- •Глава 3. Финансовое планирование в организации
- •3.1 Сущность, задачи и принципы планирования Эффективное управление финансами организации возможно лишь при планировании всех финансовых потоков, процессов и отношений хозяйствующего субъекта.
- •Принципы финансового планирования организации
- •3.2. Методы финансового планирования
- •3.3. Текущее финансовое планирование
- •3.4 Виды оперативных финансовых планов
- •Где: к – сумма кредита; р – годовые проценты, исходя из условий договора; d – срок кредитования в календарных днях.
- •3.5 Налоговое планирование
- •3.6 Определение потребности организации в оборотных средствах
- •Однодневные затраты находят путем деления затрат на выпуск валовой (товарной) продукции соответствующего периода на число дней в периоде.
- •3.7 Планирование капитальных вложений
- •2. Расчет темпов роста внеоборотных активов
- •Где: т – число дней анализируемого периода; V – выручка; Ав – авансы; к – коэффициент оборачиваемости, рассчитываемый как отношение V/Ав.
- •Полученные результаты оценки инвестиционной программы предполагают разработку ее изменений, исходя из финансовых возможностей.
Полученные результаты оценки инвестиционной программы предполагают разработку ее изменений, исходя из финансовых возможностей.
Таблица 3.10. Предложения по изменению инвестиционной программы
Вариант |
Расчет |
Предполагаемые значения, тыс. руб. |
I. Изменение границы до одного года |
360х(30 000 + кап. влож.)/38 000=360 |
Капитальные вложения 8 000
|
II. Расчет необходимой выручки. 1 Необходимая прибыль 1.1 Капитальные вложения 1.2 Фонд потребления 1.3 Налог на прибыль 2 Себестоимость III. Превышение уровня рентабельности за счет сокращения издержек |
п.1 +п.2 (п. 1.1 + п. 1.2 +п. 1.3)
(п. 1.1 + п. 1.2) /76 х 24
26 000 – (38 000 –13 158) |
39 158 13 158 8 000 2 000 3158 26 000 снижение себестоимости 1158 |
Принимаем, что выбран вариант инвестиционной программы, предусматривающий объемы капитальных вложений в размере 8 000 тыс. руб. при условии снижения себестоимости.
Определим контрольные параметры ее реализации.
Таблица 3.11. Контрольные параметры
Показатель |
Расчет |
Значение |
Длительность омертвления ресурсов |
360х8 000 /38 000 |
76 дней |
Прогнозируемая рентабельность |
13 158 /38 000/100 |
34,6% |
Оборачиваемость активов |
38 000 /(30000 +8 000) |
1 |
Структура активов (удельный вес внеоборотных активов в валюте баланса) |
(30 000 + 8 000)/(50 000 +8000) х 100 |
65,5% |
Оборачиваемость текущих активов |
38 000 /(58 000 -- 38 000) |
1,9 |
Таким образом, финансовое планирование представляет собой сложный процесс, охватывающий составление текущих финансовых планов (баланса доходов и расходов, плана движения денежных средств и прогнозного бухгалтерского баланса) и оперативных финансовых планов (платежного календаря, кассовой заявки и расчета потребности в краткосрочном кредите). Для расчета показателей финансового плана используется множество методов. С целью упрощения процедурой финансового планирования и учитывая большой объем необходимых расчетов разработка финансового плана опирается на ряд принципов. Их реализация представлена на примере расчетов потребности в оборотных средствах, оценки инвестиционной программы как некоторых показателей финансового плана. Финансовый план имеет важное значение в управлении финансами организации, так как является эффективным инструментом контроля за рациональным использованием финансовых ресурсов организации.
1 Приказ Минфина РФ от 23.07.03 г. №67н