воспроизводственная – формирование предпосылок обеспечения процесса расширенного воспроизводства

• амортизационная политика

Принципы организации финансов хозяйствующих субъектов:

1. Принцип хозяйствующего расчета – метод ведения хозяйства основанный на полном возмещении текущих затрат из выручки

2. Принцип финансовой самостоятельности – один из важнейших – самостоятельное определение доходных источников, самостоятельное определение направлений их расходов, самостоятельное перераспределение финансовых ресурсов ( собственных и привлеченных ресурсов), в зависимости от их целей и задач.

3. Принцип экономической ответственности – установленный в законодательном порядке системы финансовых санкций за невыполнение обязательств перед бюджетом, внебюджетными фондами, банковской системой и прочими.

4. Самофинансирование – предполагает полную окупаемости текущих затрат и затрат на инвестиции за счет собственных средств, а в случае необходимости и коммерческих кредитов.

5. Материальная заинтересованность – предполагает проведение оптимальной налоговой политики, за достойную заработную плату, соблюдение оптимальных пропорций в распределение чистой прибыли на потребление и накопление.

6. Обеспечение финансовых резервов – предполагает нивелирование (сглаживание) рисков при осуществлении финансовой деятельности за счет обязательного формирования резервных фондов.

Характеристика особенностей организации финансов в сфере материального производства:

• Многообразие разновидностей форм финансовых отношений

• Постоянное участие финансовых отношений в процессе кругооборота финансовых форм

• Финансовые ресурсы материального производства являются основой финансовых ресурсов экономики в целом

• Тесная взаимосвязь со всеми стадиями в сфере производственного процесса. В сфере материального производства ярко выражена специализация регионов в промышленном, сельскохозяйственном, транспортном и прочих комплексах.

Характеристика особенностей организации финансов в непроизводственной сфере.

1. Охват вторичного перераспределения доходов государства

2. Опосредование взаимоотношений сферы услуг в материальном производстве

3. Сфера непроизводственного назначения

4. Сфера банковских услуг

5. Низкая фондоемкость и фондовооруженность труда

6. Отсутствие стадии обмена

7. Преимущественно исследование заимствованного труда

Сфера нематериального производства в целом характеризуется однородностью непроизводственного сектора, т.к. обеспечивает жизнедеятельность населения.

По характеристике видов деятельности предприятия непроизводственной сферы могут быть распределены на 3 группы:

1. более близкие к материальному производству (принципы хозяйственного расчета и самофинансирования). Почти полное отсутствие финансирования бюджета.

2. предприятия функционируют в рамках неполного хозяйственного расчета (учреждения образования, науки, здравоохранения).

3. бюджетные учреждения, функционирование на средствах бюджета (государственные учреждения и структуры на принципах сменного финансирования).

Принципы бюджетного финансирования:

• финансирование по мере выполнения главного показателя

• предоставление бюджетных средств в минимально необходимых размерах в соответствии с нормами и нормативами

• финансирование по строго целевому назначению

Особенности организации финансов хозяйственных субъектов в зависимости от их организационно-правовой формы:

1. Коммерческие предприятия

   0. Хозяйственные товарищества и общества

      0. Полное товарищество

      1. Товарищество на вере

      2. ООО

      3. ОДО

      4. ОАО

      5. ЗАО

• Дочерние

• Зависимые

0. Производственные кооперативы

1. Государственные и муниципальные унитарные предприятия

   0. Предприятия с собственностью на праве хозяйственного ведения

   1. Предприятия с собственностью оперативного управления

1. Некоммерческие предприятия

2.1. Ассоциации

2.2. Учреждения

2.3. Некоммерческие партнерства

2.4. Потребительские кооперативы

2.5. Религиозные объединения

2.6. Политические объединения

Коммерческие предприятия. Полное товарищество.

Это объединение коммерческих организаций и граждан, занимающихся предпринимательской деятельностью в соответствии с уставными документами (учредительным договором) от имени товарищества и несут ответственность по его обязательствам всем принадлежащим имуществам. Уставный капитал полного товарищества создается за счет вкладов его участников и по существу является складочным капиталом. К моменту регистрации УК должен быть оплачен не менее, чем на половину. Остальная часть в срок не превышающий 1 года. Каждый полный товарищ имеет право быть полным товарищем только в одном полном товариществе.

Полные товарищи остаются или сохраняют самостоятельность и права юридических и физических лиц. Распределение прибыли и убытков осуществляет финансовая служба пропорционально вкладам, так же как и ответственность.

Ответственность выбывших полных товарищей сохраняется в течении 2 лет после их выбытия из товарищества. Последствия выбытия из полного товарищества определяются долей в складочном капитале, которое в свою очередь определяет долю в имуществе полного товарищества.

Если в случае выбытия полного товарища УК уменьшается то доли участников не меняются. Если величина УК сохраняется, то доли могут измениться в зависимости от вновь внесенной суммы.

Если в результате убыточной деятельности стоимость чистых активов становится меньше УК, то получаемая прибыль не распределяется, а направляется на увеличение активов товарищества до тех пор, пока их величина не превысит УК.

Товарищество на вере - это товарищество в котором наряду с полными товарищами имеются участники - вкладчики

В отличии от полных товарищей вкладчики не принимают участие в управлении товариществом, их деятельность сводится к участию капиталами или инвестициями. Вкладчики при выбытия из товарищества на вере в отличии от полных товарищей имеют право на получение только своего вклада в ук, в то время, как полные товарищи имеют право на часть имущества, которое пропорционально их вкладу в ук. Вкладчики имеют преимущественное право на получение своего вклада в ук при выбытии из товарищества на вере.

Вкладчики такие как полные товарищи имеют право:

1 на получение части прибыли, которая определяется их долей в ук

2 знакомиться с годовыми отчетами или балансами товарищества

3 передавать свою часть вклада полностью или частично другому вкладчику или третьему лицу

4 приобретать дополнительную долю, к уже имеющейся

ООО учреждается за счет вкладов одного или нескольких лиц. Ук разделяется на доли в соответствии с учредительными документами. Минимальный размер ук составляет 100 мрот.

Организационная схема

Физические лица

Предпринимательская деятельность

Если в процессе деятельности величина чистых активов <= ук, ООО должно пересмотреть документы в сторону уменьшения ук. Аналогично всем товариществам и обществам чистые активы ООО больше ук. В случае, если данное условие невыполнимо, то пересматривают учредительные документы.

Характерная особенность для ООО: участник не может сделать дополнительный вклад в размере увеличивающим его долю в капитале по сравнению с другими вкладчиками, решившими сделать дополнительный вклад. Ограничение не касается новых участников.

Распределение прибыли осуществляется в соответствии с законодательством:

1 уплачивается налог на прибыль

2 налог на производственное и социальное развитие (по уставу)

3 оставшаяся часть прибыли распределяется между участниками пропорционально их доли в ук.

4 нераспределенная прибыль прошлых лет служит источником формирования резервного капитала.

ОДО

Общество с дополнительной ответственностью, учрежденное одним или несколькими лицами, ук которого разделен на доли в размерах, установленных учредительными документами.

