3. Система макроэкономических прогнозно-аналитических показателей

Среди практических инструментов, позволяющих анализировать и прогнозировать макроэкономические показатели в комплексе, выделяются статистические (эконометрические) модели.

В прошлые десятилетия в Украине, несмотря на серьезные научные исследова­ния в области статистических методов анализа и моделирования, практического применения данные модели не находили, посколь­ку прерогатива отдавалась балансовым построениям всецело пла­нируемой экономики. Но именно в условиях перехода к рыночным отношениям применение эконометрических моделей в целях про­гнозирования становится актуальным, когда инструмент, приме­няемый для анализа, адекватен анализируемому объекту — рыноч­ной экономике.

К 70-м гг. в Канаде, Японии, Великобритании и ряде других стран были сформированы свои национальные системы индикато­ров. Но процесс интернационализации современной экономичес­кой системы усилил необходимость учета при разработке прогнозов национальной экономики каждой страны и потребовал специ­альных исследований (развернутых в начале 70-х гг.) по созданию международной системы экономических индикаторов (МСЭИ).

В использовании МСЭИ выделяются четыре основных направ­ления:

1. прогнозирование мировых экономических кризисов, которые носят наиболее глубокий характер;

2. описание особенностей протекания кризисов в отдельных странах;

3. прогнозирование мировой торговли посредством построения матрицы потоков товаров между странами;

4. прогнозирование инфляции, имеющей международный характер.

Базой для разработки МСЭИ стала американская система эко­номических индикаторов. МСЭИ не только пригодна для анализа и прогнозирования экономического цикла, который наблюдается в достаточно стабильно развивающейся экономической системе, но и приспособлена для анализа и прогнозирования периодов ускоренного и замедленного развития экономики так называемых «циклов роста. Таким образом, она применима и для стран, становле­ние которых не характеризуется фазами резкого падения производ­ства (например, некоторые развивающиеся страны), и для стран, переживающих устойчивый спад производства.

Одним из важнейших направлений использования МСЭИ является прогнозирование мировой торговли. Ввиду того, что экс­порт из страны А в страну Б определяется состоянием экономи­ческой конъюнктуры в стране Б, в качестве показателей, пред­сказывающих тенденцииэкспорта из страны А в страну Б, ис­пользуются опережающие (лидирующие) индикаторы экономи­ческого развития страны Б (страны-импортера). Исследования подтвердили правильность такого подхода, но необходимо отме­тить и его ограниченность, так как динамика экспорта здесь ста­вится в зависимость лишь от одного фактора — состояния эконо­мической конъюнктуры в странах-импортерах. При этом не учи­тываются такие важные факторы, как движение, валютных курсов, внутренних цен и другие обстоятельства, влияющие на тор­говлю между двумя странами.

С начала 70-х гг. МСЭИ стала широко использоваться и в про­гнозировании динамики цен. Анализ индексов цен показал их тес­ную взаимосвязь с «циклами роста”. Как правило, ускорение рос­та цен наблюдается в периоде с повышающими темпами роста и, наоборот, замедления темпов роста означают ослабление роста цен.

В развитых странах макроэкономическое прогнозирование опи­рается на сформированную из статистической информации схему основных взаимосвязей в национальной экономике, получившую название системы национальных счетов (СНС).

СНС основана на балансовом методе и представляет собой национальный учет, который на макроуровне пред­ставляется набором показателей, характеризующих резуль­таты экономической деятельности, структуру экономики, имеющиеся в стране ресурсы, их использование и т.п.

Построена СНС в форме балансовых таблиц и сче­тов, создающих как бы макет функционирования элемен­тов (звеньев) национальной экономики.

В качестве первичных элементов в СНС выступают экономические операции и хозяйствующие субъекты.

Под экономической операцией понимается процесс, в ко­тором один из хозяйствующих субъектов передает (или про­дает), а другой хозяйствующий субъект получает (или поку­пает) материальные или финансовые ценности либо услуги.

Экономические операции фиксируются в счетах, по­строенных на принципе двойной записи, в соответствии с которым каждая операция фиксируется дважды — в разделе «Ресурсы» и в разделе «Использование». По каж­дому счету выводится балансирующее сальдо — разность между ресурсами и их использованием. При избытке ре­сурсов сальдо записывается в раздел «Использование», при недостатке — в раздел «Ресурсы». В целях использо­вания данных для анализа и прогнозирования счета объ­единяются в группы по видам деятельности и секторам национальной экономики.

