Глава 3. Анализ финансового состояния организации по данным бухгалтерской отчетности. (вариант 5)

3.1. Анализ формы № 1 «Бухгалтерский баланс»

Таблица 3.1 Бухгалтерский баланс

АКТИВ	Код строки	5 год	6 год
I. ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ Нематериальные активы	110	8	10
Основные средства	120	2195	2300
Незавершенное строительство	130	731	1376
Доходные вложения в материальные ценности	135	-	24
Долгосрочные финансовые вложения	140	-	80
Итого по разделу I	190	2934	3790
II. ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ Запасы	210	1848	2000
в том числе: сырье, материалы и другие аналогичные ценности	211	1444	1533
затраты в незавершенном производстве	213	153	200
готовая продукция	214	158	150
расходы будущих периодов	216	93	117
НДС	220	190	120
Дебиторская задолженность	240	566	580
в том числе: покупатели и заказчики	241	390	300
авансы выданные	242	50	180
прочие дебиторы	243	126	100
Краткосрочные финансовые вложения	250	100	120
Денежные средства	260	174	270
Итого по разделу II	290	2878	3090
БАЛАНС	300	5812	6880
III. КАПИТАЛ И РЕЗЕРВЫ Уставный капитал	410	200	400
Собственные акции, выкупленные у акционеров	411	(-)	(-)
Добавочный капитал	420	480	480
Резервный капитал	430	166	180
в том числе резервы, образованные в соответствии с: законодательством учредительными документами	431 432	80 86	80 100
Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)	470	1204	3054
Итого по разделу III	490	2050	4114
IV. ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА Займы и кредиты	510	300	300
Итого по разделу IV	590	300	300
V. КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА Займы и кредиты	610	1128	935
Кредиторская задолженность	620	2306	1516
в том числе: поставщики и подрядчики	621	1506	616
задолженность перед персоналом организации	622	290	350
задолженность перед ПФР, ФОМС, ФСС	623	118	181
задолженность по налогам и сборам	624	240	245
прочие кредиторы	625	152	124
Доходы будущих периодов	640	8	-
Резервы предстоящих расходов	650	20	15
Итого по разделу V	690	3462	2466
БАЛАНС	700	5812	6880

Таблица 3.2 Динамика и структура активов и пассивов, тыс. руб.

Показатель	5		6
	тыс. руб.	%	тыс. руб.	%
АКТИВЫ
I. ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ Нематериальные активы	8	0,1	10	0,2
Основные средства	2195	37,8	2300	33,4
Незавершенное строительство	731	12,6	1376	20
Доходные вложения в материальные ценности	-	-	24	0,3
Долгосрочные финансовые вложения	-	-	80	1,2
II. ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ Запасы	1848	31,8	2000	29,1
НДС	190	3,3	120	1,7
Дебиторская задолженность	566	9,7	580	8,4
Краткосрочные финансовые вложения	100	1,7	120	1,7
Денежные средства	174	3	270	4
Итого	5812	100	6880	100
ПАССИВЫ
III. КАПИТАЛ И РЕЗЕРВЫ Уставный капитал	200	3,4	400	5,8
Собственные акции, выкупленные у акционеров	(-)	-	(-)	-
Добавочный капитал	480	8,3	480	7
Резервный капитал	166	2,9	180	2,6
Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)	1204	20,7	3054	44,4
IV. ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА Займы и кредиты	300	5,2	300	4,4
V. КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА Займы и кредиты	1128	19,4	935	13,6
Кредиторская задолженность	2306	39,7	1516	22
Доходы будущих периодов	8	0,1	-	-
Резервы предстоящих расходов	20	0,3	15	0,2
Итого	5812	100	6880	100

Вывод: Проанализировав динамику состава активов, можно сказать, что основу активов составляют внеоборотные активы, которые увеличились на конец отчетного периода, за счет увеличения незавершенного строительства, и оборотные активы на конец года увеличились. Это произошло за счет увеличения стоимости запасов на конец отчетного периода.

