Анализ наличия и обеспеченности промышл-го предпр-я источниками собственных оборотных ср-в.

Собств-е источники оборотных ср-в (СИОС) – это собств-й капитал, идущий на формир-е оборотных активов.Существует 2 вар-та расчета данного показателя: 1в.СИОС = К^С (стр.490+640+650) + ДК^З (590) – ПА(190)

А	П
ПА(пост.активы) 1 вар-т	ДКЗ (долгоср. заемный капитал)
Об А (оборотные текущие активы) ΙΙ вар-т	КС (собств. капитал)
	ККЗ (кр.ср. заемный капитал

ΙΙ вар-т: СИОС = Об А (стр.290) - КК^З (690-640-650). Наличие и размер СИОС явл-ся важнейшей характеристикой фин. устойч-ти предпр-я. Финансово устойчивым считается такое предпр-е, которое осуществляет экономич-е развитие за сч собств-х ср-в, недопускает неоправданное Дт зад-ти и расплачивается в срок по своим обязательствам. Основой фин. уст-ти явл-ся рац-я орг-я и использование Об А. Поэтому, в процессе А фин. состояния, вопросам исп-я Об А уделяется основное внимание. На основе величины СИОС рассчитываются относит-е показатели фин. уст-ти. Ими явл-ся коэф-ты обеспеченности:

1. kАВТ или независ-ти	Характеризует независимость фин. состояния предпр. от заемных ср-в и показывает долю СИ в общей величине источников ср-в (≥0,5)	КС / К
2. k зависимости	Показывает, сколько руб. заемных ср-в привлекает предпр. на руб. СИ (≤0,7)	КЗ / КС
3. k маневрен-ти	Показывает, какая часть СИ предпр. находится в мобильной форме, позволяющей относит-но свободно маневрировать этими средствами	СИОС / КС
4. k ОБ АОБ СИОС	Показывает, какая часть оборотных А сформирована за сч СИ (≥0,1) 10%	СИОС (стр 490-190) / АОБ стр 290
5. kЗОБ СИОС	Показывает, в какой мере материальные запасы предпр. покрыты СИ и не нуждается в привлечении заемных ср-в (≥1)	СИОС / З

k ^{ОБ А}_ОБ СИОС – явл-ся критерием для оценки неудовлетв-й структуры баланса при опред-и несостоятельности предпр-я. k^З_ОБ СИОС – отражает суть фин. устойч-ти предпр-я. Формир-е нормального уровня коэф-та обестеч-ти запасов, определение нормальной потребности СИОС, непосредственно связано с понятием фин. цикла, а также операц. и произв-м циклом. Операц. цикл – это период оборота всех Об А предпр-я. Произв-й цикл это период оборота материальных оборотных ср-в, т.е. запасов. Фин. цикл – это период оборота СИОС. Операц. цикл :

1) начинается с поступ-я мат-лов - Т^ПЗ = ПЗ (ср. остатки произв.запасов – 10 сч.) / с/с израсх-х мат-лов (Об Кт10)

ТПЗ

ТНЗП

ТГП

ТДЗ ДС

2) НЗП - Т^НЗП = [НЗП (ср. остатки НЗП) / с/с сданной на скл ГП (Об Кт20)] * Дн

3) ГП - Т^ГП = [ГП (ср. остатки ГП) / с/с отгруженной ГП (Об Кт43)] * Дн

4) произв-й цикл: Т^МОС = Т^ПЗ + Т^НЗП + Т^ГП - (чем меньше, тем лучше)

5) период оборота Дт зад-ти - Т^ДЗ = [ДЗ (ср. остатки Дт зад-ти) / Σ полученной Дт зад-ти] * Дн

Т^{ОБ А} = Т^МОС + Т^ДЗ

Фин. цикл: Т^СИОС = Т^{ОБ А} – Т^ККЗ (кр.ср.зад-ти) → Т^ККЗ = Т^ККиЗ (кр.ср. кредитов и займов) + Т^КЗ (Кт зад-ти)

→ Т^ККЗ = [ККиЗ / Σ возвр., оплач-х займов (Об Дт66)] * Дн → Т^КЗ = [КЗ / Σ оплаченной Кт зад-ти] * Дн. Поэтому, при А фин. устойч-ти также оцен-ся Дт и Кт зад-ть. На фин. уст-ть влияет не само наличие зад-ти, а ее качество. Качество это размер зад-ти, сроки платежа и т.д. При А сравнивается ср. срок наступления расчетов с дебиторами со ср. сроком наступления расчетов с кредиторами. Т^ДЗ < Т^КЗ ↔ фин. уст-ть предпр-я.