость дебиторской задолженности (средств в расчетах) - показывает количество оборотов средств в дебиторской задолжен­ности за отчетный период

О_д.з. = (В/ДЗ)

ДЗ – дебиторская задолженность

5. Коэффициент оборачи­ваемости кредиторской задолженности - показывает расширение или сни­жение коммерческого кредита, предоставляемого организации

О_к.з. = (В/КЗ)

КЗ – кредиторская задолженность

Основные показатели отдачи

1. Коэффициент отдачи внеоборотных активов - показывает эффективность ис­пользования внеоборотных активов

О_пс = (В/ВА)

где В — выручка; ВА – стоимость внеоборотных активов.

2. Фондоотдача - показывает эффективность ис­пользования только основных средств организации

О_ф = (В/ОС)

ОС – стоимость основных средств предприятия

3. Коэффициент отдачи собственного капитала - показывает скорость оборота собственного капитала. Сколько тыс. рублей выручки приходится на 1 тыс. рублей вложенного собственного капитала

О_с.с. = (В/СК)

СК— собственный капитал (капитал и резервы).

Группа 3. Показатели ликвидности и платежеспособности характеризуют возможность предприятия расплачиваться по своим обязательствам. При хорошем финансовом состоянии предприятие устойчиво платежеспособно; при плохом — периодически или постоянно неплатежеспособно. Самый лучший вариант, когда у предприятия всегда имеются свободные денежные средства, достаточные для погашения имеющихся обязательств. Но предприятие является платежеспособным и в том случае, когда свободных денежных средств у него недостаточно или они вовсе отсутствуют, но предприятие способно быстро реализовать свои активы и расплатиться с кредиторами.

Основные показатели ликвидности

1. Коэффициент текущей ликвидности:

К_т.л. = (ОА/КО) ≥ 2,

ОА – оборотные активы; КО – краткосрочные обязательства.

2. Коэффициент критической (срочной) ликвидности (промежуточный коэффициент покрытия):

К_к.л. = (ДЗ+ДС) /КО ≥ 1 - 1,5,

где ДС – денежные средства; ДЗ –дебиторская задолженность.

3. Коэффициент абсолютной ликвидности:

К_с.л.= ДС/КО ≥ 0,25 - 0,5,

4. Коэффициент обеспеченности собственными средствами:

К_о.с.с. = СОА/ОА = (КР- ВА)/ОА ≥ 0,1 (или 0,6 - 0,8 по статистическим данным),

где СОА – собственные оборотные активы; ВА - внеоборотные активы

5. Коэффициент общей платежеспособности:

К_{о пл.} = (А/КО)

А – активы (итог баланса); КО – краткосрочные обязательства.

Группа 4. Показатели финансовой устойчивости характеризуют способность предприятия обеспечивать наличие материальных оборотных средств источниками покрытия (собственными и заемными).

Финансовая устойчивость предприятия характеризуется относительными показателями, которые определяются на начало и на конец отчетного периода, а также трехкомпонентным показателем, характеризующим обеспеченность запасов и затрат источниками финансирования.