Оборотные пассивы по статьям
Расчеты за товары, работы и услуги (кредиторская задолженность):
,
где:
(7)
РАС – прямые материальные затраты+величина отложенных выплат сторонним организациям;
ОП – средняя отсрочка платежей в днях.
Авансовые платежи покупателей (предоплата):
,
где:
(8)
ВЫР – выручка предприятия за период (после уплаты НДС, акцизов и др. импортных сборов);
рпр – средняя доля предоплаты: процент от выручки в долях;
Сп – средний срок предоплаты за реализуемую продукцию в днях.
Расчеты по оплате труда:
,
где:
(9)
ЗП – фонд заработной платы за период;
k – периодичность выплат: число выплат зарплаты в месяц.
Расчеты с бюджетом и внебюджетными фондами представляют собой сумму пассивов по статьям:
начисления на зарплату;
выплаты по НДС, вносимому в бюджет;
выплаты по налогу на прибыль;
выплаты по прочим налогам (сборам).
По каждому из налогов (сборов, начислений) соответствующая величина оборотных пассивов (ПНi) определяется по формуле:
,
где:
(10)
ВН – величина налога (сбора), за период;
ПВ – периодичность выплат этого налога (сбора) в днях.
Общая величина оборотных пассивов по статье «расчеты с бюджетами и внебюджетными фондами» определяется суммированием рассчитанных значений по всем видам налогов (сборов, начислений).
Расчеты по кредитам, займам, аренде и лизингу, являются суммой оборотных пассивов по каждому кредиту (займу, арендному договору, договору лизинга).
Оборотные пассивы Пк по каждому кредиту (займу, арендному договору, договору лизинга) определяются по формуле:
,
где:
(11)
ПРк – величина процентной выплаты по кредиту (займу), арендного или лизингового платежа за период;
ПВк – периодичность этой выплаты в днях.
Общая величина оборотных пассивов по строке «расчеты по кредитам, займам, аренде и лизингу» определяется суммированием рассчитанных значений по всем кредитам (займам, арендным или лизинговым договорам).
Как уже указывалось, отдельные составляющие оборотного капитала могут не учитываться, если специалист, осуществляющий расчет, сочтет, что учитывать их не следует, и приведет обоснование своего мнения.
Результаты расчетов представляются в виде табл. 1.
Таблица 1
┌──────┬──────────────────────────────────────────┬──────────────┐
│Номер │ Структура оборотных средств │ Номер шага │
│строки│ для расчета коммерческой эффективности │ расчета (n) │
│ │ ├────┬───┬───┬─┤
│ │ │ 1 │ 2 │...│N│
├──────┼──────────────────────────────────────────┼────┼───┼───┼─┤
│ │ Активы │ │ │ │ │
│ │ │ │ │ │ │
│1 │Сырье, материалы, комплектующие и др. │ │ │ │ │
│ │ │ │ │ │ │
│2 │Незавершенное производство │ │ │ │ │
│ │ │ │ │ │ │
│3 │Готовая продукция │ │ │ │ │
│ │ │ │ │ │ │
│4 │Дебиторская задолженность │ │ │ │ │
│ │ │ │ │ │ │
│5 │Авансы поставщикам за услуги │ │ │ │ │
│ │ │ │ │ │ │
│6 │Резерв денежных средств │ │ │ │ │
│ │ │ │ │ │ │
│7 │ Итого: активы (сумма стр. 1 - 6) │ │ │ │ │
│ │ │ │ │ │ │
