6. Классификация денежных потоков. Процесс управления денежными потоками на основе бддс, платежного баланса.

Понятие "денежный поток предприятия" является агрегированным, включающим в свой состав многочисленные виды этих потоков, обслуживающих хозяйственную деятельность. В целях обеспечения эффективного целенаправленного управления денежными потоками они требуют определенной классификации. Такую классификацию денежных потоков предлагается осуществлять по следующим основным признакам:

     1. По масштабам обслуживания хозяйственного процесса:

     • денежный поток по предприятию в цепом; по отдельным структурным подразделениям (центрам ответственности) предприятия; по отдельным хозяйственным операциям.

     2. По видам хозяйственной деятельности:

     • денежный поток по операционной деятельности; по инвестиционной деятельности и по финансовой деятельности.

     3. По направленности движения денежных средств:

     • положительный и отрицательный денежный поток,

          4. По методу исчисления объема: - валовой денежный поток. Он характеризует всю совокупность поступлений или расходования денежных средств в рассматриваемом периоде времени в разрезе отдельных его интервалов; - чистый денежный поток. Он характеризует разницу между положительным и отрицательным денежными потоками (между поступлением и расходованием денежных средств) в рассматриваемом периоде времени в разрезе отдельных его интервалов. Чистый денежный поток является важнейшим результатом финансовой деятельности предприятия, во многом определяющим финансовое равновесие и темпы возрастания его рыночной стоимости.

ЧДП = ПДП-ОДП , где:      ЧДП - сумма чистого денежного потока в рассматриваемом периоде времени;      ПДП - сумма положительного денежного потока (поступлений денежных средств) в рассматриваемом периоде времени;      ОДП - сумма отрицательного денежного потока (расходования денежных средств) в рассматриваемом периоде времени.

     5. По уровню достаточности объема:

     • избыточный денежный поток. Он характеризует такой денежный поток, при котором поступления денежных средств существенно превышают реальную потребность предприятия в целенаправленном их расходовании.

     • дефицитный денежный поток. Он характеризует такой денежный поток, при котором поступления денежных средств существенно ниже реальных потребностей предприятия в целенаправленном их расходовании.

     6. По методу оценки во времени:

     • настоящий денежный поток. Он характеризует денежный поток предприятия как единую сопоставимую его величину, приведенную по стоимости к текущему моменту времени;

     • будущий денежный поток. Он характеризует денежный поток предприятия как единую сопоставимую его величину, приведенную по стоимости к конкретному предстоящему моменту времени. Понятие будущий денежный поток может использоваться и как номинальная идентифицированная его величина в предстоящем моменте времени (или в разрезе интервалов будущего периода), которая служит базой дисконтирования в целях приведения к настоящей стоимости.

     7. По непрерывности формирования в рассматриваемом периоде:

     • регулярный денежный поток и дискретный денежный поток.

По стабильности потоки характеризуются следующими видами:

     • регулярный денежный поток с равномерными Временными интервалами В рамках рассматриваемого периода.

    • регулярный денежный поток с неравномерными временными интервалами В рамках рассматриваемого периода.

8. по предсказуемости возникновения: ожидаемый поток и случайный

9. По возможности регулирования: регулируемые и нерегулируемые потоки.

10. По периоду времени: краткосрочные и долгосрочные.

Цель бюджета движения денежных средств (БДДС) – обеспечение руководства предприятия полной информацией о финансовых потоках для принятия своевременных и обоснованных управленческих решений в области финн-хоз деят-ти.

БДДС позволяет: проанализировать финн потоки по видам деят-ти, по рпедпр в целом и его филиалам (центрам ответственности); сравнить плановые данные с фактич данными текущего и соответсвенно прошлого года; разделить финн потоки на денежные и неденежные; обеспечить финн равновесие предпр.

Платежный баланс явл осн сводным отчетом по планир-ю, контролю и оперативному упр-ю ден потоками. По функц назнач явл управленческим отчетом.

- Плановый платежный баланс явл планом жд, он устан-ет задание по взысканию выручки от перевозок, подсобно-вспомогат деят-ти, поступлению ср-в из бюджетов субъектов РФ и местных бюджетов.

- Исполненный платежный баланс

Платежный баланс дает возм-ть: сравнить фактич данные с плановыми; конкретизир-ть потоки ср-в по статьям расходов и источникам поступления; разделить финн потоки на денежные и неден.; планировать и ежедневно отслеживать целевое исп-ие ден ср-в.

7. Анализ и управление производственными запасами. Оптимальный размер запаса Запасы – это товары, приобретенные для перепродажи или используемые для пр-ва др товаров с целью их дальнейшей перепродажи. Запасы включают в себя: сырье и материалы, товары находящиеся на стадии изготовления (НЗП), готовая продукция на складе. Матер запасы бывают производственные (сырье и мат-лы и НЗП) и товарные (собств-го пр-ва и приобретенные), а также страховые, текущие и сезонные.

Определяя основные принципы управления запасами, необходимо помнить, что создание запасов есть некоторое необходимое условие функционирования производства, обеспечивающее его непрерывность. Вместе с тем, активы компании, находящиеся в форме запасов, не только не приносят дохода, но их существование связано с различными видами затрат (на хранение, доставку и т. д.). Следовательно, оптимизация размеров запасов при минимизации всех затрат, связанных с их продвижением и хранением, при безусловном обеспечении непрерывности производственного процесса – вот основные задачи системы управления запасами.

Упр-ие запасами – это балансирование м/у 2мя целями: сокращение совокупных затрат, направленных на содержание запасов, и обеспечение максимальной надежности произ-го процесса. Упр-ие запасами предполагает: метод учета запасов (ФИФО, ЛИФО, средн или фактич с/с-ти); определение потребности предпр в сырье и материалах; разработку научно обоснованных норм запасов; анализ наличия и исп-ия запасов; контроль за их фактич состоянием и своевременное пополнение запасов.

Анализ запасов включают в себя: анализ динамики общ суммы ТМЗ, их удельного веса в объеме оборотных активов; анализ структуры запасов в разрезе их видов и осн групп, выявление сезонных колебаний; анализ эф-ти исп-ия разл видов и групп запасов и их объема в целом; анализ объема и структуры текущих затрат по обслуживанию запасов в разрезе отд видов этих затрат.

не существует единой оптимальной для всех видов производств системы управления запасами, так как размеры и регулярность потребления материальных ресурсов, их стоимость и целый ряд факторов будут влиять на выбор методов пополнения запасов, размеры хранения и способы контроля за их состоянием. Вместе с тем, в теории управления запасами выработан ряд моделей, которые позволяют определить оптимальную партию заказа с учетом затрат на хранение и доставку. Минимизация затрат может быть достигнута путем использования модели оптимального управления запасами (EOQ) где EOQ – объем партии в единицах;

F – стоимость выполнения одной партии заказа; D – общая потребность в сырье на период, ед.; H – затраты по хранению единицы сырья.