Таким образом, СНС можно представить как систему взаимосвязанных счетов, каждый из которых описывает тот или иной аспект экономического процесса, а взятые вместе, они обеспечивают описание общей картины эконо­мического процесса.

СНС Украины содержит в себе счета для внутренней экономики и счета внешнеэкономиче­ских связей («остального мира»).

Система показателей прогнозирования включает пе­речень как стандартных основных показателей, так и не­стандартных показателей, которые не входят в систему национальных счетов, но крайне необходимы для дос­тижения целей исследований.

В каждой стране при наличии общих для всех стран показателей имеется своя система показателей. При этом между странами отмечаются расхождения и в стандарт­ных показателях, а в системе нестандартных показателей тем более. Система показателей может меняться по мере возникновения в экономической системе с каждым го­дом новых проблем, а также утраты актуальности неко­торыми старыми проблемами.

Что касается как конкретных счетов, так и одного из наиболее важных вопросов — определения границ сферы материального производства, то здесь наблюдаются рас­хождения.

Например,во Франции принято определение продукции более узкое, чем в англосаксонских странах, включающих в состав продукции весь объем услуг.

Стандартная система счетов ООН отражает англосак­сонскую концепцию учета продукции и, возможно, по этой причине Япония, ФРГ и ряд других стран придерживаются данной концепции. В связи с этим в макроэкономических моделях, разрабатываемых в разных странах, пользуются не всегда совпадающими по своему экономическому содержа­нию показателями, что находит отражение в перечне пере­менных, классификациях отраслей и т.д.

В целях использования данных для анализа и прогнозирования счета объединяются в группы по видам деятельности и секторам национальной экономики.

Система показателей несовершенна, и об этом надо помнить при их использовании в прогнозно-аналитичес­ких расчетах. Покажем это на примере одного показателя — ВВП, который занимает центральное место в СНС.

При расчетах производственным ме­тодом он исчисляется как сумма валовой добавленной стоимости всех производителей продукции и услуг; при расчете методом рас­пределения доходов — как общая сумма доходов всех хозяйствую­щих субъектов от всех видов экономической деятельности и амор­тизационных отчислений; при расчете методом конечного исполь­зования — как сумма величины конечного потребления благ и ус­луг, капитальных вложений, прироста материальных оборотных средств и сальдо внешнеторговых операций.

ВВП — важнейший показатель уровня социально-экономического развития страны (наряду с ЧНП и НД). Но объем произведенной продукции и услуг не может отражать такие показатели, как здоровье нации, продол­жительность жизни, в том числе ее активной части, и другие показатели качества жизни.

В целом недостатки ВВП как показателя качества жизни выражаются в следующем:

• переоценке материальных товаров и военного про­изводства и недооценке сектора услуг;

• игнорировании ценностей многих национальных достижений (активов) уровня образованности населения страны, состояния окружающей среды, инфраструктуры производственной, социальной, рыночной;

• игнорировании неоплачиваемой работы в домашних хозяйствах, добровольной общественной работы и т.п.;

• отражении потоков доходов, но недооценке запа­сов ресурсов, потребности в их сохранении.

Отсутствие в украинской практике обязательных стандартов при­водит к тому, что часть предприятий показывает в отчетности нею отгруженную продукцию, другая — только оплаченную. В условиях всеобщего кризиса неплатежей это означает неточность расчета агрегированного показателя «выпуск товаров и услуг». Аналогичная ситуация для показателя «оплата труда», который должен отражаться как начисленные, а не фактически выплаченные суммы.

Особого внимании заслуживает оценка активов, которые в бух­галтерском учете определяются по первоначальной стоимости, а в СНС — по восстановительной. Оценка по восстановительной сто­имости важна, прежде всего, для основных фондов, поскольку большая их часть приобретались предприятиями десятки лет назад, а за годы реформ резкие скачки цен свели первоначальную стоимость практически к нулю.

В прогнозировании и планировании широко использу­ется система норм и нормативов. По сути прогнозно-ана­литические и плановые расчеты основаны на системе норм и нормативов, которая в литературе называется еще нор­мативно-справочной информацией и нормативно-справочной базой.