Схема:

граждане

Учредительный договор или устав

Участники несут солидарную субсидиарную ответственность

Имущество – собственность ОДО

Предпринимательская деятельность

Участники ОДО несут солидарную субсидиарную ответственность по обязательствам общества своим имуществом в одинаковом для всех размере и стоимости их вкладов. Стоимость вклада фиксируется в учредительных документах. В случае банкротства одного из участников ОДО его ответственность распределяется между остальными пропорционально их долям в ук. В случае ликвидации ОДО имущество оставшееся после расчетов с кредиторами распределяется:

1 выплата участникам общества распределенной но не выплаченной части прибыли

2 распределение имущества пропорционально вкладам в ук.

ОАО

Физические лица

Договор о создании АО

устав

Участники – акционеры, неограниченное количество

Имущество – собственность ОАО

Предпринимательская деятельность

ЗАО имеет аналогичную схему, принципиальное отличие которой заключается в количестве акционеров.

Производственный кооператив – это добровольное объединение граждан, основанное на членстве для совместное производственной или оной хозяйственной деятельности, основанное на их личном труде или на ином участии, а так же на объединении имущественных паевых взносов.

По обязательствам производственного кооператива его участники несут субсидиарную ответственность в размере, определенном законом и уставом. Количество участников производственного кооператива должно быть не меньше 5. Имущество кооператива делят на ПАИ, доля которых закреплена в уставе кооператива. Закон предусматривает возможность формирования неделимой части имущества кооператива в том случае если это закреплено в уставе. К моменту регистрации производственного кооператива каждый из должен внести не менее 10% паевого взноса, оставшуюся часть в течении года.

Прибыль кооператива распределяется в соответствии с паевыми взносами, если иное не предусмотрено в уставе.

Унитарное предприятие – коммерческая организация не наделенная правом собственности на имущество, закрепленное за ним собственником имущества.

Унитарное предприятие основанное на праве хозяйственного ведения, создается по решению государственного или муниципального органа власти, имущество находится в собственности государства или муниципалитета.

Унитарное предприятие отвечает по своим обязательствам всем принадлежащим имуществом, но не несет ответственности по обязательствам собственника имущества.

Руководитель унитарного предприятия назначается уполномоченным собственником органов.(???чьих если не секрет??:-)))

Минимальный размер ук регламентируется в законе о государственных и муниципальных унитарных предприятиях. Ук должен быть оплачен полностью на момент регистрации. Формирование и распределение прибыли осуществляется в соответствии с законодательством

Унитарное предприятие основанное на праве оперативного управления, создается только по решению правительства РФ, имущество находится в государственной собственности. РФ несет субсидиарную ответственность по обязательствам. Ук предприятия имеет право распоряжаться своим имуществом с согласия собственника, имеет право на самостоятельную реализацию произведенной продукции, если иное не предусмотрено законом. Порядок распределения прибыли определяется государством.

Особенности организации финансов в некоммерческих организациях

Общие подходы:

Под организацией финансов организаций понимается:

1 состав денежных фондов предприятия

2 порядок их образования и использования

3 соотношение между размерами фондов предприятия

4 взаимоотношения предприятия с финансово-кредитной системой

В соответствии с ГК РФ, а так же ФЗ о некоммерческих организациях (НКО) под НКО понимается – организация не имеющая извлечения прибыли в качестве основной цели своей деятельности и не распределяющая прибыль между участниками НКО. Принципиально для организации НКО то, что предпринимательскую деятельность она может совершать лишь на столько, на сколько это необходимо для достижения целей, ради которых была создана НКО

Источники финансовых ресурсов НКО:

1 регулярные или единовременные поступления от учредителей, участников и членов НКО

2 добровольные имущественные взносы и пожертвования

3 Выручка от реализации товаров, работ и услуг

4 дивиденды, получаемые по акциям, облигациям и прочим ценным бумагам

5 доходы, получаемые от собственности НКО

6 и др.

Предпринимательская деятельность может быть реализована некоммерческой организацией как дополнительный вид деятельность, помогающий достижению установленных целей.

Основанием для реализации предпринимательской деятельности являются 3 признака:

1 наличие общей технологической ценности между основной и дополнительной деятельностью

2 функциональные взаимосвязи

3 удовлетворение дополнительными видами деятельности потребностей или основным видом деятельности.

Принципиально важно что:

1 полученная прибыль не распределяется между участниками организации.

2 в НКО не выплачивается вознаграждение членам высшего органа НКО за выполнение функций связанных с деятельностью организации, кроме компенсации расходов.

Формы НКО

1 Общественная организация – основанная на членстве общественное объединение, созданное на основе совместной деятельности для защиты общих интересов и достижения уставных целей объединения.

Особенности:

-добровольность

-отсутствие возможности получения доходов отдельными членами

При расформировании участники не имеют право на получение своих взносов или на переданное имущество.

2 Ассоциации и союзы – создаются в целях координации деятельности как коммерческих, так и некоммерческих организаций а так же для представления и защиты их интересов.

Отличительной особенностью ассоциаций является запрет на осуществление предпринимательской деятельности. Доход – за счет взносов.

3 Некоммерческое партнерство – партнерство учрежденное для содействия ее членам в осуществлении их основной деятельности.

Основные особенности организации финансов – в случае ликвидации некоммерческого партнерства имущество и денежные средства оставшиеся после удовлетворения требований кредиторов распределяются между членами НКП в соответствии с ранее внесенными вкладами. Доход – взносы, вклады

4 Учреждение – создается собственником для осуществления управленческих, социально-культурных или иных функций некоммерческого характера и финансируемая полностью или частично этим собственником.

Особенность организации финансов: имущество необходимое учреждению предоставлено ему собственником в оперативное управление. В случае недостаточности средств – субсидиарную ответственность по долгам несет собственник.

5 Общественные фонды – не имеющие членства НКО, учреждаемые гражданами или юридическими лицами на основе добровольных взносов.

Особенности:

1 учредители фонда не сохраняют право на имущество, переданное фонду

2 остаточное имущество фонда в случае его ликвидации не распределяется между учредителями

3 устанавливаются жесткие ограничения на источники финансовых поступлений

6 Политические организации

Политические общественные организации предусматривают в качестве основных целей функционирования:

1 участие в политической жизни общества посредством влияния на формирование политического волеизъявления

2 участие в выборах в органы государственной власти и органы местного самоуправления

3 участие в организации и деятельности указанных органов

Собственник имущества – только партия в целом. Члены партии не имеют прав в отношении имущества партии. Политическая партия может быть ликвидирована. В этом случае при завершении расчетов по ее обязательствам имущество партии передается либо на цели, предусмотренные ее уставом, либо в доход государства.

Особенности организации политических партий в основном касаются не взимания членских взносов, а ограничений пожертвований.

1Перечень источников формирования финансовых ресурсов политических партий:

-вступительные взносы

-средства федерального бюджета

-пожертвования

-доходы от предпринимательской деятельности

-и др.

