- •Проект «развитие торговой сети «ххх» на 2011-2023 гг.»
- •Инициатор проекта
- •Характеристика предприятия
- •Опыт работы в сфере деятельности связанной с предлагаемым проектом
- •Описание проекта
- •Обоснование выбора местоположения
- •Персонал
- •Анализ рынка
- •Характеристика отрасли розничной торговли
- •Розничная торговля России
- •Розничная торговля ******* области
- •Розничная торговля ****** края
- •Обеспеченность торговыми площадями
- •Государственное регулирование отрасли
- •Влияние кризиса на сектор торговли
- •Возможности развития торговли в рф
- •Анализ конкуренции
- •Форматы торговых сетей в России
- •Дискаунтер
- •«Магазин у дома» (Convenience store)
- •Гипермаркет. Супермаркет.
- •Торговые сети ******* области
- •Торговые сети ****** края
- •Анализ конкурентов торговой сети «ххх»
- •Анализ потребителей
- •Анализ потребителей регионов реализации проекта
- •Маркетинговая стратегия проекта
- •Организационный план
- •Организационно-правовая форма реализации проекта
- •Организационный план
- •Финансовый план
- •Условия и допущения принятые для расчета
- •Исходные данные
- •Налоговое окружение
- •Номенклатура и цены реализации товаров
- •План продаж продукции
- •Цены закупа на отдельные виды товаров
- •Калькуляция затрат
- •Инвестиционные затраты
- •Расчет прибылей, убытков и денежных потоков
- •Источники, формы и условия финансирования
- •Оценка экономической эффективности проекта
- •Оценка рисков
- •Анализ чувствительности
- •Уровень безубыточности
- •Оценка проектных рисков
- •Обеспечение
- •Расчет требуемого объема обеспечения:
- •Виды залога
- •Приложение 1. Размещение торговых точек сети «ххх»
- •Приложение 2. Основные характеристики торговых форматов14
- •Приложение 3. Количество магазинов и общая торговая площадь крупнейших сетейFmcGв 2005-2009 гг.15
- •Приложение 4. Объем продаж торговой сети «ххх»16
- •Приложение 5. Затраты торговой сети «ххх»17
- •Приложение 6. Персонал и заработная палата торговой сети «ххх»
- •Приложение 7.Прогнозный отчет о прибылях и убытках торговой сети «ххх»
- •Приложение 8. График чистой прибыли торговой сети «ххх»
- •Приложение 9. Прогнозный отчет о движении денежных средств торговой сети «ххх»
- •Приложение 10. График движения денежных средств торговой сети «ххх»
- •Приложение 11. График остатка денежных средств торговой сети «ххх»
- •Приложение 12. Прогнозный баланс торговой сети «ххх»
- •Приложение 1*. График выборки и возврата заемных средств
- •Приложение 14. График окупаемости проекта
- •Приложение 15. Обеспечение проекта
Уровень безубыточности
Одним из наиболее распространенных методов расчета критических точек проекта ("переходных цен") является определение точки безубыточности проекта (ВЕР- break-even point)в процентах от проектной мощности. Его смысл заключается в определении уровня производства (продаж), при котором проект остается безубыточным.
Для расчета точки безубыточности использовался отчет о прибылях и убытках. На интервале планирования методом итераций подбиралось значение объема производства (в натуральном выражении), при котором чистая прибыль проекта равна нулю.
Так как объем производства в проекте фактически является количеством введенных торговых площадей, то вбираем максимальное значение точки безубыточности на интервале планирования-104 997,2 квадратных метра торговой площади или 300 магазинов.
Таким образом, точка безубыточности проекта- 60%от проектного объема торговых площадей.
Чем ниже уровень точки безубыточности, тем больше вероятности, что данный проект останется жизнеспособным в условиях сокращения рынка сбыта и, соответственно, тем ниже риск кредитора.
Оценка проектных рисков
Проект расширения торговой сети «ХХХ» связан прежде всего с вводом новых торговых площадей в городах ******* области и ****** края. В настоящее время наблюдается нехватка качественных торговых площадей особенно в небольших городах. Зачастую именно это является помехой для выхода на рынок регионов федеральных игроков. Таким образом, наличие собственных торговых площадей является безусловным преимуществом торговой сети, повышает ее стоимость как бизнеса.
В период реализации проекта возможны различные риски, не предусмотренные или недостаточно хорошо оцененные. В связи с этим следует рассмотреть систему рисков, связанную с осуществлением инвестиций и эксплуатацией предприятия и дать ей качественную оценку.
Для этого предварительно группировались факторы, влияющие на непогашение кредита и факторы, связанные с производственной деятельность предприятия.
Факторы, влияющие на непогашение кредита:
Несовершенный менеджмент.
Недостаток глубины и разнообразия управленческой экспертизы; неудовлетворительно работающие плановая и бухгалтерская служба; общая некомпетентность. Несовершенный менеджмент связан с издержками роста – когда динамично развивающееся предприятие сталкивается с недостатками сильно централизованного управления, которое не в состоянии охватить все детали хозяйственного процесса.
Уровень риска низкий- низкий, так как руководители проекта имеют достаточный опыт в сфере розничной торговли (развитие торговой сети «YYY», успешная реализация пилотного проекта «ХХХ»). Для повышения эффективности управления предприятием планируется внедрение современной ERPсистемы.
Высокий уровень финансового коэффициента и коэффициента текущих расходов
Финансовый коэффициент отражает отношение внешних долгосрочных обязательств к собственному капиталу. При высоком уровне финансового коэффициента и при падении объема реализации резко увеличиваются затраты на обслуживание долга.
Коэффициент текущих расходов – отношение фиксированных затрат к валовым затратам. При высоком коэффициенте и снижении объема реализации ощущается резкое уменьшение прибыли.
Соотношение долгосрочного долга и собственного капитала зафиксировано условиями кредитного договора и выше быть не может.
Уровень риска - низкий. Точка безубыточности проекта на уровне 60% предполагает достаточный запас прочности. Следовательно повышение коэффициента текущих расходов до критической отметки единовременно не произойдет. При появлении тенденции повышения у руководства будет достаточно времени для принятия мер.
Конкуренция
Наступательная тактика связана с завоеванием рынка с помощью различных мероприятий (снижение цен, рост объема реализации и т.д.) может привести к временной потере дохода.
Защитная тактика связана со стабилизацией доходов путем возможного сокращения объема реализации.
Уровень риска - средний.
Торговая сеть «ХХХ» имеет конкурентные преимущества, основным из которых является наличие собственных производств основных продуктов питания. Кроме того, развитая система логистики. Размещение торговых точек планировалось таким образом, чтобы доля на рынке населенного пункта не превышала 20%. Кроме того большая часть магазинов торговой сети будет действовать в городах с незначительным присутствием сетевых операторов.
Ухудшение экономической ситуации
Реализация пилотного проекта «ХХХ» пришлась на кризисный 2009 год. Однако, политика предоставления продукции от производителя к покупателю напрямую, поддерживание низких цен на основные группы товаров позволила сети успешно функционировать. Формат магазинов «мягкий дискаунтер» жизнеспособен в любой экономической ситуации.