Влияние изменения выручки на оборачиваемость оборотных средств.

Оборачиваемость оборотных средств является важнейшим качественным показателем работы организации, который характеризует эффективность использования оборотных средств (капитала). Сущность его в том, что на 1 рубль оборотных средств выпускается больше продукции, т.е. организация в результате ускорения оборачиваемости может обеспечить выполнения плана произв. программы при наличии меньшей суммы оборотных средств. А высвободившиеся из оборота оборотные средства могут быть направлены на нужды организации, на расширение производства.

Показатели	Пред. год	Отч. год	Отклонение
1.Объем реализации 2.Стоимость оборотных средств (Итог II раз); 3.Оборачиваемость в днях (длительность 1 оборота п.2*360/п.1).	37714 16323 155,8	63802 21595 121,8	+26088 +5272 -34,0

Оборачиваемость в днях пред. года = 16323 * 360 / 37714 = 155,8 дня

Оборачиваемость в днях отч. года = 21595 * 360 / 63802 = 121,8 дня

Ср. остатки оборотных средств = V реал. * длит-ть 1 оборота

360

1.Определим ср. остатки оборотных средств в предыдущем году:

Обор. ср-ва = 37714 * 155,8 / 360 = 16323 тыс.руб.

2.Определим величину влияния изменения V реализации на оборотные средства:

Обор. ср-ва = 63802 * 155,8 / 360 = 27612 тыс.руб.

27612 – 16323 = +11289 тыс.руб.

3.Определим величину влияния изменения длительности 1 оборота на оборотные средства:

Обор. ср-ва = 63802 * 121,8 / 360 = 21586 тыс. руб.

21586 – 27612 = -6026 тыс. руб.

4.Определим общую величину влияния всех факторов:

+11289 – 6026 = +5263 тыс. руб.

Величину влияния замедления или ускорения оборачиваемости оборотных средств можно определить одним действием. Для этого однодневный оборот * на количество дней ускорения или замедления оборачиваемости.

Однодневный оборот * отклонение оборачиваемости в днях = 63802 / 360 * (-34,0) = -6026 тыс. руб.

Каждая организация приобретает сырье, перерабатывает его, производит готовую продукцию и продает ее в кредит, т.е. денежные средства проходят полный операционный цикл. Движение денежных средств в процессе операционного цикла проходит четыре основные стадии, последовательно меняя свои формы.

На первой стадии денежные средства используются для приобретения сырья и материалов. На второй стадии запасы сырья и материалов в результате непосредственной производственной деятельности превращаются в запас готовой продукции. На третьей стадии запасы готовой продукции реализуются покупателям и до их оплаты преобразуются в дебиторскую задолженность. На четвертой стадии инкассированная (т.е. оплаченная) дебиторская задолженность вновь преобразуется в денежные средства, часть которых до их производственного востребования может храниться в форме высоколиквидных краткосрочных финансовых вложений.

Производственный цикл начинается с момента поступления сырья и материалов на склад организации и заканчивается в момент отгрузки готовой продукции покупателю.

Финансовый цикл начинается с момента оплаты поставщиком купленных сырья и материалов (погашения кредиторской задолженности) и заканчивается в момент получения денег от покупателей за отгруженную продукцию (погашение дебиторской задолженности).

Операционный цикл характеризует общее время, в течение которого финансовые ресурсы омертвлены в запасах и дебиторской задолженности.

Продолжительность производственного цикла коммерческой организации определяется по формуле:

Ппц = Осм+Онзп+Осп где Ппц  — продолжительность производственного цикла, дни; Осм  — продолжительность оборота среднего запаса сырья, материалов и полуфабрикатов, дни; Онзп  — продолжительность оборота среднего объема незавершенного производства, дни; Осп  — продолжительность оборота среднего запаса готовой продукции, дни. Продолжительность финансового цикла (П ) определяется следующим образом; Пфц = Ппц — Окз = Отмц + Одз — Окз где Окз  —отношение средних остатков краткосрочной задолженности к затратам на производство; Отмц  — отношение средних остатков товарно-материальных ценностей к затратам на производство; Одз  —отношение средних остатков дебиторской задолженности к выручке от реализации. Расчет финансового цикла служит основой для планирования и управления денежными средствами.