Тема 3.Складання та узгодження плану фін санації п-ва.

План фін санації – розробляють як правило фін і контролінгові служби п-ва, представники потенційного санатора, незалежний аудит і консалтингові фірми.

Необхідність залучення зовнішніх консультантів зумовлена наступним : 1)потреба в об*активності 2)потреба в належному досвіді і знаннях 3)затрати робочого часу необхідного для розробки плану санації

Принципи складання плану санаціії : 1)завершеність – передбачає врахування всіх найважливіших обставин справи 2)змістовність – розгляд лише тих обставин, які стосуються процесу санації 3)правильність – правдиве висвітлення проблематики кризи на основі аргументів 4)ясність – однозначне трактування інформації 5)об*активність – розмежування між фактичними даними і власними поглядами.

План санації має таку загальну структуру : Вступ – містить загальну х-ку п-ва, відомості щодо форми організації бізнесу, форми власності, х-ку організованої структури, сфери діяльності, а також кротку історичну довідку про п-во, також тут зазначено мету складання плану санації, його замовники та методи розробки. Розділ 1.- відображає аналіз вихідної ситуації на п-ві : - оцінка зовн-х умов у яких працює п-во - аналіз фін-господарського стану п-ва - аналіз причин слабких міст на п-ві - оцінка наявного потенціалу п-ва Розділ 2. – повинен характеризувати стратегічні цілі санації п-ва. У цьому розділі також пропонують певні заходи, спрямовані на покриття поточних збитків. До таких санаційних заходів можна віднести : - рефінансування дебіторської заборгованості - мобілізація прихованих резервів - зменшення або збільшення статутного капіталу - заморожування інвестиційних вкладень реструктуризація кредитної заборгованості - зворотній лізинг - розпродаж товарів за зниженими цінами Розділ 3. – план маркетингу і оцінку ринку збуту продукції : - план виробництва і капіталовкладень - організаційний план - фінансовий план Розділ 4. – містить розрахунок ефективності санації, а також перелік заходів по організації і контролю плану санації

Основними критеріями ефективності санації : 1) прибутковість п-ва 2) ліквідність 3) відновлення платоспроможності 4) створення нових конкурентних переваг 5) приріст вартості активів після санації

При затвердженні плану-санації, комітет кредиторів може винести одне із таких рішень : 1) схвалити план-санації і подати його на затвердження до Господарського суду 2) відхилити план-санації і звернутись до суду із проханням призначити нового керуючого 3) відхилити план-санації, звернутись до суду із проханням визнати це п-во банкрутом

Тема 4. Досудова санація

У претензії про відшкодування заборгованості зазначаються: а)повне найменування і поштові реквізити заявника претензії та особи (осіб), якій претензія пред 'япяється; б)дата пред 'явлення і номер претензії; в)обставини, на підставі яких пред 'явлено претензію; г)докази, що підтверджують ці обставини; д)вимоги заявника з посиланням на нормативні акти: є) сума претензії та її рахунок, якщо претензія підлягає грошовій оцінці; с) платіжні реквізити заявника претензії; ж) перелік, документів, що додаються до претензії.

Про результати розгляду претензії заявника повідомляють письмово, наводячи таку інформацію: а)повну назву та поштові реквізити підприємства, організації, що дають відповідь, та підприємства чи організації, яким надсилається відповідь; дата і номер відповіді; дата і номер розглянутої претензії; б)коли претензію визнано повністю або частково, - визнана сума, номер і дата платіжного доручення на перерахування цієї суми чи строк та засіб задоволення претензії, якщо вона не підлягає грошовій оцінці; в)коли претензію відхилено повністю або частково. - мотиви відхилення з посиланням на відповідні нормативні акти і документи, що об-грунтовують відхилення претензії; г)перелік доданих до відповіді документів та інших доказів.

Можливі чотири варіанти дій контрагента після одержання претензії: 1.Одержувач претензії не дав жодної відповіді на претензію. 2.Заявник одержав лист-відповідь, в якому претензію відхилено повністю або частково. 3.Претензію визнано повністю або частково, але не повідомляється про перерахування визнаної суми. 4.Претензію визнано і заборгованість погашено - спір вважається врегульованим.

Досудова санацій- це система заходів щодо відновлення платоспроможності підприсмства- боржника. які здійснюються органом, уповноваженим управляти майном боржника. або самим власником з метою запобігання його банкрутству до початку порушення провадження у справі про банкрутство.

Концепція досудової санації включає ряд послідовних дій. До них належать: 1.Реструктуризація кредиторської заборгованості з оплати праці шляхом розстрочення або проведення її на збільшення статутного фонду. 2.Реструктуризація кредиторської заборгованості щодо розрахунків з постачальниками та підрядниками шляхом розстрочення або переведення її на збільшення статутного фонду. 3.Реструктуризація кредиторської заборгованості з податками й платежами шляхом відстрочення та розстрочення. 4.У випадку неможливості проведення попередньо вказаних заходів здійснюється письмове звернення власника (власників) підприсмства-боржника та кредитора (кредиторів) до органу і питань банкрутства з проханням провести досудову санацію. 5. Подання до органу з питань банкрутства фінансової звітності підприсмства-боржника станом на останню дату звітного періоду для з 'ясування причин неплатоспроможності в визначення шляхів її подолання. 6. Коли одержана згода на проведення досудової санації, між; органом з питань банкрутства, власником і кредитором відбувається укладання угоди. 7. Формування робочої групи для проведення досудової санації.

8. Переведення підприємства в тимчасове управління, керуючому досудовою санацією. 9.Проведення робочою групою та працівниками бухгалтерії підприємства інвентаризації його активів з метою встановлення відповідності фактичних даних наведеним у фінансовій звітності. 10.Переоцінка активів підприємства з метою приведення їх до ринкової вартості. 11.Укладання фінансової звітності відповідно до фактичного стану підприємства. 12.Проведення незалежного аудиту. 13.Виведення підприємства на рівень рентабельності. достатній для формування оборотних коштів. 14.Збереження рентабельності впродовж': 3-6 місяців і передача відновленого підприємства новое твореному власникові. 15.Постійний моніторинг діяльності підприємства з боку органу з питань банкрутства. •Ініціатива щодо проведення досудової санації може виходити від •уповноважених органів, підприємств, кредиторів або інших осіб.

План досудової санації повинен містити: -реквізити підприємства (повна назва. юридична адреса, організаційно-правова форма, орган управління); -відомості про фінансово-господарське становище; -заходи щодо відновлення платоспроможності (реструктуризація підприємства, перепрофілювання виробництва, закриття нерентабельних виробництв. відчуження основних засобів, передача майна в оренду, відстрочення та розстрочення платежів; - переоформлення короткотермінових кредитів довготермінові, скорочення чисельності працюючих тощо) і терміни їх здійснення; - розрахунок необхідних коштів для реалізації заходів; - визначення джерел фінансування заходів (зобов 'язання інвесторів, кредиторів щодо погашення боргу або надання фінансової допомоги. кошти державного бюджету, кошти, отримані від оренди майна, відчуження основних засобів, погашення дебіторської заборгованості, кредити банків тощо); - умови участі інвесторів і кредиторів у проведенні досудової санації (набуття права власності на майно підприємства відповідно до законодавства, розпорядження частиною його продукції, оренда майна підприємства, задоволення вимог кредиторів шляхом переведення боргу (частини боргу) на інвестора тощо); - очікувані наслідки виконання плану досудової санації.

Досудова санація підприємств-боржників здійснюється шляхом: 1.погашення боргів підприємства; 2.переоформлення короткотермінових кредитів на довготермінові; 3.випуску і розміщення цінних паперів з метою мобілізації фінансових ресурсів; 4.продажу майна підприємства-боржника або передачі його в оренду; 5.реструктуризації підприємства-боржника (злиття, приєднання, поділу, виділення, перетворення).