Рассмотрев структуру активов, заметно, что основная доля в общей сумме активов принадлежит внеоборотным активам, как на начало года, так и на конец года. Это также произошло за счет основных средств. Оборотные активы на конец отчетного периода еще больше снизили доли в общей сумме активов. Это объясняется тем, что на начало года была не высокая доля запасов, которые составляют основу оборотных активов.

Анализируя динамику состава пассивов, можно заметить, что на начало отчетного периода основу составляют обязательства, 3762 тыс. руб., а капитал и резервы определены в меньшей сумме 2050 тыс. руб., а на конец отчетного периода положение изменилось обратно, т.е. основу стал составлять раздел «Капитал и резервы», (4114 тыс. руб.), а «Обязательства» уменьшились (2766 тыс. руб.). Возможно, это произошло потому, что в течение отчетного периода предприятие осуществляло свою деятельность за счет собственного капитала, а к обязательствам старалось прибегать как можно реже.

По анализу структуры пассивов видно, что на начало отчетного периода основная доля принадлежит обязательствам, а на конец отчетного периода Капиталу и резервам, за счет увеличения уставного фонда. Кроме того, повлияло увеличение нераспределенной прибыли на конец отчетного периода. Доля обязательств снизилась в основном за счет краткосрочных обязательств, а именно за счет займов и кредитов.

 Таблица 3.3 Анализ ликвидности баланса, тыс. руб.

№ п/п	Группа показателей	Сумма		Группа показателей	Сумма		Платежный излишек (+), недостаток (–)
		На начало	На конец		На начало	На конец	На начало	На конец
1	2	3	4	5	6	7	8 = 3 – 6	9 = 4 – 7
1	Наиболее ликвидные активы (А1)	274	390	Наиболее срочные обязательства (П1)	2306	1516	-2032	-1126
2	Быстро реализуемые активы (А2)	2414	2580	Краткосрочные обязательства (П2)	1156	950	1258	1630
3	Медленно реализуемые активы (А3)	2604	2700	Долгосрочные пассивы (П3)	1128	935	1476	1765
4	Труднореализуемые активы (А4)	2934	3790	Постоянные пассивы (П4)	2050	4114	884	-324
Баланс		8226	9460	Баланс	6640	7515	1586	1945

Текущая ликвидность (А1 + А2) – (П1 + П2) На начало года -774 тыс.руб. На конец года 504 тыс.руб. Перспективная ликвидность (А3 – П3) На начало года 1476 тыс.руб. На конец года 1765 тыс.руб. Чистый оборотный капитал (II – V баланса) На начало года -584 тыс.руб. На конец года 624 тыс.руб.

Вывод: Показатель ликвидности баланса на начало года был отрицательный. Но значение перспективной ликвидности отображает возможность улучшения показателя. На конец года показатель ликвидности баланса положительный, предприятие можно охарактеризовать как ликвидное. Положительное значение перспективной ликвидности на конец года отображает возможность улучшения показателя. Динамика чистого оборотного капитала на начало года отрицательная, а на конец года положительная, что свидетельствует о ликвидности баланса.

Таблица 3.3. 1- Исследование наиболее ликвидных активов

Виды средств	На начало года		На конец года		Абс. прир.	Темп прир.
	тыс. руб.	%	тыс. руб.	%	тыс. руб.	%
1. Денежные средства	174	63,5	270	69,2	96	55,2
2. Краткосрочные финансовые вложения	100	36,5	120	30,8	20	20
Итого (А1)	274	100	390	100	116	42,3

Вывод: в результате исследования наиболее ликвидных активов выявлено что доля денежных средств увеличилась на 96 тыс. руб., или на 55,2%, доля краткосрочных финансовых вложений увеличилась на 20 тыс. руб. или на 20%. В общем, сумма наиболее ликвидных активов за 2 года увеличилась на 116 тыс. руб. что составляет 42,3%.

