8.2. Анализ процентных доходов и расходов банка.
При анализе процентных доходов банка следует:
1.Определить темпы изменения общей суммы и структуры активов, приносящих процентный доход.
2.Сопоставить темпы изменения общей суммы и структуры приносящих процентный доход активов с темпами изменения дохода, полученного от их использования.
3.Определить изменение средней процентной ставки по активным операциям банка.
4.Определить размеры средней процентной ставки отдельно по выданным кредитам и по ценным бумагам.
Сопоставить полученные данные со ставкой рефинансирования Банка России, со ставками других банков (если имеется информация), с темпами инфляции.
Структура активов и процентных расходов представлена в таблице 28.
Таблица 28. Структура активов и процентных доходов
Используемые активы |
2003 |
2004 |
Полученный доход |
|||||
Сумма
|
% |
Сумма
|
% |
01.01.2004 |
01.01.2005 |
|||
Сумма |
% |
Сумма |
% |
|||||
А |
1 |
2 |
3 |
4 |
5 |
6 |
7 |
8 |
1.Средства, размещенные в банках |
550 771 |
9.60 |
331 991 |
4.70 |
58 734 |
6.84 |
38 878 |
3.81 |
2.Кредиты небанковскому сектору |
4 605 585 |
80.27 |
6 155 741 |
87.08 |
759 822 |
88.46 |
931 137 |
91.30 |
3.Ценные бумаги и участия |
581 474 |
10.13 |
580 957 |
8.22 |
40 360 |
4.70 |
49 910 |
4.89 |
ИТОГО |
5 737 830 |
100 |
7 068 689 |
100 |
858 916 |
100 |
1 019 925 |
100 |
В колонках 1 и 3 указаны средние арифметические данные по соответствующим статьям на начало и конец каждого года.
Средняя процентная ставка по размещенным средствам в 2003 году (на 01.01.2004г.) составила:
(858916 : 5737830) х100% = 14.97%, из них
по средствам, размещенным в банках: (58734 : 550771) х 100% = 10.66%,
по выданным кредитам: (759822 : 4605585) х 100% = 16.50%,
по ценным бумагам: (40360 : 581474) х 100% = 6.94%,
Средняя процентная ставка по размещенным средствам в 2004 году (на 01.01.2005г.):
(1019925 : 7068689) х 100% = 14.43%, из них
по средствам, размещенным в банках: (38878 : 331991) х 100% = 11.71%,
по выданным кредитам: (931137 : 6155741) х 100% = 15.13%,
по ценным бумагам: (49910 : 580957) х 100% = 8.59%
Средняя ставка рефинансирования составляла: в 2003г. – 15.88%, в 2004г. – 13.53% годовых. Средняя ставка банка по выданным кредитам составляла соответственно 16.50 и 15.13%, то есть несколько превышала ставку рефинансирования и темпы инфляции. Доходная ставка по межбанковским кредитам и депозитам в 2004г. повысилась, но оставалась ниже ставки рефинансирования. Наименее доходными были вложения в ценные бумаги. Однако банк имел доходы от перепродажи ценных бумаг (отражаемые в группе непроцентных доходов) соответственно 5965 тыс. руб. и 4322 тыс. руб., что несколько повышает общий уровень доходности этой категории активов. Кроме того, вложения в государственные ценные бумаги являются ликвидными и могут быть обращены в наличные средства в течение суток.
Процентные расходы составляют, как правило, большую часть расходов банка.
В состав процентных расходов включаются затраты банка по привлечению ресурсов:
проценты по депозитам юридических лиц;
проценты по вкладам населения;
проценты и дисконты по выпущенным долговым обязательствам;
арендная плата;
другие процентные расходы.
При анализе процентных расходов необходимо:
определить удельный вес процентных расходов в составе всех операционных расходов банка и их динамику;
определить среднюю ставку по привлекаемым средствам и сопоставить со средней ставкой размещения средств;
определить средние ставки по группам привлеченных средств и сопоставить со средней ставкой привлечения и ставками других банков (если есть информация);
оценить влияние привлеченных на платной основе средств на характер и объемы активных операций банка.
В таблице 29 приведена структура платных пассивов и соответствующих им групп процентных расходов.
Таблица 29. Структура платных пассивов и процентных расходов.