План санації підприємства-боржника повинен містити такі розділи та підрозділи: Попередня історія (оглядово): Коротка історія, реквізити підприємства. Інформація про власників акцій. Організаційна структура, наявність дочірніх підприємств, філій, представництв та інших відокремлених структурних підрозділів, правовий статус майна них підрозділів, керівники основних структурних підрозділів. Короткий огляд продукції, пін та ринків. Фінансово-майновий стан підприємства-боржника за останній звітний період. Мета реструктуризації Матеріали руху готівки за попередні 12 місяців роботи. Аналіз ліквідації (сума грошей, яку можна отримати від продажу активів з метою сплати боргів). Структура боргу: Загальна сума боргу та кількість кредиторів. Структура зростання кредиторської заборгованості поквартально (наскільки застарілими є борги). Черговість виплати боргів кредиторам. Сума боргів важливим і неважливим постачальникам. Ставлення важливих постачальників (їхня готовність до співпраці та можливість підтримки ними рес труктуризації). Заходи щодо відновлення платоспроможності (реструктуризація підприємства, перепрофілювання виробництва, закриття нерентабельних виробництв, відчуження основних засобів, передача майна в оренду, скорочення чисельності працюючих тощо) і терміни їх здійснення. Пропозиції щодо операційної реструктуризації, розрахунок необхідних коштів для реалізації заходів. Пропозиції щодо заходів з фінансової реструктуризації та джерел фінансування: Відстрочення боргів (скільки та якими кредиторами). Спрощення боргів (скільки га якими кредиторами). Інші заходи з внутрішнього фінансування (мораторій на сплату боргів, продаж активів та обмін активів на борги ). Умови участі інвесторів і кредиторів у проведенні санації (набуття праа власності на майно підприємства, розпорядження частиною його продукції, оренда майна підприємства, задоволення вимог кредиторів шляхом переведення боргу на інвесторів тощо). Загальні результати заходів фінансової реструктуризації (коли закінчується період реструктуризації, скільки боргів сплачено і коли). Прогноз фінансових результатів для підприємства, що реструктуризується. Прогноз прибутків та збитків на декілька років уперед. Прогноз руху готівки па декілька років уперед. Тривалі відносини з постачальниками, сплата податків та інших обов'язкових платежів до державного бюджету, виплата зарплати працівникам. Структура підприємства-боржника після відновлення його платоспроможності. Розрахунок необхідних коштів для реалізації заходів. Очікувані наслідки виконання плану досудової санації.

За результатами розгляду поданих документів Фонд може відмовити у затвердженні плану досудової санації у випадках, якщо: 1. запропоновані заходи не забезпечують відновлення платоспроможності підприємства-боржника; 2.надані документи не відповідають вимогам чинного законодавства України; 3.виявлено недостовірні дані у документах, поданих разом з планом досудової санації; 4. надано негативный висновок Комісії; 5. положення тану досудової санації не відповідають галузевій специфіці підприємства-боржника та інтересам дер жави.

Під реструктуризацию заборгованості підприємства розуміють - комплекс заходів щодо перетворення його боргових зобов 'язань, скерованих на покриття поточних вимог кредиторів, з метою відновлення його платоспроможності.

Об'єктом реструктуризації заборгованості підприємства можуть виступати: 1. витати щодо покриття основного боргу; 2. виплати відсотків по обслуговуванню кредитів та позик: 3. виплати пені та інших штрафних санкцій за порушення контракту зобов 'язань; 4. інші суттєві умови боргових зобов'язань, що призводять до зменшення поточних вимог кредиторів.

Процес реструктуризації заборгованості підприємства здійснюється у наступному порядку: 1.Аналіз складу заборгованості підприємства. 2.Оцінка мо жливості погашення заборгованості підприємства в розглядуваному періоді. 3. Оцінка доцільності та можливості погашення вимог кредиторів в процесі фінансової санації підприємства. 4. Вибір певних форм та видів реструктуризації заборгованості підприємства. 5. Погодження форм та методів реструктуризації заборгованості підприємства з кредиторами (інвесторами) та переоформлення кредитних договорів. 6. Контроль за виконанням умов погашення підприємством реструктуризованої заборгованості.