4. Анализ хозяйственной деятельности предприятия

Проведем анализ планируемой рентабельности капитала и прибыльности продукции предприятия, если предполагается, что производственная себестоимость продукции увеличилась по сравнению с началом планового периода на 5%, выручка от реализации увеличилась на 20%, численность работников увеличилась на 50 человек.

Таблица 8 - Показатели хозяйственной деятельности предприятия, тыс. руб.

1	2	3	4	5	6
Показатели	Условные обозн-я	На начало периода	На конец периода	Абсолют. отклон-я	Относит. отклон-я, %
Исходные данные
Выручка от продаж	N	34095,6	40914,72	6819,12	20
Себестоимость	S	22442,4	23564,52	1122,12	5
Численность работников	Т	250	300	50	20
Оборотные средства	Е	5291,9	6614,88	1322,98	25
Величина внеоборотных активов	F	18427,5	18557,51	130,01	0,71
Расчетные показатели
Прибыль	P=N-S	11653,2	17350,2	5697	48,89
Рентабельность	R=P/ (F+E)	0,5	0,7	0,2	40
Фондоотдача	Ф0=N/F	1,85	2,2	0,35	18,92
Производительность труда	IQ=N/T	136,38	136,38	0	0
Коэффициент оборачиваемости	K0=N/E	6,44	6,19	- 0,25	- 3,88
Расчеты для трехфакторной модели:
Прибыльность продукции	ZP = P/N	0,34	0,42	0,08	23,53
Фондоемкость продукции	Фе=F/N	0,54	0,45	-0,09	-16,67
Оборачиваемость оборотных активов	E/N	0,16	0,16	0	0

Исходные данные:

тыс.руб.

тыс.руб.

тыс.руб.

тыс.руб.

тыс.руб.

тыс.руб.

руб.

руб.

тыс.руб.

Расчетные показатели:

тыс.руб.

тыс.руб.

тыс.руб.

тыс.руб.

тыс.руб.

тыс.руб.

тыс.руб.

тыс.руб.

тыс.руб.

тыс.руб.

тыс.руб.

тыс.руб.

тыс.руб.

тыс.руб.

тыс.руб.

Рекомендуемый план анализа:

1. Анализ финансовых результатов деятельности предприятия

2. Анализ рентабельности капитала (на основе анализа влияния различных факторов на уровень рентабельности путем построения трехфакторной модели):

● определение эффективности использования основных фондов (расчет фондоотдачи, фондоемкости, производительности труда);

● определение эффективности использования оборотных средств (расчет оборачиваемости оборотных средств, коэффициента оборачиваемости, коэффициента загрузки).

I. Анализ рентабельности капитала (на основе анализа влияния различных факторов на уровень рентабельности путем построения трехфакторной модели)

Прибыльность продукции определяю по формуле:

(10)

где - прибыльность продукции на начало и конец периода соответственно.

тыс.руб.

тыс.руб.

тыс.руб.

Фондоемкость (капиталоемкость) продукции по основному капиталу - это отношение среднегодовой стоимости основного капитала к стоимости произведенной продукции. Показывает величину основного капитала, приходящуюся на 1 рубль продукции:

где - фондоемкость продукции на начало и конец периода соответственно.

тыс.руб.

тыс.руб.

тыс.руб.

Оборачиваемость оборотных активов (капиталоемкость по оборотному капиталу) определяется:

(12)

где - оборачиваемость оборотных активов на начало и конец периода соответственно.

тыс.руб.

тыс.руб.

тыс.руб.

Рассмотрим трехфакторную модель анализа рентабельности:

(13)

(14)

где - рентабельность на начало и конец периода соответственно.

Проводим анализ рентабельности по данным таблицы 8:

1. Находим значение рентабельности на начало ( ) и конец ( ) периода.

тыс.руб.

тыс.руб.

2. Определяем прирост рентабельности на конец периода.

тыс.руб.

3. Исследуем влияние изменения фактора прибыльности продукции на прирост рентабельности:

(15)

тыс.руб.

Выделяем влияние фактора прибыльности продукции:

тыс.руб.

4. Исследуем влияние изменения фондоемкости:

(17)

тыс.руб.

Выделяем влияние фактора фондоемкости:

(18)

5.Исследуем и выделяем влияние фактора оборачиваемости оборотных средств:

(19)

0

II. Определение эффективности использования основных фондов.

Фондоотдача характеризует выпуск продукции, приходящейся на 1 рубль основных фондов:

(20)

где - фондоотдача на начало и конец периода соответственно.

Производительность труда определяю как количество продукции, приходящейся на одного работника.

(21)

где - производительность труда на начало и конец периода соответственно.

III. Определение эффективности использования оборотных средств

Коэффициент оборачиваемости показывает число кругооборотов, которые совершают оборотные средства за период:

, (22)

где - коэффициент оборачиваемости на начало и конец периода соответственно.

Коэффициент загрузки характеризует сумму оборотных средств, авансируемых на 1 рубль выручки от реализации продукции. Он представляет затраты оборотных средств для получения 1 рубля реализованной продукции.

(23)

где - коэффициент загрузки на начало и конец периода соответственно.

Длительность одного периода в днях показывает, за какой срок к предприятию возвращаются его оборотные средства в виде выручки от реализованной продукции.

(24)

где , - длительность одного оборота на начало и конец периода соответственно, дней; 90 - число дней в плановом периоде.