│ │ Пассивы │ │ │ │ │
│ │ │ │ │ │ │
│8 │Расчеты за товары, работы и услуги │ │ │ │ │
│ │ │ │ │ │ │
│9 │Авансовые платежи (предоплата) │ │ │ │ │
│ │ │ │ │ │ │
│10 │Расчеты по оплате труда │ │ │ │ │
│ │ │ │ │ │ │
│11 │Расчеты с бюджетом и внебюджетными фондами│ │ │ │ │
│ │ │ │ │ │ │
│12 │ Итого: пассивы (сумма стр. 8 - 11) │ │ │ │ │
│ │ │ │ │ │ │
│13 │ Оборотный капитал = (стр. 7 - стр. 12) │ │ │ │ │
│ │ │ │ │ │ │
│14 │ Прирост оборотного капитала │ │ │ │ │
└──────┴──────────────────────────────────────────┴────┴───┴───┴─┘
Таблица 2. Расчет потребности в оборотном капитале
ОБОРОТНЫЙ КАПИТАЛ |
1/2008 |
2/2008 |
3/2008 |
4/2008 |
5/2008 |
6/2008 |
Оборотные активы, тыс. руб. |
599 914 |
583 080 |
582 526 |
632 927 |
643 598 |
644 438 |
1. Запасы сырья и материалов |
237 710 |
237 663 |
241 084 |
263 135 |
266 403 |
267 459 |
2. Незавершенная продукция |
49 104 |
49 065 |
49 814 |
54 256 |
54 934 |
55 169 |
3. Запасы готовой продукции |
4 060 |
4 057 |
4 104 |
4 381 |
4 423 |
4 437 |
4. Дебиторская задолженность |
234 314 |
231 746 |
239 170 |
259 184 |
264 569 |
263 999 |
5. Авансы поставщикам |
17 578 |
17 575 |
17 811 |
19 340 |
19 566 |
19 640 |
6. Резерв денежных средств |
26 819 |
26 750 |
26 960 |
27 636 |
27 760 |
27 820 |
7. НДС уплаченный |
30 330 |
16 223 |
3 583 |
4 996 |
5 942 |
5 915 |
Оборотные пассивы, тыс. руб. |
185 870 |
185 844 |
188 404 |
211 739 |
215 253 |
216 750 |
1. Кредиторская задолженность |
158 204 |
158 173 |
160 301 |
174 057 |
176 097 |
176 756 |
2. Авансы покупателей |
8 372 |
8 941 |
8 328 |
10 028 |
9 668 |
10 405 |
3. Расчеты с персоналом |
8 179 |
8 158 |
8 244 |
8 511 |
8 565 |
8 593 |
4. Расчеты с бюджетом |
11 115 |
10 572 |
11 531 |
19 143 |
20 924 |
20 996 |
Потребность в оборотном капитале, тыс. руб. |
414 044 |
397 236 |
394 121 |
421 189 |
428 345 |
427 688 |
Изменение оборотного капитала, тыс. руб. |
412 864 |
-17 989 |
-4 295 |
25 887 |
5 976 |
-657 |
Продолжение таблицы 2.
7/2008 |
8/2008 |
9/2008 |
10/2008 |
11/2008 |
12/2008 |
677 105 |
681 727 |
671 188 |
406 719 |
403 422 |
399 383 |
280 906 |
283 335 |
278 480 |
167 186 |
165 113 |
163 762 |
57 803 |
58 306 |
57 324 |
34 797 |
34 380 |
34 104 |
4 602 |
4 634 |
4 574 |
3 166 |
3 141 |
3 124 |
279 062 |
280 589 |
276 489 |
158 653 |
158 090 |
155 849 |
20 572 |
20 740 |
20 405 |
12 690 |
12 547 |
12 453 |
28 091 |
28 191 |
28 015 |
24 325 |
24 250 |
24 190 |
6 069 |
5 932 |
5 901 |
5 901 |
5 901 |
5 901 |
224 487 |
227 901 |
224 415 |
147 965 |
137 104 |
135 656 |
185 152 |
186 657 |
183 643 |
114 206 |
112 920 |
112 081 |
9 944 |
10 477 |
9 942 |
5 817 |
5 233 |
5 408 |
8 700 |
8 742 |
8 677 |
7 253 |
7 227 |
7 207 |
20 691 |
22 025 |
22 153 |
20 688 |
11 723 |
10 959 |
452 618 |
453 826 |
446 773 |
258 754 |
266 319 |
263 727 |
24 930 |
1 208 |
-7 053 |
-188 019 |
7 565 |
-2 592 |