Примероммогут служить нормы расходования про­межуточной продукции, которые применяются в межот­раслевых балансах в натуральном выражении - так назы­ваемые технологические коэффициенты, нормы амортиза­ционных отчислений. Широко используются трудовые, фи­нансовые, экологические и социальные нормативы.

К нормативной базе с определенной долей условности можно отнести и всевозможные коэффициенты, присут­ствующие в моделировании социально-экономических процессов — например коэффициенты эффективности ос­воения достижений науки и техники по различным про­изводствам («чистым» отраслям), соотношение темпов рос­та средней заработной платы и производительности труда, соотношение между государственными и частными инвестициями, объемом экспорта и импорта и т.п.

К системе норм и нормативов можно отнести и сис­тему индикаторов функционирования и развития СЭС.

Индикатором считается тот макроэкономический пока­затель, по которому устанавливаются пороговые значе­ния показателей развития СЭС, за пределами которых нарушается условие равновесия и СЭС переходит в не­стабильное состояние.

Причем создавшиеся условия мо­гут угрожать национальной безопасности страны (эко­номической, в том числе продовольственной, экологи­ческой, политической и т.п.).

Такие индикаторы и их пороговые (допустимые) значе­ния утверждены ООН. На основании этой международной системы индикаторов каждая страна определяет свои зна­чения индикаторов.

В Украине, например,они утверждены Советом безопасности. Основными из них являются:

1) расходы на научные исследования, % к ВВП;

2) среднечасовая заработная плата;

3) соотношение доходов 10% высокооплачиваемых к 10% низкооплачиваемых групп населения;

4) дифференциация населения по прожиточному ми­нимуму;

5) доля в промышленном производстве обрабаты­вающей промышленности, %;

6) объем инвестиций, % к ВВП;

7) доля импорта во внутреннем потреблении — всего, %, в том числе продовольствия.

Термин «индикатор» используется и в других значе­ниях.

Так, индикатором является любой показатель, ко­торый дает качественную характеристику той или иной стороне СЭС.

Например,показатели ВВП и НД на душу населения являются индикаторами показателя уровня жизни населения страны.

Кроме того, экономическим индикатором называют и показатель, характер изменения которого во времени имеет устойчивое соответствие с уменьшением состояния экономической системы.

Изучая свойство экономического индикатора и про­гнозируя его изменения, можно спрогнозировать эконо­мическую конъюнктуру. Это похоже на то, как изменение атмосферного давления позволяет предсказывать погоду. Поэтому такого рода индикаторы называют иногда эко­номическими барометрами.

В зависимости от соответствия изменения во времени с эконо­мической конъюнктурой различают следующие виды индикаторов: опережающие, совпадающие (или приблизительно совпадающие) и запаздывающие,

Опережающие, или лидирующие, индикаторы— это статистичес­кие показатели, которые опережают во времени изменения экономической конъюнктуры. Следовательно, зная соотношение их перемены (поведения) с изменением конъюнктуры, можно предска­зывать, например, экономические кризисы.

Например,для прогнозиро­вания уровня занятости опережающими индикаторами являются средняя продолжительность рабочей недели в обрабатывающей про­мышленности, новые выплаты страхования по безработице.

Спаду уровня деловой активности предшествует (опережает) снижение (сокращение) показателей:

объема новых заказов на поставку потребительских товаров;

уровня цен акций корпораций;

общей стоимости контрактов, связанных с заказами на новые машины и оборудование (инвестиционные товары);

количества лицензий, выданных на строительство нового жилья;

уровня цен на отдельные виды сырья;

объема предложения денег в стране и т.п.

Совпадающими индикатораминазываются статистические пока­затели, изменения которых во времени совпадают, т.е. происходят одновременно с изменениями экономической конъюнктуры. Таким образом, совпадающие индикаторы отражают состояние экономи­ки, уровень деловой активностиванализируемый или прогнозиру­емый период.

По существующей в настоящее время классификации к группе совпадающих индикаторов относятся:

валовой национальный продукт (ВНП) в неизменных ценах;

объем валового продукта промышленности в неизменных ценах;

объем валового продукта обрабатывающей промышленности и торговли в неизменных ценах;

объем личных доходов населения;

уровень занятости в промышленности и сфере услуг;

уровень безработицы в национальной экономике (стране). Отдельно для прогнозирования уровня занятости совпадающими индикаторами будут два последних показателя.