2 Перечень лиц не имеющих права осуществлять пожертвования в пользу политических партий:

-иностранные физические и юридические лица

-иностранные государства

-лица без гражданства

-граждане РФ не достигшие 18 лет

-органы государственной власти и органы местного самоуправления

-военные части

-правоохранительные органы

-юридические лица, зарегистрированные меньше чем за год до пожертвования

3 Перечень видов дополнительной деятельности:

-информационная, рекламная, издательская деятельность

-изготовление и продажа сувениров

-продажа и сдача в аренду имущества

Результат хозяйственной деятельности и ее региональное отделение должно быть отражено в сводном финансовом отчете политической партии и сводных отчетах ее региональных отделений

Сводный финансовый отчет:

1 сведения об источниках и размерах финансовых средств партии

2 сведения о расходовании этих средств

3 сведения об имуществе партии с указанием его стоимости и сведений о его государственной регистрации

Бюджет как экономическая категория.

Функции бюджета.

Бюджет – система императивных отношений по поводу образования и расходования денежных фондов, опосредованных государством.

Императивность – обязательность соподчинения (выполнения).

В трактовке бюджетного кодекса РФ (БКРФ) бюджет представляет собой форму образования и расходования денежных средств предназначенных для финансового обеспечения задач и функций государства и местного самоуправления.

Сущность бюджета определяется в его функциях:

1. функция образования бюджетных доходов;

2. формирование расходов бюджета;

3. бюджетный контроль.

Бюджет – одна из характеристик финансов.

Бюджетное устройство.

Бюджетное устройство представляет собой организацию бюджетной системы и принципов ее функционирования.

Бюджетная система РФ (БС РФ) – это основанная на экономических отношениях и государственном устройстве РФ регулируемая законодательством РФ совокупность федерального бюджета, бюджетов субъектов РФ, местных бюджетов (публично – правовые образования) и бюджетов государственных внебюджетных фондов. В соответствии с БКРФ структура бюджетной системы РФ представляет собой:

- федеральный бюджет и бюджеты государственных внебюджетных фондов РФ;

- бюджеты субъектов РФ и бюджеты территориальных государственных внебюджетных фондов;

- местные бюджеты, в том числе:

• бюджеты муниципальных районов, бюджеты городских округов, бюджеты внутригородских муниципальных образований городов федерального значения Москвы и Санкт-Петербурга.

• бюджеты городских и сельских поселений.

Консолидированный бюджет – свод бюджетов БС РФ на соответствующей территории (за искл. бюджетов государственных внебюджетных фондов) без учета межбюджетных трансфертов между бюджетами БС РФ.

Муниципальное образование – городское, сельское поселение, несколько поселений, объединенных общей территорией, часть поселения, иная населенная территория, в пределах которой осуществляется местное самоуправление, имеется муниципальная собственность, местный бюджет и выборные органы власти местного самоуправления.

Структура БС (в узком варианте).

Все бюджеты за исключением консолидированного имеют правовую нагрузку (принимаются в виде правовых актов).

Отличительной особенностью консолидированных бюджетов является отсутствие у них правовой нагрузки.

Показатели консолидированного бюджета формируют с целью упорядочивания показателей статистической отчетности, их используют в процессе сводного планирования и при проведении различных видов анализа.

Принципы функционирования БС РФ

Бюджетная классификация РФ

Характеристика классификации в ред. ФЗ от 26.04.2007 № 63-фз.

1. Классификация доходов бюджетов.

Едиными для бюджетов БС РФ группами и подгруппами доходов являются:

1. Налоговые и неналоговые доходы:

• налоги на прибыль и доходы;

• налоги и взносы на социальные нужды;

• доходы от внешней деятельности.

2. Безвозмездные поступления:

• безвозмездные поступления от нерезидентов;

• безвозмездные поступления от других бюджетов БС РФ и т.п.

Едиными для бюджетов БС РФ элементами доходов являются:

- федеральный бюджет;

- бюджеты субъектов РФ;

- бюджеты муниципальных районов;

- бюджеты городских округов;

- бюджеты внутригородских муниципальных образований, городов федерального значения;

- бюджеты городских и сельских поселений;

- бюджет Пенсионного фонда РФ;

- бюджет Фонда социального страхования РФ;

- бюджет федерального Фонда ОМС;

- бюджеты территориальных фондов ОМС.

2. Классификация расходов бюджетов.

Едиными для бюджетов БС РФ разделами и подразделами классификации расходов бюджетов являются:

1. Общегосударственные вопросы:

• функционирование Президента РФ;

• судебная система и т.д.

2. Национальная оборона:

• вооруженные силы РФ;

• ядерно-оружейный комплекс.

3. Национальная безопасность и правоохранительная деятельность:

• органы прокуратуры;

• органы безопасности;

• органы пограничных сил.

4. Национальная экономика:

• ТЭК;

• С/Х;

• транспорт и т.д.

5. ЖКХ:

• жилищное хозяйство;

• коммунальное хозяйство;

• благоустройство.

6. Охрана окружающей среды:

• экологический контроль;

• сбор и очистка сточных вод.

7. Образование:

• дошкольное образование;

• начальное профессиональное образование.

8. Культура, кинематография, СМИ:

• культура;

• TV и радиовещание и т.д.

9. Здравоохранение, физкультура, спорт:

• скорая медицинская помощь;

• физкультура и спорт.

10. Социальная политика:

• пенсионное обеспечение;

• социальное обеспечение населения;

• социальное обслуживание населения.

11. Межбюджетные трансферты:

• субсидии;

• дотации;

• субвенции;

• межбюджетные трансферты выделяемые внебюджетным фондом.

3. Классификация источников финансирования дефицитов бюджетов.

Едиными для бюджетов БС РФ группами и подгруппами источников финансирования дефицитов бюджетов являются:

1. Источники внутреннего финансирования дефицитов бюджетов:

• государственные и муниципальные ценные бумаги в валюте РФ;

• кредиты кредитных организаций в валюте РФ;

• бюджетные кредиты от других бюджетов БС РФ;

• кредиты международных финансовых организаций в валюте РФ;

• изменение остатков средств на счетах по учету средств бюджета и т.д.

2. Источники внешнего финансирования дефицитов бюджетов:

• государственные ценные бумаги, номинальная стоимость которых указана в иностранной валюте;

• кредиты иностранных государств, международных финансовых организаций, иностранных юридических лиц в инвалюте.

• Кредиты кредитных организаций и т.п.

4. Классификация операций сектора государственного управления.

Едиными для бюджетов БС РФ группами и статьями операций сектора госуправления являются:

1. Доходы:

• Налоговые

• От собственности

• От оказания платных услуг

• Суммы принудительного изъятия

• Взносы на соцнужды

• От операций с активами т.д.

2. Расходы:

• Оплата труда и начисления по оплате труда

• Обслуживание госдолга

• Оплата работ и услуг

• Социальное обеспечение

3. Поступления нефинансовых активов:

• Увеличение стоимости ОС

• Увеличение стоимости НМА.

4. Выбытие нефинансовых активов.

5. Поступления финансовых активов.

6. Выбытие финансовых активов.

7. Увеличение обязательств.

9. Уменьшение обязательств.

Доходы бюджетов.

