Мировая экономика и международные экономические отношения

9.Какие факторы повышают роль валютных спекулянтов?

10.Какие виды валютных систем Вы знаете?

11.Каковы основные элементы национальной валютной системы?

12.Рассмотрите основные элементы мировой валютной системы. Какие новые тенденции появились в развитии мировой валютной системы?

13.Назовите основные этапы развития мировой валютной системы.

14.Охарактеризуйте мировую валютную систему с конца ХIХ в. до начала первой мировой войны. Как в этот период определялся курс валюты?

15.Что такое валютный паритет и золотые точки?

16.Предположим, что в странах А и В существует золотой стандарт. Единица валюты страны А равна 0,7 г. золота, а единица валюты страны В равна 3,5 г. золота.

•Сколько стоит единица валюты страны А в валюте страны В?

•Сколько стоит единица валюты страны В в валюте страны А?

17.Что собой представляла золотодевизная система?

18.Охарактеризуйте основные принципы построения Бреттон-Вудсской валютной системы.

19.Почему курсы иностранных валют были привязаны к доллару США?

20.Что привело к краху золотодолларового стандарта?

21.Рассмотрите основные черты современной мировой валютной системы. Какова сегодня роль золота в международных расчетах?

22.Как в настоящее время определяются валютные курсы?

Глава 9

РЕГИОНАЛЬНЫЕ ТОРГОВЫЕ СОГЛАШЕНИЯ И ОБЪЕДИНЕНИЯ (REGIONAL TRADING ARRANGEMENTS)

9.1 Экономическая интеграция: сущность, роль, перспективы развития

С середины 1950-х годов термин «экономическая интеграция» стала частью экономической лексики. Экономическая интеграция — это процесс устранения ограничений для международной торговли, платежей и мобильности факторов производства. Экономическая интеграция, таким образом, является результатом объединения двух или более национальных экономик в региональные торговые соглашения.

. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

Кроме наполеоновской попытки объединения Европы огнем и мечом, в XIX в. был еще Латинский монетный союз — проект, в который входили Греция, Швейцария, Бельгия, Франция и Италия, на территории этих стран на протяжении столетия свободно обращалась общая валюта (золотые и серебряные монеты), нечто типа современного евро.

. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

После Второй мировой войны начался новый этап значительного снижения торговых ограничений в развитых странах. Это либерализация торговли из-за двух подходов. Первый подход — это взаимное сокращение барьеров в торговле на недискриминационной основе в рамках Генерального соглашения по тарифам и торговле (ГАТТ) и его преемника — Всемирной торговой организации (ВТО).

Второй подход к либерализации торговли происходит, когда небольшая группа стран, как правило, на региональной основе, образует региональные торговые соглашения. В рамках этой системы государства-члены соглашения договариваются

Рис. 9.1 – Региональные торговые соглашения

Рассмотрим эти стадии международной экономической интеграции подробнее.

. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

Зона свободной торговли — это ассоциация торгующих стран, в которой участники соглашаются с тем, что устраняют все тарифные и нетарифные барьеры между собой. Однако каждый участник поддерживает собственный набор торговых ограничений против аутсайдеров (не участвующих сторон).

. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

Примером этой стадии интеграции является североамериканское Соглашение о свободной торговле (НАФТА), которая состоит из Канады, Мексики и США. Соединенные Штаты также имеют соглашения о свободной торговле с Израилем и Чили.

. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

Наподобие ассоциации свободной торговли, Таможенный союз — это соглашение между двумя или более торговыми странамипартнерами, для снятия всех тарифных и нетарифных барьеров в торговле между собой. Кроме того, каждый участник соглашения накладывает одинаковые торговые ограничения против неучаствующих сторон.

. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

Влияние общей внешнеторговой политики проявляется в разрешении свободной торговли в рамках Таможенного союза, а торговые ограничения, введенные

9.1 Экономическая интеграция: сущность, роль, перспективы развития 175

в отношении аутсайдеров, уравниваются. Хорошо известный пример — Бенилюкс (Бельгия, Нидерланды, и Люксембург), который был образован в 1948 г.

. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

Общий рынок — это ассоциация торгующих стран, которая основана на следующих принципах:

1)свободное движение товаров и услуг между государ- ствами-членами;

2)инициирование общих внешнеторговых ограничений в отношении не членов ассоциации;

3)свободное перемещение факторов производства через на-

циональные границы внутри экономического блока.

. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

Общий рынок, таким образом, является более завершенной стадией интеграции, чем зона свободной торговли или Таможенный союз. Европейский союз (ЕС) достиг состояния общего рынка в 1992 году.

. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

Помимо этих этапов, экономическая интеграция может развиваться до стадии экономического союза, в котором национальные, социальные условия хозяйствования, налогообложение и фискальная политика гармонизированы между собой до уровня, делающего возможным ведение наднациональных институтов.

. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

Бельгия и Люксембург образовали экономический союз в течение 1920-х годов. Задача создания экономического союза является гораздо более амбициозной, чем достижения других форм интеграции. Это потому, что зона свободной торговли, Таможенный союз или общий рынок в первую очередь — это отмена существующих торговых барьеров, но экономический союз требует передачу экономического суверенитета наднациональным органам.

. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

Конечная степень экономического союза — объединение национальных денежно-кредитных политик и принятие единой валюты в ведение наднационального органа валютного контроля.

. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

Примером валютного союза служат страны зоны евро. Восемнадцать стран (к 2014 г.) полностью зафиксировали обменные курсы между собой. В октябре 1998 г. Совет Европейского союза принял решение, что с 1 января 1999 г. фиксируются обменные курсы между евро и валютами стран-членов, переходящих на евро. В частности, паритет 1 евро следующий: 13,7603 австрийских шиллингов, 40,3399 бельгийских и люксембургских франков, 1,95583 немецких марок, 5,94573 финских марок, 6,55957 французских франков, 0,787564 ирландских фунтов, 1936,27 итальянских лир, 2,20371 голландских гульденов, 200,482 португальских эскудо, 166,386 испанских песо, 340,750 греческих драхм (с 1.01.2001),

239,640 словенских толаров (с 1.01.2007), 0,42930 мальтийских лир (с 1.01.2008), 0,585274 кипрских фунтов (с 1.01.2008), 30,1260 словацких крон (с 1.01.2009), 15,6466 эстонских крон (с 1.01.2011), 0,702804 латвийских лат (с 1.01.2014).

Выгоды региональных торговых соглашений

Практически в каждой региональной организации торговли мотивацией служит перспектива ускорения экономического роста. Расширение регионального рынка может позволить экономикам крупных стран стимулировать специализацию

ипривлечение иностранных инвестиций. Региональные инициативы могут также преследовать различные неэкономические цели, такие как управление миграционными потоками и продвижение региональной безопасности. Кроме того, регионализм может усилить и укрепить внутренние экономические реформы. Восточноевропейские страны, например, рассматривали такую региональную инициативу с Европейским союзом как средство обязательности проведения приватизации

ирыночных реформ в своей внутренней политике.

Небольшие страны могут стремиться заключить торговые соглашения с большими странами, т. к. будущее доступа к рынкам более крупных национальных экономик представляется неопределенным. Эта причина была очевидным стимулом для формирования НАФТА. Стремление Мексики и Канады к соглашению о свободной торговле с США значительно мотивированы желанием ограничить использование компенсационных и антидемпинговых пошлин в Соединенных Штатах по отношению к собственным производителям.

Эффекты региональной организации торговли

Мы можем очертить теоретические выгоды и издержки таких устройств с двух позиций. Во-первых, на эффективности производства и благосостояния потребителей влияют статические эффекты экономической интеграции. Во-вторых, являются динамические эффекты экономической интеграции, которые относятся к долгосрочным темпам роста для государств-членов. Динамические эффекты изменения торговой политики могут дать значительно большие показатели, потому что небольшое изменение в темпах роста может привести к существенному кумулятивному эффекту для национального производства. В совокупности эти статические и динамические эффекты определяют общий рост благосостояния или убытки, связанные с формированием региональных торговых договоренностей.

. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . Пример . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

Иллюстрацию статического эффекта экономической интеграции можно показать на примере Великобритании, которая вошла в Европейский союз в 1973 г. До присоединения Великобритании к ЕС, цены на продукты питания в Европе были выше в среднем на 25%. После присоединения к ЕС пришлось выполнять требования общей сельскохозяйственной политики ЕС и установить одинаковые барьеры для производителей сельскохозяйственной продукции вне ЕС. Тарифы и квоты привели к повышению цен на продукты для британских покупателей. Итак, статический эффект Великобритании — проигрыш, потому что в торговле продукция с низкой ценой была замещена высокой стоимостью производства.

. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

9.1 Экономическая интеграция: сущность, роль, перспективы развития 177

Динамический эффект

Динамические выгоды, связанные с Таможенным союзом могут более чем компенсировать любые неблагоприятные статические эффекты. Динамические выгоды включают влияние масштаба производства в экономике, усиление конкуренции и рост стимулов для инвестиций.

Пожалуй, самым заметным результатом Таможенного союза было расширение рынка. Более крупные рынки могут повысить эффективность за счет большей специализации рабочих и техники, применения наиболее эффективного оборудования, и более полного использования побочных продуктов. Так, ЕС удалось достичь существенной экономии в таких продуктах, как сталь, автомобили, обувь и рафинированная медь.

. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . Пример . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

Наиболее яркий пример динамического воздействия интеграции промышленности — производство холодильников в Европе. До образования ЕС Германия, Италия, Франция ограничивались небольшим количеством производителей, которые работали в основном для внутреннего рынка. Каждый из них производил менее 100 000 холодильников в год. Формирование ЕС привело к открытию Европейских рынков и создало условия для использования крупномасштабного производства, в том числе автоматизированной пресс-линии и точечной сварки. В конце 1960-х годов типичный итальянский завод холодильников производил 850 000 холодильников в год. Это объем был более чем достаточен для достижения минимально эффективного масштаба, оцениваемого в 800 000 единиц в год. В этот же период немецкие и французские производители выпускали в среднем 570 000 единиц и 290 000 единиц в год соответственно. Поэтому закономерно майку лидера в ЕЭС примерила Италия, хотя это и не означает, что данная позиция закреплена за ней навечно.

. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

Мотивы усиления конкуренции и роста стимулов для инвестиций подробнее рассмотрим потом, в разделе 9.2 «Общий рынок» и Европейский союз. Причины его формирования, этапы развития, роль и значение».

В этом разделе следует отметить, что увеличение торговли в рамках Таможенного союза можно определить как воздействие двух эффектов: эффекта новых торговых связей (эффект дохода) и эффекта отклонения торговли (торговых замещений, переориентации торговых связей). Общее следствие этих эффектов — величина расширения торговых связей (табл. 9.1).

Как видно из таблицы 9.1, поток импорта в США из Канады, по оценкам, увеличился на 1074 млрд долл, потому что НАФТА увеличило торговлю на 690 млрд долл. (возникновение новых торговых связей), тогда как прирост в 384 млрд долл., представляет собой переориентацию торговых связей. Такой импорт считается приносящим убытки, поскольку новые поставщики имеют более высокие издержки производства, чем имеются на мировом рынке, и способность их продавать товар в США объясняется только наличием торговых пошлин.

Таблица 9.1 – Торговые последствия НАФТА: Возникновение и переориентация торговых связей за период 1994–1998 гг. (в тысячах долларов)

Учет влияния двух эффектов необходим вследствие возникающих искажений расширения торговых отношений между двумя странами, усиливающими торговлю друг с другом. В частности, рост канадского импорта из Мексики и мексиканского импорта из Канады образован в основном за счет замещения торговых связей, а не созданием новых.

Эти эффекты можно проиллюстрировать рисунком 9.2.

Рис. 9.2 – Эффект замещения и эффект дохода

Предположим, что страна импортирует товары по относительной цене, показанной линией I (рис. 9.2). Потребление находится на кривой безразличия Y1 в точке A. Когда условия торговли улучшаются (линии III или II), спрос на него возрастает, потребление перемещается в точку B на более высокой кривой безразличия Y2. Движение спроса от A к B может быть разбито на две части: AC и BC.

. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

AC — эффект замещения (substitution effect), когда спрос перемещается вверх по прежней кривой безразличия, показывая, что потребители готовы заместить импортные товары местными или, наоборот, местные товары — импортными.

BC — эффект дохода (income effect), когда спрос переходит на иную кривую безразличия, показывая, в какой степени рост реальных доходов отразился на увеличении спроса на оба товара.

.. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

9.2«Общий рынок» и Европейский союз. Причины его формирования, этапы развития, роль и значение

Экономические этапы становления Евросоюза

Сразу после Второй мировой войны западноевропейские страны, имеющие дефицит платежного баланса, в ответ на усилия по восстановлению страны оградили свои фирмы и работников от внешнего конкурентного давления сложной сетью тарифных, нетарифных и валютных ограничений. Однако в 1950-е годы эти торговые барьеры стали считаться контрпродуктивными в связи с успешностью тарифных переговоров под эгидой ГАТТ. Поэтому в Западной Европе также начали демонтировать свои торговые барьеры. На этом фоне 25 марта 1957 г. в Риме уполномоченными представителями шести европейских стран (Франция, Германия, Италия, Бельгия, Нидерланды, Люксембург) был подписан договор (Римский договор) о создании Европейского экономического сообщества (ЕЭС, «Общий рынок») на базе уже существующих договоров и созданных ранее наднациональных институтов.

В Римском договоре было провозглашено, что сферы деятельности органов ЕЭС будут расширяться за счет общей политики в области сельского хозяйства, торговли, регулирования таможенных правил, социальных вопросов, научно-тех- нических исследований и образования, политики в области окружающей среды, сотрудничества с третьим миром. Во всех этих отраслях и сферах макрорегулирования наднациональными органами ЕЭС были разработаны программы развития международной кооперации и сотрудничества на базе достижений науки, передовых техники и технологий, включая информационные. Можно уверенно утверждать, что одна из главных причин, если не основная, того, что Западная Европа

впослевоенные десятилетия превратилась в одну из ведущих экономических сил, один из трех центров концентрации экономического могущества Запада, заключается в том, что лидеры Европы стали на путь тесного экономического сближения в интересах создания мощного интегрированного рынка. Одновременно объявлялось, что ЕЭС — это не замкнутая организация, его двери открыты для других европейских государств, разделяющих цели и задачи Сообщества и согласных безоговорочно выполнять все принятые учредительные документы и соглашения

врамках «Общего рынка».

Члены ЕС сначала демонтировали тарифы и создали зону свободной торговли — ЕЭС или «Общий рынок» — в 1968 г.

. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

В терминах ранее изученного статического эффекта: в течение 1960-х и 1970-х годов выпуск товаров в производящем секторе вырос от 10 до 30% от общего объема импорта ЕС промышленных товаров; создание торговли превысило среднестатистический ожидаемый рост торговых связей примерно на величину 2–15%.

.. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

В1968 г. в результате создания полного Таможенного союза ликвидированы все внутренние тарифы и принят общий внешний тариф. Уровень общего внешнего тарифа был согласован в ходе раунда Кеннеди — торговых переговоров, проходивших под эгидой Генерального соглашения о тарифах и торговле, на которых ЕЭС выступало как одно целое.

. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

Динамический эффект: либерализация торговли увеличила стоимость торгово-промышленных связей в пять раз выше, чем в мировой торговле в целом.

. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

Успех зоны свободной торговли вдохновил ЕЭС продолжать процесс экономической интеграции.

К торговому блоку присоединились следующие страны: Великобритания, Ирландия и Дания в 1973 г., Греция в 1981 г., Испания и Португалия в 1987 г., Австрия, Финляндия и Швеция в 1995 г., десять других стран Центральной и Восточной Европы — Кипр, Чешская Республика, Эстония, Венгрия, Латвия, Литва, Мальта, Польша, Словакия и Словения в 2004 г., Болгария и Румыния в 2007 г., доведя число участников до 27 стран.

Следует указать, что путь увеличения числа участников, расширения общего рынка товаров и услуг не был ровным. На этом пути были прорывы и отступления. Враждебные для равномерного развития события (рецессия и инфляция) ухудшали экономический климат в 1970–1980-х гг., что заставило членов ЕЭС в основном ограждать свою экономику от внешних сил, а не демонтировать торговые и инвестиционные ограничения. Это вызывало торможение интеграции и явное сужение ее перспектив. В результате экономические требования по снижению барьеров привели к политическим требованиям об углублении интеграции до образования валютного союза.

В 1985 г. ЕЭС объявило о подробной программе становления общего рынка. Эта программа привела к ликвидации с 1992 г. остающихся нетарифных торговых барьеров для сделок внутри ЕЭС. Примеры таких барьеров: пограничный контроль и таможенная волокита, расходящиеся стандарты и технические регламенты, противоречивые бизнес-законы и протекционистская политика закупок правительства.

Следующим шагом был процесс замены центральных банков европейских стран единым Европейским центральным банком и замена их национальных валют единой европейской валютой. К этому же этапу относится начало интеграции в валют- но-финансовой сфере: в 1972 г. было введено правило незначительного отклонения курса (совместное плавание) валют некоторых стран-членов ЕС в определенных