2.8. Сравнительный анализ дебиторской и кредиторской задолженности

Таблица 2.14

Сравнительный анализ дебиторской и кредиторской задолженностей (на конец отчетного периода, тыс. руб.

Расчеты	Дебиторская задолженность	Кредиторская задолженность	Превышение задолженности
			дебиторской	кредиторской
1.С покупателями или поставщиками	592183	116821	475362	-
2. По векселям	-	-	-	-
3. По авансам	0	0	-	-
4. С бюджетом	-	100928	-	100928
5. По оплате труда	-	19964	-	19964
6. С государственными внебюджетными фондами	-	3507	-	3507
7. С прочими	0	0	0	0
Итого	592183	241220	350963	-

В данном анализе выяснено, что произошло превышение дебиторской задолженности перед кредиторской на 475362т.р. за счет расчетов с покупателями и заказчиками, т.е. «взаимные неплатежи». А КЗ>ДЗ в статьях «расчеты с бюджетом -100928 и по оплате труда -19964)

Таблица 2.15

Сравнительный анализ оборачиваемости дебиторской и кредиторской задолженностей.

Показатели	Дебиторская задолженность	Кредиторская задолженность	Результат сравнения
Остатки: на начало периода, тыс. руб.	705989	281862	-424127
на конец периода, тыс. руб.	899023	432697	-466326
Средние остатки, тыс. руб.	802506	357279,5	-445226,5
Период оборота, в днях	76,1	30,01	-46,09
Оборачиваемость, в оборотах	4,7	11,99	7,29

Период оборота ДЗ >период погашения КЗ на 46дней.причиной этого может быть более высокая скорость обращения ДЗ по сравнению с КЗ.

3. Анализ финансовой устойчивости и платежеспособности оао «Сладко»

Ка =СК/Вб = 1251483: 1643457= 0,76 (2008 год)

Ка =СК/Вб = 1304319:1689388=0,77 (2009 год)

Ка не менее 0,5 что свидетельствует о том, что свои обязательства предприятие может покрывать собственными средствами. Половина имущества формировалась за счет собственного капитала.

Кзк(2008) =ЗК/Вб =391974/1643457=0,23

Кзк(2009) =ЗК/Вб =385069/1689388=0,22

Ка+ Кзк = 0,99.

Кз/с = ЗК/СК =391974/1251483=0,31

Коэффициент соотношения заемного капитала и собственных средств показывает, сколько заемных средств привлекло предприятие на 1 рубль вложенных в активы собственных средств.

Кз/с = 1/Ка-1= 1-0,76 =0,31(2009 год)

Кз/с <1, что говорит о том, что финансовая устойчивость предприятия в норме.

Таблица 3.1.

Значения коэффициентов, характеризующих общую финансовую устойчивость (в долях единицы)

Показатели	На начало периода	На конец периода	Изменения
1. Коэффициент автономии (Ка)	1304319/1689388=0,77	1251483/1643457=0,76	-0,01
2. Коэффициент концентрации заемного капитала (Кзк)	385069/1689388=0,22	391974/1643457= 0,23	0,01
3. Коэффициент соотношения заемных и собственных средств (Кз/с)	385069/1304319= 0,29	391974/1251483= 0,31	0,02

ОАО «Сладко» имеет общую финансовую устойчивость за счет того, что доля заемных средств(0,23) меньше чем собственных(0,76).Это показывает соотношение коэффициентов концепции заемного капитала и к-та автономии.

Ка в отчетном году снизился незначительно, имущество предприятия сформировано за счет собственных средств на 50%.

Кз показывает что на начало периода на 1 руб. вложенных в активы собств. средств приходилось 0,3 копейки.(0,29) заемных, а на конец периода-0,31коп. и как следствие – фин. положение чуть-чуть ухудшилось.

Таблица 3.2

Расчет наличия собственных оборотных средств (1-й способ расчета)

Наименование показателя	На начало периода		На конец периода		Изменение за период (+, -)
	Тыс. руб.	В% к итогу	Тыс. руб.	В% к итогу	Тыс. руб.	В% к началу периода
1. Источники собственных средств	1251483	100	1387197	100	135714	10,84
2. Долгосрочные заемные средства	6421	0,5	5881	0,42	-540	-,08
3. Итого	1257904	100	1393078	100	135174	10,74
4. Внеоборотные активы	523540	41,83	523963	37,77	423	0,08
5. Собственные оборотные средства	780356	62,35	727943	52,47	-52413	0,67

Произошло увеличение СОС на 312001 т.р., что существенно сказывается на финансовой устойчивости предприятия, рост внеоборотных активов и источников собственных средств на 0,8 и 0,67 % соответственно свидетельствует о правильной экономической политике ОАО «Сладко».