Доходы бюджетов различных уровней формируются посредством привлечения налогов, сборов, пошлин и иных платежей. Важнейшей составляющей являются налоговые поступления.

Налоги – это экономическая категория, характеризующая императивные денежные отношения, в процессе реализации которых формируются бюджеты различных уровней.

Основными признаками налога являются:

1. Императивность (т.е. отношение к власти и подчинение).

2. Смена собственника.

3. Обезличенность платежей, поступающих в форме налога в бюджетный фонд.

4. Нецелевой характер налогов.

5. Безвозмездность и безвозвратность.

Обеспечение собираемости налогов зависит от эффективности функционирования налоговой системы.

Налоговая система включает в себя 3 вида налогов:

1. Федеральные налоги (устанавливаются законодательством РФ и взимаются на всей ее территории).

2. Налоги субъектов РФ (устанавливаются законодательными актами субъектов РФ и действуют на территории субъектов).

3. Местные налоги (устанавливаются законодательными актами субъектов РФ и органов местного самоуправления и действуют на территории соответствующих муниципальных районов, городских и сельских поселений).

Классификация налогов

1. По признаку перелажимости:

• Прямые (плательщиком является получатель дохода).

• Косвенные (плательщиками являются покупатели, налог включается в стоимость товара).

2. По объекту обложения (имущество, доход, капитал).

3. По принадлежности к определенному уровню власти.

4. По субъектам обложения (физ. и юр. лица).

5. От источника уплаты налогов.

6. От метода начисления:

• Прогрессивный метод

• Регрессивный метод

• Линейный метод.

7. По способам обложения (кадастровые, декларационные, безналичные и т.д.)

8. От назначения:

• Общие

• Целевые.

В зависимости от принадлежности к определенному уровню власти формируется налоговая система.

Структура налоговой системы РФ

Критерии закрепления налоговых полномочий:

1. Критерий экономической эффективности. Т.е. необходимость сведения к минимуму экономического неравенства в налогообложении.

2. Собираемость налогов

3. Критерий справедливости.

Принципы закрепления налогообложения:

1. Принцип бюджетного соответствия (необходимость соответствия величины доходных источников и расходных обязательств).

2. Принцип стабилизации и перераспределения (распределение налоговых источников между различными уровнями власти).

Перераспределение налогов между уровнями налоговой системы является отражением процесса перераспределения дохода между членами общества, которое максимально соответствует обеспечению макроэкономической стабилизации. Доказано, что обе задачи наиболее эффективно решаются на федеральном уровне.

3. Принцип экспортируемости. Налоги не должны легко экспортироваться, региональные и особенно местные налоги должны уплачивать те, кто проживает на данной территории.

4. Принцип административных возможностей. Принцип «нижнего уровня» по отношению к бюджетным поступлениям формируется следующим образом: продуктивные налоговые источники в первую очередь должны развиваться для самых нижних уровней управления, т.к. они способны к их максимально удовлетворительному администрированию.

Налоговые источники являются преобладающими при формировании доходов бюджетов различных уровней.

Характеристика общих положений о доходах бюджетов.

Виды доходов бюджета.

В соответствии со статьей 41 ФЗ № 63-фз от 26.04.2007 г. к доходам бюджетов относятся:

• Налоговые доходы

• Неналоговые доходы

• Безвозмездные перечисления.

К налоговым доходам бюджетов относятся доходы от предусмотренных законодательством РФ о налогах и сборах федеральных налогах и сборах, в том числе от налогов, предусмотренных специальными налоговыми режимами, региональных и местных налогах, а также пений и штрафам по ним.

К неналоговым доходам относятся:

1. Доходы от использования имущества находящегося в государственной или муниципальной собственности за исключением имущества автономных учреждений, государственных и муниципальных унитарных предприятий.

2. Доходы от продажи имущества (кроме акций и иных форм участия в капитале, гос. запасов драгоценных металлов и драгоценных камней ), кроме имущества автономных учреждений, государственных и муниципальных унитарных предприятий.

3. Доходы от платных услуг, оказываемых бюджетными учреждениями.

4. Средства, полученные в результате применения мер гражданско-правовой, административной и уголовной ответственности в т.ч. штрафы, компенсации, конфискации и т.д.

5. Средства самообложения граждан.

6. Иные налоговые доходы.

Расходы бюджетов различных уровней

Принципы закрепления расходных полномочий:

1. Принцип соответствия.

Расходные функции и ответственность за предоставление общественных благ должны быть максимальными для каждого уровня власти, который наделен соответствующими полномочиями, т.е. затраты на предоставление общественных благ должны быть оптимальными для каждого уровня власти.

2. Принцип «нижнего уровня».

Ответственность за выполнение какой-либо функции должна быть закреплена за уровнем власти по возможности максимально приближенной к конечному потребителю общественных благ.

3. Принцип «эффекта масштаба».

Наиболее эффективно оказывать услуги конкретным подразделением максимальному количеству лиц. Общие государственные затраты будут значительно меньше, если общественно – значимую услугу будет оказывать какое-либо одно структурное подразделение, а не несколько.

4. Принцип экономии в результате диверсификации (распределении).

Предполагает необходимость предоставления одному органу власти возможности оказывать несколько общественно – значимых услуг.

Расходные обязательства бюджетов различных уровней.

Расходные обязательства РФ.

1. Расходные обязательства РФ возникают в результате принятия федеральных законов или иных нормативных актов Президентом РФ и Правительством РФ при осуществлении федеральными органами государственной власти полномочий, либо по предметам ведения РФ, либо по предметам совместного ведения.

2. В результате заключения от имени РФ соглашений или договоров федеральными бюджетными учреждениями.

3. В результате предоставления из федерального бюджета межбюджетных трансфертов, а именно субвенций и субсидий бюджетам субъектов РФ, для предоставления субвенций местным бюджетам.

Расходные обязательства РФ исполняются за счет собственных доходов и источников финансирования дефицита федерального бюджета.

К собственным доходам бюджета относятся:

1. Налоговые доходы

2. Неналоговые доходы

3. Доходы, полученные бюджетами в виде безвозмездных поступлений за исключением субвенций.

Порядок расчета нормативов для определения общего объема субвенций на исполнение соответствующих расходных обязательств субъектов РФ определяется ежегодно и вводится в действие федеральным законом о бюджете.

Расходные обязательства субъектов РФ.

Расходные обязательства субъектов РФ возникают в результате:

1. Принятия соответствующих законов РФ, а также при заключении субъектами РФ договоров по их предметам деятельности, а также предметам совместного ведения субъектов РФ.

2. В результате заключения договоров от имени субъектов РФ региональными бюджетными учреждениями.

3. Если закон субъектов РФ предусматривает предоставление местным бюджетам субвенций из регионального бюджета, то в этом законе должен быть представлен порядок расчета нормативов для определения общего объема субвенций для исполнения соответствующих расходных обязательств муниципальными образованиями, которые подтверждаются ежегодно.

Расходные обязательства муниципальных образований.

Расходные обязательства муниципальных образований частично используются за счет и в пределах субвенций из бюджета РФ.

«см. предыдущие записи применительно к муниципальным образованиям».

