- •Понятия дкп и дкр
- •Перечислить и охарактеризовать инструменты дкп
- •Объяснить механизм действия дкп
- •Охарактеризовать первый подход при разработке дкп.
- •Какие условия необходимы для прямого инфляционного таргетирования?
- •Охарактеризовать типы дкп: цели, инструменты, негативные побочные эффекты
- •Регулирование ликвидности банковской системы: понятие, инструменты
- •Определение процентной политики
- •Базовые процентные ставки цб
- •Какие ставки устанавливает Банк России?
- •Что такое «коридор процентных ставок»?
- •Задачи процентной политики Банка России на современном этапе
- •Что такое резервные требования?
- •Механизм денежного мультипликатора
- •Функции обязательных резервов
- •Механизм воздействия обязательных резервов на ликвидность банковской системы
- •Полное и частичное усреднение
- •Как происходит регулирование обязательных резервов?
- •Какие сейчас нормативы обязательных резервов? Какой норматив был в период кризиса?
- •Цели депозитных операция Банка России
- •Виды депозитных операций
- •Классификация депозитных операций по способу проведения
- •Требования к банкам при проведении депозитных операций
- •Что такое конкурентная и неконкурентная заявки? Виды депозитных аукционов
- •Перечислите стандартные условия проведения депозитных операций по фиксированным процентным ставкам
- •Перспективы развития депозитных операций
- •Определение операций на открытом рынке
- •Механизм воздействия операций на открытом рынке
- •Экономический смысл операций репо
- •Что такое прямое репо?
- •Значение эмиссии облигаций Банка России
- •Почему цб является «кредитором последней инстанции»?
- •Назовите классические принципы рефинансирования
- •Перечислите и охарактеризуйте виды кредитов Банка России
- •Кредиты, предоставляемые под залог ценных бумаг
- •Что такое «единый пул» обеспечения?
- •Какие бумаги входят в Ломбардный список?
- •Требования, предъявляемые к ко для получения кредита
- •Как производится проверка достаточности обеспечения кредитов Банка России? в каком случае кредит считается обеспеченным?
- •Проанализировать данные таблицы об объемах кредитования
Охарактеризовать первый подход при разработке дкп.
Конечные цели ДКП – это макроэкономические цели, которые являются постоянными для экономики всех стран с рыночной экономикой.
Промежуточные цели (целевые ориентиры) ДКП – более конкретные и доступные для ЦБ цели, которые ставятся при проведении текущей ДКП, устанавливаются ЦБ, как правило, на год.
Операционные цели ДКП – тактические цели, которые предусматривают использование Центральным банком конкретных инструментов ДКП.
Какие условия необходимы для прямого инфляционного таргетирования?
Для проведения ДКП по этому методу необходимы следующие условия:
- ЦБ принимает обязательства по достижению определенного уровня инфляции и несет ответственность перед обществом за этот показатель;
- должна возрасти роль процентной политики в условиях свободно плавающего валютного курса рубля;
- должны быть внесены соответствующие изменения в законодательство о ЦБ;
- ЦБ должен обладать реальной независимостью от других органов власти;
- с помощью экономико-математических моделей Центральному банку необходимо анализировать широкий круг показателей, влияющих на инфляцию;
- деят-ть ЦБ должна быть «прозрачной» - он должен информировать общественность о своих планах в сфере ДКП.
Охарактеризовать типы дкп: цели, инструменты, негативные побочные эффекты
1) Рестрикционная ДКП (политика «дорогих денег») направлена на ограничение денежно-кредитной эмиссии, ужесточение условий и сокращение объема кредитных операций банков путем повышения уровня процентных ставок.
Целями проведения: сдерживание инфляции, оздоровление платежного баланса, сглаживание циклических колебаний деловой активности в периоды экономических подъемов, сопровождаемых «перегревом» конъюнктуры рынка.
Инструменты: рост процентных ставок по операциям ЦБ; увеличение нормативов обязательных резервов; продажа ценных бумаг банкам, увеличение ставки рефинансирования, увеличение эмиссии.
Негативный побочный эффект – снижение темпов экономического роста, но эффективно в борьбе с инфляцией.
2) Экспансионистская денежно-кредитная политика (политика «дешевых денег») означает расширение масштабов кредитования, ослабление контроля за приростом количества денег в обращении, понижение уровня процентных ставок.
Цели стимулирование деловой активности и экономического роста, сокращение безработицы.
Инструменты: уменьшение нормативов обязательных резервов, покупка ЦБ гос обл у КБ, уменьшение ставки рефинансирования, уменьшение % ставок по операциям ЦБ, увеличение эмиссии.
Негативный побочный эффект – стимулирует эк.рост, но может привести к развитию инфляции.
Регулирование ликвидности банковской системы: понятие, инструменты
Под регулированием ликвидности банковской системы понимается изъятие излишних или предоставление дополнительных денежных средств банкам с помощью различных инструментов денежно-кредитной политики.
Инструменты регулирования ликвидности банковской системы: изменение нормативов обязательных резервов и порядка обязательного резервирования; депозитные операции Банка России; операции на открытом рынке, в том числе операции РЕПО; рефинансирование банковского сектора; политику процентных ставок; валютные интервенции