Таблица 3.3.2 - Исследование быстро реализуемых активов

Виды средств	На начало года		На конец года		Абс. прир.	Темп прир.
	тыс. руб.	%	тыс. руб.	%	тыс. руб.	%
1. Запасы	1848	76,6	2000	77,5	152	8,2
2. Дебиторская задолженность до года	566	23,4	580	22,5	14	2,5
Итого (А2)	2414	100	2580	100	166	6,9

Вывод: наиболее быстро реализуемые активы за 2 года увеличились на 166тыс.руб. или 6,9%. Запасы увеличилась на 152 тыс. руб. или на 8,2% и дебиторская задолженность до года увеличилась на 14 тыс. руб. или на 2,5%

Таблица 3.3.3 - Исследование медленно реализуемых активов

Виды средств	На начало года		На конец года		Абс. прир.	Темп прир.
	тыс. руб.	%	тыс. руб.	%	тыс. руб.	%
1. Запасы	1848	71	2000	74,1	152	8,2
Сырье, материалы и другие аналогичные ценности	1444	55,5	1533	56,8	89	6,2
Затраты в незавершенном производстве	153	5,9	200	7,4	47	30,7
Готовая продукция	158	6	150	5,6	-8	-5,1
Расходы будущих периодов	93	3,6	117	4,3	24	25,8
2. НДС	190	7,3	120	4,4	-70	-36,8
3. Дебиторская задолженность свыше года	566	21,7	580	21,5	14	2,5
Покупатели и заказчики	390	15	300	11,1	-90	-23,1
Авансы выданные	50	1,9	180	6,7	130	260
Прочие дебиторы	126	4,8	100	3,7	-26	-20,6
Итого (А3)	2604	100	2700	100	96	3,7

Вывод: в результате исследования медленно реализуемых активов выяснилось что их доля за 2 года увеличилась на 96 тыс. руб. или на 3,7%. Существенное влияние оказали запасы. Они увеличились на 152 тыс. руб. или на 8,2%.

Таблица 3.3.4 - Исследование труднореализуемых активов (раздел I баланса)

Виды средств	На начало года			На конец года			Абс. прир.		Темп прир.
	тыс. руб.	%	тыс. руб.		%	тыс. руб.		%
1. Нематериальные активы	8	0,3	10		0,3	2		25
2. Основные средства	2195	74,8	2300		60,7	105		4,8
3. Незавершенное строительство	731	24,9	1376		36,3	645		88,2
4. Долгосрочные финансовые вложения	-	-	80		2,1	80		-
5. Доходные вложения	-	-	24		0,6	24		-
Итого (А4):	2934	100	3790		100	856		29,2

Вывод: в результате исследования нематериальных активов выяснилось что доля труднореализуемых активов увеличилась на 856 тыс. руб., что составляет 29,2%. Существенное влияние оказало увеличение незавершенного строительства на 645 тыс. руб., или на 88,2%, а так же основные средства, они увеличились на 105 тыс. руб. или на 4,8%.

Таблица 3.3.5 - Исследование наиболее срочных обязательств

Виды обязательств	На начало года		На конец года			Абс. прир.		Темп прир.
	тыс. руб.	%		тыс. руб.	%		тыс. руб.		%
1. Кредиторская задолженность	2306	100		1516	100		-790		-34,3
поставщики и подрядчики	1506	65,3		616	40,6		-890		-99,9
задолженность перед персоналом организации	290	12,6		350	23,1		60		20,7
задолженность перед ПФР, ФОМС, ФСС	118	5,1		181	11,9		63		53,4
задолженность по налогам и сборам	240	10,4		245	16,2		5		2,1
прочие кредиторы	152	6,6		124	8,2		-28		-18,4
Итого (П1):	2306	100		1516	100		-1580		-34,3

Вывод: анализ наиболее срочных обязательств показал что кредиторская задолженность во втором году уменьшилась за счет поставщиков и подрядчиков на 790 тыс. руб. или на 34,3%.

Таблица 3.3.6 - Исследование краткосрочных обязательств (V раздел баланса за исключением кредиторской задолженности)

Виды обязательств	На начало года			На конец года			Абс. прир.		Темп прир.
	тыс. руб.	%	тыс. руб.		%	тыс. руб.		%
1. Заемные средства	1128	97,6	935		98,4	-193		-17,1
2. Доходы будущих периодов	8	0,7	-		-	-8		-
3. Резервы предстоящих расходов	20	1,7	15		1,6	-5		-25
Итого (П2):	1156	100	950		100	206		-17,8

Вывод: анализ краткосрочных обязательств показал, что за 2 года они увеличились на 206 тыс. руб. или на 17,8%. Наибольшее влияние оказали заемные средства, уменьшившееся на 193 тыс. руб. или на 17,1%.