Сбалансированность бюджетов.

Из редакции БК РФ введенного ФЗ №63-фз от 26.08.2007 г. исключена глава, регламентирующая понятие профицит бюджета и порядок его использования.

В современной редакции БК РФ детально характеризуется понятие дефицит бюджета и источники его финансирования.

Дефицит федерального бюджета не может превышать размер нефтегазового дефицита федерального бюджета.

Кредиты ЦБ РФ, а также приобретение им государственных ценных бумаг при их размещении не может являться источником финансирования дефицита федерального бюджета.

Дефицит бюджета субъекта РФ не должен превышать 15 % общегодового объема доходов регионального бюджета без учета безвозмездных поступлений.

Дефицит местного бюджета не должен превышать 10 % объема доходов без учета безвозмездных поступлений.

Запрещено использовать в качестве источника финансирования дефицита регионального и местного бюджетов кредиты ЦБ РФ и приобретенные им региональные и местные ценные бумаги при их размещении.

Использование нефтегазовых доходов федерального бюджета.

Из бюджетного законодательства с 01.01.2008 г. исключается понятие стабилизационный фонд РФ.

Нефтегазовые доходы федерального бюджета используются для обеспечения нефтегазового трансферта, а также для формирования резервного фонда и фонда будущих поколений.

К нефтегазовым доходам федерального бюджета относятся доходы федерального бюджета от уплаты:

• Налогов на добычу полезных ископаемых в виде углеводородного сырья (нефть, газ, газовый конденсат)

• Вывозные таможенные пошлины на сырую нефть

• Вывозные таможенные пошлины на природный газ

• Вывозные таможенные пошлины, на товары, выработанные из нефти.

Нефтегазовый дефицит федерального бюджета – это разница между объемом доходов федерального бюджета без учета нефтегазовых доходов, а также доходов от управления резервным фондом и фондом будущих поколений и общим объемом расходов федерального бюджета в соответствующем финансовом году.

Нефтегазовый дефицит не должен превышать 4,7 % от прогнозируемого ВВП в текущем году.

Источником финансирования нефтегазового дефицита является нефтегазовый трансферт, а также прочие разрешенные БК РФ источники финансирования бюджета.

Нефтегазовый трансферт – часть средств федерального бюджета, используемая для финансирования нефтегазового дефицита за счет нефтегазовых доходов и средств нефтегазового фонда.

2008 г. – 6,1 % составит нефтегазовый трансферт от ВВП.

2009 г. – 5,5 % составит нефтегазовый трансферт от ВВП.

2010 г. – 4,5 % составит нефтегазовый трансферт от ВВП.

Величина нефтегазового трансферта утверждается ФЗ «О федеральном бюджете».

Резервный фонд представляет собой часть средств федерального бюджета, подлежащих обособленному учету и управлению в целях осуществления нефтегазового трансферта в случае недостаточности нефтегазовых доходов.

Резервный фонд формируется как 10 % от прогнозного значения ВВП.

Источники формирования резервного фонда:

• Нефтегазовые доходы

• Доходы от управления средствами резервного фонда

Фонд будущих поколений представляет собой часть средств федерального бюджета подлежащих обособленному учету и управлению.

Фонд будущих поколений формируется из:

• Нефтегазовых доходов в объеме превышающем утвержденные на соответствующий финансовый год объем нефтегазового трансферта в том случае, если накопленный объем средств резервного фонда достигнет или превысит его величину.

• Доходы от управления средствами фонда.

Бюджетный процесс РФ.

Бюджетный процесс – регламентированная законодательством деятельность органов власти по составлению, рассмотрению, утверждению и исполнению бюджетов.

Участники бюджетного процесса:

1. Президент РФ

2. высшее законодательное лицо субъект РФ, глава муниципального образования

3. законодательные органы государственной власти и представительные органы власти местного самоуправления

4. исполнительные органы государственной власти, а также исполнительно-распорядительные органы муниципальных образований

5. ЦБ РФ

6. государственные и муниципальные органы финансового контроля

7. Органы управления государственных внебюджетных фондов

8. Главные распорядители и распорядители бюджетных средств

9. Главные администраторы и администраторы доходов бюджетов

10. Главные администраторы и администраторы источников финансирования дефицита бюджета

11. Получатели бюджетных средств.

Бюджетный процесс (составление проекта бюджета) основывается на следующих базовых документах:

1. Бюджетное послание Президента РФ

2. Прогноз социально-экономического развития соответствующей территории

3. Основные направления бюджетной и налоговой политики.

Этапы бюджетного процесса.

1. Составление бюджетов.

Бюджеты составляются на три года:

• 1 год – очередной финансовый год.

• 2 год – плановый период.

• 3 год – плановый период.

2. Рассмотрение и утверждение бюджетов.

3. Исполнение бюджета на очередной финансовый год.

4. Составление отчета об исполнении бюджета.

1-ый Этап. Составление бюджетов.

После оглашения бюджетного послания Правительство РФ издает постановление о начале разработки проекта федерального бюджета.

После постановления Минэкономразвития и торговли сценарные условия, показатели и методы разработки прогнозов.

Для каждого уровня бюджетной системы является обязательным составление прогнозов. Каждый уровень исполнительной власти, отвечающий за исполнение бюджета обязан для каждой территории соответствующего уровня подготовить ряд документов, показатели которых используются при составлении прогнозов бюджетов:

1. Прогнозы соц-экономического развития.

2. Отчеты об исполнении бюджета за предыдущий период.

3. Сводный финансовый баланс для соответствующей территории.

4. Перспективный финансовый план.

5. Адресная инвестиционная программа.

6. Заявки унитарных предприятий и прочих бюджетополучателей.

1 – 6 - на основе данных этих пунктов составляются прогнозы консолидированных бюджетов.

2-ой Этап. Рассмотрение и утверждение бюджетов.

1. Согласование бюджетов.

Прежде чем поступить в представительные органы власти на утверждение, прогнозы бюджетов (включая консолидированные) направляются на согласование в финансовые органы исполнительной власти вышестоящего уровня. Процедуры по согласованию осуществляются методом итераций (достижение конечного результата, путем осуществления одних и тех же шагов). Метод означает возможность согласования бюджетных показателей на горизонтальном и вертикальном уровнях путем повторения одних и тех же действий или шагов, позволяющих в конечном итоге сформировать компромиссные показатели, удовлетворяющие и выше и ниже стоящие бюджеты.

Утверждение бюджетов осуществляется представительными органами власти. В соответствии с законодательством утверждение бюджета осуществляется в три чтения (предыдущее законодательство предусматривало 4 чтения).

Сравнительная характеристика содержания бюджетных чтений (на примере Федерального Бюджета (ФБ))

В качестве участников бюджетного процесса выступают:

1. Главные администраторы доходов бюджета.

Главные администраторы доходов бюджета – это орган государственной власти, орган местного самоуправления, орган местной администрации, орган управления государственным внебюджетным фондом, ЦБ РФ, или иная организация имеющая в своем ведении администраторов доходов бюджета и (или) являющаяся администратором доходов бюджета.

2. Администраторы доходов бюджета.

Администраторы доходов бюджета – это те же организации или структуры, перечисленные в определении главных администраторов, которые осуществляют контроль за правильностью исчисления и своевременную уплату, начисление, учет, взыскание и принятие решений о возврате (зачете) излишне уплаченных (взысканных) платежей, пений и штрафов по ним, которые являются доходами бюджетов БС РФ.

3. Администраторы источников финансирования дефицитов бюджетов.

Администраторами источников финансирования дефицитов бюджетов являются органы государственной власти, местного самоуправления, органы местной администрации, органы управления государственным внебюджетным фондом, иная организация имеющая право осуществлять операции с источниками финансирования дефицита бюджета.

4. Главный администратор источников финансирования дефицита бюджета. (определение аналогично пункту 1).

3-ий Этап. Исполнение бюджетов.

Исполнение бюджетов осуществляется на основе принципа «единство кассы».

Единство кассы предполагает зачисление всех поступлений от доходов на единый бюджетный счет и осуществление всех предусмотренных расходов с единого бюджетного счета.

Единый счет бюджета – это счет ((совокупность счетов) для федерального бюджета, бюджетов государственных внебюджетных фондов) открытый федеральному казначейству в учреждении ЦБ РФ отдельно по каждому бюджету БС РФ для учета средств бюджета и осуществления операций по кассовым поступлениям в бюджет и кассовым выплатам из бюджета.

Второй составляющей принципа «единства кассы» является сводная бюджетная роспись, представляющая собой документ который составляется и ведется финансовыми организациями в соответствии с БК РФ в целях организации исполнения бюджета по расходам и источникам финансирования дефицита бюджета.

Исполнение бюджета по доходам характеризуется следующими этапами:

1. Зачисление на единый счет бюджета доходов от распределения налогов, сборов и поступлений в БС РФ распределенным по нормам действующим в текущем финансовом году со счетов органов федерального казначейства или иных поступлений в бюджет.

2. Возврат излишне уплаченных или излишне взысканных сумм.

3. Зачет излишне уплаченных или излишне взысканных сумм платежей.

4. Уточнение администраторам доходов платежей в бюджет БС РФ.

5. Перечисление федеральным казначейством средств необходимых для возврата излишне уплаченных или излишне взысканных сумм.

Исполнение бюджета по расходам.

1. Осуществляется составление и утверждение бюджетной росписи.

Бюджетная роспись – это документ, который составляется и ведется главным распорядителем бюджетных средств в целях исполнения бюджета по расходам (по источникам финансирования бюджета).

Главный распорядитель бюджетных средств – это орган государственной власти, орган управления государственным внебюджетным фондом, орган местного самоуправления, орган местной администрации, а также наиболее значимое учреждение науки, образования, культуры, здравоохранения указанные в ведомственной структуре расходов бюджета, имеющие право распределять бюджетные ассигнования и лимиты бюджетных обязательств между подведомственными распорядителями и получателями бюджетных средств.

Как правило, распорядитель бюджетных средств – это структурное подразделение главного распорядителя или самостоятельное учреждение, подчиняющееся главному распорядителю в соответствии с ведомственной структурой.

Бюджетные ассигнования представляют собой предельные объемы денежных средств, предусмотренных в соответствующем финансовом году для исполнения бюджетных обязательств.

Лимиты бюджетных обязательств – это объем прав в денежном выражении на принятие бюджетным учреждением бюджетных (расходных) обязательств и их исполнения в текущем финансовом году.

2. Доведение уведомлений о бюджетных ассигнованиях (предельные объемы денежных средств, предусмотренные для исполнения бюджетных обязательств в текущем финансовом году) до распорядителей бюджетных средств, утверждение смет доходов и расходов распорядителем бюджетных средств и бюджетным учреждениям.

3. Доведение уведомлений о лимитах бюджетных обязательств до распорядителей и получателей бюджетных средств.

4. Исполнение бюджета по расходам – принятие денежных обязательств получателями бюджетных средств.

5. Подтверждение и выверка исполнения денежных обязательств.

6. Расходование средств путем их списания с единого бюджетного счета в размере бюджетного обязательства в пользу получателя бюджетных средств.

7. Учет и составление отчета о расходах бюджета.

4-ый Этап. Составление отчета об исполнении бюджета.

Составление отчета осуществляется на основе плана счетов бюджетного учета и инструкций по его применению, которые разрабатываются и утверждаются Минфином РФ.

Бюджетная отчетность включает:

1. Отчет об исполнении бюджета.

2. Баланс исполнения бюджета.

3. Отчет о финансовых результатах деятельности.

4. Отчет о движении денежных средств.

5. Пояснительная записка, прилагаемая к вышеперечисленным документам.

Межбюджетные отношения.

Межбюджетные отношения – это взаимоотношения между публично-правовыми образованиями по вопросам регулирования бюджетных правоотношений, организации и осуществления бюджетного процесса.

Основным отличием федеративных бюджетных систем от унитарных является высокая степень самостоятельности ниже стоящих бюджетов.

Федеративные бюджетные системы функционируют на основе принципов бюджетного федерализма.

Бюджетный федерализм – это форма бюджетного устройства в федеративном государстве, предполагающая распределение полномочий между органами власти различных уровней в бюджетной сфере с преобладанием самостоятельности в управлении, функционировании всех звеньев БС.

Принципы бюджетного федерализма:

1. Разграничение и распределение доходов и расходов бюджетов между различными уровнями БС РФ.

2. Самостоятельность бюджетов, входящих в бюджетную систему.

3. Возможность перераспределения бюджетных средств с целью обеспечения общегосударственных интересов и интересов населения на условиях компромисса.

4. Равенство прав нижестоящих бюджетов каждого уровня в общении с вышестоящим бюджетом.

Типы федеративных бюджетных систем.

1. Централизованный тип бюджетной системы.

• Неравенство доходов и расходов. Превышение расходов над доходами, т.е. разграничение полномочий между уровнями власти по расходам не сопровождаются наделением их достаточными собственными источниками доходов.

• Объемы финансовой помощи, предоставляемой из вышестоящих бюджетов достаточно велики.

• Самостоятельность нижестоящих бюджетов ограничена.

• Государство принимает на себя ответственность за эффективность проводимой финансовой политики на местах.

2. Децентрализованный тип бюджетной системы.

• Высока степень соответствия расходных полномочий и доходных источников, которыми наделяются нижестоящие уровни власти.

• Объемы финансовой помощи незначительны.

• Самостоятельность нижестоящих бюджетов достаточно высока.

• Низкая ответственность государства за проведение финансовой политики на местах. Невозможность власти контролировать течение макроэкономических процессов детально.

3. Комбинированный тип бюджетной системы.

Широкое использование механизмов горизонтального и вертикального выравнивания. Горизонтальное выравнивание предполагает нахождение соответствия между налоговым бременем административно-территориальных образований одного уровня. Это означает пропорциональное перераспределение налогового бремени между административно-территориальными образованиями одного уровня с целью уменьшения различий в прожиточном минимуме, денежных доходах и расходах населения, а также с целью снижения неравенства налоговых возможностей различных территорий.

