- •Навчально-методичні матеріали з вивчення дисципліна "управління фінансовими ризиками"
- •2.1. Вступ
- •2.2. Тематичний план вивчення дисципліни
- •2.3. Програма дисципліни та рекомендована література Тема 1. Основи управління фінансовими ризиками.
- •Тема 2. Методи виявлення та кількісного аналізу фінансових ризиків.
- •Тема 3. Методи оцінювання ризиків та їх нейтралізації.
- •Тема 4. Управління фінансовими ризиками із використанням похідних інструментів.
- •Тема 5. Управління ринковими ризиками підприємства.
- •Тема 6. Управління кредитними ризиками підприємства та ризиками фінансування.
- •Тема 7. Управління операційними ризиками підприємства.
- •Тема 8. Інтегральне управління ризиками підприємства.
- •Основна та додаткова рекомендована література. Основа література
- •Додаткова література
- •2.4. Плани та завдання до практичних (семінарських) занять
- •Плани семінарських (практичних) занять для вечірньої форми навчання
- •Плани семінарських (практичних) занять для заочної форми навчання
- •2.5. Організація самостійної роботи студентів
- •2.5.1 Карта самостійної роботи студентів Карта самостійної роботи студентів (для очної форми навчання)
- •Карта самостійної роботи студентів (для заочної форми навчання)
- •Карта самостійної роботи студентів (для вечірньої форми навчання)
- •Індивідуальне завдання для студентів вечірньої форми навчання
- •Індивідуальна контрольна робота (для студентів заочної форми навчання)
- •Критерій оцінки виконання індивідуальних завдань та контрольної роботи
- •Частини 1 та 4— максимальна оцінка 10 балів.
- •Частина 2 (та індивідуального завдання для студентів вечірньої форми в цілому) — максимальна оцінка 20 балів.
- •Частина 3 — максимальна оцінка 5 балів.
- •2.6. Система поточного і підсумкового контролю якості знань студентів з дисциплін
- •2.6.1. Порядок поточного контролю та критерії оцінювання знань студентів з дисципліни
- •Порядок оцінювання середньої успішності студентів вечірньої форми навчання
- •Критерій оцінки якості підготовки студентів до семінарських занять
- •Критерій оцінки завдань, що включені до модульного контролю
- •2.6.2. Порядок підсумкового контролю знань
- •Структура екзаменаційного білета для підсумкового контролю знань
- •2.6.3 Приклад екзаменаційного білету Програмні питання.
- •Тестові завдання.
- •Практичні завдання.
- •Критерій оцінки відповідей студентів в рамках підсумкового контролю Критерій оцінки відповідей на теоретичні питання
- •Критерій оцінки рішення задач
- •Критерій оцінки відповідей на тестові завдання
Навчально-методичні матеріали з вивчення дисципліна "управління фінансовими ризиками"
укладач: Невмержицький Я.І., ст. викладач
2.1. Вступ
Дисципліна “Управління фінансовими ризиками” входить до переліку навчальних дисциплін підготовки магістрів зі спеціальності “Фінанси” за магістерською програмою “Фінансовий менеджмент в сфері бізнесу”.
Предметом вивчення дисципліни є система фінансових відносин що формується у зв‘язку з виявленням, ідентифікацією, оцінюванням та нейтралізацію фінансових ризиків в діяльності підприємств. Курс націлений на комплексну підготовку фахівців з фінансового менеджменту, рівень професійних компетенцій яких відповідав би сучасним запитам національного ринку праці та міжнародним стандартам.
Включення до навчального плану підготовки магістрів дисципліни «Управління фінансовими ризиками» обумовлено зростанням попиту на фахівців з фінансового управління, що володіють навиками та компетенція ми з управління ризиками. Вказаний попит фактично не задоволений, через недостатню увагу до даного напряму підготовки фахівців. В Україні має місце брак фахової літератури з даного напряму, як вітчизняних авторів, так і перекладеної з іноземних мов. У зв‘язку з цим вивчення даної дисципліни при підготовці фінансистів сприятиме значному підвищенню їх конкурентоспроможності на ринку праці та позитивно впливатиме на імідж університету.