Таблица 3.3.7 - Исследование долгосрочных обязательств (IV раздел баланса)

Виды обязательств	На начало года		На конец года		Абс. прир.	Темп прир.
	тыс. руб.	%	тыс. руб.	%	тыс. руб.	%
1.Заемные средства	1128	100	935	100	-193	-17,1
Итого (П3):	1128	100	935	100	-193	-17,1

Вывод: доля долгосрочных обязательств уменьшилась на 193 тыс. руб., что составляет 17,1%

Таблица 3.3.8 - Исследование постоянных обязательств ( III раздел баланса)

Виды обязательств	На начало года		На конец года		Абс. прир.	Темп прир.
	тыс. руб.	%	тыс. руб.	%	тыс. руб.	%
1. Уставный капитал	200	9,8	400	9,7	200	100
2. Добавочный капитал	480	23,4	480	11,7	-	-
3. Резервный капитал	166	8,1	180	4,4	14	8,4
3. Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)	1204	58,7	3054	74,2	1850	153,7
Итого (П4):	2050	100	4114	100	2064	100,7

Вывод: анализ исследования постоянных обязательств показал что их доля увеличилась на 2064 тыс. руб. или на 100,7%. Увеличение собственного капитала происходило за счет нераспределенной прибыли которая составила 1850 тыс. руб. или 153,7%.

Таблица 3.4 Анализ ликвидности баланса

5			6
актив	пассив	неравенство

На начало года	На конец года
А1 ≤ П1	А1 ≤ П1
А2 ≥ П2	А2 ≥ П2
А3 ≥ П3	А3 ≥ П3
А4 ≤ П4	А4 ≤ П4

Вывод:  Данная таблица свидетельствует о том, что ликвидность баланса в большей или меньшей степени отличается от абсолютной, так как первое условие не соответствует условиям о абсолютной ликвидности баланса: А₁ ≥П₁; А₂ ≥П₂; А₃ ≥П₃; А₄≤ П₄.

Таблица 3.5 Динамика показателей платежеспособности

Показатель	Рекомендуемое значение	На начало	На конец	Отклонение
Коэффициент абсолютной ликвидности (Кал= А1 / (П1 + П2))	0,2–0,3	0,08	0,16	0,08
Коэффициент быстрой (промежуточной) ликвидности (Кбл= (А1 + А2) / (П1 + П2))	0,7–0,8	0,78	0,86	0,08
Коэффициент текущей (общей) ликвидности (Ктл= (А1 + А2 + А3) / (П1 + П2))	1,0–2,0	1,53	1,64	0,11
Общий показатель ликвидности баланса ( КОЛ = (А1 + 0,5А2 + 0,3А3) / (П1 + 0,5П2 + 0,3П3))	—	0,70	1,10	0,40

Вывод:

Таблица 3.6 Показатели финансовой устойчивости, тыс. руб.

Показатель	Рекомендуемое значение	На начало	На конец	Отклонение
Коэффициент капитализации	Не выше 1,5	0,1	0,1	0
Коэффициент финансовой независимости	Не выше 0,6 и не менее 0,4	0,3	0,4	0,1
Коэффициент финансирования	Не менее 0,7	0,5	1,5	1,0
Коэффициент финансовой устойчивости	Не менее 0,6	0,2	0,3	0,1

Вывод:

Таблица 3.7 Показатели деловой активности (оборачиваемости)

Коэффициент	На начало	На конец	Отклонение
Коэффициент общей оборачиваемости капитала (обороты)	39670/5812=6,83	23304/6880=3,39	-3,44
Коэффициент оборачиваемости оборотных средств (обороты)	39670/2878=13,78	23304/3090=7,54	-6,24
Фондоотдача (обороты)	39670/2195=18,07	23304/2300=10,13	-7,94
Коэффициент отдачи собственного капитала (обороты)	39670/2050=19,35	23304/4114=5,66	-13,69

Вывод: