9

Дисциплина “Финансы и кредит”

Практическое задание

Расчет показателей для оценки кредитоспособности предприятия заемщика

Расчеты выполняются на основе данных публикуемой отчетности предприятия:

бухгалтерского баланса предприятия (форм№1) и отчета о прибылях и убытках (форма №2).

Содержание работы:

3.1. Анализ ликвидности баланса.

3.2. Расчет показателей платежеспособности и финансовой устойчивости;

3.3. Расчет показателей деловой активности;

3.4. Расчет показателей рентабельности;

3.5. Рейтинговая оценка предприятия заемщика;

3.6. Прогнозирование банкротства предприятия.

3.1. Анализ ликвидности баланса

• Составить агрегированный баланс предприятия, таблица 1. В графе " статьи баланса" отразить названия статей баланса, в графах "на начало года " и "на конец года" проставить цифровые значения.

• Заполнить таблицу 2, проанализировать ликвидность баланса.

Анализ ликвидности баланса заключается в сравнении средств по активу, сгруппированных в порядке убывания ликвидности, и пассивов баланса, сгруппированных по степени срочности их оплаты.

Таблица 1

Агрегированный баланс предприятия заемщика

Агре гат		Статьи баланса предприятия	Сумма на начало года	Сумма на конец года
Активы
А1	Наиболее ликвидные активы
А2	Быстрореализуемые активы
А3	Медленнореализуемые активы
А4	Труднореализуемые активы
Ба-ланс	А1+А2+А3+А4
Пассивы
П1	Наиболее срочные обязательства
П2	Краткосрочные обязательства
П3	Долгосрочные пассивы
П4	Постоянные пассивы
Баланс	П1+П2+П3+П4

Продолжение таблицы 1

П5	Выручка от реализации
П6	Себестоимость реализации продукции
П7	Прибыль(убыток) отчетного года

Таблица2

Анализ ликвидности баланса предприятия

Актив (А)	Начало года	Конец года	Пассив (П)	Начало года	Конец года	Платежный излишек(недостаток) (А – П)
Наиболее ликвидные активы			Наиболее срочные обязательства
Быстрореализуемые активы			Краткосрочные обязательства
Медленно реализуемые активы			Долгосрочные пассивы
Труднореализуемые активы			Постоянные пассивы
Баланс			Баланс

Баланс считается абсолютно ликвидным, если:

А1 > =П1; А2 >=П2; А3 >=П3; А4 =<П4.

Выполнение первых трех неравенств в системе влечет выполнение четвертого неравенства, поэтому для анализа ликвидности баланса практически используется сопоставление итогов первых трех групп по активу и пассиву. Выполнение четвертого неравенства свидетельствует о соблюдении минимального условия финансовой устойчивости - наличие у предприятия собственных оборотных средств.

Выводы.