Процесс восстановления российской банковской системы
Важнейшей задачей последующего периода явилось преодоление наиболее острых форм банковского кризиса. Процесс восстановления банковской системы проходил в сложных и противоречивых условиях. С одной стороны, объявление дефолта в августе 1998 г. привело к подрыву доверия к государству, его экономической политике, снижению кредитного рейтинга страны, что усложнило формирование долгосрочных инвестиционных ресурсов. С другой стороны, благоприятная внешняя конъюнктура на мировых сырьевых рынках, рост конкурентоспособности национальной промышленности вследствие девальвации рубля обусловили улучшение финансовых результатов функционирования экономики.
Благоприятные макроэкономические условия, действия Банка России и Правительства РФ, направленные на реструктуризацию банковской системы, позволили улучшить положение в банковской сфере. В марте 1999 г. в состоянии банковской системы наметился перелом, характеризующий начало перехода от неустойчивого положения к относительной стабилизации.
Собственный капитал действующих российских банков увеличился за 1999 г. в полтора раза и составил 145 млрд руб. Величина иностранного капитала в банковском бизнесе увеличилась более чем в два раза, доля нерезидентов в объявленном уставном капитале действующих кредитных организаций возросла с 6,4 до 14,0%. Более чем в полтора раза выросли суммарные активы банков (табл. 8.3).
Таблица 8.3. Некоторые показатели деятельности коммерческих банков, млрд руб.
В 2000 г. ресурсная база банков продолжала увеличиваться. За девять месяцев 2000 г. совокупный капитал действующих банков вырос на 74,9 млрд руб., или на 44,5%, и составил 243,1 млрд руб. Все большую роль в ресурсной базе играют средства предприятий и организаций, доля которых в совокупных пассивах банковской системы возросла с 18,9% на 1 января 2000 г. до 20,3% на 1 октября 2000 г. Увеличились вклады населения в банки: прирост вкладов в рублях составил 38,1%, в валюте 31,9%. Прибыль банковского сектора достигла 22,4 млрд руб. Количество прибыльных банков на 1 октября 2000 г. составило 91,7% от числа действующих кредитных организаций.
Банки постепенно адаптировались к новым экономическим условиям. Однако, несмотря на довольно быстрое развитие в последний период, банковская система пока еще не достигла предкризисного уровня по значениям основных показателей в реальном исчислении — активов, капитала, депозитов.
Большое количество банков (около 20% от общего числа) относится к проблемным и имеет отрицательное значение капитала (52 млрд руб.). Между тем в этих банках сосредоточено около 40—45% банковских активов. Отозваны лицензии у 145 банков, в том числе у третьей части крупнейших банков. Количество действующих кредитных организаций резко сократилось и составляет 1333. Закрыто 578 филиалов (большей частью в связи с отзывом лицензий у крупнейших московских банков, имевших разветвленную филиальную сеть).
Банковская система России по-прежнему представлена в основном небольшими банками с уставным капиталом до 5 млн евро; их доля составляет около 85% от общего числа.
Крупные и крупнейшие по российским критериям банки значительно уступают по размерам капитала и активов ведущим западным банкам. Даже в период достижения максимальных значений своего финансового потенциала (конец 1997 г. — начало 1998 г.) российская банковская система обладала меньшими по величине капиталом и активами, чем один из крупнейших мировых банков. Так, суммарные активы российских банков (120 млрд долл. на начало 1998 г.) были сопоставимы с активами 70-го банка из тысячи крупнейших по величине активов банков мира по рейтингу журнала «The Banker», а к концу 1998 г., сократившись в результате девальвации до менее чем 50 млрд долл., снизились до уровня 150-го банка этого рейтинга.
Активы среднего российского банка на начало 1998 г. составляли 76 млн долл., а на конец 1998 г. 35 млн долл. (для сравнения: в Японии аналогичный показатель был равен 4,4 млрд долл., в Великобритании 4 млрд долл.). Такие величины недостаточны не только по мировым, но и по российским меркам, они значительно меньше годового объема реализации любой из 200 крупнейших российских компаний.
