3. Анализ результатов финансово-хозяйственной деятельности

Анализ прибыли от продаж товаров, продукции, работ, услуг выполняется в таблице 12.

Таблица 12. Анализ прибыли от реализации товаров, продукции, работ, услуг за 2011-2012 г.

№ п/п	Показатели	2011 г.	2012 г.	Изменение (+, -)
		Сумма, тыс. руб.	Сумма, тыс. руб.	Абсолют., тыс. руб.	Темп роста в %
1	Выручка от продажи товаров, продукции, работ, услуг	857447	1306153	+448706	+52,33
2	Себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг	872140	1291570	+419430	+48,09
3	Коммерческие расходы	14925	14322	-603	-4,04
4	Управленческие расходы	107425	117385	+9960	+9,27
5	Прибыль (убыток) от продаж	(137043)	(117124)	+19919	+14,53

Таким образом, на увеличение объема прибыли положительным образом повлиял объем продаж и отрицательным образом изменение уровня себестоимости, т.е. увеличение объема продаж привело к увеличению прибыли, а повышение себестоимости услуг привело к снижению прибыли предприятия за рассматриваемый период. Положительным моментом является снижение коммерческих расходов предприятия, увеличение же управленческих расходов также приводит к снижению прибыли предприятия.

Методика анализа движения денежных средств прямым методом достаточно проста. Отчетную форму № 4 Отчет о движении денежных средств следует дополнить расчетами относительных показателей структуры притока и оттока денежных средств по видам деятельности (таблица 13).

Таблица 13.

Анализ движения денежных средств за 2012 год.

Показатели	Сумма, тыс.руб.	В том числе			Всего	Относительные величины
		По текущей деятель-ности	По инвести-ционной деятель-ности	По финан-совой деятель-ности		По текущей деятель-ности	По инвести-ционной деятель-ности	По финан-совой деятель-ности
Остаток средств на начало периода	335	Х	х	х	Х	Х	х
Получены средства - всего	1678243	1182511	3327	492405	100,0	70,46	0,20	29,34
Средства от заказчиков	х	1179475	х	х	70,28	Х	х	Х
Прочие доходы	х	3036	х	х	0,18	Х	х	Х
Выручка от продажи объектов основных средств и внеоборотных активов	х	х	3282	х	0,20	Х	х	Х
Полученные проценты	х	х	45	х	0,003	Х	х	Х
Поступления от займов и кредитов, предоставленных другим организациям	х	х	х	492405	29,34	Х	х	Х
Расход средств – всего	1678155	1561843	18762	97550	100	93,06	1,13	5,81
Оплата приобретенных товаров, работ, услуг, сырья и других оборотных активов	х	1112702	х	х	66,31	Х	Х	Х
Оплату труда	х	211816	х	х	12,62	Х	х	Х
На выплату дивидендов	х	890	х	х	0,05	Х	х	Х
На расчеты по налогам и сборам	х	189046	х	х	11,26	Х	х	Х
На продажу валюты	х	196	х	х	0,01	Х	х	Х
На прочие расходы	х	47193	х	х	2,81	Х	х	Х
Приобретение объектов основных средств	х	х	18103	х	1,08	Х	х	Х
Займы физическим лицам	х	х	659	х	0,04	Х	х	Х
Погашение займов и кредитов	х	х	х	97550	5,81	Х	х	Х

Сумма поступивших денежных средств составила 1678243 тыс.руб. Из них 70,46% приходится на текущую деятельность, 0,20% - на инвестиционную и 29,34% - на финансовую. Отток денежных средств организации в отчетном периоде составил 1678155 тыс.руб. Из них 93,06% - это средства, приходящиеся на текущую деятельность, 1,13% - по инвестиционной деятельности и 5,81% - финансовая деятельность. Из всей поступившей за отчетный период суммы денежных средств наибольший удельный вес приходится на выручку от реализации работ, товаров, услуг – 70,28%, 29,34% приходится на доходы от финансовой деятельности.

Положительным моментом в движении денежных средств организации является превышение притока средств над их оттоком. Анализ показывает также, что в организации сложилась опасная ситуация, когда отток средств от текущей деятельности превысил отток от инвестиционной деятельности. Тогда как необходимым условием финансовой стабильности является такое соотношение притоков и оттоков средств в рамках текущей деятельности, которое обеспечило бы увеличение финансовых ресурсов, достаточное для осуществления инвестиций.

Оценка платежеспособности предприятия производится по данным бухгалтерского баланса на основе характеристики ликвидности оборотных активов. Степень ликвидности оборотных активов зависит от скорости превращения последних в денежную наличность.

Расчет показателей платежеспособности (ликвидности) приводится в таблице 14.

Таблица 14

Расчет показателей платежеспособности (ликвидности) баланса предприятия за 2011-2012 гг.

Показатели	Алгоритм расчета	2011 г.	2012 г.	Изменение (+, -)
				Абсолют.	Изменение в %
Быстрореализуемые активы	250 + 260	335	423	+88	+26,27
Активы средней реализации	250 + 260 + 214 + 215 + 240 + 270	225756	234601	+8845	+3,92
Медленно реализуемые активы	290-216	473003	514152	+41149	+8,70
Краткосрочные долговые обязательства	690 – (630+640+650)	801176	980709	+179533	+22,41
Коэффициент абсолютной (быстрой) ликвидности	(250+260) / 690 – (630 + 640 + 650)	0,0004	0,0004	0	0
Коэффициент общей (промежуточной) ликвидности	(250 + 260 + 214 + 215 + 240 + 270) / 690 – (630+640+650)	0,28	0,24	-0,04	-14,29
Коэффициент покрытия (текущей ликвидности)	(290-216) / 690 – (630+640+650)	0,59	0,52	-0,07	-11,86

Проведенный расчет показывает, что коэффициент абсолютной ликвидности не соответствует теоретическому значению. Это говорит о недостаточности количества быстрореализуемых активов предприятия. Значения коэффициентов ликвидности не соответствуют рекомендуемым значениям, при этом на конец отчетного периода значения коэффициентов ликвидности снижаются.