- •Тема 1 Риск как экономическая категория
- •1. Понятие риска, его основные элементы
- •2. Причины возникновения экономического риска
- •Наличие противоборствующих тенденций, столкновение противоречивых интересов.
- •Неполная, недостаточная информация об объекте, процессе, явлении относительно которого принимается решение. Ограниченность человека в сборе и обработке информации.
- •4.Факторы, влияющие на уровень экономического риска
- •Внутренние факторы.
- •Тема 2 Система количественных оценок риска
- •Общеметодические подходы к количественной оценке риска
- •Количественные оценки риска и методы их определения.
- •3. Шкалы риска и характеристика их градаций
- •Тема 3 Теоретические аспекты риск-менеджмента
- •1. Содержание риск-менеджмента
- •Функции объекта управления.
- •Функции субъекта управления.
- •2. Основные принципы управления рисками
- •3. Анализ риска
- •4. Методы количественного анализа риска
- •Тема 4 Риск и доход
- •1. Концепция стоимости денег во времени
- •Концепция риска и доходности в финансовом менеджменте
- •Тема 5 Управление рисками и антикризисное управление
- •Сущность антикризисного управления
- •2. Основные причины возникновения кризисной ситуации на предприятии
- •3. Принципы антикризисного управления
- •4. Основные направления антикризисного управления при угрозе банкротства
- •Тема 6 Методы снижения степени риска
- •1. Классификация методов управления рисками
- •2. Методы уклонения от риска
- •Методы локализации риска
- •Методы диссипации (распределения) риска
- •Методы компенсации риска
- •Тема 7 Учет риска при принятии управленческих решений
- •Принятие решений в условиях риска
- •Принятие решений в условиях неопределенности
- •Тема 8 Управление риском в банковской системе
- •Основные виды рисков в банковской деятельности
- •Финансовые риски
- •1.Кредитный риск
- •2.Риск ликвидности
- •3.Ценовые риски
- •Риск изменения процентных ставок
- •Базисный риск
- •Валютный риск
- •Рыночный риск
- •Функциональные риски
- •1. Стратегический риск
- •2. Технологический риск
- •3.Риск операционных или накладных расходов (риск неэффективности)
- •4. Риск внедрения новых продуктов и технологий(внедренческий риск)
- •Прочие внешние риски
- •1. Риск несоответствия
- •2. Риск потери репутации
- •2.Управление банковскими рисками
- •Системы управления риском
- •Установление лимитов
- •Выявление и измерение риска
- •Подходы к внедрению процедур выявления и измерения риска
- •Контроль риска
- •Мониторинг риска
- •Определение дохода на банковский капитал с учетом риска
- •Тема 9 Риск-менеджмент в страховании
- •Сущность страхования
- •2. Условия обеспечения платежеспособности страховщиков
- •3. Страховые резервы
- •Перестрахование
- •Управление рисками страховой компании.
- •Тема 10 Инвестиционный менеджмент и риск
- •Риск инвестиционного портфеля
- •Ситуация усложняется при переходе к портфелям с большим числом входящих в них активов. В этом случае возникает ряд проблем как теоретического, так и вычислительного характера.
- •3. Принципы формирования портфеля инвестиций
- •Модель оценки доходности финансовых активов
- •Д оходность
- •5. Анализ инвестиционных проектов в условиях риска Имитационная модель оценки риска
- •Методика изменения денежного потока
- •Тема 11 Управление финансовыми рисками
- •1. Сущность и классификация финансовых рисков
- •2. Политика управления финансовыми рисками
- •3. Внутренние механизмы управления финансовыми рисками
Тема 1 Риск как экономическая категория
1. Понятие риска, его основные элементы
2. Причины возникновения риска
3. Общие принципы классификации риска
4. Факторы, влияющие на уровень экономического риска
1. Понятие риска, его основные элементы
Функционированию и развитию многих экономических процессов присущи элементы неопределенности.
Ситуация – сочетание различных обстоятельств и условий, создающих определенную обстановку для того или иного вида деятельности. Ситуация неопределенности характеризуется тем, что вероятность наступления результатов решений и событий неустанавливаема. Ситуация риска характеризуется: наличием неопределенности; необходимостью выбора альтернативы; возможностью оценить вероятность осуществления выбираемых альтернатив. Таким образом, ситуация риска представляет собой разновидность неопределенной, когда наступление событий вероятно и может быть определено.
Модификации риска:
субъект, делающий выбор из нескольких альтернатив, располагающий объективными вероятностями;
субъект, делающий выбор из нескольких альтернатив, располагающий субъективными вероятностями;
субъект, делающий выбор из нескольких альтернатив, располагающий объективными и субъективными вероятностями.
Риск – деятельность, связанная с преодолением неопределенности в ситуации неизбежного выбора, в процессе которой имеется возможность количественно и качественно оценить вероятность достижения предполагаемого результата, неудачи, отклонения от цели.
Основные элементы понятия риск, взаимосвязь которых составляет его сущность:
1) возможность отклонения от предполагаемой цели, ради которой осуществлялась выбранная альтернатива;
2) вероятность достижения желаемого результата;
3) отсутствие уверенности в достижении поставленной цели;
4) отсутствие уверенности в достижении поставленной цели;
Риск является объективно-субъективной категорией. Объективность риска проявляется в том, что это понятие отражает реально существующие в жизни явления и процессы. Риск существует независимо от того, осознают ли его наличие. Субъективная сторона риска заключается в том, что риск связан с выбором определенных альтернатив, расчетом вероятностей их исхода, а также в том, что люди по-разному оценивают одни и те же события.
Экономический риск – объективно-субъективная категория, связанная с преодолением неопределенности и противоречивости в ситуации выбора альтернатив, которая отображает степень достижения ожидаемого результата, неудачи и отклонения от целей с учетом влияния контролируемых и неконтролируемых факторов при наличии прямых и обратных связей.
Объект экономического риска – экономическая система, эффективность и условия функционирования которой заранее точно неизвестны.
Субъект экономического риска – лицо, заинтересованное в результатах управления объектом риска и имеет компетенцию принимать решения относительно объекта риска.
Основными чертами риска являются: неопределенность, противоречивость (столкновение объективно существующих рискованных действий с их субъективной оценкой), альтернативность.