Учебник

ГЛ А В А 2 7 . Ф И Н А Н С О В О Е М О Ш Е Н Н И Ч Е С Т В О

совый гений» (так говорилось на его сайте) публично объявил, что это пирамиды. Но, несмотря на данное заявление, миллионы россиян снова понесли в МММ свои деньги, как в казино. Эта история показала, что финансовые пирамиды, не пережиток прошлого. Финансовая грамотность некоторых россиян настолько низка, что они снова попадаются на удочку мошенников.

Как распознать пирамиду

Распознать пирамиду несложно. Во-первых, подобные компании обещают очень высокую доходность – сотни процентов в год. Во-вторых, вас просят привлекать друзей и знакомых в этот проект. В-третьих, создатели пирамиды не могут подробно объяснить, куда идут деньги вкладчиков и откуда их организация получает доходы. Эти сведения якобы держатся в секрете, и от компании невозможно получить достоверную информацию.

Помните, что удвоить или утроить свой капитал за год невозможно (если вы не вкладываете его в собственный бизнес, являясь при этом очень удачливым предпринимателем). В погоне за сказочно высокими процентами вы рискуете остаться ни с чем.

Куда заявить о случае финансового мошенничества

Если вы стали жертвой обмана, необходимо обратиться лично в местное отделение полиции. О подозрительном поведении любой финансовой организации можно оставить сообщение на сайте Роспотребнадзора (http://rospotrebnadzor.ru) или ЦБ РФ (www.cbr.ru: Интернет-приёмная → Подать жалобу).

Анонимное заявление не является основанием для возбуждения уголовного дела.

ГЛ А В А 2 7 . Ф И Н А Н С О В О Е М О Ш Е Н Н И Ч Е С Т В О

ПРАКТИКУМ

Проблемная ситуация

В каких из описанных ниже случаев вам стоит отнестись к действиям финансовой организации с подозрением? В чём именно её можно заподозрить? Что делать в этой ситуации?

1. Вы открываете вклад в банке, и сотрудник банка снимает копию с вашего паспорта.

2. Вы хотите купить фильм в Интернете, и для оплаты на сайте требуется ввести ваши паспортные данные.

3. Менеджер инвестиционной компании обещает вам доходность 150–200% годовых и подробно описывает стратегию, которая позволит получить такой доход. Правда, вы его не очень хорошо понимаете.

4. Вы решили поменять валюту в банке. Кассир просвечивает ваши деньги на специальном аппарате, чтобы проверить их подлинность.

5. Вы читали журнал и увидели в нём объявление о лотерее.

Вам предлагают сложить все цифры вашей даты рождения, произ-

383

вести с ними несколько арифметических действий, и если получится число, указанное в объявлении, вы выиграете 100 тыс. руб. Вы произвели все действия, и оказалось, что ваша дата рождения выигрышная. Вы звоните по указанному номеру. Сотрудник call-цен- тра поздравляет вас и просит сообщить паспортные данные для оформления выигрыша.

6.Вы находитесь на вокзальной площади, где расположены банк и три обменных пункта. Вы видите, что в одном из обменных пунктов курс продажи и курс покупки гораздо выгоднее, чем в банке и остальных обменных пунктах.

7.Ваш брат уговаривает вас вложить деньги в акции некоего общества и говорит, что, если он привлечёт 10 новых клиентов, ему вернут вложенные деньги с прибылью в 50%.

8.Банк предлагает оставить заявку на получение кредитной карты на своём сайте. В заявке нужно указать свои ФИО, дату рождения, гражданство и приблизительный ежемесячный доход.

ОТ В Е Т Ы К ОТД Е Л Ь Н Ы М З А Д А Н И Я М

О Т В Е Т Ы К О ТД Е Л Ь Н Ы М З А Д А Н И Я М

Глава 1

Практическая задача

1. Алексей может получить компенсацию в размере 335 тыс. руб., Иван – ничего (он ещё будет должен 80 тыс. руб.), Василиса – 1 млн 189 тыс. руб., Константин – 1 млн 895 тыс. руб.

2. Они должны обратиться в отделение банка «Транзит» с паспортом и заявлением о компенсации застрахованных средств.

Глава 2

Проблемная ситуация

Безопасны ситуации 1, 4.

Задание для выполнения вместе с родителями

Если накопившиеся на счёте средства существенно превышают текущие расходы и такая ситуация длится несколько месяцев, ро-

дителям следует задуматься об инвестировании этих денег. В дан- 385 ном случае они не получают процентный доход, который могли бы иметь, открыв, например, сберегательный вклад.

Глава 3

Практическая задача 2

Наибольший процентный доход принесёт вклад «Продвинутый» (Б). Например, положив на депозит 100 тыс. руб., вы получите за два года 116 707 руб.

Глава 4

Практическая задача

Глава 5

Практическая задача 1

1. По убыванию надёжности: А (стабильная занятость, высокая зарплата, имущество), Г (постоянный доход, два объекта недвижимости в собственности), В (нет постоянного дохода, но есть поручитель со стабильным доходом), Б (плохая кредитная история).

2. Индивидуальному предпринимателю, так как он имеет плохую кредитную историю.

