Добавил:
Upload Опубликованный материал нарушает ваши авторские права? Сообщите нам.
Вуз: Предмет: Файл:
01.Управление риском.Индивидуальные задания..doc
Скачиваний:
1
Добавлен:
24.11.2019
Размер:
1.97 Mб
Скачать

Вариант №19 Задача №6. Оценка риска при инвестировании различных видов ценных бумаг

Инвестор оставляет часть собственного капитала на сохранение под практически безрисковый процент , вкладывая остальные средства в рисковые акции. По оценкам экспертов риск, связанный с колебанием ожидаемой прибыли по рисковым акциям, составляет . Оценить уровень ожидаемой прибыли, чтобы вероятность избежать банкротства была не менее .

.

Задача7. Оптимальный портфель ценных бумаг

Имеются два вида ценных бумаг: рисковые с эффективностью и средним квадратическим отклонением и безрисковые с эффективностью . Инвестор имеет сумму в ден. ед. Необходимо определить структуру портфеля с эффективностью . При этом указать:

а) эффективность портфеля в частях и процентах;

б) величину средств, которые будут получены в результате этой финансовой операции;

в) структуру портфеля в частях и процентах;

г) риск, вычисленный как среднее квадратическое отклонение от ожидаемого результата.

.

Задача8. Использование теории полезности в риск-менеджменте

Фирма по собственному усмотрению описывает свое отношение к риску функцией полезности

.

Определить с помощью функции несклонности к риску отношение к риску фирмы при возрастании базисной суммы .

Задача9. Использование функции полезности в задачах принятия решений

По условиям контракта возможны два способа действий, которые ведут к разным результатам (таблица 6). Следует проранжировать эти действия:

а) по математическому ожиданию;

б) по дисперсии;

в) по коэффициенту вариации;

г) по ожидаемой полезности.

Построить функцию полезности.

Таблица 6.

Контракты

I

II

Величина выигрыша

-15

5

15

25

-10

0

15

20

Вероятность выигрыша

0,1

0,1

0,3

0,5

0,1

0,4

0,4

0,1

Полезность выигрыша

0

0,3

0,4

1

0,1

0,2

0,4

0,5


Индивидуальное контрольное задание Вариант №20

Задача №1. Мера и степень риска

Коммерческой фирме необходимо оценить риск того, что транспортное агентство, которое поставляет груз, не осуществит перевозку в срок. У фирмы имеются статистические данные относительно работы с шестью транспортными агентствами за последние полгода. Данные по времени и количеству опозданий и приведены в таблице 1. Оценив меру и степень риска, выбрать наиболее надежное транспортное агентство.

Таблица 1. Опоздания поставок

Время опоздания, час.

Транспортное агентство

0

1

2

3

4

5

6

I

6

0

4

1

4

3

2

II

9

3

2

1

2

3

0

III

5

4

2

3

0

2

4

IV

8

1

1

4

2

1

3

V

7

4

3

0

3

0

3

VI

8

3

0

0

4

1

4


Задача №2. Оценка риска плановых показателей

Плановый уровень некоторого показателя деятельности фирмы равняется 60. Фирма имеет совокупность статистических данных относительно значений этого показателя и частоты их наблюдения, приведенные в таблице 2. Определить коэффициент риска этого показателя и сделать выводы на основе его полученного значения.

Таблица 2.

Значение показателя

50

52

55

57

60

62

64

68

Частота появления,

3

5

3

4

6

4

5

5


Задача №3. Оценка систематического риска

Показатели нормы прибыли на вложенный капитал предприятия бытового обслуживания и всей сферы обслуживания за год представлены в таблице 3. Определить коэффициент чувствительности и сделать вывод относительно стабильности работы предприятия бытового обслуживания по сравнению со всей сферой обслуживания.

Таблица 3. Показатели нормы прибыли на вложенный капитал предприятия