Задача 1.

Здійснити факторний аналіз рентабельності активів на основі наведених даних.

Розв’язання

Показник	Баз рік	Звітний рік	Відхилення
Чистий прибуток (220/225 ф2)	15000	21520	6520	43,467
Чистий дохід (035 ф2)	120000	157500	37500	31,25
Середньорічна сума активів (серед. 280)	240000	326000	86000	35,833
Рентабельність продажу
Коефіцієнт оборотності капіталу
Рентабельність активів

ROА=

Показник	Баз рік	Звітний рік	Відхилення
Чистий прибуток (220/225 ф2)	15000	21520	6520	43,467
Чистий дохід (035 ф2)	120000	157500	37500	31,25
Середньорічна сума активів (серед. 280)	240000	326000	86000	35,833
Рентабельність продажу	12,500	13,663	1,163	9,308
Коефіцієнт оборотності капіталу	0,500	0,483	-0,017	-3,374
Рентабельність активів	6,250	6,601	0,351	5,620

Методом відносних різниць

1. Зміна ROА за рахунок зміни рентабельності продажу

Δ ROА _Rпр= ROА ₀* ΔRпр /100=6,250*9,308= 0,5817

2. Зміна ROА за рахунок зміни коефіцієнта оборотності

Δ ROА _Коб= (Rоз₀+ Δ ROА _Rпр) * Δ Коб/100= (6,25+0,5817)*-3,374=-0,231

1. Перевірка Δ ROА = Δ ROА _Rпр+ Δ ROА _Коб=-0,5817+(-0,231)=0,351

Методом абсолютних різниць

1. Зміна ROА за рахунок зміни рентабельності продажу

Δ ROА _Rр=(Rпр₁- Rпр₀)*Коб₀= 1,163*0,500=0,5817

Зміна ROА за рахунок зміни оборотності капіталу

Δ ROА _Коб=Rпр₁*(Коб₁-Коб₀)= 13,663*-3,374=-0,231

Задача 2.

На основі моделі Міллера-Орра визначити розмах варіації залишку грошових коштів, а також максимальну і середню суми цього залишку за такими даними:

1) середньоквадратичне відхилення щоденного обсягу грошового обороту за даними аналізу за попередній рік – 1200 грн.;

2) витрати по обслуговуванню однієї операції поповнення грошових коштів – 60 грн.;

3) страховий (мінімальний) залишок грошових коштів по фірмі на плановий рік встановлений у розмірі 11800 грн.;

4) середньоденна ставка відсотка по короткострокових фінансових вкладеннях – 0,08% (або 22% річних/360 днів).

Розв’язання

Розмах варіації = 15724,45 грн.

ГК макс = 15724,45+11800= 27524,45 грн.

ТП = 11800+27524,45/3 = 20974,82 грн.

Задача 3.

На основі наведених даних необхідно визначити норматив оборотних коштів аналітичним методом:

- сукупний норматив оборотних коштів на початок планового періоду – 225 тис грн., у тому числі – норматив, що безпосередньо залежить від обсягу виробництва – 182 тис грн.;

- випуск товарної продукції за повною собівартістю у звітному періоді – 6200 тис грн.;

- у плановому періоді передбачається випуск товарної продукції у сумі – 7815 тис грн.;

-у плановому періоді передбачається уповільнення оборотності оборотних коштів на 3%.

Розв’язання

1Збільшення випуску в плановому періоді

7815/6200=126% або 26% зростання

2.Виробничий норматив

ВН=182*1,26=229,32 тис. грн.

3.Невиробничий норматив

НН=(225-182)*1,13= 48,59тис. грн.

4.Сукупний норматив

229,32+48,59=277,91 тис. грн.

5.Очікуване зростання сукупного нормативу з урахуванням уповільнення

277,91*1.03=286,25 тис. грн.

6.Приріст нормативу

286,25-225= 61,25 тис. грн.