Практическая задача 2

Ежемесячный платёж составит 2237 руб. Всего за два года клиент заплатит 53 688 руб. Если он просрочит 12-й и 13-й платежи, ему будет начислен штраф в размере 4697,7 руб., и общая сумма выплат составит 58 385,7 руб.

ОТ В Е Т Ы К ОТД Е Л Ь Н Ы М З А Д А Н И Я М

Исследовательское задание

2. Б) Например, отрасль коммунальных услуг (водоснабжение, вывоз мусора и т. п.), а также компании, производящие товары первой необходимости: зубная паста, мыло и другие предметы личной гигиены (Procter&Gamble, Colgate-Palmolive, фабрика «Свобода»). К ациклическим товарам относятся и основные продукты питания: соль, сахар, хлеб, молоко, яйца.

Глава 9

Практическая задача

1. При ставке дисконтирования 20% справедливая цена облигации составит 948 руб., а при ставке дисконтирования 15% – 1086 руб.

2. В первом случае годовая доходность составит 18%, во втором – 33,8%.

Глава 10

Задание для выполнения вместе с родителями

1. Годовая доходность акций составила –51,4%. Инвестор потерял 42 830 руб. Налог он платить не должен.

2. Чистая годовая доходность после уплаты налога состави- 387 ла бы 119,7%. Инвестор заработал бы 3897 руб. и заплатил налог

507руб.

3.Из-за инфляции, которая за пять лет составила 59%, сбережения инвестора обесценились более чем в полтора раза.

4.Для ответа на этот вопрос нужно найти в Интернете ставки по банковским вкладам в 2007 г.

5.Не гарантирует. Случай с ВТБ – это частный случай, и не стоит надеяться на помощь государства в другой раз.

Глава 11

Практическое задание

1. Индекс РТС – основной индикатор российского фондового рынка. Рассчитывается на основе 50 акций крупнейших российских компаний, работающих в основных секторах экономики.

2. Минимальное значение индекс показал в период дефолта

1998 г.

3. Максимальное значение индекса в начале 2008 г. связано с ростом цен на энергоресурсы, а его падение – с мировым экономическим кризисом.

4. В 2000 г. индекс был примерно на уровне 200. В 2012 г. колебался между 1300 и 1600. Если бы инвестор продал свои акции, когда индекс был равен 1300, он заработал бы 55 тыс. руб., а годовая доходность составила 17%. Это выше инфляции, которая в 2001–2012 гг. колебалась в пределах от 6 до 18% в год. Если бы инвестор продал акции, когда индекс был равен 1600, он заработал бы 70 тыс. руб., а годовая доходность составила 19%.

5. Тогда доходность была бы выше: 21% в год.

6. Если бы инвесторы вложили в акции 10 тыс. руб. в конце

ской российской семьи (домохозяйства) в 2015 г. составляла приблизительно 18 случаев из 10 тыс. В настоящее время этот показатель заметно снижается.

Глава 19

Проблемная ситуация

Правомерные действия работодателя: 2, 5; неправомерные действия работодателя: 1, 3, 4, 6 (единственное исключение – полная ликвидация фирмы), 7.

Глава 20

Практическая задача

1. Прибыль компании в декабре прошлого года – 25 000 руб.; прибыль от продажи одного комбинезона – 83,33 руб.

2. Выручка в декабре – 600 тыс. руб., затраты на труд – 240 тыс. руб., затраты на материалы – 120 тыс. руб., амортизация – 5000 руб., накладные расходы – 210 тыс. руб.

ОТ В Е Т Ы К ОТД Е Л Ь Н Ы М З А Д А Н И Я М

3. Если бы было произведено 350 комбинезонов, компания получила бы общую прибыль 64 166,67 руб., а от продажи одного комбинезона – 183,33 руб. При производстве 250 комбинезонов фирма несёт убытки в размере 14 166,67 руб., а от продажи одного комбинезона – 183,33 руб.

Глава 22

Практическая задача

В примере из текста уже была найдена годовая прибыль парикмахерской «Алла»: 664 тыс. руб. После уплаты налогов она составит 564 400 руб. Поскольку никаких дополнительных инвестиций не требуется, владелец бизнеса сможет каждый год получать эту сумму. Воспользовавшись формулой приведённого бесконечного денежного потока, определяем стоимость бизнеса – 2 млн 822 тыс. руб.

Глава 27

Проблемная ситуация

Отнестись к действиям финансовой организации с подозре-

нием можно в случаях 2, 3, 5, 6, 7. О подозрительном поведении

389

финансовой организации рекомендуем сообщить в местное отделение полиции или в Роспотребнадзор.

С Л О В А Р Ь Т Е Р М И Н О В

Банковский кредит – услуга, при которой банк выдаёт физическому или юридическому лицу во временное пользование определённую сумму с условием её возврата через оговорённый срок с процентами.

Банкротство – неспособность компании погасить свою задолженность перед кредиторами.

Бизнес-ангел – частный инвестор, оказывающий финансовую поддержку компании на начальном этапе развития, рассчитывая в будущем получить значительный доход.

Бизнес-инкубатор – организация, которая помогает начинающим предпринимателям улучшить свою бизнес-идею, подготовить презентацию для потенциальных инвесторов и организовать встречу с ними.