11.2 Страхование рисков.

Так как риск — постоянный спутник предпринимательской деятельности, это заставляет предпринимателя не только анализировать варианты возможных аль­тернатив, но и искать методы управления ими.

Главной задачей при выборе метода управления риском уменьшение степени вероятного ущерба до максимально низкого уровня. Этого можно добиться различными методами, которые объединяются в 3 группы.

Упреждение и уклонение от рисков: стратегическое планирование; прогнозирование внешней обстановки; исследование социально-экономической и нормативно-правовой среды; предотвращение убытков; поиск информации (эккаутинг); активный целенаправленный маркетинг; отказ от ненадежных партнеров; отказ от рискованных проектов.

Локализация и диссипация (распределение) рисков: создание специальных структурных подразделений для выполнения рискованных проектов; распределение риска по времени; создание венчурных предприятий; интеграция; диверсификация сбыта и поставок; диверсификация инвестиций, видов деятельности; передача риска.

Возмещение потерь: самострахование; страхование хозяйственных рисков; поиск гарантов.

Под уклонением от возможных рисков понимается отказ от любого мероприятия, связанного с риском, или разработка мероприятий, которые полностью их исключают. Однако при этом предприятие лишается возможности получения дополнительной прибыли, что отрицательно сказывается на его экономическом развитии и эффективности использования собственного капитала.

Локализация финансовых рисков производится путем установления определенных нормативов в процессе осуществления хозяйственной деятельности. Система финансовых нормативов может включать такие показатели, как предельный размер кредита для одного клиента, максимальный удельный вес заемных средств, используемых в хозяйственной деятельности предприятия, максимальный размер вклада, размещаемого в одном банке, максимально допустимый размер расходования какого-либо вида ресурсов, максимальный период обращения дебиторской задолженности и др.

Диверсификация как метод снижения финансовых рисков заключается в распределении усилий и ресурсов между различными видами деятельности обычно при формировании валютного, кредитного, депозитного, инвестиционного портфеля предприятия. Механизм диверсификации позволяет минимизировать валютные, процентные, инвестиционные и некоторые другие виды рисков.

Диверсификация видов деятельности может быть вертикальная и горизонтальная. Вертикальная диверсификация предполагает распределение ресурсов, между абсолютно различными, несхожими видами деятельности, горизонтальная - распределение ресурсов между разными предприятиями сходного профиля деятельности. Однако не все виды финансовых рисков могут быть уменьшены с помощью диверсификации.

Наиболее распространенным путем снижения риска является полная или ча­стичная передача (трансферт) риска другой стороне, что позволяет учесть инте­ресы сторон, участвующих в предпринимательской деятельности.

Как правило, другая сторона:

• лучше умеет просчитывать риски, знает лучшие способы и имеет больше возможностей для сокращения возможных потерь;

• контролирует возможные риски и находится в преимущественной по отно­шению к передающей стороне позиции для сокращения возможных потерь, обусловленных рисковой ситуацией;

• потери для второй стороны могут быть незначительными, в то же время для предпринимательства они настолько существенны, что могут привести к по­тере финансовой самостоятельности и банкротству организации.

Основной способ передачи риска — это заключение контрактов, варианты ко­торых рассмотрены в табл. 1.

Таблица 1. Возможные типы контрактов по передаче рисков

Типы контрактов	Особенности
а) «под ключ»	Ответственность возлагается на подрядчика до момента полной передачи объекта заказчику. Сюда входят: технологическое оборудование, материалы, запчасти и др., отдельно может быть включена частичная или полная ответственность подрядчика за порчу строительных механизмов. Оговариваются штрафные санкции за несвоевременную сдачу объекта в эксплуатацию и т. д.
б)«поставка оборудования и контроль за строитель­ством»	Мерой ответственности подрядчика являются только послед­ствия его действий и упущений по этим двум видам деятельно­сти без учета стоимости оборудования, материалов и т. п., являющихся собственностью заказчика
2.Аренда (финансовый лизинг)	Часть рисков, связанных с арендованным имуществом, лежит на собственнике (арендодателе) — риск физических повреждений собственности, риск снижения коммерческой ценности объекта и т. п. К арендатору полностью переходит риск случайной гибели и риск случайной порчи арендованного имущества в момент передачи ему этого имущества

Страхование риска — это передача ответственности за определенные риски страховой компании.

Так, при глубокой реконструкции крупного промышленного предприятия могут быть использованы два основных способа стра­хования:

• имущественное;

• от несчастных случаев.

Имущественное страхование — страхование риска исполнителя реконструкции, морских грузов и собственности подрядчика, стан­дартного или нестандартного оборудования, технологического ос­нащения.

В зависимости от страховых рисков договоры страхования рис­ков исполнителя реконструкции (например, подрядным способом).

Стандартный договор страхования от пожара служит защитой от прямых материальных потерь или повреждений указанной в до­говоре собственности. Расширенный договор страхования от пожа­ра, содержит стандартный договор страхования от пожара и одно (или несколько) специфическое дополнение, учитывающее потреб­ности конкретного страхователя. В такое дополнение могут быть включены риски от урагана, града, взрыва, гражданских волнений.

Страхование от всех видов рисков учитывает в договоре опреде­ленные потребности подрядчика, допускает предоставление ему бо­лее широкого спектра услуг, гарантирует страхование имущества от всех рисков материальных потерь, кроме нестрахуемого, оговари­ваемого в договоре.

Договор страхования охватывает все стадии незавершенного строительства производства, материальные ресурсы, основное, вспомогательное и транспортное оборудование, в том числе арендуемое, а также результаты труда. В таком страховании заин­тересованы заказчики. Иногда они требуют от под­рядчика и субподрядчика проводить страхование в целях умень­шения риска потерь, вызванных нарушением графиков строи­тельно-монтажных работ вследствие выхода из строя различного вида оборудования.

Страхование морских грузов проводится для защиты от матери­альных потерь или повреждений любых перевозимых по морю, ре­кам или воздушным транспортом грузов. Страхование охватывает все риски, включая войну и забастовки.

Страхование стандартного и нестандартного оборудования, технологического оснащения, являющихся собственностью подряд­чика, широко используется подрядчиками и субподрядчиками. Эта форма распространяется и на арендуемое или взятое по лизингу оборудование.

Страхование от несчастных случаев предполагает страхование общей гражданской и персональной ответственности.

Страхование общей гражданской ответственности — форма страхования от несчастных случаев, направленная на защиту гене­рального подрядчика, если в результате его деятельности третья сторона (например, работник) потерпит телесное повреждение, личный ущерб или повреждение имущества.

Страхование персональной ответственности проводят только в том случае, когда генеральный подрядчик несет ответственность за подготовку архитектурного или технического проекта, управление проектом, оказание других профессиональных услуг по проекту.

Одним из распространенных и надежных методов снижения рис­ка является самострахование, которое осуществляется посредством создания на предприятии специальных резервных фондов (страховых запасов). Самострахование целесообразно в случаях, когда:

• стоимость страхуемого имущества относительно невелика по сравнению с имущественными и финансовыми параметрами всего бизнеса;

• вероятность убытков чрезвычайно мала;

• предприятие владеет большим количеством однотипного имущества.

Самострахование используется, например, транснациональными нефтяными компаниями, владеющими несколькими сотнями тан­керов, когда потеря одного из них почти не отразится на их общем благополучии.