- •3 Вопрос. Комплексный анализ источников формирования собственного капитала и чистых активов. Оценка их динамики.
- •4 Вопрос. Комплексный экономический анализ и оценка состава, структуры и динамики оборотных активов. Расчет объема собственных оборотных средств организации и оценка его достаточности.
- •5.Комплексный экономический анализ дебиторской и кредиторской задолженности предприятия
- •6.Система показателей рентабельности. Трансформация показателей рентабельности активов на основе «модели Дюпон» для проведения факторного анализа эффективности деятельности организации
- •7 Вопрос. Комплексный экономический анализ источников финансирования деятельности организации. Оценка оптимальности структуры капитала на основе эффекта финансового рычага.
- •8.Комплексный анализ и оценка ликвидности и платежеспособности предприятия. Обоснование прогноза плвтежеспособности п/п.
- •9.Система показателей и методика комплексной оценки финансовой устойчивости организации
- •10 Вопрос. Система показателей анализа и оценки финансовых результатов деятельности организации, факторный анализ прибыли.
- •12.Комплексный анализ и оценка эффективности инвестиционной деятельности
- •13 Вопрос. Комплексный экономический анализ ресурсного потенциала организации и эффективности его использования.
- •14 Вопрос. Комплексный экономический анализ и оценка эффективности использования трудовых ресурсов
- •15.Комплексный экономический анализ и оценка эффективности использования материально-производственных запасов организации.
- •16, Комплексный экономический анализ и оценка эффективности использования основных средств организации.
- •17. Комплексный экономический анализ в системе бизнес-планирования деятельности организации.
- •19. Комплексный финансовый анализ неплатежеспособных организаций. Критерии оценки потенциального банкротства организации.
- •20. Система показателей деловой и рыночной активности организации. Анализ и оценка инвестиционной привлекательности организации.
- •21. Комплексный анализ и оценка производственно-сбытовой деятельности организации.
- •22. Обоснование объема безубыточности продаж товаров. Расчет порога рентабельности, маржинальной прибыли и запаса финансовой прочности.
- •23. Комплексный экономический анализ и оценка использования чистой прибыли организации. Оптимизация дивидендной политики.
- •24. Комплексный анализ ритмичности производства и качества реализуемой продукции.
- •26.Себестоимость продукции предприятия: анализ ее структуры, динамика показателей затратоемкости. Резервы снижения себестоимости
- •27. Анализ объема пр-ва продукции,ее структуры и ассортимента. Оценка резервов роста объема пр-ва.
- •29. Комплексный анализ структуры, динамики и качества расходов предприятия
- •30. Анализ фзп и уровня оплаты труда. Оценка эффект. Использования фзп.
- •31. Анализ внешнеэкономической деятельности предприятия
- •33. Методические основы анализа конкурентоспособности продукции предприятия
13 Вопрос. Комплексный экономический анализ ресурсного потенциала организации и эффективности его использования.
Экономический потенциал (ЭП) – это статика, потенциальные возможности осуществления процессов производства и сбыта. Вторая не менее важная характеристика хозяйствующего субъекта – это динамика и результативность этих процессов, т.е. эффективность использования его экономического (ресурсного) потенциала.
Анализ и сравнение эффективности использования ресурсов коммерческой организации рассматривается в ЭА как одно из направлений оценки деловой активности.
Эффективность использования ресурсов оценивается с помощью натуральных и стоимостных показателей, коэффициентов. Например, для основных средств определяются фондоотдача, коэффициент сменности, частота простоев, затраты на ремонт и т.п. Большинство из упомянутых показателей может быть рассчитано лишь в рамках внутрихозяйственного экономического анализа. Если инф. база анализа ограничена публичной отчетностью, то число аналитических характеристик резко сужается. Подобные рассуждения справедливы и в отношении трудовых и финансовых ресурсов.
Показатели эффективности могут существенно варьировать, причем по некоторым показателям предприятие может иметь приемлемую динамику, а по другим – неудовлетворительную. Возникает проблема ранжирования предприятий при межхозяйственных сравнениях. Это одна из причин построения некоторых обобщающих показателей, включающих в себя информацию об эффективности использования отдельных видов ресурсного обеспечения.
