
- •Определения ипотеки и ипотечного кредитования.
- •Характерные черты ипотеки как экономической категории.
- •Особенности ипотечного кредитования.
- •Классификация ипотечных кредитов.
- •Влияние системы ипотечного кредитования на развитие национальной экономики.
- •Исторический опыт ипотечного кредитования во Франции, Германии и России.
- •Исторический опыт ипотечного кредитования в сша. Развитие ипотечных институтов в сша
- •Субъекты и инструменты первичного рынка закладных. Стандартная схема появления закладной на первичном рынке. Классическая схема ипотеки.
- •Субъекты и инструменты вторичного рынка ипотеки. Стандартная схема замещения закладных денежными средствами на вторичном рынке.
- •Основные формы ипотечного кредитования, используемые в странах со сложившейся системой ипотечного кредитования. Виды закладных. Виды закладных.
- •Типы закладных по условиям обслуживания
- •Основные модели систем организации ипотечного кредитования. Усеченно – открытая модель.
- •Расшир. Открыт. Модель ипот. Кредитования.
- •Сбалансированная автономная модель ипотечного кредитования.
- •Цели и роли субъектов рынка ипотечного жилищного кредитования. Общие черты и различия основных систем ипотечного кредитования.
- •Способы финансирования жилищного строительства. Жилищно-строительные кооперативы (жск).
- •Облигационные жилищные займы. Общая схема, состав участников.
- •Долевое строительство и его особенности. Договор долевого участия в строительстве и условия проведения сделки.
- •Схемы финансирования сделок с недвижимостью. Основные группы. Кредитование с использованием векселей (схема двойного кредитования).
- •Приобретение недвижимости на условиях аренды и последующей покупки с использованием при этом банковского кредита.
- •Кредитование под поручительство юридического лица.
- •Расторжение кредитного договора и обращение взыскания на заложенное имущество.
- •Принципиальная схема ипотечного кредитования в рф.
- •Организационная схема ипотечного кредитования в рф (региональная компонента).
- •Риски кредитора и пути их снижения.
- •Федеральное агентство ипотечного жилищного кредитования (аижк). Основные функции. Организационная структура.
- •Управление по операциям на вторичном рынке закладных:
- •Управление по вопросам технической помощи и обучения:
- •Основные этапы ипотечной сделки.
- •Предварительная квалификация заемщика (кредитной заявки).
- •Андеррайтинг заемщика.
- •Оформление ипотечной сделки и выдача кредита.
- •Оформление продажи закладной.
- •Сопровождение (обслуживание кредита).
- •Подготовительная фаза ипотечной сделки. Андеррайтинг. Предварительная квалификация заемщика.
- •Основные направления проведения процедуры оценки вероятности погашения ссуды (андеррайтинг).
- •Анализ стабильности занятости заемщика.
- •Источники дохода. Проверка доходов заемщика, имеющего собственное дело. Коэффициенты надежности.
- •Анализ расходов заемщика.
- •Анализ активов заемщика. Анализ кредитной истории
- •Коэффициенты, определяющие платежеспособность заемщика при андеррайтинге (п/д и о/д).
- •Расчет максимального размера ежемесячного платежа по кредиту (на основе коэфф-ов п/д и о/д).
- •Оценка предмета залога. Обязанности эксперта по андеррайтингу.
- •Требования, предъявляемые к залоговому имуществу.
- •Соотношение между суммой кредита и стоимостью залогового имущества (к/з).
- •Расчет максимально доступной суммы кредита.
- •Расчет величины ежемесячных платежей (аннуитетная выплата кредита).
- •Содержание кредитного договора.
- •Требования к банкам-участникам программы ипотечного кредитования. Критерии финансовой устойчивости Банка-участника. Опыт кредитования и квалификация персонала.
- •Требования к страховым и оценочным компаниям.
- •Требования к нотариусам, риэлтерским и рекрутинговым компаниям.
- •Квалифицированные ипотечные кредиты. Валюта кредита Процентная ставка по кредитам. Максимальная сумма кредита. Целевое использование кредита.
- •Срок кредита. Досрочное погашение кредита. Ежемесячный платеж по кредиту.
- •Страховое обеспечению ипотечных сделок. Личное и имущественное страхование.
- •Страхование титула собственности. Основные условия страхования. (см. 2 часть 48 вопр)
- •Порядок и условия продажи ипотечных кредитов аижк. Общие положения. Виды кредитов. Порядок расчетов. Условия продажи и обслуживания. Общие положения
- •Заключение договорных взаимоотношений банков и аижк. Документооборот. Гарантии сторон.
- •Порядок обратного выкупа Банком просроченных кредитов. Хранение и возврат документов.