Вертикальное выравнивание подразумевает возможность нахождения соответствия между объемом обязательств бюджетов каждого уровня (по расходам) с его доходными источниками и последующая компенсация возможного дисбаланса за счет межбюджетных трансфертов в случае недостаточности собственных доходных источников. Опыт зарубежных стран показывает, что для эффективного функционирования любого типа федеративной бюджетной системы должно соблюдаться три условия:

1. Однозначное разграничение и закрепление полномочий между всеми уровнями власти по расходам.

2. Наделение соответствующих уровней власти достаточными для реализации полномочий по расходам доходными источниками.

3. Вертикальное и горизонтальное выравнивание с помощью механизма межбюджетных отношений.

Модели бюджетного федерализма.

1. Американская модель (децентрализованная модель; конкурентная модель; классическая модель).

Данная модель характеризуется:

• Высокая самостоятельность нижестоящих уровней власти от федеральной власти.

• Не используется механизм горизонтального выравнивания.

• Осуществление самостоятельной налоговой политики.

• Преимущественно используются так называемые «непересекающиеся налоги» (данный налог зачисляется в бюджет одного уровня).

2. Германская модель (централизованная модель; кооперативная модель).

Данная модель характеризуется:

• Низкая степень самостоятельности земель и органов самоуправления.

• Активно применяется механизм горизонтального выравнивания, т.е. активно перераспределяется налоговое бремя

• Отсутствие возможности проведения самостоятельной налоговой политики на региональном и местном уровне.

• Акцент на использование «пересекающихся налогов» (распределение одного налога между бюджетами различных уровней).

3. Канадская модель (компромиссная модель).

Данная модель характеризуется:

• Высокая степень самостоятельности штатов и местных органов власти.

• Велики объемы перераспределяемой из федерального бюджета финансовой помощи.

• Возможность проведения штатами и органами местного самоуправления самостоятельной налоговой политики.

Российская модель – это жесткая германская или кооперативная модель.

Формы предоставления финансовой помощи в РФ.

Дотация – бюджетные средства (межбюджетный трансферт), предоставляемые из бюджета одного уровня на безвозмездной и безвозвратной основе без установления направлений и условий их использования. Дотация идет на выравнивание бюджетной обеспеченности.

В 1994 г. стали использовать модифицированную форму дотации – нормативно-долевая дотация.

Нормативно-долевая дотация – (определение аналогично дотации), отличие от дотации в том, что нормативно-долевая дотация выделяется из специально сформированного в бюджете, ограниченного по объему фонда, который получил название:

- для субъектов РФ – фонд федеральной поддержки муниципальных образований;

- для федерального бюджета – фонд финансовой поддержки регионов.

Средства из фонда федеральной финансовой поддержки субъектов РФ распределяются на основании следующих принципов:

1. Принцип минимальной обеспеченности.

2. Принцип экономического стимулирования.

Механизм распределения средств из фонда федеральной поддержки субъектов РФ

80 % средств распределяется по принципу экономического стимулирования, между всеми субъектами РФ (принцип пропорционального распределения).

Чем выше собственная обеспеченность, тем больше будет итоговая величина бюджетной обеспеченности с учет средств фонда финансовой поддержки субъектов РФ.

20 % средств фонда распределяются по принципу минимальной обеспеченности (маленький треугольник на схеме).

Субвенция – это разновидность межбюджетных трансфертов, которые предоставляются бюджетам другого уровня в целях финансового обеспечения их расходных обязательств (субвенции предоставляются для финансирования конкретных расходных обязательств, т.е. они носят целевой характер).

В соответствии с современным законодательством общий объем субвенций, предоставляемых различным бюджетам, составляет фонды компенсаций, которые формируются на различных уровнях БС РФ.

Субвенция не предоставляется юридическим лицам.

Субсидия – это межбюджетные трансферты, предоставляемые бюджетам других уровней в целях софинансирования расходных обязательств по предметам раздельного или совместного ведения.

Совокупность субсидий формирует фонды софинансирования расходов.

Современная редакция БК РФ регламентирует, что получателями субсидий выступают бюджеты других уровней.

Разновидности фондов формируемых в БС РФ для предоставления финансовой помощи.

Региональный фонд компенсаций

Межбюджетные трансферты из местных бюджетов предоставляются в форме:

1. дотаций из бюджетов муниципальных образований.

2. субсидий, перечисляемых из бюджетов поселений в бюджеты муниципальных районов на решение вопросов местного значения межмуниципального характера.

3. субсидий, перечисляемых в бюджеты субъектов РФ для формирования региональных фондов финансовой поддержки муниципальных районов (городских округов).

Применительно к местным бюджетам субвенций БК РФ не предусматривает.

Государственный кредит.

Госкредит, как экономическая стоимостная категория – это совокупность денежных отношений возникающих между субъектами хозяйствования (юр. и физ. лицами) и государством, при которых государство может выступать как в качестве заемщика, так и в качестве кредитора и гаранта.

Свободные денежные средства, которые может использовать государство, формируются в следствии:

1. Неравномерности формирования доходов, заработной платы, дивидендов и т.д.

2. В случае возможной ненасыщенности товарного рынка.

3. В случае накопления ден. средств для приобретения дорогостоящих товаров.

4. В случае длительного цикла.

5. В случае сезонного характера работ.

6. В случае неравномерности крупных капитальных вложений.

7. Вследствие формирования резервных и страховых фондов.

Государственный кредит = Антиципированные (взятые наперед) налоги.

Сравнительная характеристика налогов и займов.

Особенности государственного и частного кредита.

Функции государственного кредита.

1. Фискальная.

2. Регулирующая.

3. Контрольная.

Важнейшим положительным следствием реализации всех функций госкредита является равномерное распределение фискального и регулирующего воздействия во времени между хозяйствующими субъектами.

Негативное следствие неправильной политики гос. кредитования заключается в возможности стимулирования спроса на кредитные ресурсы государством, что может привести к росту процентных ставок.

Формы гос. кредита и классификация гос. займов.

1. Государственные займы.

2. Государственные гарантии.

Государственные гарантии – форма гос. кредита, используя которую государство принимает на себя ответственность по обязательствам третьих лиц на случай их неплатежеспособности.

Государственные гарантии:

- бюджетные кредиты.

- товарные кредиты.

- льготные кредиты.

- налоговый кредит (это отсрочка налоговых платежей, предоставляемая хозяйствующим субъектам гос. органами власти или органами власти местного самоуправления).

Классификация займов.

1. По виду эмитента:

• займы центрального правительства

• региональные займы

• займы органов местного самоуправления

2. По признаку держателя ценных бумаг:

• займы физических лиц

• займы юридических лиц

• универсальные займы

3. По способу обеспечения:

• закладные займы

• беззакладные займы

4. По месту размещения:

• внутренние

• внешние

5. По характеру обращения на рынке:

• рыночные (свободно продаются и покупаются на финансовом рынке)

• нерыночные (займы обслуживают ценные бумаги, которые не могут свободно менять своего владельца)

6. По срокам привлечения средств:

• краткосрочные

• среднесрочные

• долгосрочные

7. По форме эмиссии:

• облигационные

• безоблигационные

8. По методам определения дохода:

• с твердым доходом

• с плавающим доходом

9. По способу выплаты дохода:

• процентные займы

• облигации с нулевым купоном (реализуются по цене ниже номинала, а погашаются по номиналу).