Чаще всего выделяют три уровня обобщения: а) материальные оборотные активы и средства в расчетах; б) активы, отражаемые в балансе; в) все ресурсы предприятия. Рассмотрим соответствующие аналитические показатели.
Эффективность использования материальных оборотных активов и средств в расчетах.
Производственные запасы и дебиторская задолженность представляют собой именно те компоненты всего объема оборотных средств, в которые иммобилизованы денежные средства. Не случайно в учетно-аналитической практике применяется обобщающий показатель, дающий совокупную оценку эффективности поддержания сложившегося уровня данных активов. Логика построения такого показателя очевидна. Одним из критериев эффективности каждого из активов служит показатель оборачиваемости в днях. Суммированием показателей оборачиваемости определяется обобщающая характеристика, называемая продолжительностью операционного цикла. Данный индикатор показывает, сколько в среднем дней омертвлены денежные средства в неденежных оборотных активах. Снижение показателя в динамике - благоприятная тенденция. Среднеотраслевые значения именно этого показателя, а также частных показателей оборачиваемости могут использоваться при оценке базовых параметров планируемого к внедрению нового проекта как ориентиры для расчета суммы оборотных средств, которую необходимо зарезервировать.
Эффективность использования ресурсов, отражаемых в балансе.
В данном случае используется показатель, известный как ресурсоотдача (синоним: коэффициент оборачиваемости средств в активах) и рассчитываемый по формуле Ресурсоотдача = Выручка / Средняя балансовая стоимость активов Этот показатель характеризует объем реализованной продукции, приходящейся на рубль средств, вложенных в деятельность предприятия. Его рост рассматривается как благоприятная тенденция. При проведении пространственно-временных сравнений необходимо следить за сопоставимостью исходных данных, использованных для расчетов.
Эффективность использования ресурсов (ресурсного потенциала) предприятия (Эрп)
рп = В / (ОС + ОбА + ОТ)
- выручка от реализации;
ОС - среднегодовая стоимость основных средств;
ОбА - среднегодовая стоимость оборотных активов;
ОТ - годовые затраты на оплату труда.
Приведенный показатель исключительно условен; тем не менее ему можно дать следующую интерпретацию: он показывает, сколько рублей выручки приходится на один рубль вложенных материальных, трудовых и финансовых ресурсов предприятия.
В экономическом плане более обоснованным выглядит показатель эффективности текущих затрат, рассчитываемый как отношение общей сумма доходов к общей сумме расходов предприятия.
Данные для расчета приведенного индикатора можно найти в Отчете о финансовых результатах. Расчет целесообразно вести по годовым данным. Экономическая интерпретация такова: индикатор показывает отдачу с каждого рубля, списанного на затраты в отчетном периоде.
Объем выпуска продукции зависит от экстенсивности и интенсивности использования каждого ресурса, т.е. объем выпуска продукции может быть выражен через показатели экстенсивности и интенсивности использования каждого вида ресурсов
ВП = ср.г. числ.раб. х производит.труда
ВП = ср.г.ст-ть мат.затрат х мат.отдачу
ВП = ср.г.ст-ть осн.фондов х фондоотдача
ВП = ср.г.ст-ть обор.ср-в х оборачиваемость об.ср-в и т.д.
Для оценки эффективности работы организации важно просчитать влияние экстенсивности и интенсивности использования различных видов ресурсов на объем вы пускаемой продукции. Этот расчет можно сделать двумя способами:
Способ «разниц». Влияние изменения стоимости ресурса (экстенсивности) рассчитывается путем умножения изменения стоимости ресурса на показатель интенсивности его использования в базисном периоде:
(Рф – Рб) х Вб/Рб
Влияние интенсивности использования ресурса рассчитывается путем умножения изменения качественного показателя использования ресурса на величину ресурса в отчетном периоде:
(Вф/Рф – Вб/Рб) х Рф
Интегральный способ. Влияние изменения стоимости ресурса на прирост продукции рассчитывается как соотношение прироста ресурса в % к приросту продукции в %. Влияние интенсивности использования ресурса рассчитывается как разница между «1» (за которую принимается изменение выпуска продукции) и долей влияния экстенсивности использования ресурса.
Влияние экстенсивности и интенсивности использования ресурса на выпуск продукции в стоимостном выражении рассчитывается путем умножения доли влияния каждого фактора на общее изменение выпуска продукции – экстенсивность.