Метою вивчення дисципліни “Управління фінансовими ризиками” є надання магістрам теоретико-практичних знань щодо організації бізнес-процесів з управління фінансовими ризиками підприємства, а також формування навичок застосування теоретичних концепцій фінансового управління та сформованого у студентів математичного апарату у контексті виявлення, ідентифікації, оцінювання та нейтралізації фінансових ризиків, що виникають в господарській діяльності підприємства.
Дисципліна забезпечує систематизацію та поглиблення професійних знань та компетенцій при підготовці майбутнього фахівця з фінансового менеджменту, актуалізуючи навики саме управління фінансовими ризиками. Її вивчення спрямоване на формування у магістра додаткових компетенцій, які дозволять йому більш якісно і результативно реалізувати себе як професіонала у сфері фінансового управління.
В результаті вивчення дисципліни “Управління фінансовими ризиками” студент отримає такі професійні компетенції:
аналітичні:
проведення кількісного оцінювання виявлених ризиків та прогнозування їх впливу на діяльність підприємства;
виявлення в діяльності підприємства (або в окремій господарській операції) джерела формування ризику (ризиків) та ідентифікації таких ризиків;
оцінювання фінансової надійності підприємства та/або його контрагентів;
практична реалізація методів оцінювання корпоративної результативності та прогнозування її зміни з урахуванням наслідків управління фінансовими ризиками підприємства;
оцінювання кількісних характеристик індивідуальних фінансових ризиків;
аналіз індивідуальних ризиків підприємства та розрахунок сукупного фінансового ризику підприємства;
планово-проектні:
розробка стратегії нейтралізації виявленого ризику чи сукупності ризиків;
розроблення метрики для оцінювання та ранжування фінансових ризиків підприємства;
розроблення та реалізації стратегії хеджування фінансових ризиків із використанням деривативів;
проведення експертизи інвестиційних проектів підприємства на предмет зваженості рівня їх прибутковості із генерованим ризиком;
організаційні:
забезпечення управління реалізацією обґрунтованої стратегії;
в рамках корпоративного управління забезпечувати взаємодію ризик-менеджменту
забезпечення організаційної складової роботи відділу (підрозділу, департаменту) підприємства з управління ризиками;
формування методів трансферу фінансових ризиків підприємства третім особам;
формування методів зниження фінансових ризиків підприємства без їх передачі третім особам;
забезпечення інтеграції на індивідуальному рівні підприємства практики ризик–менеджменту в загальну модель фінансового управління таким підприємством та забезпечення ефективної співпраці із іншими підрозділами підприємства;
контрольні:
виявлення джерел формування фінансових ризиків підприємства;
відслідковування відповідності кількісних характеристик фінансових ризиків підприємства обґрунтованим граничним величинам;
оцінювання ефективності стратегії (системи стратегій) нейтралізації фінансових ризиків підприємства;
організація накопичення та збереження фінансової інформації щодо ретроспективи ризиків підприємства;
обліково–статистичні:
накопичення та первинна обробка історичних даних щодо фінансових ризиків підприємства;
відображення у публічній фінансовій звітності підприємства інформації щодо його ризиків;
забезпечення інформаційної підтримки прийняття управлінських фінансових рішень на рівні вищого менеджменту підприємства (фінансовий директор, виконавчий директор, голова правління, спостережна рада, загальні збори);
використання в практичній діяльності сучасних інформаційних технологій для підвищення ефективності фінансового управління взагалі та управління фінансовими ризиками зокрема;
науково–дослідні:
розроблення моделі кількісного оцінювання певного виду ризику підприємства;
обґрунтування кількісних параметрів для формування критеріїв обґрунтування управлінських фінансових рішень;
проведення бек-тесту та стрес-тесту моделі кількісної оцінки ризику підприємства;
формулювання та наукове обґрунтування нових концепцій щодо управління фінансовими ризиками підприємства;
вивчення новітніх напрацювань вчених щодо методів управління фінансовими ризиками та вирефікації їх прийнятності щодо використання на конкретному підприємства з урахуванням його специфіки;
навчально-методичні:
забезпечення методологічної складової роботи відділу (підрозділу, департаменту) підприємства з управління ризиками;
розробка методичних матеріалів з проблемних питань управління фінансовими риками;
навики публічного представлення цільовій аудиторії (наприклад, слухачам курсу Управління фінансовими ризиками) проблемних питань з управління фінансовими ризиками;
розробка та проведення корпоративних семінарів з питань управління фінансовими ризиками для співробітників підприємства.