Совокупный капитал российских банков в этот период составлял 30 млрд руб., т.е. меньше того, чем располагает каждый из 20 ведущих банков мира по рейтингу журнала «The Banker». В настоящее время совокупный капитал всех российских банков составляет всего 6 млрд долл. В соответствии с мировой практикой банковский капитал, достаточный для обслуживания воспроизводственного процесса, должен быть не ниже 6% от объема ВВП. В России же он составляет около 4%, что ниже аналогичных показателей не только развитых стран, но и стран с переходной экономикой (в Германии капитал банков составляет 14,5% от ВВП, во Франции 15,4%, в Чехии 21,3%).
В настоящее время проблемы капитализации банковской системы проявляются также в том, что темпы наращивания капитальной базы отстают от темпа роста банковских активов. Так, если суммарные активы банковской системы в реальном выражении на 1 октября 2000 г. составляли 87,5% от докризисного уровня, то совокупный капитал 73,9%. При крайне низком уровне капитализации сегодняшняя банковская система по-прежнему характеризуется краткосрочной структурой пассивов. Долгосрочные (свыше одного года) привлеченные ресурсы составляют всего 124 млрд руб., или 6% от общей величины привлеченных средств. Восстановление и наращивание ресурсной базы банковского сектора являются важнейшими предпосылками активизации участия банков в инвестиционном процессе.
Банкротство многих крупных банков в результате финансового кризиса сформировало мнение о том, что мелкие кредитные организации являются более устойчивыми и эффективными. Однако в кризисном состоянии находились не крупные, а плохо управляемые банки, поэтому реформирование банковской системы должно исходить не столько из количественных, сколько из качественных индикаторов банковской деятельности.
В этом плане делать упор на преимущественное развитие средних и мелких банков как стратегическую линию развития банковской системы нецелесообразно как с позиций тех задач, которые должны выполнять банки по созданию условий устойчивого роста национальной экономики, так и в аспекте достижения сопоставимости с мощными финансовыми структурами, образовавшимися в мировом сообществе как результат процессов консолидации банковского капитала.
Масштабы и структура накопленного банками финансового потенциала имеют принципиально важное значение для активизации их участия в инвестиционном процессе. Как известно, долгосрочные инвестиции сопряжены с высоким риском и значительным объемом вложений, что предполагает наличие масштабной ресурсной базы, достаточной для масштабного инвестирования и диверсификации рисков, поэтому в мировой практике этот вид деятельности, как правило, осуществляют крупные банки.
Крупные банки, имеющие доступ к сравнительно более долгосрочным ресурсам, обслуживающие надежных клиентов-заемщиков, приобретают дополнительные преимущества, состоящие в возможности предоставления кредитов на более длительные сроки с меньшими рисками. Еще одно преимущество крупных банков реализуется путем их участия в финансово-промышленных группах, где банки могут напрямую контролировать управленческие риски, а следовательно, минимизировать просроченные кредиты и долги, возникающие, как правило, в результате неэффективного и нелояльного менеджмента.
Как и в большинстве зарубежных государств, в России правила ведения банковского дела предполагают установление ограничений инвестиционных и кредитных рисков. Так, в соответствии с инструктивными актами (Инструкция № 1 ЦБ РФ «О порядке регулирования деятельности кредитных организаций») нормативы, регулирующие финансирование инвестиционных проектов посредством кредитования (И 6) и инвестирования (Н 12), ограничивают размеры вложений суммой, не превышающей 25% капитала банка. Таким образом, возможности осуществления инвестиционных проектов во многом определяются достаточностью банковского капитала.
Восстановление и наращивание инвестиционного потенциала коммерческих банков является одним из важнейших условий активизации их участия в инвестиционном процессе.