Понятие и виды государственного долга.

Государственный долг – это сумма выпущенных, но не погашенных государственных займов с начисленными процентами, которые должны быть выплачены к определенной дате или за определенный срок.

В соответствии с БК РФ государственный или муниципальный долг – это обязательства возникающие из государственных или муниципальных заимствований, гарантий по обязательствам третьих лиц принятые РФ, субъектами РФ или муниципальными образованиями.

В соответствии с современным законодательством внешний долг – это обязательства, возникающие в иностранной валюте за исключением обязательств субъектов РФ и муниципальных образований перед РФ, возникающих в иностранной валюте в рамках использования целевых иностранных кредитов (заимствований).

Внутренний долг – это обязательства возникающие в валюте РФ, а также обязательства субъектов РФ и муниципальных образований перед РФ, возникающие в иностранной валюте в рамках исполнения целевых иностранных кредитов.

Государственные долги подразделяются на:

1. Капитальный (включает в себя всю совокупность долговых обязательств на определенную дату).

2. Текущий (состоит из платежей по обязательствам, которые заемщик должен погасить в течении определенного времени).

Управление государственным долгом.

Это совокупность мероприятий государства или местных органов власти по выплате доходов кредиторам и погашению займов, определению условий и выпуску государственных ценных бумаг.

ЭУ=((П - Р) / Р) * 100%, где

ЭУ – экономическое управление;

П – поступления;

Р – расходы.

Методы управления государственным и муниципальным долгом.

1. Конверсия – предполагает изменение первоначальных условий займа, касающихся доходности обслуживающих его ценных бумаг (как правило, конверсия предполагает уменьшение доходности с целью снижения гос. расходов на обслуживание долга).

Конверсия бывает следующих видов:

• принудительная (кредитор обязан обменять облигации старого займа на облигации нового займа с пониженной доходностью).

• добровольная (кредитор имеет право согласиться на новые условия или получить отданную в долг сумму обратно).

• факультативная (кредитор имеет право соглашаться или отказаться от изменения условий займа).

Рефинансирование – погашение основной задолжности и процентов, начисленной по ней за счет средств, полученных от размещения новых займов.

Новация – соглашение между кредитором и заемщиком по замене обязательств по данному кредиту другим обязательством.

Унификация. В основе лежит решение государства об объединении нескольких ранее выпущенных займов.

Консолидация – изменение условий обращения займов в части срока их погашения.

Отсрочка погашения займа – консолидации при одновременном отказе государства от выплаты доходов по займам.

Аннулирование государственного долга – отказ государства от всех обязательств по ранее выпущенным займам.

Принципы лежащие в основе выбора метода управления гос. долгом:

1. Принцип безусловности

2. Принцип единства

3. Принцип снижения рисков

4. Принцип оптимальности структуры

5. Принцип сохранности финансовой независимости

6. Принцип прозрачности.

Особенности формирования муниципального долга.

Муниципальные займы реализуются с целью осуществления инвестиционных, социальных и прочих целей с использованием средств преимущественно мелких хозяйствующих субъектов и граждан.

Инвестиционные займы – средства, привлекаемые для финансирования какого-либо инвестиционного проекта, прибыль от реализации которого и является источником для погашения данного займа.

Социальные займы.

В отличие от государственных займов муниципальные займы попадают под действие принципа «взаимного иммунитета». Это означает, что доход по государственным облигациям не облагается муниципальным налогом и доход по муниципальным облигациям исключается из общегосударственного налогообложения.

Гл. 25, статья 217, пункт 25 НК РФ.

В России размещение муниципальных облигаций осуществляется двумя способами:

1. Размещение посредством андеррайтинга, это означает, что ценные бумаги нового выпуска приобретаются инвестиционными компаниями у эмитентов с целью их последующей перепродажи.

2. Размещение посредством аукциона. С Помощью аукциона размещение муниципальных облигаций позволяет максимально снизить издержки по обслуживанию займа для эмитента, а значит приводит к удешевлению заимствований для эмитента.

Внебюджетные фонды (ВнФ)

Это целевые централизованные фонды финансовых ресурсов, формируемых за счет обязательных платежей и отчислений юридических и физических лиц и предназначенные для реализации конституционного права граждан на пенсионное обеспечение, социальное страхование, охрану здоровья и медицинскую помощь.

Социальные ВнФ – самостоятельные государственные финансово-кредитные учреждения, имеющие соответствующие органы управления центрального аппарата и региональных отделений субъектов РФ.

Выделяют:

1. Пенсионный фонд РФ

2. Фонд обязательного медицинского страхования

3. Фонд социального страхования РФ.

Основные особенности ВнФ

1. Наличие дополнительных средств у органов государственной власти для вмешательства в экономику с целью маневрирования финансовыми ресурсами.

2. Строго целевое использование средств этих фондов.

3. Возможность направления части средств фондов в случае наличия профицита на финансирование дефицита бюджета.

Принципы функционирования ВнФ.

1. Организационно-финансовая самостоятельность.

2. Недопустимость перераспределения мобилизованных средств между другими ВнФ.

3. Возможность увеличения финансовых ресурсов, находящихся в распоряжении фондов за счет осуществления ими операций на фондовом рынке.

Проекты бюджетов государственных ВнФ составляются органами их управления, рассматриваются как исполнительными, так и законодательными органами власти и утверждаются одновременно с проектами соответствующих бюджетов на очередной финансовый год.

Бюджеты государственных ВнФ утверждаются ФЗ, отчет об исполнении бюджета также утверждается ФЗ.

Основные источники финансовых ресурсов ВнФ.

1. Обязательное отчисление налогового характера, устанавливаемое на федеральном уровне.

2. Средства выделяемые в расходной части гос.бюджета соответствующего уровня.

3. Заимствования.

4. Прибыль от коммерческой деятельности фонда как юр. лица.

5. Добровольные взносы и пожертвования со стороны юр. и физ. лиц.

6. Средства ВнФ учитываются на счетах Казначейства.

Пенсионный фонд РФ – централизованный фонд государства, обеспечивающий формирование и распределение финансовых ресурсов в целях пенсионного обеспечения граждан РФ.

Основные функции:

- аккумуляция взносов

- финансирование расходов, предусмотренных в законе о фондах

- организация работы по взысканию с работодателей и граждан, виновных в причинении вреда здоровью и т.д.

- капитализация средств фонда, привлечение в него добровольных взносов физ. и юр. лиц.

- контроль за своевременным и полным поступлением взносов, и правильным их использованием.

- организация и ведение индивидуального персонифицированного учета за структурой граждан.

- участие и разработка межгосударственных и международных договоров и соглашений по вопросам пенсий пособий.

- проведение научно-исследовательской работы в области государственного пенсионного страхования.

Конец.

Ааааааа!!!! Жопа! Как это все учить!!!!!!!

36