Запаздывающими индикатораминазывают статистические по­казатели, изменение которых во времени отстает от перемен конъ­юнктуры экономической системы. Эта группа включает в себя сле­дующие показатели:

объем капитальных вложений в производство инвестиционных товаров (машин и оборудования) в неизменных ценах;

производительность труда (часовую выработку) в обрабатывающей промышленности;

размер непогашенных займов в торговле и промышленности в неизменных ценах;

норму процента по коммерческим займам;

уровень безработицы (в случае спада — застойную безработицу).

Например,если прогнозируется отдельно занятость, то совпадающим ин­дикатором будет последний показатель — уровень безработицы.

Система индикаторов постоянно совершенствуется. Исследова­ния ведутся не только Национальным бюро экономических иссле­дований США, но и отдельными крупными экономистами. И, ко­нечно, результаты исследования зависят от того, к какому эконо­мическому направлению принадлежит тот или иной экономист.

Например,Р. Джилберт, монетарист по сути, выделил три монетар­ных агрегата, которые были исследованы на способность опере­жать изменения экономической конъюнктуры:

деньги «повышенной эффективности», т.е. деньги, служащие основой для кредитной экспансии (денежная масса за пределами банковской системы плюс банковские резервы);

«узкоопределенная» денежная масса (денежная масса за преде­лами банковской системы плюс текущие счета);

«широкоопредсленная» денежная масса («узкоопределенная» денежная масса и срочные вклады коммерческих банков).

Важным направлением совершенствования индикаторов стала разработка на их основе различных вспомогательных аналитичес­ких показателей.

Потребность в аналитических данных возникла в результате того, что невозможно устранить недостатки индикативного анализа ме­тодом углубленной экономической проработки. По замыслу разработчиков, в аналитических показателях должны были в сконцент­рированном виде проявиться прогнозные свойства индикаторов. К основным видам таких показателей относятся сводные и диффузионные индексы, а также нормы изменений.

Сводными индексаминазываются варианты средневзвешенных значений основных групп экономических индикаторов (опережаю­щих, совпадающих и запаздывающих). При их расчете для сравне­ния используются оценки эффективности индикаторов,

Диффузионные индексыотражают степень охвата происходящи­ми процессами различных уровней экономики. Они представляют собой доли компаний, отраслей и регионов, в которых происходит увеличение тех или иных показателей.

Например,диффузионный индекс занятости по 30 отраслям экономики показывает доли (в %) тех отраслей, в которых увеличивалась занятость в соответствующие временные периоды.

Если шесть из двенадцати рассматривае­мых лидирующих индикаторов растут, а остальные сокращают­ся, то соответствующий диффузный индекс составит 50%. Если вес индикаторы сокращаются, то значение индекса будет равно нулю.

Таким образом, если величина индекса варьирует в пределах 50—100%, следует ожидать роста экономики, если равна примерно 50%, возможна стабилизация производства, а если изменяется от 0 до 50%, надо ожидать сокращения производства.

Другой метод построения диффузионного индекса заключается в вычислении средней продолжительности роста. Каждый индика­тор, входящий в индекс, принимает значение количества месяцев, в течение которых происходит рост (положительные числа) или сокращение (отрицательные числа) производства. Средняя продол­жительности роста определяется как средневзвешенный коэффициент этих величин.

Например,если в индекс входят два индикатора, один из кото­рых к текущему (базовому) периоду увеличивался на протяжении четырех месяцев, т.е. его значение (+4), а другой сокращался в те­чение месяца, т.е. его значение (-1), то индекс продолжительности роста составит 1,5.

Следует отметить сложность интерпретации как самих диффузи­онных индексов, так и величин средней продолжительности их роста. Особенно трудно на их основе сформировать количественные оценки будущих изменений экономической конъюнктуры. Поэтому основ­ное назначение диффузионных индексов — служить вспомогатель­ным, дополнительным средством анализа и прогнозирования эко­номической конъюнктуры совместно с экономическими индика­торами.

Например,индекс амплитуды позволяет измерить скорость происходящих в экономике изменений в каком-либо периоде по сравнению с их средней величиной. Для каждого периода индекс амплитуды пока­зывает уровень роста показателя по сравнению со средним его зна­чением.

