9.4. Государство как кредитор

Государственный кредит представляет собой совокупность фи­нансовых отношений между физическими и юридическими лица­ми с одной стороны и государством в лице его органов власти — с другой, при которых последние выступают в качестве заемщи­ка, кредитора и гаранта. В количественном отношении в совре­менных российских условиях преобладает деятельность государ­ства как заемщика денежных средств. Объемы финансовых опера­ций в качестве кредитора, т.е. когда государство предоставляет кредиты юридическим и физическим лицам, в настоящее время невелики. В тех случаях, когда государственные органы власти бе­рут на себя ответственность за выполнение финансовых обяза­тельств, взятых на себя юридическими и физическими лицами, они выступают в качестве гаранта.

Государство в качестве одного из звеньев финансовой систе­мы, осуществляет также функции кредитора. Как экономическая категория государственный кредит выполняет функции, которые присущи финансам: распределение, регулирование, контроль.

Посредством распределительной функции государственного кре­дита происходит формирование централизованных фондов денеж­ных средств государства и их использование на условиях срочнос­ти, платности и возвратности. Выступая в качестве заемщика, го­сударство обеспечивает поступление дополнительных денежных средств для финансирования своих расходов. В экономически развитых странах государственные займы являются основным спосо­бом для финансирования бюджетного дефицита.

Регулирующая функция государственного кредита заключается в том, что, вступая в кредитные отношения, государство воздей­ствует на состояние денежного обращения в стране, уровень про­центных ставок на рынке денег и ссудных капиталов. Сознательно используя государственный кредит в качестве инструмента регу­лирования экономического развития, государство может осуще­ствлять ту или иную финансовую политику.

Участие государства на финансовом рынке в качестве заемщи­ка вызывает увеличение спроса на заемные денежные средства и тем самым способствует росту ссудного процента (цены кредита). Чем выше спрос государства на заемные денежные средства, тем выше при прочих других условиях уровень ссудного процента и тем более дорогим становится кредит. Высокая стоимость заемных денежных средств вынуждает предпринимателей сокращать свои инвестиции в сферу производства, в то же время она стимулирует рост накоплений в виде приобретения государственных ценных бумаг.

Контрольная функция государственного кредита имеет свои спе­цифические особенности: они тесно связаны с деятельностью государства и состоянием централизованного фонда денежных средств (государственного бюджета); охватывают движение стои­мости в обе стороны, так как предполагают возвратность и плат­ность получения денежных средств; осуществляются не только финансовыми структурами, но и кредитными организациями.

Высшим органом управления государственным кредитом Рос­сийской Федерации является Федеральное Собрание РФ, кото­рое устанавливает максимальные размеры как привлеченных де­нежных средств для финансирования бюджетного дефицита, так и кредитования различных заемщиков за счет средств федераль­ного бюджета.

Для оптимизации структуры внутренними и внешними заим­ствованиями Бюджетный кодекс РФ предусматривает разработку Правительством РФ двух программ: программы государственных внешних заимствований и программы государственных внутрен­них заимствований (соответственно ст. 108 и 110).

Данные программы представляют собой перечень заимство­ваний на очередной финансовый год с указанием целей, источ­ников и сроков возврата. Программы представляются Федераль­ному Собранию РФ одновременно с проектом государственного бюджета на очередной финансовый год и подлежат утвержде­нию.

Оперативное управление государственным кредитом осуществ­ляют федеральные органы управления, финансовые и кредитные организации. Оперативное управление государственным кредитом под руководством Правительства РФ обычно осуществляют Мин­фин России или Казначейство России совместно с Банком Рос­сии.

В качестве заемщиков средств федерального бюджета согласно ст. 76, 77, 118, 137 Бюджетного кодекса РФ могут выступать сле­дующие организации:

• бюджетные учреждения;

• государственные и муниципальные унитарные предприятия (ст. 77 Бюджетного кодекса РФ);

• юридические лица, которые не являются государственными или муниципальными унитарными предприятиями и бюджетны­ми учреждениями (ст. 76 Бюджетного кодекса РФ);

• органы исполнительной власти нижестоящих бюджетов (ст. 137 Бюджетного кодекса РФ).

Способами обеспечения по возврату бюджетного кредита (ст. 76 Бюджетного кодекса РФ) могут быть только банковские гаран­тии , поручительства и залог имущества. Согласно данной статье Бюджетного кодекса РФ возврат предоставленных юридическим лицам бюджетных средств, а также плата за пользование ими при­равниваются к платежам в бюджет. Бюджетный кредит может быть предоставлен только тем юридическим лицам, которые не имеют просроченной задолженности по ранее предоставленным бюджет­ным средствам на возвратной основе.

Бюджетное законодательство Российской Федерации разгра­ничивает бюджетные кредиты и бюджетные ссуды.

Согласно ст. 6 Бюджетного кодекса РФ бюджетный кредит пред­ставляет собой форму финансирования бюджетных расходов, ко­торая предусматривает заем средств юридическими лицами или другими бюджетами на возвратной и возмездной основе.

Субъектам Российской Федерации в пределах финансового года беспроцентные бюджетные ссуды из федерального бюджета со­гласно ст. 137 Бюджетного кодекса РФ могут быть предоставлены на возмещение расходов по финансированию временных кассо­вых разрывов, которые образуются при исполнении бюджета дан­ного региона.

За нецелевое использование органами исполнительной власти и хозяйствующими субъектами средств федерального бюджета на возвратной и безвозвратной основах взимается штраф согласно ст. 289 Бюджетного кодекса РФ.

Несвоевременный возврат средств федерального бюджета, пре­доставленных на возвратной основе, влечет за собой сокраще­ние или прекращение всех форм государственной поддержки. За просрочку уплаты основной суммы долга и процентов согласно ст. 291 Бюджетного кодекса РФ начисляется и взимается пеня и размере ¹/₃₀₀ действующей ставки рефинансирования Банка Рос­сии за каждый календарный день просрочки.

Субъекты Российской Федерации также могут предоставлять бюджетные кредиты, ссуды и иные формы финансовой помощи, в соответствии со ст. 139 Бюджетного кодекса РФ.

В соответствии с Бюджетным кодексом РФ (гл. 15) государство вправе предоставлять средства иностранным государствам, их юридическим лицам и международным организациям, по кото­рым у иностранных организаций возникают долговые обязатель­ства перед Российской Федерацией как кредитором. Совокупность таких государственных кредитов формирует долг иностранных го­сударств перед Российской Федерацией.