Средства, привлеченные на платной основе |
2003 г. |
2004 г. |
Произведенные затраты |
|||||
Сумма тыс руб. |
Доля % |
Сумма тыс руб. |
Доля % |
2003 г. |
2004 г. |
|||
Сумма тыс руб |
Доля % |
Сумма тыс руб |
Доля % |
|||||
А |
1 |
2 |
3 |
4 |
5 |
6 |
7 |
8 |
1. Средства, приобретенные на межбанковском рынке |
39 606 |
1.02 |
206 106 |
4.38 |
5 749 |
1.50 |
2 311 |
0.56 |
2. Вклады и депозиты юридических лиц |
961 862 |
24.69 |
834 200 |
17.72 |
86 850 |
22.70 |
87 266 |
21.12 |
2.1. в т.ч. срочные |
947 279 |
х |
821 410 |
х |
х |
х |
х |
х |
3. Вклады и депозиты физических лиц |
2 796 788 |
71.78 |
3 587 643 |
76.22 |
253 157 |
66.17 |
273 192 |
66.12 |
3.1. в т.ч. срочные |
2 198 065 |
х |
2 627 837 |
х |
х |
х |
х |
х |
4. Собственные долговые инструменты |
97 923 |
2.51 |
79 250 |
1.68 |
10 929 |
2.86 |
2 425 |
0.59 |
5 Арендная плата |
0 |
0 |
0 |
0 |
25 890 |
6.77 |
47 988 |
11.61 |
6. ИТОГО |
3 896 179 |
100 |
4 707 199 |
100 |
382 575 |
100 |
413 182 |
100 |
Относительно арендной платы следует пояснить следующее. В процентных расходах арендная плата «размазывается» по другим статьям. Ее можно распределить в составе затрат пропорционально расходам или средним остаткам пассивов, а можно просто выделить отдельной строкой. Для «чистоты эксперимента» выделим арендную плату и расчет ставки привлечения принимать не будем.
Доля процентных расходов в операционных расходах банка сократилась с 39.43 до 34.00%. В нашем примере непроцентные расходы намного превышают процентные расходы. В денежном выражении средние остатки платных ресурсов возросли на 20.8, а процентные расходы – на 8%.
Средняя ставка привлечения сократилась с 9.82 до 8.78%.
Ставка привлечения рассчитывается путем деления суммы затрат (процентных расходов) на средние остатки привлеченных средств. Сравнительная стоимость привлечения отдельных категорий ресурсов представлена в таблице 30.
Таблица 30. Стоимость (средняя ставка) отдельных категорий привлеченных ресурсов.
Категории платных ресурсов |
2003 г. |
2004 г. |
Изменение |
А |
1 |
2 |
3 |
1. Средства, приобретенные на межбанковском рынке |
14.52 |
1.12 |
- 13.4 |
2. Вклады и депозиты юридических лиц |
9.03 |
10.46 |
+ 1.43 |
3. Вклады и депозиты физических лиц |
9.05 |
7.61 |
- 1.44 |
4. Собственные долговые инструменты |
11.16 |
3.06 |
- 8.1 |
Всего по банку |
9.82 |
8.78 |
- 1.04 |
Снижение средней стоимости привлечения средств отражает общую тенденцию снижения депозитных ставок. Наиболее существенное влияние на снижение средней ставки (стоимости) привлечения оказало снижение ставки по вкладам населения (из-за высокой доли этих ресурсов). Резкое снижение стоимости средств, привлеченных на межбанковском рынке, можно объяснить погрешностью в расчетах. Потребность в привлечении межбанковских кредитов на внутригодовые даты была существенно ниже.
Возросла средняя ставка по депозитам юридических лиц, хотя средний остаток депозитов снизился более чем на 13%. Уровень ставки соответствует складывавшимся на рынке ставкам. Снижается значение собственных долговых инструментов. Основной вывод, который можно сделать по итогам анализа, заключается в том, что банк в депозитной политике однозначно ориентируется на рынок депозитов физических лиц. Это подтверждается также широким разнообразием видов вкладов населения и банковских продуктов, предлагаемых физическим лицам. Доля платных ресурсов в общей сумме привлеченных банком средств возрастает. Однако этот рост не сопровождается увеличением доли срочных депозитов в структуре платных пассивов. Наоборот, доля срочных депозитов в структуре ресурсов, привлеченных на платной основе, снижается с 80.73% в 2003 г. до 73.28% в 2004 г. (Рассчитывается по таблице 29 как сумма строк 2а и 3а, деленная на стр.6)