- •Оформление процедуры обслуживания ипотечных кредитов в банке.
- •Общие требования к организации обслуживания кредитов в банке. Документированный порядок деятельности. Специальный накопительный счет (счет эскроу).
- •Порядок и способы внесения платежей по ипотечным кредитам.
- •Работа с просроченными платежами. Порядок внесения заемщиком и обработки банком внеплановых платежей по кредиту.
- •Обслуживание кредитов с переменной ставкой процента.
- •Проверка состояния предмета залога.
- •Расчетные счета заемщика для обслуживания ипотечного кредита. Счета доверительного управления. Исправление ошибок в платежах.
- •Порядок перечисления средств, поступающих от заемщика. Ежегодный отчет перед заемщиком.
- •Секьюритизация ипотеки – определения и основные формы.
- •Механизм секъюритизации ипотечных активов. Основные участники, схема взаимодействия.
- •Способы финансирования организованной ипотеки.
- •Выбор и обоснование параметров ценных бумаг ипотечного агентства.
Исторический опыт ипотечного кредитования в сша. Развитие ипотечных институтов в сша
Федеральная
Жилищная Администрация, FHA
- 1934
Федеральная
национальная ипотечная ассоциация,
FNMA
- «Фэнни Мэй» (Fannie
Mae)-
1938
Гос
национальная ипотечная ассоциация,
GNMA
– «Джинни Мэй» (Ginnie
Mae)
-1964
Федеральная
корпорация жилищного ипотечного
кредита,
FHLMC
- «Фредди
Мак» (Freddie
Mac)
-1970
Необходимо отметить, что перечисленными институтами система ипотечного кредитования в США далеко не исчерпывается. Ниже приведена расширенная схема взаимодействия американских институтов ипотеки.
В 1944 г. правительство США приняло программу "Ссуды для ассоциации ветеранов", которая предоставляла гарантии ветеранам вооруженных сил США, что также способствовало росту частных инвестиций в жилищную сферу.
В соответствии с программами № 235 и № 236 закона о жилье от 1968г. малообеспеченным семьям облегчался выкуп закладной. Независимо от процентной ставки, установившейся на частном кредитном рынке, новый владелец жилища выплачивал кредит исходя из процентной ставки в 1%. Разницу доплачивало правительство. Доход семей, имеющих право воспользоваться этой льготой, не должен был превышать определенного уровня, установленного для включения в программу муниципального жилищного строительства.
С
Первичный рынок
жилья
Вторич.
рынок жилья
Заемщики –
приобретатели недвижимости
ИПОТЕЧНЫЕ КРЕДИТОРЫ
Администрация по
делам ветеранов
FHA
Прог-
раммы
№№ 235 и 236
Fanny
Mae
Ginny
Mae
Freddy
Mac
Ссудосберегат.ассоциации
Ф
С
Б
С
Ф
К
С
С
ИПОТЕЧНЫЕ БАНКИ
Рынок ипот кредитов
ИНВЕС-ТОРЫ
Обозначения:
ФСБС - Федеральный совет банков по ссудам для покупки жилья.
ФКСС - Фед корпорация по страх-ю счетов (депозитов).
Субъекты и инструменты первичного рынка закладных. Стандартная схема появления закладной на первичном рынке. Классическая схема ипотеки.
Первичный ранок ипотеки – сегмент общего кредитно-финансового рынка, непосредственно охватывающий деятельность ипотечных банков и иных финансовых институтах по кредитованию конкретных юридических лиц под залог конкретных объектов недвижимости.
С
Заемщик
Объект недвижимости
Закладная
Ипотечный кредитор
Предложение
закладной на рынке
И- Конечный инвестор
Сделка-процесс, направленный на создание, использование и прекращение договорных обязательств.
Тезаврация- функция накопления драгоценных ресурсов.
Банк - механизм перераспределения денежной массы. (Привлечение денежных средств (пассивов) для формирования актива)
Длительность срока ипотеч кред-ия формирует полное отсутствие банк ликвидности (структура активов, способных превратиться в ДС за краткоср период).
Закладная – специальный финансовый инструмент, объединяющий в себе функции кредитного договора, договора залога и ценной бумаги, обращающейся на открытом рынке.
Основные характерные особенности ип кредита – дороговизна и длительный срок.
Стандартная схема появления закладной на первичном рынке:
Заявление клиента
Оценка недвижимости
Андеррайтинг – процедура оценки вероятности выдачи и погашения ип кредита.
- заёмщика
- объекта недвижимости
- страхового обеспечения
Предоставление кредита и оформление закладной
Регистрация (гос.) залога недвижимости
5.5) Приобретение закладной новым кредитором
Обслуживание закладной в течение срока кредитного договора