Индекс для группы данных вычисляется как средневзвешенная величина индексов амплитуды каждого показателя, а для сравнения берутся оценки эффективности использования этих данных.

Несмотря на довольно активные исследования усовершенство­вания системы экономических индикаторов и на отдельные улуч­шения ее функционирования, основные недостатки системы еще не преодолены. К ним прежде всего относятся:

- наличие многочисленных «ложных сигналов, т.е. измене­ний в динамике экономических индикаторов и индексов, за которыми не следуют соответствующие изменения в раз витии экономики в целом. Поэтому всегда возникает весьма сложная и не имеющая четкого решения проблема распоз­нания «истинности» сигналов;

- неоднозначность, «разнобой» в динамике различных индикаторов и индексов;

- несоответствие динамики во времени (трендов) индикаторов и соответствующих изменений экономической конъюнктуры;

- сложность количественных оценок прогнозируемых изменений в экономике на базе системы экономических индикаторов и индексов.

Кроме того, индикативный прогноз пригоден в основном для краткосрочного (месяц, квартал, полугодие, год) прогнозирова­ния, так как можно с достаточной степенью достоверности уста­новить стабильные во времени соотношения между характером дви­жения любого индикатора и экономической конъюнктуры только и краткосрочном периоде.

Но и это проблематично, поскольку доказано, что фазы эко­номических циклов не наступают с определенной регулярностью через точные промежутки времени, так как научно-технический прогресс, выявляющий цикличность развития производства, не развивается циклически. Необходимо отметить, что процедура разработки прогнозов на базе имеющихся индикаторов отдана на от­куп разработчикам, она слабо алгоритмирована и носит сугубо индивидуальный характер. В силу этого, реальная динамика инди­каторов интерпретируется различными прогнозистами по-разно­му, и поэтому на основе одних и тех же данных разрабатываются прогнозы, серьезно отличающиеся друг от друга. Необходимо учи­тывать и тот факт, что фазы циклов развития экономики любой страны не повторяются по всем параметрам. С течением времени качественно меняется экономическая, экологическая и полити­ческая ситуация в самой стране и за ее пределами — внешнеэко­номические факторы в части состояния экономики стран — парт­неров по торговле и производству, состояние мирового финансо­вого рынка и т.д. Поэтому изменяется и характер зависимости выб­ранных по прошлому опыту экономических индикаторов и состояние экономики страны.

Ввиду сложности использования системы экономических инди­каторов и индексов в прогнозировании некоторые исследователи считают этот подход (или метод) больше искусством, чем наукой. Поэтому на первый план выдвигается умение и опыт исследовате­ля, хорошее знание им закономерностей развития экономики в целом и ее особенностей на данном этапе.

К достоинствамэтого направления в прогнозировании следу­ет отнести акцентирование внимания на исследованиях в облас­ти совершенствования экономической статистики, стремление к организации более оперативной системы получения достоверной экономической информации в рамках системы национальных счетов.

Необходимо отметить, что в условиях переходного периода СЭС Украиной «потеряна» та нормативно-спра­вочная база, которая создавалась десятилетиями. В то же время без научно-обоснованных норм и нормативов не представляется возможным эффективное прогнозирова­ние и планирование.

На первых порах приходится пользоваться эксперт­ными оценками, методом исторических аналогий, т.е. опытом развитых стран.

Создание полноценной системы норм и нормати­вов является неотложной задачей отечественной тео­рии и практики. Но недостаточно только сформиро­вать эту систему — необходимо ее ведение, т.е. совер­шенствование норм и нормативов с учетом освоения достижений науки и техники, в особенности трудо- и ресурсосберегающих технологий, совершенствования ор­ганизации производства и труда. Уровень достоверности и прогрессивности норм и нормативов должна опреде­ляться ежегодно.

Одним из путей формирования информационной сис­темы является разработка эконометрических моделей, так как коэффициенты регрессии при факторах-аргументах по своей сути представляют коэффициенты эффективно­сти, связывающие факторы с изучаемым результирующим показателем.

Отметим только, что отсутствие статистической и дру­гой необходимой информации в ретроспективном пе­риоде ставит под сомнение возможность разработки мак­роэкономических эконометрических моделей в ближай­шем будущем.